证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-078 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 投资者关系活动记录表 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承 担个别及连带法律责任。 一、投资者关系活动类别 二、投资者关系活动情况 活动时间：2024 年 9 月 2 日 活动地点：公司 1 号会议室 √特定对象调研 □业绩说明会 □媒体采访 □现场参观 □新闻发布会 □分析师会议 □路演活动 □其他 参会单位及人员：工银瑞信基金管理有限公司、万家基金管理有限公司、广 州鑫淼私募证券投资基金管理有限公司、共青城汇美盈创投资管理有限公司、杭 州兼济投资管理有限公司、开源证券股份有限公司、浙商证券股份有限公司、第 一创业证券股份有限公司、西南证券股份有限公司、国海证券股份有限公司、国 金证券股份有限公司、国联证券股份有限公司 公司海外市场均为全款发货，目前收款渠道畅通，但收款周期较长。 问题 3：水利水电市场空间如何？公司产品在水利水电各施工周期的需求 如何？水利水电项目机械化替代现状如何？公司对水利水电市场的预期如 ...

Investment Rating - The investment rating for the company is "Buy" (maintained) [2] Core Views - The company achieved a slight decline in revenue in H1 2024, but significant breakthroughs were made in the water conservancy, hydropower, and mining sectors [3] - The company's H1 2024 revenue was CNY 405 million, down 7.02% year-on-year, while the net profit attributable to the parent company was CNY 70 million, down 3.53% year-on-year [2][3] - The comprehensive gross margin for H1 2024 was 37.22%, an increase of 2.67 percentage points year-on-year [2][3] Summary by Sections Revenue and Profitability - The company's revenue and net profit showed a slight decline primarily due to a decrease in railway market revenue, which fell by 17.50% to CNY 230 million [3] - Positive growth was observed in the highway, water conservancy, and mining sectors, with highway revenue increasing by 4.45% to CNY 137 million, water conservancy revenue doubling to CNY 18 million (up 99.90%), and mining revenue rising by 25.91% to CNY 16 million [3] - The main machine market revenue decreased by 10.63% to CNY 368 million, while the aftermarket revenue surged by 153.35% to CNY 25 million, driven by expanded maintenance and parts sales [3] Market Performance - The company's stock performance relative to the North Exchange 50 index showed a 1-month increase of 2.02%, a 3-month decline of 28.78%, and a 12-month increase of 57.01% [3] - As of August 28, 2024, the current stock price was CNY 15.12, with a 52-week price range of CNY 14.38 to CNY 19.98 [3] Future Outlook - The railway infrastructure market is expected to recover, with the company positioned to benefit from increased demand for its drilling and blasting equipment [6] - The water conservancy market is projected to grow significantly, with plans to double the installed capacity of pumped storage by 2025 [6] - The mining sector is also anticipated to expand due to automation trends and the company's innovative drilling solutions [6] - The company has established a wholly-owned subsidiary for international trade to enhance its overseas market presence [6] Financial Projections - The company forecasts revenues of CNY 1.02 billion, CNY 1.35 billion, and CNY 1.63 billion for 2024, 2025, and 2026, respectively [6][7] - Projected net profits for the same years are CNY 173 million, CNY 227 million, and CNY 279 million, with corresponding P/E ratios of 7.86, 5.99, and 4.88 [7][9]

Investment Rating - The investment rating for the company is "Buy" (maintained) [1] Core Views - The company's revenue and profit have slightly declined in the first half of 2024 due to weak demand in the railway market, with a revenue of 405 million yuan, down 7.02% year-on-year, and a net profit of 70 million yuan, down 3.53% year-on-year [2] - The gross margin has improved significantly, with a gross margin of 37.22%, up 2.67 percentage points year-on-year, while the net profit margin has also increased to 17.20%, up 0.62 percentage points year-on-year [3] - The trend of overseas expansion in the engineering machinery sector is confirmed, with rapid growth in the aftermarket business contributing to the company's profitability [4] - The company's net profit forecasts for 2024-2026 have been adjusted downwards due to the slowdown in railway demand, with projected net profits of 157 million yuan, 183 million yuan, and 219 million yuan respectively [4] Revenue and Profit Analysis - In H1 2024, the main machine product sales decreased by 10.63%, leading to a decline in overall revenue and profit levels [2] - The revenue from the railway market in H1 2024 was 230 million yuan, down 17.50% year-on-year, while the revenue from the water conservancy and hydropower market increased by 99.90% [2] Margin and Expense Analysis - The company's expense ratio increased slightly to 17.89%, with the sales expense ratio rising significantly due to increased market development efforts [3] - The gross margins for main products, aftermarket, and others were 35.85%, 44.48%, and 65.16% respectively, showing varying degrees of improvement [3] Future Outlook - The company is expected to benefit from the growth of its aftermarket services, which saw a significant increase in revenue by 153.35% year-on-year in H1 2024 [4] - The dynamic P/E ratios for the company are projected to be 9, 8, and 7 times for 2024, 2025, and 2026 respectively, indicating a favorable long-term growth potential [4]

（二）具有五年以上履行独立董事职责所必需的法律、会计或者经济等工作 经验； （三）具有良好的个人品德，不存在重大失信等不良记录； （四）北交所规定的其他条件。 证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-070 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 独立董事候选人声明与承诺（袁凌） 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个 别及连带法律责任。 本人袁凌，已充分了解并同意由提名人湖南五新隧道智能装备股份有限公司 董事会提名为湖南五新隧道智能装备股份有限公司第四届董事会独立董事候选 人。本人公开声明，本人具备独立董事任职资格，保证不存在任何影响本人担任 湖南五新隧道智能装备股份有限公司独立董事独立性的关系，具体声明并承诺如 下： 一、本人已同时符合以下条件： （一）具备上市公司运作的基本知识，熟悉相关法律法规、部门规章、规范 性文件及北交所业务规则； 二、本人任职资格符合下列法律法规、部门规章和规范性文件及北交所业务 规则的要求： （一）《公司法》关于董事任职资格的规定； （二）《中华人民共和国公务员法》 ...

证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-064 一、会议召开和出席情况 （一）会议召开情况 会议应出席董事 7 人，出席和授权出席董事 7 人。 董事王薪程、袁凌、周兰因工作原因以通讯方式参与表决。 二、议案审议情况 具体内容详见公司在北京证券交易所指定披露平台（www.bse.cn）上披露的 《湖南五新隧道智能装备股份有限公司 2024 年半年度报告摘要》（公告编号： 1.会议召开时间：2024 年 8 月 23 日 2.会议召开地点：公司 1 号会议室 3.会议召开方式：现场+通讯会议 4.发出董事会会议通知的时间和方式：2024 年 8 月 13 日以通讯方式发出 5.会议主持人：董事长杨贞柿先生 6.会议列席人员：全体监事、全体高管 7.召开情况合法、合规、合章程性说明： 本次会议的召集、召开、议案审议程序符合有关法律、行政法规、部门规章、 规范性文件和《公司章程》的规定。 （二）会议出席情况 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 第三届董事会第二十五次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准 ...

证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-076 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 第三届五次职工代表大会决议公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 一、会议召开和出席情况 二、议案审议情况 （一）审议通过《关于选举谢建均先生为第四届监事会职工代表监事的议 案》 （一）会议召开情况 1.会议召开时间：2024 年 8 月 22 日 2.会议召开地点：公司 1 楼报告厅 3.会议召开方式：现场会议 4.会议主持人：工会主席谢建均先生 5.召开情况合法、合规、合章程性说明： 本次会议的召集、召开、议案审议程序符合有关法律、行政法规、部门规章、 规范性文件和《公司章程》的规定，所作决议合法有效。 （二）会议出席情况 会议应出席职工代表 70 人，出席和授权出席职工代表 70 人。 1.议案内容： 第三届监事会任期即将届满，根据《公司法》、《北京证券交易所股票上市规 则（试行）》、《公司章程》等有关规定，公司职工代表监事需进行换届选举，现 推选谢建均先生为公司第四届监事会职工 ...

湖南五新隧道智能装备股份有限公司 证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-073 （二）《中华人民共和国公务员法》的相关规定； 独立董事提名人声明与承诺（袁凌） 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个 别及连带法律责任。 提名人湖南五新隧道智能装备股份有限公司董事会，现提名袁凌为湖南五新 隧道智能装备股份有限公司第四届董事会独立董事候选人，并已充分了解被提名 人职业、学历、职称、详细的工作经历、全部兼职、有无重大失信等不良记录等 情况。被提名人已书面同意出任湖南五新隧道智能装备股份有限公司第四届董事 会独立董事候选人（参见该独立董事候选人声明与承诺）。提名人认为，被提名 人具备独立董事任职资格，与湖南五新隧道智能装备股份有限公司之间不存在任 何影响其独立性的关系，且提名人与被提名人不存在利害关系或者可能妨碍被提 名人独立履职的其他关系，具体声明并承诺如下： 一、被提名人已同时符合以下条件： （一）具备上市公司运作的基本知识，熟悉相关法律法规、部门规章、规范 性文件及北交所业务规则； （二）具 ...

证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-069 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 董事、监事换届公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导 性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带法律责任。 一、换届基本情况 （一）董事换届的基本情况 根据《公司法》及公司章程的有关规定，公司第三届董事会第二十五次会议于 2024 年 8 月 23 日审议并通过： 选举杨贞柿先生为公司董事，任职期限三年，本次换届尚需提交股东大会审议，自 2024 年第二次临时股东大会决议通过之日起生效。上述选举人员持有公司股份 429,508 股，占公司股本的 0.4772%，不是失信联合惩戒对象。 选举王薪程先生为公司董事，任职期限三年，本次换届尚需提交股东大会审议，自 2024 年第二次临时股东大会决议通过之日起生效。上述选举人员持有公司股份 0 股， 占公司股本的 0%，不是失信联合惩戒对象。 选举张维友先生为公司董事，任职期限三年，本次换届尚需提交股东大会审议，自 2024 年第二次临时股东大会决议通过之日起生效。上述选举人员持有公司股份 0 股， ...

证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-068 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 募集资金存放与实际使用情况的专项报告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 根据中国证券监督管理委员会《关于核准湖南五新隧道智能装备股份有限公 司向不特定合格投资者公开发行股票的批复》（证监许可〔2021〕2515 号）核准， 本公司由主承销商财信证券股份有限公司（以下简称财信证券）采用余额包销方 式，向不特定合格投资者公开发行人民币普通股股票 13,708,718 股(含超额配售 1,708,718 股)，发行价为每股人民币 7.18 元，共计募集资金 98,428,595.24 元， 坐扣承销和保荐费用 7,639,415.04 元（不含增值税）后的募集资金为 90,789,180.20 元，已由主承销商财信证券于 2021 年 8 月 10 日、2021 年 9 月 22 日分两笔汇入本公司募集资金监管账户。另减除上网发行费、招股说明书印 刷费、申报会计师费、律师费、评估费等与发行权 ...

证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-065 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 第三届监事会第二十次会议决议公告 本公司及监事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 一、会议召开和出席情况 （一）会议召开情况 1.会议召开时间：2024 年 8 月 23 日 本次监事会会议的召集、召开、议案审议程序等方面符合有关法律、行政法 规、部门规章、规范性文件和《公司章程》的规定。 2.公司董事/总经理龚俊、副总经理/董事会秘书崔连苹、财务总监杨娟、第 四届监事会职工代表监事谢建均列席会议。 二、议案审议情况 （3）提出本意见前，未发现参与《公司 2024 年半年度报告》编制和审议的 人员存在违反保密规定的行为。 此外，全体监事列席了公司第三届董事会第二十五次会议，依法履行了监事 的职责。 （一）审议通过《关于<2024 年半年度报告>及其摘要的议案》 1.议案内容： 具体内容详见公司在北京证券交易所指定披露平台（www.bse.cn）上披露的 《湖南五新隧道智能装备股份有限公司 2024 ...