Investment Rating - The report assigns an "Outperform" rating to the company, with a target price of RMB 30.66 for the next six months, based on a projected PE of 45 for 2024 [19]. Core Insights - The company's AIoT business and international expansion are driving steady growth, with expectations for significant advancements in AIGC product deployment in 2024 [19][24]. - The company achieved a revenue of RMB 2.228 billion in 2023, marking a 12% year-on-year increase, and a net profit of RMB 150 million, also up 12% [15][19]. - The AIoT revenue reached RMB 517 million, a 42.02% increase, with contract values growing by 92% [16][24]. Financial Performance Summary - Revenue and profit forecasts for 2024-2026 are projected at RMB 2.667 billion, RMB 3.135 billion, and RMB 3.744 billion, with net profits of RMB 184 million, RMB 208 million, and RMB 267 million respectively [19][22]. - The company’s gross margin is expected to improve from 61.9% in 2023 to 66.2% by 2026, while net profit margin is projected to be around 7.1% in 2026 [22]. - Earnings per share (EPS) are forecasted to grow from RMB 0.56 in 2023 to RMB 0.99 in 2026 [22]. Business Expansion and Innovations - The company has doubled its Southeast Asian customer orders, with significant growth in both continental and non-continental revenues [28][35]. - A new generation PLM system was launched, contributing to a 34% increase in revenue from R&D and design services [29]. - The Athena platform has developed nearly 20 new digital applications, enhancing data interaction and knowledge access for over 120 customers [31][36].

Investment Rating - The report initiates coverage with a "Buy" rating for the company, citing its direct benefits from downstream industry recovery, rapid AI application adoption in the B2B sector, and the expansion opportunities through Chinese enterprises going global [2][48] Core Views - The company is positioned to benefit from the recovery in downstream manufacturing sectors, with AI applications in the B2B space expected to drive significant growth [2][48] - The company's expansion into Southeast Asia, leveraging its experience in Taiwan and mainland China, is seen as a key growth driver [1][50] - The company has successfully transitioned from a traditional "man-day" delivery model to a quantifiable metrics-based delivery model, enhancing profitability and operational efficiency [1] Financial Performance and Projections - The company's revenue in mainland China exceeded 1 billion yuan for the first time in 2022, accounting for over 50% of total revenue, with a 15% growth in 2023 [1] - Projected revenue for 2024-2026 is 2.68 billion, 3.24 billion, and 3.94 billion yuan, with net profits of 190 million, 230 million, and 300 million yuan, respectively [2][48] - The company's gross margin is expected to remain stable, with technical services projected to maintain a 60% gross margin, self-developed software sales at 100%, and purchased software/hardware sales at 28% [8][49] AI and Technological Advancements - The company has integrated OpenAI's GPT technology into its products, launching AI-driven applications such as ChatFile and ChatBI, which enhance document summarization and data analysis capabilities [5][19] - The company's Athena platform, which combines AI and IoT technologies, is expected to drive further growth by enabling data-driven decision-making and knowledge encapsulation [157][182] Market Expansion and Strategy - The company is leveraging its success in Taiwan to expand in mainland China and Southeast Asia, where digital infrastructure is underdeveloped, presenting significant growth opportunities [1][50] - The company's strategy includes cross-selling higher-margin products to existing ERP customers, reducing customer acquisition costs and enhancing long-term growth potential [112] Industry and Competitive Positioning - The company has a strong foothold in the ERP market, particularly in the manufacturing sector, with a high market penetration rate in Taiwan and growing presence in mainland China [113][134] - The company's focus on medium-sized manufacturing enterprises, combined with its ability to offer integrated solutions, provides a competitive edge over both domestic and international players [85][134]

2023年年度权益分派实施公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完 整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 证券代码：300378 证券简称：鼎捷软件 公告编码：2024-05056 鼎捷软件股份有限公司 本次权益分派实施后除权除息参考价=（股权登记日收盘价–按总股本折算 每股现金红利）=股权登记日收盘价–0.1142454 元/股。 公司 2023 年年度权益分派方案已获公司 2024 年 5 月 20 日召开的 2023 年年 度股东大会审议通过，现将权益分派事宜公告如下： 特别提示： 1、鼎捷软件股份有限公司（以下简称"公司"或"本公司"）回购专用证 券账户持有的 1,570,330 股公司股份不享有利润分配的权利，不参与本次权益分 派。 2、公司此前已披露的 2023 年年度权益分派预案为：以截至公司第五届董事 会第八次会议召开日公司总股本扣除回购专户中已回购股份后的 267,738,100 股（回购专户中的股份数量为 1,570,330 股）为分配基数，向全体股东每 10 股 派发现金股利人民币 1.15 元（含税），不送红股，不以资本公积金转增股本， 合计派发现金红利人民币 ...

证券代码：300378 证券简称：鼎捷软件 公告编码：2024-05055 1、2024年4月10日，公司首次通过股份回购专用证券账户以集中竞价交易方 式 实 施 回 购 股 份 ， 具 体 内 容 详 见 公 司 于 2024 年 4 月 11 日 在 巨 潮 资 讯 网 （www.cninfo.com.cn）上披露的《关于首次回购公司股份的公告》（公告编号： 2024-04012）。 2、根据《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第9号——回购股份》等相 关规定，公司在回购期间应当在每个月的前三个交易日内公告截至上月末的回购 进展情况，具体内容详见公司披露于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）上的相 关公告。 鼎捷软件股份有限公司 3、自2024年4月10日首次回购股份至2024年5月20日（含）期间，公司通过 股份回购专用证券账户以集中竞价交易方式累计回购股份数量为1,570,330股， 占公司目前总股本的0.58%。回购股份最高成交价为人民币16.60元/股，最低成 交价为人民币15.05元/股，成交总金额为人民币25,004,570.40元（不含交易费 用）。公司回购资金总额已超过回购方案 ...

北京海润天睿律师事务所（以下简称"本所"）接受鼎捷软件股份有限公司 （以下简称"公司"）的委托，指派吴团结、杜羽田律师出席公司 2023 年年度 股东大会并对本次股东大会进行律师见证。 北京海润天睿律师事务所 关于鼎捷软件股份有限公司 2023 年年度股东大会的法律意见书 致：鼎捷软件股份有限公司 股东大会法律意见书 本所律师依据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《上 市公司股东大会规则》（以下简称"《股东大会规则》"）、《深圳证券交易所 上市公司股东大会网络投票实施细则》（以下简称"《网络投票实施细则》"） 等法律法规、规范性文件及《鼎捷软件股份有限公司章程》（以下简称"《公司 章程》"）的有关规定，就公司本次股东大会的召集、召开程序、出席会议人员 的资格、召集人资格、表决方式、表决程序及表决结果等事宜出具本法律意见书。 一、本次股东大会的召集、召开程序 经本所律师审查，公司董事会关于召开本次股东大会的通知已于 2024 年 4 月 27 日在巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）等指定信息披露媒体上披 露。通知中载明了会议召开基本情况、会议审议事项、提案编码、会议 ...

证券代码：300378 证券简称：鼎捷软件 公告编码：2024-05053 鼎捷软件股份有限公司 2023年年度股东大会决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完 整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1、本次股东大会未出现否决议案的情形； 2、本次股东大会不涉及变更以往股东大会已通过的决议； 3、本次股东大会采用现场表决与网络投票相结合的方式召开。 一、会议召开和出席情况 （一）会议召开情况 1、会议召集人：鼎捷软件股份有限公司（以下简称"公司"）董事会； 2、会议主持人：公司董事长叶子祯先生； 3、召开时间： （1）现场会议时间：2024 年 5 月 20 日（星期一）13:30； （2）网络投票时间： ①通过深圳证券交易所交易系统进行网络投票的具体时间为：2024 年 5 月 20 日的交易时间，即 9:15-9:25，9:30-11:30 和 13:00-15:00； ②通过深圳证券交易所互联网投票系统进行网络投票的具体时间为：2024 年 5 月 20 日 9:15-15:00。 4、现场会议召开地点：上海市静安区场中路 2020 号中建瑞贝庭酒店 4 楼子 瞻 ...

证券代码：300378 证券简称：鼎捷软件 公告编码：2024-05052 根据《上市公司股份回购规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 9号——回购股份》等相关规定，回购股份期间，公司应当在每个月的前三个交 易日内披露截至上月末的回购进展情况。现将公司回购股份进展情况公告如下： 截至2024年4月30日，公司通过股份回购专用证券账户以集中竞价交易方式 累计回购股份数量为1,570,330股，占公司目前总股本的0.58%，最高成交价为人 民币16.60元/股，最低成交价为人民币15.05元/股，成交总金额为人民币 25,004,570.40元（不含交易费用）。 本次回购符合公司回购股份方案及相关法律法规的要求。 二、其他说明 （一）公司回购股份符合《上市公司股份回购规则》《深圳证券交易所上市 公司自律监管指引第9号——回购股份》及公司回购股份方案的相关规定。 （二）公司后续将根据市场情况在回购期限内继续实施本次回购计划，并 根据相关法律法规和规范性文件的规定及时履行信息披露义务，敬请广大投资 者注意投资风险。 特此公告。 关于回购公司股份的进展公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完 ...

证券代码：300378 证券简称：鼎捷软件 公告编码：2024-04051 鼎捷软件股份有限公司 关于部分已授予尚未行权的股票期权注销完成的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完 整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 鼎捷软件股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 4 月 25 日召开第五 届董事会第八次会议、第五届监事会第八次会议，审议通过了《关于注销部分已 授予尚未行权的股票期权的议案》。 根据《上市公司股权激励管理办法》、公司《2021 年股票期权与限制性股票 激励计划（草案修正案）》及《2021 年股票期权与限制性股票激励计划实施考核 管理办法》，公司 2021 年股票期权与限制性股票激励计划（以下简称"本激励 计划"）首次授予及预留授予第三个行权期公司层面的业绩考核目标为"2023 年 中国大陆内营业收入较 2019 年增长率达到 100%。"。根据大华会计师事务所（特 殊普通合伙）对公司 2023 年年度报告出具的审计报告，2023 年中国大陆内营业 收入较 2019 年增长率为 80.93%，低于 100%，未达到本激励计划第三个行权期公 司层面的业绩考核目标 ...

2023 环境、社会及公司治理报告 Environmental, Social and Corporate Governance Report 目录CONTENTS | 关于我们 | | | --- | --- | | 公司介绍 | 03 | | 发展历程 | 05 | | 荣誉及奖项 | 07 | | 董事长致辞 | 01 | 夯实根基，提升治理效能 | | 数智融合，创造卓越价值 | | --- | --- | --- | --- | --- | | | | 坚持党建引领 | 14 | 技术创新促数智转型 | | | | 加强公司治理 | 17 | 创造客户数字价值 | | 关于我们 | | 落实投资者权益保护 | 19 | 提升客户服务与管理 | | 公司介绍 | 03 | 强化合规经营 | 21 | 引领行业高质量发展 | | 发展历程 | 05 | 恪守商业道德 | 23 | | 治理篇 社会篇 环境篇 | 技术创新促数智转型 | 25 | | --- | --- | | 创造客户数字价值 | 30 | | 提升客户服务与管理 | 32 | | 引领行业高质量发展 | 34 | 专业进取，坚持责任运 ...

鼎捷软件股份有限公司 2023年度独立董事述职报告 各位股东及股东代表： 本人作为鼎捷软件股份有限公司（以下简称"公司"、"鼎捷软件"）第 四届董事会独立董事、薪酬与考核委员会主任委员、提名委员会委员，第五届 董事会独立董事、薪酬与考核委员会主任委员、提名委员会委员、审计委员会 委员，在任职期间严格按照《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司 法》"）、《上市公司治理准则》《上市公司独立董事管理办法》《深圳证券 交易所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》（以下简 称"《创业板规范运作》"）等相关法律法规和规范性文件及《鼎捷软件股份 有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）、《鼎捷软件股份有限公司独 立董事工作制度》（以下简称"《独立董事工作制度》"）的有关规定，在 2023 年度工作中，忠实、勤勉地履行独立董事职责，认真审慎地行使公司及股 东所赋予的权利，维护公司和股东尤其是中小股东的利益。 现将 2023 年度履行职责的情况汇报如下： 一、独立董事的基本情况 2020 年 5 月 7 日，公司召开 2019 年度股东大会，审议通过了《关于董事会 换届选举暨提名第四届董事会独立董事候 ...