Group 1: Market and Production Insights - The export market for the company remained stable in the first half of the year [1] - The Thai factory has completed construction and is in trial production, with plans to ramp up output in Q3 [1] - The company is accelerating the investment in the second phase of the Thai factory, with full production expected by Q1 next year [1] Group 2: Customer and Revenue Outlook - The customer structure has not changed significantly in the first half of the year [1] - The growth outlook for the second half of the year is better than the first half, driven by new projects starting mass production [1] Group 3: Financial Performance and Capacity Utilization - The company's capacity utilization rate currently exceeds 60%, and it is expected to improve with new project launches [2] - Profit margins are expected to remain stable as production capacity utilization increases [1] - The impact of convertible bond interest is expected to decrease by nearly half by the end of June [2]

根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监 管指引第 15 号——可转换公司债券》的有关规定，江苏太平洋精锻科技股份有限公 司（以下简称"公司"）现将 2025 年第二季度可转换公司债券（以下简称"精锻转 债"或"可转债"）转股及公司总股本变化情况公告如下： 关于 2025 年第二季度可转换公司债券转股情况的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏。 | 证券代码：300258 | 证券简称：精锻科技 | 公告编号：2025-064 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123174 | 债券简称：精锻转债 | | 江苏太平洋精锻科技股份有限公司 重要提示： 1、"精锻转债"（债券代码：123174）转股期为 2023 年 8 月 21 日至 2029 年 2 月 14 日；最新有效的转股价格为人民币 9.46 元/股。 2、2025 年第二季度，共有 1,794,536 张"精锻转债"完成转股（票面金额共计 179,453,600.00 元人民币），合计转换成 18,889,111 股"精锻科技"股 ...

| 证券代码：300258 | 证券简称：精锻科技 | 公告编号：2025-063 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123174 | 债券简称：精锻转债 | | 江苏太平洋精锻科技股份有限公司 关于回购公司股份实施进展的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 江苏太平洋精锻科技股份有限公司（以下简称"公司"）于2024年11月4日召 开第五届董事会第五次会议，于2024年11月22日召开2024年第二次临时股东大会， 审议通过了《关于回购公司股份方案的议案》，同意公司使用自有资金和银行回购 贷款以集中竞价交易的方式回购公司部分社会公众股份，用于减少注册资本及实施 员工持股计划或股权激励。本次用于回购股份的资金总额不低于人民币10,000万元 （含本数），不超过人民币20,000万元（含本数）；回购价格不超过人民币13.00 元/股（含本数）；本次回购股份的实施期限为自公司股东大会审议通过本次回购 股份方案之日起12个月内。具体内容详见公司在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn） 披露的《关于回购公司股份方案的公 ...

| 证券代码：300258 | 证券简称：精锻科技 | 公告编号：2025-062 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123174 | 债券简称：精锻转债 | | 江苏太平洋精锻科技股份有限公司 关于"精锻转债"可能满足赎回条件的提示性公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记 载、误导性陈述或重大遗漏。 经深圳证券交易所同意，公司可转债于2023年3月7日起在深圳证券交易所挂牌 交易，债券简称"精锻转债"，债券代码"123174"。 特别提示： 自2025年6月13日至2025年6月26日，江苏太平洋精锻科技股份有限公司（以下简 称"公司"）股票已有10个交易日的收盘价不低于"精锻转债"当期转股价格9.46元 /股的130%（含130%，即12.30元/股）。若在未来触发"精锻转债"的有条件赎回条 款（即"在本次发行的可转换公司债券转股期内，如果公司股票在任何连续30个交易 日中至少有15个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的130%（含130%）"），届时 根据《江苏太平洋精锻科技股份有限公司创业板向不特定对象发行可转换公司债券 募集说明书》（以下简 ...

证券代码：300258 证券简称：精锻科技 债券代码：123174 债券简称：精锻转债 江苏太平洋精锻科技股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 受托管理事务报告 （2024 年度） 债券受托管理人 本报告依据《公司债券发行与交易管理办法》（以下简称"《管理办法》"）、 《江苏太平洋精锻科技股份有限公司（作为发行人）与安信证券股份有限公司（作 为受托管理人）之江苏太平洋精锻科技股份有限公司创业板向不特定对象发行可 转换公司债券受托管理协议》（以下简称"《受托管理协议》"）、《江苏太平洋精锻 科技股份有限公司创业板向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书》（以下 简称"《募集说明书》"）、《江苏太平洋精锻科技股份有限公司 2024 年年度报告》 等相关公开信息披露文件、第三方中介机构出具的专业意见等，由本期债券受托 管理人国投证券股份有限公司（原名安信证券股份有限公司，以下简称"国投证 券"）编制。国投证券对本报告中所包含的从上述文件中引述内容和信息未进行 独立验证，也不就该等引述内容和信息的真实性、准确性和完整性做出任何保证 或承担任何责任。 本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应 ...

江苏太平洋精锻科技股份有限公司 公开发行可转换公司债券 2025 年 跟踪评级报告 0 www.lhratings.com . 联合〔2025〕4336 号 联合资信评估股份有限公司通过对江苏太平洋精锻科技股份有 限公司主体及其相关债券的信用状况进行跟踪分析和评估，确定维 持江苏太平洋精锻科技股份有限公司主体长期信用等级为 AA-，维 持"精锻转债"信用等级为 AA-，评级展望为稳定。 特此公告 联合资信评估股份有限公司 评级总监： 二〇二五年六月十三日 跟踪评级报告 | 1 二、本报告系联合资信接受江苏太平洋精锻科技股份有限公司（以下简 称"该公司"）委托所出具，除因本次评级事项联合资信与该公司构成评级 委托关系外，联合资信、评级人员与该公司不存在任何影响评级行为独立、 客观、公正的关联关系。 三、本报告引用的资料主要由该公司或第三方相关主体提供，联合资信 履行了必要的尽职调查义务，但对引用资料的真实性、准确性和完整性不作 任何保证。联合资信合理采信其他专业机构出具的专业意见，但联合资信不 对专业机构出具的专业意见承担任何责任。 四、本次跟踪评级结果自本报告出具之日起至相应债券到期兑付日有 效；根据跟踪评级 ...

经营范围：许可项目：道路货物运输（不含危险货物）（依法须经批准的项目， 经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果为准） 一般项目：汽车零部件研发；汽车零部件及配件制造；汽车零配件批发；锻件及 粉末冶金制品制造；锻件及粉末冶金制品销售；轴承、齿轮和传动部件制造；轴承、 齿轮和传动部件销售；模具制造；模具销售；有色金属合金制造；有色金属铸造；有 色金属合金销售；工业设计服务；货物进出口；技术进出口；进出口代理（除依法须 经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动） 特此公告。 经中国证券监督管理委员会"证监许可[2023]45 号"文核准，江苏太平洋精锻科 技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2023 年 2 月 15 日向不特定对象发行了 980 万张可转换债券，每张面值 100 元，发行总额 98,000.00 万元。经深圳证券交易所同 意，公司 98,000.00 万元可转换公司债券于 2023 年 3 月 7 日起在深圳证券交易所挂 牌交易，债券简称"精锻转债"，债券代码"123174"。 自 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 12 月 31 日，共有 28 张"精锻转债 ...

| 证券代码：300258 | 证券简称：精锻科技 | 公告编号：2025-060 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123174 | 债券简称：精锻转债 | | 2、转股起止时间：2023年8月21日至2029年2月14日 3、暂停转股时间：2025年6月4日起至2025年6月11日（2024年度权益分派股权登 记日） 4、恢复转股时间：2025年6月12日（2024年度权益分派股权登记日后的第一个交 易日） 江苏太平洋精锻科技股份有限公司（以下简称"公司"）因实施2024年年度权益分 派，根据《江苏太平洋精锻科技股份有限公司创业板向不特定对象发行可转换公司债 券募集说明书》中相关条款，"精锻转债"自2025年6月4日起至2024年年度权益分派 股权登记日（即2025年6月11日）暂停转股。具体内容详见公司于2025年6月3日在巨 潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的《关于实施权益分派期间"精锻转债"暂停转 股的公告》（公告编号：2025-056）。 根据相关规定，"精锻转债"将于2024年度权益分派股权登记日后的第一个交易 日（即2025年6月12日）恢复转股。敬请 ...

Summary of the Conference Call for Jingduan Technology Company Overview - Jingduan Technology is a leading precision gear manufacturer in China, holding approximately 10% of the global bevel gear market and 30% of the domestic market share. Major clients include Volkswagen and Tesla, which recognize the company's precision manufacturing capabilities, laying a foundation for future collaborations [2][4][5]. Core Business and Financial Performance - The company's differential assembly business is gradually increasing, with a gross margin of about 24%. In 2024, revenue is expected to be around 2 billion yuan, a year-on-year decline of 3.7%, with a net profit of approximately 160 million yuan. Revenue is anticipated to recover in 2025 due to new projects from Volkswagen, NTN, BYD, and Huawei, with the Thai factory starting small-scale production [2][6][7]. - The company has seen significant growth in revenue and profit from 2020 to 2023. The revenue for 2024 is projected to be around 2 billion yuan, with a net profit of about 160 million yuan. The gross margin is expected to remain around 24% [7][9]. Strategic Initiatives and Market Opportunities - Jingduan Technology is transitioning from differential gears to humanoid robot reducers, having invested in Wuhan Granrobo, which is expected to lead to mass production of planetary reducer products. The company is well-positioned in the humanoid robot market, particularly appealing to North American clients [3][10]. - The company is also developing cycloidal pinwheel reducers to balance the disadvantages of harmonic and planetary reducers, enhancing torque and impact resistance [3][10]. - The Thai factory's completion eliminates additional depreciation costs, marking a turning point for the company's fundamentals [4][12]. Collaborations and Client Relationships - The collaboration with Tesla is progressing well, with the company's precision manufacturing capabilities being recognized, potentially allowing for quick integration into Tesla's humanoid robot projects. Other deep partnerships include BYD, Huawei, and Xiaomi, which may further enhance development opportunities [8][9]. - The company has established a strong presence in the overseas new energy market, which is rapidly expanding, providing good opportunities for development in Europe [9]. Industry Landscape and Competitive Position - The domestic new reducer market is favorable, with competitors like Shuanghuan, Haoneng, and Jingda. Jingduan Technology's existing collaborations and support from invested companies position it well for accelerated growth in the new reducer segment [13][14]. - The domestic differential assembly market is estimated to be around 7.3 billion yuan, with Jingduan's current revenue from this segment at only 24%, indicating significant room for market share growth [9]. Conclusion - Jingduan Technology is strategically positioned for growth in both the automotive and robotics sectors, with a strong focus on precision manufacturing and innovative product development. The company's collaborations with major clients and its expansion into new markets present promising investment opportunities moving forward [2][3][4][8][9].

证券代码：300258 证券简称：精锻科技 债券代码：123174 债券简称：精锻转债 国投证券股份有限公司 关于江苏太平洋精锻科技股份有限公司 创业板向不特定对象发行可转换公司债券 第三次临时受托管理事务报告 （2025 年度） 债券受托管理人 （深圳市福田区福田街道福华一路 119 号安信金融大厦） 二〇二五年六月 重要声明 本报告依据《公司债券发行与交易管理办法》（以下简称"《管理办法》"）、 《江苏太平洋精锻科技股份有限公司（作为发行人）与安信证券股份有限公司（作 为受托管理人）之江苏太平洋精锻科技股份有限公司创业板向不特定对象发行可 转换公司债券受托管理协议》（以下简称"《受托管理协议》"）、《江苏太平洋精锻 科技股份有限公司创业板向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书》（以下 简称"《募集说明书》"）等相关公开信息披露文件，由本次债券受托管理人国投 证券股份有限公司（原名安信证券股份有限公司，以下简称"国投证券"）编制。 本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相关 事宜做出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为国投证券所作的承诺 或声明。在任何情况下，投资者依据本报 ...