证券代码：688143 证券简称：长盈通 公告编号：2025-027 武汉长盈通光电技术股份有限公司 关于本次发行股份及支付现金购买资产事项的一般 风险提示性公告 本公司董事会及全体董事保证公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 一、本次重组方案披露情况 特此公告。 2025 年 4 月 22 日，公司召开第二届董事会第十七次（临时）会议、第二届 监事会第十五次会议，审议通过了《关于<武汉长盈通光电技术股份有限公司发 1 行股份及支付现金购买资产报告书（草案）>及其摘要的议案》等本次交易相关 议案，具体内容详见公司于 2025 年 4 月 24 日刊登在上海证券交易所网站 （www.sse.com.cn）的相关公告。 二、风险提示 根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 6 号——重大资产重组 （2023 年修订）》的规定，如公司本次交易事项首次公告前股票交易存在明显 异常波动，可能存在因涉嫌内幕交易被立案调查，导致本次交易被暂停、被终止 的风险。 本次交易尚需公司股东大会审议批准，并需获得相关主管部门的批准、审核 通过和同意注册，本次交 ...

广发证券股份有限公司 关于 武汉长盈通光电技术股份有限公司 发行股份及支付现金购买资产 之 独立财务顾问报告 独立财务顾问 二〇二五年四月 广发证券股份有限公司 独立财务顾问报告 声明与承诺 本部分所使用的简称与本报告"释义"中所定义的简称具有相同含义。 广发证券股份有限公司接受长盈通的委托，担任武汉长盈通光电技术股份 有限公司发行股份及支付现金购买资产的独立财务顾问，就该事项向长盈通全 体股东提供独立意见，并制作本独立财务顾问报告。 本独立财务顾问报告是依据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国 证券法》《上市公司重大资产重组管理办法》《上市公司并购重组财务顾问业 务管理办法》《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第 26 号——上市 公司重大资产重组》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 6 号——重大 资产重组》等法律、法规的有关规定，按照证券行业公认的业务标准、道德规 范和诚实信用、勤勉尽责精神，遵循客观、公正的原则，在认真审阅相关资料 和充分了解本次交易行为的基础上，发表独立财务顾问意见，旨在就本次交易 做出独立、客观和公正的评价，以供长盈通全体股东及有关方面参考。 一、独立财务顾问声明 （ ...

武汉长盈通光电技术股份有限公司 | | | | | 业绩承诺无法实现的风险；6、删除本次交易方案调整的 | | --- | --- | --- | --- | --- | | | | | | 风险；7、新增标的公司评估增值率较高的风险；8、新增 | | | | | | 商誉减值的风险；9、更新收购整合的风险；10、新增宏 | | | | | | 观经济及行业波动风险；11、更新客户集中度较高的风险； | | | | | | 12、新增应收账款增长较快的风险；13、更新市场竞争加 | | | | | | 剧风险；14、更新产品及技术迭代风险；15、新增标的公 | | | | | | 司经营规模快速扩大带来的运营管理风险。 | | | | | | 1、更新本次交易的背景、目的及协同效应；2、新增本次 | | | | | | 交易的必要性；3、删除本次交易方案概况；4、新增本次 | | | | | | 交易的具体方案；5、更新本次交易的性质；6、删除本次 | | | | | | 交易的支付方式；7、删除标的资产评估及作价情况；8、 | | 第一节 | 本次交易 | 第一节 | 本次交 | 删除发行股份购买资产情况； ...

广发证券股份有限公司 关于 武汉长盈通光电技术股份有限公司 发行股份及支付现金购买资产 之 独立财务顾问报告 独立财务顾问 二〇二五年四月 广发证券股份有限公司 独立财务顾问报告 声明与承诺 本部分所使用的简称与本报告"释义"中所定义的简称具有相同含义。 广发证券股份有限公司接受长盈通的委托，担任武汉长盈通光电技术股份 有限公司发行股份及支付现金购买资产的独立财务顾问，就该事项向长盈通全 体股东提供独立意见，并制作本独立财务顾问报告。 本独立财务顾问报告是依据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国 证券法》《上市公司重大资产重组管理办法》《上市公司并购重组财务顾问业 务管理办法》《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第 26 号——上市 公司重大资产重组》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 6 号——重大 资产重组》等法律、法规的有关规定，按照证券行业公认的业务标准、道德规 范和诚实信用、勤勉尽责精神，遵循客观、公正的原则，在认真审阅相关资料 和充分了解本次交易行为的基础上，发表独立财务顾问意见，旨在就本次交易 做出独立、客观和公正的评价，以供长盈通全体股东及有关方面参考。 一、独立财务顾问声明 1 ...

（三）本次重组报告书符合法律、法规和中国证监会及上海证券交易所的相 关规定，所披露的信息真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重 大遗漏； （四）本独立财务顾问出具的有关核查意见已提交内核机构审查，内核机构 同意出具此专业意见； （五）在与长盈通接触后至担任本次交易独立财务顾问期间，本独立财务顾 问已采取严格的保密措施，严格执行风险控制和内部隔离制度，不存在内幕交易、 广发证券股份有限公司 关于武汉长盈通光电技术股份有限公司 发行股份及支付现金购买资产项目在充分尽职调查和内核 基础上出具的承诺函 武汉长盈通光电技术股份有限公司（以下简称"长盈通"或"上市公司"） 拟以发行股份及支付现金的方式向武汉创联智光科技有限公司、李龙勤、宁波铖 丰皓企业管理有限公司购买武汉生一升光电科技有限公司 100%的股权（以下简 称"本次交易"）。广发证券股份有限公司作为本次交易的独立财务顾问，依照 中国证券监督管理委员会《上市公司重大资产重组管理办法》《公开发行证券的 公司信息披露内容与格式准则第 26 号——上市公司重大资产重组》《上市公司 监管指引第 9 号——上市公司筹划和实施重大资产重组的监管要求》及其他相关 ...

股票代码：688143 股票简称：长盈通 上市地点：上海证券交易所 二〇二五年四月 武汉长盈通光电技术股份有限公司 发行股份及支付现金购买资产报告书（草案） 上市公司声明 本公司及全体董事、监事、高级管理人员保证本报告书及其摘要内容的真 实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、 准确性和完整性承担相应的法律责任。 本公司控股股东、实际控制人及其一致行动人、董事、监事、高级管理人 员承诺：如本次交易所披露或提供的信息涉嫌虚假记载、误导性陈述或者重大 遗漏，被司法机关立案侦查或者被中国证监会立案调查的，在形成调查结论以 前，不转让在上市公司拥有权益的股份，并于收到立案稽查通知的两个交易日 内将暂停转让的书面申请和股票账户提交上市公司董事会，由董事会代其向证 券交易所和证券登记结算机构申请锁定；未在两个交易日内提交锁定申请的， 授权董事会核实后直接向证券交易所和证券登记结算机构报送本人或本单位的 身份信息和账户信息并申请锁定；董事会未向证券交易所和证券登记结算机构 报送本人或本单位的身份信息和账户信息的，授权证券交易所和证券登记结算 机构直接锁定相关股份。如调查结论发现存在违法违规情节， ...

武汉长盈通光电技术股份有限公司 发行股份及支付现金购买资产报告书（草案）摘要 | 项目 | 交易对方 | | --- | --- | | | 武汉创联智光科技有限公司 | | 发行股份及支付现金购 | 宁波铖丰皓企业管理有限公司 | | 买资产 | | | | 李龙勤 | 独立财务顾问 二〇二五年四月 股票代码：688143 股票简称：长盈通 上市地点：上海证券交易所 武汉长盈通光电技术股份有限公司 发行股份及支付现金购买资产报告书（草案）摘要 上市公司声明 本公司及全体董事、监事、高级管理人员保证重组报告书及本报告书摘要 内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其 真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。 本公司控股股东、实际控制人及其一致行动人、董事、监事、高级管理人 员承诺：如本次交易所披露或提供的信息涉嫌虚假记载、误导性陈述或者重大 遗漏，被司法机关立案侦查或者被中国证监会立案调查的，在形成调查结论以 前，不转让在上市公司拥有权益的股份，并于收到立案稽查通知的两个交易日 内将暂停转让的书面申请和股票账户提交上市公司董事会，由董事会代其向证 券交易所和证券登记结算机构申请锁定 ...

Core Viewpoint - The company reported a significant revenue increase of 50.22% year-on-year, reaching 331 million yuan, indicating a recovery in profitability driven by increased orders from key military clients and higher delivery of optical fiber devices [1] Financial Performance - Revenue for 2024 was 331 million yuan, up 50.22% year-on-year [1] - Net profit attributable to shareholders was 18 million yuan, reflecting a 15.28% year-on-year increase, although lower than revenue growth due to factors affecting gross margin and credit impairment [1] - Gross margin was 44.5%, down 7.8 percentage points year-on-year, impacted by a rise in accounts receivable and a 96.0% increase in credit impairment losses [1] - Operating expense ratio improved to 36.5%, down 14.6 percentage points year-on-year, with management expenses at 20.5%, showing significant improvement [1] Business Development - The company announced plans to acquire Shengyisheng, which will enhance its technological capabilities and expand its market presence in the optical communication sector [2] - The acquisition is expected to help the company build a complete technical system for optical devices and reduce reliance on a single market [2] - The company is actively developing third-generation optical fiber gyro photon chip business and expanding into non-military markets to create new growth points [2] Future Projections - Projected net profits for 2025, 2026, and 2027 are 73 million, 112 million, and 147 million yuan respectively, with corresponding EPS of 0.60, 0.92, and 1.20 yuan [2] - Current stock price corresponds to PE ratios of 48, 31, and 24 for the years 2025, 2026, and 2027 respectively [2]

Investment Rating - The report gives a "Recommended" rating for the company, Changying Tong (688143.SH) [1][26]. Core Views - The company has shown significant revenue growth, achieving 331 million yuan in 2024, a year-on-year increase of 50.22%, driven by increased orders from key military clients and improved delivery of optical fiber devices [3][12]. - The company is positioned as a leader in the optical fiber ring segment and is actively expanding into the optical communication field, aiming to diversify its market reliance and enhance performance through strategic acquisitions [11][26]. - The financial forecasts indicate a strong growth trajectory, with projected net profits of 73 million yuan, 112 million yuan, and 147 million yuan for 2025, 2026, and 2027 respectively, alongside a significant increase in earnings per share [4][27]. Summary by Sections Company Overview - Changying Tong specializes in the research, production, and sales of optical fiber gyroscope core components and solutions, recognized as a national-level "little giant" enterprise [5][10]. - The company has developed a comprehensive industry strategy that includes optical devices, specialty optical fibers, new materials, and related services, forming an integrated micro-industry chain [5][9]. Financial Performance - In 2024, the company reported a revenue of 331 million yuan, with a net profit of 18 million yuan, marking a 15.28% increase year-on-year [3][12]. - The gross margin was reported at 44.5%, reflecting a decrease of 7.8 percentage points compared to the previous year, influenced by rising accounts receivable and increased credit impairment losses [3][12]. - The company has effectively managed its expense ratios, with a total expense ratio of 36.5%, down 14.6 percentage points year-on-year [17][12]. Revenue Breakdown - Revenue from optical fiber ring devices reached 124 million yuan, up 69.1% year-on-year, with a stable gross margin of 45.5% [22]. - Specialty optical fiber revenue was 71 million yuan, showing a slight increase of 0.8%, but with a reduced gross margin of 80.2% due to price reductions [22]. - New materials generated 24 million yuan in revenue, with a gross margin of 21.9%, reflecting a significant decline due to lower margins on new products [22]. - The company also saw substantial growth in other business segments, including optical device equipment, which increased by 102.5% year-on-year [22]. Future Outlook - The company is expected to continue its growth trajectory, with revenue forecasts of 535 million yuan, 746 million yuan, and 928 million yuan for 2025, 2026, and 2027 respectively [4][27]. - The projected earnings per share for the same period are 0.60 yuan, 0.92 yuan, and 1.20 yuan, indicating a strong potential for profitability [4][27]. - The company is also pursuing strategic acquisitions to enhance its technological capabilities and market reach, particularly in the optical communication sector [11][26].

中信建投证券股份有限公司 关于武汉长盈通光电技术股份有限公司 2024年度持续督导现场检查报告 根据中国证监会《证券发行上市保荐业务管理办法》（以下简称《保荐办法》）和《 上海证券交易所上市公司自律监管指引第11号——持续督导》等有关法律法规的要求，中 信建投证券股份有限公司（以下简称"中信建投证券""保荐人"）作为武汉长盈通光 电技术股份有限公司（以下简称"长盈通"或"公司"）首次公开发行股票的保荐人， 于2025年4月9日至4月10日对长盈通2024年度有关情况进行了现场检查。 一、本次现场检查的基本情况 中信建投证券针对长盈通的实际情况制订了长盈通现场检查工作计划。为顺利 实施本次现场工作，提高现场工作效率，切实履行持续督导工作，中信建投证券提前 将现场检查事宜通知长盈通，并要求公司提前准备现场检查工作所需的相关文件和资 料。 2025年4月9日至2025年4月10日，中信建投证券保荐代表人根据事先制订的现场检 查工作计划，采取与相关负责人员沟通及询问、查看公司生产经营场所、查阅公司主 要业务合同、往来款明细账、部分原始凭证、募集资金台账及专户对账单、股东会、 董事会文件、公告文件等相关资料等形式，对包 ...