| 名称 | 持有数量(万股) | 占总股本比例(%) | 增减情况(万股) | | --- | --- | --- | --- | | 杭州市国有资本投资运营有限公司 | 9983.00 | 29.83 | 不变 | | 章锋 | 1050.02 | 3.14 | 不变 | | 孔飙 | 625.84 | 1.87 | -3.50 | | 苏红宇 | 586.04 | 1.75 | -40.05 | | 王鲁贵 | 308.38 | 0.92 | 177.70 | | 邢文飚 | 261.26 | 0.78 | -40.55 | | 王文斌 | 145.14 | 0.43 | 11.69 | | 陈肖蓉 | 133.36 | 0.40 | 新进 | | 诸小妹 | 128.01 | 0.38 | 0.45 | | 张艳 | 107.00 | 0.32 | 新进 | | | 较上个报告期退出前十大股东有 | | | | 中坚 | 140.04 | 0.42 | 退出 | | 李萍 | 133.83 | 0.40 | 退出 | 三、分红送配方案情况 一、主要会计数据和财务指标 二、前10名无限售条件股东持股情况 ...

Financial Performance - The company's revenue for Q1 2025 was ¥25,571,885.66, a decrease of 11.34% compared to ¥28,841,947.57 in the same period last year[5] - The net profit attributable to shareholders was -¥1,007,367.12, representing a decline of 882.47% from ¥128,742.34 in the previous year[5] - Basic and diluted earnings per share were both -¥0.0030, down 850.00% from ¥0.0004 in the previous year[5] - Total operating revenue for the current period was ¥25,571,885.66, a decrease of 11.8% from ¥28,841,947.57 in the previous period[20] - Net profit for the current period was a loss of ¥1,902,102.95, compared to a loss of ¥817,393.43 in the previous period, indicating a significant decline[21] - The company's operating cash inflow was ¥36,938,172.57, down 52.4% from ¥77,495,944.86 in the previous period[24] - Total equity attributable to shareholders was ¥491,058,638.87, slightly down from ¥492,066,005.99 in the previous period[19] Cash Flow and Liquidity - The net cash flow from operating activities was -¥24,945,010.26, a significant drop of 412.88% compared to ¥7,972,589.38 in the same period last year[5] - The company's cash and cash equivalents decreased to CNY 54,200,409.41 from CNY 137,784,191.32, indicating a significant reduction in liquidity[17] - Cash outflow from operating activities totaled ¥61,883,182.83, a decrease of 11.2% from ¥69,523,355.48 in the previous period[24] - The net increase in cash and cash equivalents was -¥83,407,281.91, while the previous period saw an increase of ¥23,351,162.77[25] - The ending balance of cash and cash equivalents was ¥54,200,409.41, down from ¥98,825,453.53 in the previous period[25] Assets and Liabilities - Total assets at the end of the reporting period were ¥675,910,716.72, an increase of 0.28% from ¥674,018,699.11 at the end of the previous year[5] - The company's total liabilities increased to CNY 159,481,115.76 from CNY 154,997,198.92, showing a rise in financial obligations[18] - The total liabilities amounted to ¥162,706,524.24, an increase from ¥158,912,403.68 in the previous period[19] - The company's accounts payable rose to CNY 30,604,739.74 from CNY 27,632,653.38, indicating an increase in short-term liabilities[18] Investments and Financing - The company reported a 95.47% increase in debt investments, amounting to ¥111,174,100.00, primarily due to the purchase of large certificates of deposit[8] - The company reported an investment income of ¥1,501,383.34, an increase from ¥1,332,748.14 in the previous period[21] - The company reported cash outflow of ¥5,000,000.00 for debt repayment during financing activities[25] Mergers and Acquisitions - The company plans to merge with Hangzhou Qilun Power Group Co., Ltd. through a share exchange, which constitutes a major asset restructuring and related party transaction[14] - The company has received approval from the Zhejiang Provincial State-owned Assets Supervision and Administration Commission for the merger transaction[14] - The company is actively progressing with the necessary internal decision-making processes and regulatory approvals for the merger[15] Inventory and Operational Metrics - The company’s inventory increased to CNY 113,056,122.90 from CNY 90,359,776.32, reflecting a growth in stock levels[17] - Total current assets decreased to CNY 411,758,424.28 from CNY 520,166,682.16, reflecting a decline of approximately 21%[18] - The company reported cash outflow from investment activities totaling -¥57,794,409.40, a decrease from ¥21,025,951.06 in the previous period[25] Accounting and Audit - The company did not undergo an audit for the first quarter report[26] - The company will implement new accounting standards starting from 2025[26]

中信证券股份有限公司 关于本次交易是否构成重组上市的核查意见 （以下无正文） 1 （本页无正文，为《中信证券股份有限公司关于本次交易是否构成重组上市的核 查意见》之签字盖章页） 独立财务顾问主办人： 杭州海联讯科技股份有限公司（以下简称"海联讯"）拟以向杭州汽轮动力 集团股份有限公司（以下简称"杭汽轮"）全体换股股东发行 A 股股票的方式换 股吸收合并杭汽轮（以下简称"本次交易"）。 中信证券股份有限公司作为海联讯本次交易的独立财务顾问，就本次交易是 否构成《上市公司重大资产重组管理办法》第十三条规定的重组上市情形，进行 核查并发表如下意见： 本次交易前，杭汽轮的控股股东为汽轮控股，不存在近 36 个月内发生控制权 变更的情形，本次交易完成后，杭汽轮将终止上市并注销法人资格。 本次交易前 36 个月内，海联讯控股股东由杭州市金融投资集团有限公司（以 下简称"杭州金投"）变更为杭州市国有资本投资运营有限公司（以下简称"杭 州资本"）。2024 年 2 月，杭州金投将其持有的海联讯全部股份 99,830,000 股（占 海联讯总股本的 29.80%）无偿划转给杭州资本。本次无偿划转后，杭州金投不再 持有海联讯股份 ...

中信证券股份有限公司 1、推动业务整合，提升存续公司盈利水平 本次吸收合并完成后，公司将加快合并双方业务资源整合，积极实现优势互 补。通过加强双方协同效应，公司将统筹各项业务，提高生产效率和资源利用效 率，进一步提升存续公司盈利水平，提高股东回报率。 关于杭州海联讯科技股份有限公司 本次交易摊薄即期回报情况和填补回报措施之 独立财务顾问核查意见 杭州海联讯科技股份有限公司（以下简称"海联讯"或"公司"）拟通过向 杭州汽轮动力集团股份有限公司（以下简称"杭汽轮"）全体换股股东发行 A 股 股票的方式换股吸收合并杭汽轮（以下简称"本次交易"）。中信证券股份有限公 司（以下简称"本独立财务顾问"）作为海联讯本次交易的独立财务顾问，就本 次交易对即期回报摊薄的影响情况、填补措施以及相关承诺的核查情况说明如下： 一、本次交易对每股收益的影响 本次交易完成前后，海联讯每股收益的变化情况如下： | 项目 | 2024 | 年度 | | | --- | --- | --- | --- | | | 交易前 | 交易后（备考） | | | 基本每股收益（元/股） | 0.03 | | 0.36 | | 稀释每股收益（元/股） | ...

中信证券股份有限公司 关于 杭州海联讯科技股份有限公司换股吸收合并 杭州汽轮动力集团股份有限公司暨关联交易 之 独立财务顾问报告 独立财务顾问 签署日期：2025 年 4 月 声明和承诺 中信证券股份有限公司（以下简称"中信证券"或"本独立财务顾问"）受杭州海联讯 科技股份有限公司（以下简称"海联讯"）委托，担任本次海联讯换股吸收合并杭州汽轮 动力集团股份有限公司暨关联交易的海联讯独立财务顾问，并制作本独立财务顾问报告。 本独立财务顾问报告是依据《公司法》《证券法》《重组管理办法》《26 号准则》《财 务顾问办法》等法律、法规的有关规定，按照证券行业公认的业务标准、道德规范，本 着诚实信用、勤勉尽责的态度，遵循客观、公正原则，在认真审阅相关资料和充分了解 本次交易行为的基础上，发表独立财务顾问意见，旨在就本次交易行为做出独立、客观 和公正的评价，以供全体股东及有关各方参考。 一、独立财务顾问声明 （一）本独立财务顾问与本次交易各方无任何关联关系。本独立财务顾问本着客观、 公正的原则对本次交易出具独立财务顾问报告。 （二）本独立财务顾问报告所依据的文件、材料由相关各方向本独立财务顾问提供。 相关各方对所提供的资 ...

国浩律师（杭州）事务所 关 于 《杭州海联讯科技股份有限公司 收购报告书》 之 法律意见书 地址：杭州市上城区老复兴路白塔公园 B 区 2 号、15 号国浩律师楼 邮编：310008 Grandall Building, No.2＆No.15, Block B, Baita Park, Old Fuxing Road, Hangzhou, Zhejiang 310008, China 电话/Tel: (+86)(571) 8577 5888 传真/Fax: (+86)(571) 8577 5643 电子邮箱/Mail：grandallhz@grandall.com.cn 网址/Website：http://www.grandall.com.cn 出具日期：二〇二五年四月 | 释 义 1 | | --- | | 一、收购人及一致行动人的主体资格 5 | | 二、收购决定及收购目的 14 | | 三、收购方式 16 | | 四、资金来源 22 | | 五、免于发出要约的情况 23 | | 六、后续计划 24 | | 七、对上市公司的影响分析 26 | | 八、与上市公司之间的重大交易 30 | | 九、前六个月内 ...

一、杭汽轮简介与主营业务概述 杭汽轮是国内领先的工业透平机械装备和服务提供商，主要设计、制造工业 汽轮机、燃气轮机等旋转类工业透平机械。杭汽轮的主营业务涵盖工业汽轮机、 燃气轮机、发电机、水轮机等一系列重大装备产品的设计、制造、安装、运维， 以及高效清洁能源电站总承包，核心产品工业汽轮机被誉为"装备制造业的皇冠"。 杭汽轮的用户遍及全球 40 多个国家和地区，产品广泛应用于石油、化工、钢铁、 煤炭、电力、冶金、能源、核电等领域。 二、独立财务顾问关于杭汽轮符合创业板定位的核查情况 中信证券股份有限公司 关于本次交易符合中国证监会关于重大资产重组对板块定位的 要求的独立财务顾问核查意见 根据《上市公司重大资产重组管理办法》（以下简称"《重组管理办法》"）、 《首次公开发行股票注册管理办法》（以下简称"《首发注册管理办法》"）、 《创业板上市公司持续监管办法（试行）》（以下简称"《创业板持续监管办法》"）、 《深圳证券交易所创业板企业发行上市申报及推荐暂行规定（2024 年修订）》 （以下简称"《创业板暂行规定》"）、《深圳证券交易所上市公司重大资产重 组审核规则（2024 年修订）》（以下简称"《深交所重组审核 ...

中信证券股份有限公司 关于本次交易相关主体不存在《上市公司监管指引第7号—— 上市公司重大资产重组相关股票异常交易监管》第十二条 不得参与任何上市公司重大资产重组情形的核查意见 杭州海联讯科技股份有限公司（以下简称"海联讯"）拟以向杭州汽轮动力 集团股份有限公司（以下简称"杭汽轮"）全体换股股东发行 A 股股票的方式 换股吸收合并杭汽轮（以下简称"本次交易"）。中信证券股份有限公司（以下 简称"中信证券"）接受海联讯的委托，担任其本次交易的独立财务顾问。 根据《上市公司重大资产重组管理办法》《上市公司监管指引第 7 号——上 市公司重大资产重组相关股票异常交易监管》《深圳证券交易所上市公司自律监 管指引第 8 号——重大资产重组》等相关法律、法规及规范性文件的规定，中信 证券就本次交易相关主体不存在不得参与任何上市公司重大资产重组的情形说 明如下： 截至本核查意见出具之日，本次交易涉及的《上市公司监管指引第 7 号—— 上市公司重大资产重组相关股票异常交易监管》第六条规定的相关主体均不存在 因涉嫌本次重大资产重组相关的内幕交易被立案调查或立案侦查的情况，最近 36 个月内不存在因与重大资产重组相关的内幕交易被 ...

中信证券股份有限公司关于本次重组符合 《关于加强证券公司在投资银行类业务中聘请第三方等廉洁从 业风险防控的意见》的相关规定之核查意见 中信证券股份有限公司（以下简称"中信证券"或"本独立财务顾问"）接 受杭州海联讯科技股份有限公司（以下简称"海联讯"）的委托，担任其本次换 股吸收合并杭州汽轮动力集团股份有限公司暨关联交易事项（以下简称"本次交 易"、"本次重组"）的独立财务顾问，按照《关于加强证券公司在投资银行类业 务中聘请第三方等廉洁从业风险防控的意见》（证监会公告[2018]22 号）的规定， 就本独立财务顾问及海联讯在本次重组中聘请第三方机构或个人（以下简称"第 三方"）的行为进行核查并发表如下意见： 一、本次重组中聘请第三方等廉洁从业核查情况 截至本核查意见出具日，本独立财务顾问不存在直接或间接有偿聘请其他第 三方的行为。 截至本核查意见出具日，海联讯因本次重组已聘请的第三方中介机构如下： 1、海联讯聘请中信证券作为本次重组的独立财务顾问及估值机构； 2、海联讯聘请国浩律师（杭州）事务所作为本次重组的法律顾问。 3、海联讯聘请天健会计师事务所（特殊普通合伙）作为本次重组的备考合 并财务报表审计机构。 ...