今天创业板指涨0.83%，领跑所有宽基，而宁德时代在创业板指的权重接近20%，一只票就贡献了0.84%的涨幅，也就是说，剔除宁王，创业板涨幅是0 ——事实上，今天70%左右的个股是下跌的。 ...... 今晚要参加个活动，没时间写，所以提前简单聊几句，有错别字的花，还请担待一下。 今天市场又是 被宁德时代带飞的一天 ，截止下午15点，港股还没收市，宁王在港股涨7%左右，最高涨超了10个点，而A股的宁王也跟涨了4%左 右，两者的估值倒挂，还在加剧，只能说是俺认知不够，给宁王跪下请罪了 。 说回标题那几个字—— 今年要有牛市思维 。 咱们看好股市，看好风险资产这个观点，大家也都清楚，光是明晃晃的标题党，过去两个月就写了两篇，《 为什么我长期看好股市 》，《 为什么继续看 好股市？ 》。 具体到股市内部，我们反复强调的观点也是，看好A股的结构性机会，警惕过热板块，且可以高看港股一眼。 但是，为什么今天要说，要有牛市思维呢？ 主要是想继续有针对性的劝说一些小伙伴， 放下熊市思维 ——其实在3月份的《 债券多头没信心了？ 》也提到过， 要 破除"股票熊市思维"这一信仰 。 什么是熊市思维？我觉得有几个特征。 其一，喜欢 ...

核心观点 ①越南在"革新开放"后，经济迅速腾飞。提振经济的主要动力来自于外资和外贸。②在"革新开放"后，越 南产业结构得到不断优化。尤其是制造业逐步成为外贸和外贸的重点对象。同时，越南制造业在全球的地 位也得到不断提升。③中美贸易摩擦下，全球经贸秩序面临重置，越南在全球产业链中具有重要的战略地 位。中国与越南在未来的经贸上将有更加紧密的联系。 越南：新兴市场佼佼者 "革新开放"后，越南经济迅速腾飞，在全球经贸的地位不断提升。 越南经济腾飞的动能之一就是外资，在早期经济发展中发挥重要作用。 越南经济腾飞的另一动能就是外贸，也为越南经济的发展提供较大贡献。 越南：制造业逐步崛起 "革新开放"后，越南产业结构更加优化，二、三产业地位抬升。 文章来源 本文摘自：2025年5月14日发布的 越南制造业的崛起与前景 李 俊 ，资格证书编号： S0880525040063 汪立亭 ，资格证书编号： S0880525040004 无论是投资领域还是贸易领域，核心对象均在制造业领域。 越南产业逐步升级，资本密集型产品份额抬升，制造业地位不断提升。 越南：国际新秩序机遇 越南在劳动力领域具有较大的优势；同时，在地理位置以及政策领 ...

基于上述种种，可以很明显感受到，特朗普从始至终对中国的獠牙，一直都未曾真正收起过。背后的利益关系很直白，那就是只有将中国制造杜绝于世界之 外，才有美国制造崛起的机会。而无论是关税大战，还是内部谈判，亦或是如今的所谓反华经济同盟，都是一个道理。但是特朗普的目的真的能够达成吗？ 显然非常困难。我们以如今日本的角度来看，就明白难在哪里了。第一，中国是日本的第一大贸易伙伴，尽管远没有美国那么大的贸易顺差，但是对于日本 同样至关重要。如果为了特朗普时期的关税豁免政策，就去加入反华经济联盟，那么一旦等特朗普翻脸或者特朗普下台，那么日本很可能两头都捞不到，所 以特朗普这个要求是日本万万不能接受的。第二，特朗普力推的美国制造业崛起，和日本的产业根基相冲突。坦白来讲，日本之所以愿意谈，是因为日本目 前在对美贸易中，确实有利可图。但是日本也很清楚，如果美国继续推动美国制造业，尤其是在汽车，钢铁，半导体等领域的发展，那么这对于日本而言， 将是极大的贸易冲击。在此情况下，日本注定不可能做出重大让步。 近日，伴随着美日谈判的持续进行，大量谈判的细节，也在源源不断的透露出来。从目前的谈判方向来看，日本希望通过解决美国在汽车农业等领域的贸 ...