江苏鼎胜新能源材料股份有限公司 关于为全资子公司提供担保的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 证券代码：603876 证券简称：鼎胜新材 公告编号：2024-035 债券代码：113534 债券简称：鼎胜转债 重要内容提示： 一、担保情况概述 （一）担保基本情况简介 为满足五星铝业日常经营需要，需向中国银行股份有限公司杭州市余杭支行 （以下简称"中国银行"）申请流动资金贷款等，公司近日与中国银行股份有限 公司杭州市余杭支行签订《最高额保证合同》，约定公司为五星铝业提供金额为 人民币 8,000.00 万元的最高额连带保证责任，担保期限为债务履行期限届满之 日起三年，本次担保不存在反担保。 （二）担保事项履行的内部决策程序 经2024年4月22日召开的第六届董事会五次会议和2024年5月13日召开的 担保人名称：江苏鼎胜新能源材料股份有限公司（以下简称"公司"） 被担保人名称：公司全资子公司杭州五星铝业有限公司（以下简称"五 星铝业"） 本次担保金额及已实际为其提供的担保余额：本次公司为五星铝业担保 的金 ...

中信证券股份有限公司 关于江苏鼎胜新能源材料股份有限公司 不提前赎回"鼎胜转债"的核查意见 中信证券股份有限公司（以下简称"中信证券"）作为江苏鼎胜新能源材料 股份有限公司（以下简称"鼎胜新材"或"公司"）公开发行可转换公司债券的 保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《上海证券交易所上市公司 自律监管指引第 12 号—可转换公司债券》、《上海证券交易所股票上市规则》等 有关规定，经审慎核查，就鼎胜新材第六届董事会第八次会议审议的《关于不提 前赎回"鼎胜转债"的议案》所涉及的事项，发表如下意见： 一、"鼎胜转债"基本情况 公司本次发行的"鼎胜转债"自 2019 年 10 月 16 日起可转换为公司股份， 初始转股价格为 20.80 元/股，最新转股价格为 7.84 元/股。 二、"鼎胜转债"触发有条件赎回条款依据 根据公司《公开发行可转换公司债券募集说明书》： "在本次发行的可转换公司债券转股期内，当下述两种情形的任意一种出现 时，公司有权决定按照债券面值加当期应计利息的价格赎回全部或部分未转股的 可转换公司债券： 1）在本次发行的可转换公司债券转股期内，如果公司股票连续三十个交易 日中至少有十五个 ...

证券代码：603876 证券简称：鼎胜新材 公告编号：2024-033 债券代码：113534 债券简称：鼎胜转债 江苏鼎胜新能源材料股份有限公司 关于不提前赎回"鼎胜转债"的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 经中国证券监督管理委员会证监许可[2019]6号文核准，江苏鼎胜新能源材 料股份有限公司（以下简称"公司"）于2019年4月9日向社会公开发行1254万张 可转换公司债券，每张面值100元，按面值发行，发行总额125,400万元，期限6 年。经上海证券交易所自律监管决定书[2019]65号文同意，公司125,400万元可 公司股票自 2024 年 4 月 15 日至 2024 年 5 月 9 日期间，满足连续 30 个交易 日中至少有 15 个交易日的收盘价格不低于"鼎胜转债"当期转股价格（7.84 元/股）的 130%，已触发"鼎胜转债"的赎回条款，公司董事会决定本次不 行使"鼎胜转债"的提前赎回权利，不提前赎回"鼎胜转债"。 在未来三个月内（即 2024 年 5 月 10 日至 202 ...

有色金属 | 证券研究报告 — 调整盈利预测 2024 年 5 月 9 日 603876.SH 增持 原评级：增持 市场价格:人民币 11.23 板块评级:强于大市 股价表现 (58%) (46%) (33%) (21%) (8%) 4% May-23Jun-23Jul-23Aug-23Sep-23Oct-23Nov-23Dec-23Jan-24Feb-24Apr-24May-24 鼎胜新材 上证综指 (%) 今年 至今 1 个月 3 个月 12 个月 绝对 (8.8) 2.3 32.1 (68.1) 相对上证综指 (15.1) (0.3) 20.9 (62.5) | --- | --- | --- | |-------------------------------|------------|----------| | | | | | | | | | 发行股数 ( 百万 ) | | 889.92 | | 流通股 ( 百万 ) | | 886.22 | | 总市值 ( 人民币 百万 ) | | 9,993.83 | | 3 个月日均交易额 ( 人民币 | 百万 ) | 255.04 | | 主要股东 | | ...

图4:鼎胜新材单季归母净利润及增速(单位:亿元、%) 电池铝箔盈利能力或趋于稳定,包装箔有望扭亏为盈。对于主要贡献利润的电池 铝箔产品,根据我们的拆分与推测,1)销量:公司 21-23 年分别实现电池铝箔销 量 6/11/13 万吨; 2) 盈利:公司电池铝箔产品 23年共下调两次加工费,年初第 一次下降 1000元/吨左右,年中再度小幅下降,全年电池箔单吨净利润 4000 元/ 吨左右,随着今年年初加工费再度下调,部分电池箔企业已经不盈利,未来加工 费有望趋于稳定。对于食品包装箔产品,我们推测公司 21-23 年销量分别为 19/31/23 万吨,23年由于前述原因导致包装箔业务亏损,24年随着海外订单复 苏,有望实现扭亏为盈。 证券研究报告 3）普板带：2024-2026 年销售量均为 11 万吨，销售单价为 2.01 万元/吨，单位 毛利为 1630 元/吨，毛利率为 8.10%。 | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | |--------|------------|--------|------ ...

司 证券研究报告 ＃＃iinndduussttrryyIIdd＃＃ 铝 风险提示：下游需求大幅下滑、原材料与能源成本大幅波动、项目投产不及 预期等。 请务必阅读正文之后的信息披露和重要声明 - 2 - 公司点评报告(带市场行情) | --- | --- | --- | --- | |-------|------------------------------------------|-------------------------------------------|------------------------------------------| | 上 | 兴业证券研究 \n海 | 北 京 | 深 圳 | | | 地址：上海浦东新区长柳路36号兴业证券大厦 | 地址：北京市朝阳区建国门大街甲6号SK大厦32 | 地址：深圳市福田区皇岗路5001号深业上城T2 | | | | | | | 15层 | | 层01-08单元 | 座52楼 | | | 邮编：200135 | 邮编：100020 | 邮编：518035 | | | 邮箱：research@xyzq.com.cn | 邮箱：research@ ...

鼎胜新材（603876） 买入（维持） [Table_Tag] [Table_Summary] 投资要点 ◼ 24Q1 电池箔出货同比持平微增，24 年有望实现 25%增长。我们预计公 司 24Q1 电池箔出货 2.6 万吨，同比微增 5%左右，公司 4 月起排产环增 明显，我们预计 Q2 出货有望同增 30%，全年电池箔出货有望达 16 万 吨，实现 25%左右增长。盈利方面，Q1 电池箔单吨扣非利润降至 0.2 万 元左右，环比下降 0.1 万元，主要系加工费下降及产能利用率较低所致， 当前铝箔加工费基本见底，我们预计 24 年单吨利润有望达 0.25 万元左 右，25 年有望恢复至 0.3 万元左右。 ◼ 费用控制良好，资本开支显著下滑。24Q1 期间费用率 7%，同比下降 0.7pct，费用控制良好；24Q1 末底存货 43.4 亿元，较年初增长 12%； 24Q1 计提资产减值损失 0.2 亿元，计提信用减值损失 0.3 亿元。24Q1 经营活动净现金流-5.5 亿元，同环比转负；24Q1 资本开支 0.5 亿元，同 比下滑 31%。 ◼ 风险提示：原材料价格持续上涨，电池箔扩产不及预期，竞争加剧。 ...

Financial Performance - The net profit attributable to shareholders decreased by 80.31% due to a decline in gross profit[6] - The net profit attributable to shareholders after deducting non-recurring gains and losses fell by 80.99% for the same reason[6] - The operating profit for the quarter was approximately RMB 42.84 million, down from RMB 186.48 million in the previous year[20] - The total profit for the quarter was approximately RMB 40.31 million, significantly lower than RMB 184.18 million in the same period last year[20] - The company reported a net profit of approximately RMB 30.55 million, down from RMB 154.32 million in the previous year[20] - Net profit attributable to shareholders of the listed company for Q1 2024 was ¥30,463,258.17, a decrease of 80.31% from the previous year[52] - The net profit attributable to the parent company's shareholders decreased to ¥30,463,258.17 from ¥154,683,820.37, representing a decline of approximately 80.3%[61] - The total comprehensive income amounted to ¥23,422,570.43, down from ¥156,710,650.00, a decrease of about 85%[61] - The basic earnings per share decreased to ¥0.03 from ¥0.18, a decline of 83.3%[61] - The company reported a basic earnings per share of ¥0.03 for Q1 2024, down from ¥0.15 in the same period last year[52] Assets and Liabilities - Total assets increased by 16.38% from the end of the previous year, reaching approximately RMB 23.55 billion[11] - The total assets increased to ¥23,554,762,091.24 from ¥20,239,346,472.95, reflecting a growth of about 11.5%[60] - The total liabilities increased to ¥16,968,781,441.21 in Q1 2024 from ¥13,680,987,649.93 in Q1 2023, reflecting a significant rise[56] - The total liabilities rose to ¥15,807,405,947.68 from ¥13,143,391,223.67, indicating an increase of approximately 20.2%[60] - The total equity attributable to shareholders of the parent company rose to ¥6,576,655,916.90 in Q1 2024, up from ¥6,549,115,894.36 in Q1 2023[56] - The company's total equity attributable to shareholders increased by 0.42% to approximately RMB 6.58 billion[11] - The long-term borrowings increased significantly to ¥2,145,468,126.33 from ¥1,037,530,120.45, marking a rise of approximately 106.5%[60] - The total non-current liabilities increased to ¥3,202,867,626.86 in Q1 2024 from ¥2,095,556,642.97 in Q1 2023[56] Cash Flow - Operating cash flow for the current period is -546,884,610.34 RMB, compared to 132,988,279.33 RMB in the previous period, indicating a significant decline[22] - The net cash flow from operating activities for Q1 2024 was negative at -¥546,884,610.34, indicating a cash outflow[52] - Total cash inflow from operating activities is 4,010,865,420.09 RMB, down from 4,540,300,309.31 RMB year-over-year[22] - Cash outflow from operating activities increased to 4,557,750,030.43 RMB, compared to 4,407,312,029.98 RMB in the previous period[22] - Cash received from other operating activities is 886,765,440.04 RMB, slightly down from 899,257,765.41 RMB[22] - Cash received from tax refunds is 152,444,045.40 RMB, compared to 189,430,978.47 RMB in the previous period[22] - The net cash flow from financing activities for Q1 2024 was ¥501,861,843.95, compared to ¥242,392,754.02 in Q1 2023, showing an increase[51] Research and Development - Research and development expenses for the quarter were approximately RMB 226.43 million, slightly up from RMB 221.65 million in the previous year[20] Shareholder Information - The total number of ordinary shareholders at the end of the reporting period was 33,446[6]

证券代码：603876 证券简称：鼎胜新材 公告编号：2024-032 债券代码：113534 债券简称：鼎胜转债 江苏鼎胜新能源材料股份有限公司 关于"鼎胜转债"可能满足赎回条件的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、可转债发行上市概况 经中国证券监督管理委员会证监许可[2019]6号文核准，江苏鼎胜新能源材 料股份有限公司（以下简称"公司"）于2019年4月9日向社会公开发行1254万张 可转换公司债券，每张面值100元，按面值发行，发行总额125,400万元，期限6 年。 经上海证券交易所自律监管决定书[2019]65号文同意，公司125,400万元可 转换公司债券于2019年4月30日起在上海证券交易所挂牌交易，债券简称"鼎胜 转债"，债券代码"113534"。 根据有关规定和公司《公开发行可转换公司债券募集说明书》（以下简称"可 转债募集说明书"）的约定，公司本次发行的"鼎胜转债"自2019年10月16日起 可转换为本公司股份，初始转股价格为20.80元/股，最新转股价格为7.84元/ ...

资料来源：Wind，长城国瑞证券研究所 盈利预测（单位：百万元） 请参阅最后一页的股票投资评级说明和法律声明 3 / 5 证券的投资评级： 我们在此提醒您，不同证券研究机构采用不同的评级术语及评级标准。我们采用的是相对评级 体系，表示投资的相对比重建议；投资者买入或者卖出证券的决定取决于个人的实际情况，比 如当前的持仓结构以及其他需要考虑的因素。投资者应阅读整篇报告，以获取比较完整的观点 与信息，不应仅仅依靠投资评级来推断结论。 长城国瑞证券有限公司已通过中国证监会核准开展证券投资咨询业务。在本机构、本人所知情 的范围内，本机构、本人以及财产上的利害关系人与所评价的证券没有利害关系。本报告中的 信息均来源于公开资料，我公司对这些信息的准确性及完整性不作任何保证，不保证报告信息 已做最新变更，在任何情况下，报告中的信息或所表达的意见并不构成对所述证券买卖的出价 或询价。在任何情况下，我公司不就本报告中的任何内容对任何投资做出任何形式的担保，投 资者据此投资，投资风险自我承担。本报告版权归本公司所有，未经本公司事先书面授权，任 何机构和个人均不得以任何形式翻版、复制、刊载或转发，否则，本公司将保留随时追究其法 律 ...