好的,各位早上好,我是明年国产电信的丘迪 呃然后首先跟领导汇报一下这两天那个风电啊特别是海东板块的一些变化呃这两天呢实际上是从周一开始呢整个陆丰的住建因为涨价的信息就有了一些异动然后在那个周二早上的时候呢实际上呃因为这个 周二早上的时候因为这个江苏的项目动工的这个消息呢其实使得整个市场呢就是直接就拉涨了非常多啊这两天基本上都是很多各国都已经封了暂停了这样的一个走势那我详细展开一下啊其实这个消息呢更多的是来自于一些产业里面相关的一些上市公司然后呢具体来讲呢是因为这个江苏省这个从20年审批的2.6GW的项目是因为这个 当地军方和地方政府关于海洋供电的一些整改的问题一直没有签署谅解备忘录那么在2024年也就是今年的三月份谅解备忘录是签了的但是谅解备忘录实际上是针对于2021年抢钢的一批项目的历史问题的 那么这个签署完之后呢我们刚才提到的这2.6G瓦的积压的项目呢就开始顺利的进入到了这个推进流程当中那么这些项目它也不是说这个很快的一个流程啊在办理这个海域使用权的过程当中还需要多部门这个给予这个意见那么这个其中呢就包括这个军事意见啊还是一个比较关键的意见 那么因为江苏之前有这个军事政改的问题呢所以军方在给这三个项目的军 ...

"驭风"系列电话会之十一 - 风电当前观点及推荐更新 20241023 摘要 • 当前海风行业已进入反转阶段，主要依据包括：二季度盈利触底，行业自 律协议达成，黄金价格有望得到处理，在手订单饱满，行业转向质量管控， 江苏省项目取得实质性进展。 • 江苏省项目进展显著，包括老项目、十四五项目和二期静配项目，军方限 制问题基本解决，预计年底开始开工，明年一季度推进江苏二期 805 计划 经配。 • 广东等重点省份项目也在推进，预计即期需求开工带来的业绩释放、远期 需求深远海和海外带来的估值支撑，以及二级市场对行业预期修复，将推 动行业底部反转。 • 投资标的选择主要有两种思路：一是采风标的，特别是江苏相关受损最严 重、弹性最大的公司，如海利和天顺。 • 海利在江苏省内海风基础市场占据绝对优势地位，有望受益于深远海项目 体量，并获得海外订单。天顺经历转型阵痛期，逐步退出陆上业务，转型 海工行业，预计明年业绩将大幅增长。 • 其他相关标的如光缆、中电恒通等也可关注。零部件方面，可关注日月、 金风、明阳等标的，出海链上的镇江垃圾和民航电器也是推荐对象。 Q&A 当前行业是否处于反转阶段？请详细说明判断依据。 我们认为当 ...

好的各位投资者大家早上好我是民生电信分析师王一如在线的还有我们首席邓总那么其实这个电话会昨天晚上我们就应该开的但是通过一天跟市场沟通我们发现市场关心的核心问题其实就几个所以今天早上我们精简一下就用大概十几分钟的时间跟大家交流三个问题同时也相当于给大家增强一点信心 结论的话大概就是一个供需两端基本上都已经做好准备那同时呢股价回到起点的一个行业甚至看两到三年维度增速也相对可观的一个行业我们觉得就是应该是没有什么值得犹豫的那么首先呢第一个问题就是定性去看这一次是不是反转那我们认为答案是肯定的这里可以稍微套用一下这个行情分析的几个底部来看 首先行业二季度基本上是确立盈利底的那同时我们也看到前段时间整体厂商他们签订了一个这个所谓的自律协议我们拿了一下上层的会议精神分期价格是有比望处理的同时行业也会从就也结合这个当前三手订单比较饱满来看后面也会从就是一味的追求低成本去逐步转向加强智商管控等等 那么其次呢就是昨天江苏这个事情它的意义有点类似于政客底那为什么这么说呢就首先从江苏本省的项目来说可以分为三个部分第一个部分就是21年级以前的老项目第二个是十四五期间要做的这个第一批也就是这2.65G瓦的项目第三个就是8.5G瓦左右的 ...

首先这个519行情是出现在我们说是1999年5月19号,然后呢于这个2001年的6月14号结束,大概持续两年时间吧,然后累计涨幅大概是在百分之一百,就是翻一倍这样的,然后呢它基本上也分为三阶段,第一阶段呢也是急速飙升,百分之六十四,然后呢接下来那个阶段就是6月30号到年底,差不多是 大幅回撤大概百分之二十,然后九九年到二零一年这一段其实是慢着上升,持续的时间比较久,当然中间也有很大幅的一个回撤,然后这两个行情其实有很高的一个相似性。 比如说在行情启动前都面临着GDP增速下行和通货紧缩这样的一个状况99年当时大概我们说GDP的增速从百分之十几下行到百分之六十八然后呢通缩压力也很大然后我们这次打也知道就是报上那个5%的目标对吧也很难完成上次好像是三七都完成4.6对吧 就是这样的一个情况,然后投资的压力,房价下行,对吧,也很大。然后呢,还有一个呢,外部环境。九九年的时候,大家如果有印象的话,前两千年那个时候,后面有一个美国的这个互联网泡沫,老破面,对吧,因为那是很大的一个,我们说一个泡沫的环境。那在九九年的时候呢,其实这个,我们说这个外盘,纳斯达克的牛市,已经在形成,所以这是, 1996年我们说519行情启动前的一 ...

更多资料加入知识星球：水木调研纪要 关注公众号：水木纪要 TMT 周观点会议纪要 20241020 | --- | --- | --- | |--------------------------------------------------|--------|----------------| | | | | | 中信建投通信联席首席分析师 刘永旭 | | S1440520070014 | | 中信建投电子首席分析师 刘双锋 | | S1440520070002 | | 中信建投计算机首席分析师 应瑛 S1440521100010 | | | | 中信建投人工智能首席分析师 于芳博 S1440522030001 | | | | 中信建投互联网传媒首席分析师 | 杨艾莉 | S1440519060002 | | 中信建投海外首席分析师 崔世峰 | | S1440521100004 | 重要提示：通过本有道云发布的观点和信息仅供中信建投证券股份有限公司（下称"中信建 投"）客户中符合《证券期货投资者适当性管理办法》规定的机构类专业投资者参考。因本 有道云暂时无法设置访问限制，若您并非中信建投客户中的机构类专业投 ...

J P M O R G A N Asia Pacific Quantitative & Derivatives Strategy 17 October 2024 Japan Quant Equity View Is shunning of Japanese stocks by European passive investors (shift to Chinese stocks, etc) good for individual stock players (easing of concentration)? | --- | --- | |----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------- ...

市场观点更新-缓冲期一些来自 A 股三季报的线索 20241020 摘要 • 本周市场关注的三大焦点为：三次重要新闻发布会、美国大选以及相关板 块和线索的选择。其中，金融领域政策反应迅速，财政政策则主要集中在 化解风险方面。 • 财政政策未来发展方向存在分歧，一方面是化解风险和托底作用，另一方 面是出台一揽子刺激总需求政策，预计 12 月初将明确明年整体规划和刺 激需求数据。 • 美国大选对市场影响显著，博彩网站数据显示特朗普胜选概率上升，其媒 体公司股票反弹明显。如果特朗普当选，将对出口量和资源品板块产生负 面影响，并可能倒逼国内出台更大力度的刺激政策。 • 当前市场处于牛熊转换或消灭熊市思维的过程，预计在 12 月明确明年一 揽子财政刺激计划之前，指数层面可能进入震荡缓冲期，但市场依然活跃。 • 选股思路可以参考连续 12 个月市净率（Pb）破净、并购重组以及股权协 议转让等指标，以及三季报披露情况。 • 三季报对 A 股市场总量的影响主要体现在历史规律和企业盈利趋势两个 方面。历史数据显示，重大事件发生后的前 20 个交易日内市场表现通常 较好，但 20 到 60 个交易日内则进入缓冲期。企业盈利能否走 ...

主线区域产业链以及整个个股的情况那当下时间点的话我们整体的一个板块的观点还是像尤其是七零这边可能大票的话也分节奏的去逐步的切换到明年的估值这里面去这里面的话我们主要看好的还是三条产业链第一个的话就是整个华为链基于包括这个广州车站可能有一些亮相的这个不管是问题的M8还是江淮这边的一些新的车型那都会对整个板块的产业链的话有相关的这个带动作用 那这里面的话主要是基于像业绩比较好的信誉和护光那在短时间内的话包括我们整车这边的江淮也是有希望能够进一步的去去做一个这个固执的切换那第二个的话就是整个梯链那这块的话整个基于行业的板块的一个出海的这条情绪为主吧那这里面的话拓扑行程和议论也是会逐步的去切换到这个明年的固执里面去那这里面的话也建议各位领导在重点关注一下这固执的埃克迪三级报的话也可能会有一些比较这个整体超预期的一个可能性 那第三条链的话就是我们今天重点讲的这个趣味产业链,那这里面的标的其实特别的多,包括基于业绩来说的话,主要是像博特利,丰原等等。那基于长期的整个发展的这个情况的话,我们还是核心的重点的去推荐瑞富模具。 这个基于我们现在来说的这个整个奇瑞的一个情况的话,那我们今天晚上可能会大概分为三个部分来做一个梳理和 ...

欢迎参加东吴环保公幼化学电话会电话会二和市场不一样的观点主推命名细化弹性指标目前所有社会社群体的风险开始播报声明播报完毕后子强老师会直接发言谢谢东吴证券研究所提醒您本次电话会议仅面向机构投资者或受邀客户第三方专家发言内容仅代表其个人观点 所有信息或所表述的意见均不构成对具体证券在具体价位具体时点具体市场表现的判断或投资建议未经合法授权严禁录音转发及相关解读涉嫌违反上述情形的我们将保留追究法律责任的权利感谢您给予的理解和配合谢谢各位同志大家晚上好 感谢大家又在周末的晚上收听我们的电话会我是公务证券严李我们环保公众团队近期对化学债又写了一篇新的深度报告我在这边重新做一个汇报其实我们在上周已经联合总量有对化债整体的进度然后包括对企业的影响有做一个解读大家如果有兴趣的话可以看一下我们前期的这个听一下我们前期电话会的这个内容那么 在我们的深度报告中间有几个跟市场不一样的观点以及可能本周我们可以看到市场对于化债投资机会的反应也会有所不同所以在这个时间点上我们再发这个深度报告市场进一步明确一下我们跟市场不一样的观点在哪里以及在研究上面接下来我们要计划落实的点在哪里 我会分三个方面展开第一就是化债政策这次跟之前的不一样之处以 ...

各位领导 大家早上好 我是海空电星组的研究员 我叫徐代桥那么非常感谢大家这么早上来听我们的电话会议今天我们的主题呢 一个是龙机 一个是DC那么众所周知呢 那么龙机是光辐领域的这个佼佼者那它曾经创造了很大的辉煌 然后 曾经也是它历史的市值也是目前光谱的A股市场里最高的市值然后它也是带动了多轮的一个技术进步所以市场对于隆基的优秀程度其实是有一定共识的肯定是有共识的都认为隆基是一个肯定是非常优秀的公司但是在最近两三年隆基的股价也出现了一个大幅的下跌也表示了公司在这几年 在经营上面肯定是不可能永远一帆风顺的也是需要有一些曲折的包括今年上半年的亏损亏损52个亿这都是对于龙一战的公司来说都是非常的压抑非常大的 但是呢我们觉得可能龙鸡的下一个春天即将到来我们觉得有可能会在明年DC二代的产品会带领龙鸡率先引领行业走出这一轮周期那么首先这一轮周期的这个时间来看 我们觉得呢就行业从22年的10月份价格开始下跌就宣告了这个行业进入了一个下行周期22年的Q3是光复股票历史上利润总和最高的一个季度从那之后就没有利润总额就没有再超过这个水平因为价格下跌之后价格下跌就意味着行业利润空间总体被压缩 然后呢经历了六个季度左右这个下顶周期我们认 ...