证券代码：300077 证券简称：国民技术 公告编号：2026-015 为满足日常生产经营及业务发展需要，国民科技于近日分别向中国银行股份 有限公司深圳龙华支行（以下简称"中国银行龙华支行"）、兴业银行股份有限 公司深圳分行（以下简称"兴业银行深圳分行"）申请最高限额分别为1,000万 元人民币以及1,200万元人民币的授信额度，公司为前述授信提供连带责任担保。 国民技术股份有限公司 关于为子公司提供担保的进展公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别风险提示： 本次担保生效后，国民技术股份有限公司（以下简称"公司"、"国民技术"） 及控股子公司提供担保总额超过公司最近一期经审计净资产100%，公司为资产 负债率超过70%的单位担保金额超过公司最近一期经审计净资产50%，前述担保 均为公司对合并报表范围内子公司的担保及合并报表范围内子公司之间提供的 担保，敬请投资者充分关注担保风险。 一、担保情况概述 公司分别于2025年4月16日召开第六届董事会第六次会议、于2025年5月7日 召开公司2024年度股东大会，审议通过了《关于2025年为子公司 ...

证券代码：300077 证券简称：国民技术 公告编号：2026-013 特此公告。 国民技术股份有限公司 董 事 会 二〇二六年三月二十三日 国民技术股份有限公司 关于境外上市外资股（H 股）调入港股通 标的证券名单的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 根据《上海证券交易所沪港通业务实施办法》和《深圳证券交易所深港通业 务实施办法》的有关规定，国民技术股份有限公司（以下简称"公司"）于香港 联合交易所有限公司发行并上市的股票（以下简称"H股"）自2026年3月23日 起调入沪港通及深港通（以下统称"港股通"）标的证券名单。 本次公司H股调入港股通标的证券名单后，符合条件的中国内地投资者将可 通过上海证券交易所和深圳证券交易所直接投资公司在香港联合交易所有限公 司上市的H股，有利于进一步扩大公司的投资者基础，并将潜在提高公司H股的 交易流动性。 ...

本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 国民技术股份有限公司（以下简称"公司"）正在进行申请发行境外上市外 资股（H股）并在香港联合交易所有限公司（以下简称"香港联交所"）主板挂 牌上市（以下简称"本次发行上市"）的相关工作。 公司本次全球发售H股基础发行股数为95,000,000股，其中，香港公开发售 9,500,000股，占全球发售总数的10%；国际发售85,500,000股，占全球发售总数的 90%。公司本次发行不行使超额配售权，根据每股H股发售价10.8港元计算，经扣 除全球发售相关承销佣金及其他估计费用后，并假设发售量调整权未获行使，公 司将收取的全球发售所得款项净额估计约为9.44亿港元。 证券代码：300077 证券简称：国民技术 公告编号：2026-014 国民技术股份有限公司 关于境外上市股份（H 股）挂牌并上市交易的公告 特此公告。 国民技术股份有限公司 董 事 会 二〇二六年三月二十三日 经香港联交所批准，公司本次发行的95,000,000股H股股票于2026年3月23日 在香港联交所主板挂牌并上市交易。公司H股股票中文简称为"國 ...

香港交易及結算所有限公司、香港聯合交易所有限公司（「香港聯交所」）及香港中央結算有限公 司（「香港結算」）對本公告的內容概不負責，對其準確性或完整性亦不發表任何聲明，並明確表 示概不就因本公告全部或任何部分內容而產生或因依賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責 任。本公告不得直接或間接於或向美國（包括其領土及屬地、美國任何州以及哥倫比亞特區）發 佈、刊發或派發。 本公告並不構成或組成在美國或有關要約或招攬將屬違法的任何其他司法管轄區任何出售證券 的要約或招攬購買或認購證券的一部分。本公告所述證券並無亦不會根據《1933年美國證券法》 （經不時修訂）（「美國證券法」）或美國任何州證券法登記。證券不得在美國境內或向美國人士 （定義見美國證券法S規例（「S規例」））或以其名義或為其利益提呈發售、出售、質押或轉讓， 惟獲豁免遵守美國證券法的登記規定或並非受該等登記規定規限的交易除外。發售股份可根據 S規例於美國境外以離岸交易方式向非美國人士提呈發售、出售或交付。 本公告僅作說明用途，並不構成收購、購買或認購證券的邀請或要約。本公告並非招股章程。 潛在投資者於決定是否投資所提呈發售的H股前，應閱覽國民技術股份有限公司（「 ...

证券代码：300077 证券简称：国民技术 公告编号：2026-012 国民技术股份有限公司 关于境外上市外资股（H 股）公开发行价格的公告 本次拟发行的H股股份的认购对象仅限于符合相应条件的境外投资者及依 据中国相关法律法规有权进行境外证券投资管理的境内证券经营机构和合格境 内机构投资者及其他符合监管规定的投资者。因此，本公告仅为A股投资者及时 了解公司本次发行上市的相关信息而作出，并不构成亦不得被视为是对任何境内 个人或实体收购、购买或认购公司任何证券的要约或要约邀请。 公司已确定本次H股发行的最终价格为每股10.8港元（不包括1%经纪佣金、 0.0027%香港证券及期货事务监察委员会交易征费、0.00565%香港联交所交易费 及0.00015%香港会计及财务汇报局交易征费）。 公司本次发行的H股预计于2026年3月23日在香港联交所主板挂牌并开始上 市交易。 特此公告。 国民技术股份有限公司 董 事 会 二〇二六年三月二十日 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 国民技术股份有限公司（以下简称"公司"）正在进行申请发行境外上市外 资股（H股）并 ...

Core Insights - The report highlights the focus on the upcoming monetary policy decisions from the Federal Reserve and the Bank of Japan, indicating potential market volatility due to inflation and growth concerns [4] - The company under review, Guomin Technology, operates in the integrated circuit design and lithium battery anode materials sectors, showcasing a dual business model [6] - Financial performance shows stable revenue around 1 billion CNY, with a gradual reduction in losses and improving gross margins, indicating a potential recovery phase [7] Company Overview - Guomin Technology specializes in microcontroller units (MCUs), battery management system (BMS) chips, and RF chips, utilizing a fabless model for efficiency [6] - The company has a strong presence in various sectors including consumer electronics, industrial control, and emerging fields like AI and renewable energy [6] Financial Performance - Revenue figures for Guomin Technology are projected at 1.195 billion CNY for 2022, 1.037 billion CNY for 2023, and 1.168 billion CNY for 2024, indicating stability [7] - The company has experienced losses of 0.19 billion CNY in 2022, 5.94 billion CNY in 2023, and 2.56 billion CNY in 2024, with a trend of narrowing losses [7] Industry Status and Outlook - The global MCU market is expected to grow from 29.9 billion USD in 2024 to 48 billion USD by 2029, with a compound annual growth rate (CAGR) of 9.9% [8] - The lithium battery anode materials sector is anticipated to see price stabilization and potential recovery as downstream demand improves [8] Strengths and Opportunities - Guomin Technology has established significant technological barriers and a comprehensive product matrix, enhancing its competitive edge in the market [9] - The dual business model allows for resource sharing and risk mitigation against industry cyclicality [9] Weaknesses and Risks - The company continues to face challenges with ongoing losses and uncertainty regarding the timeline for profitability [10] - High customer and supplier concentration poses risks to supply chain stability [11] IPO Information - The IPO is set to take place from March 13 to March 18, 2026, with a maximum share price of 10.8 HKD [12] - The company aims to raise approximately 943.9 million HKD, with funds allocated primarily for R&D and strategic investments [14] Investment Recommendation - Guomin Technology is positioned in high-growth sectors with a clear path for recovery, despite current losses, and is recommended for subscription at the IPO price [15]

根据灼识咨询数据（以下同），在芯片行业：2024年全球MCU市场规模约299亿美 元，预计2029年达到480亿美元，2024-2029年复合增长率9.9%，行业保持高速增 长。AI与边缘计算快速发展，推动具备本地化推理、安全算法、低功耗优势的高 端MCU需求爆发；人形机器人、新能源、低空经济、储能等新兴下游场景，成为行 业增量核心来源。2024年按收入计算，全球平台型MCU市场中国企业前五、全球32 位平台型MCU市场中国企业前三、内置商业密码算法模块中国MCU市场排名第一， 细分赛道龙头优势显著。锂电池负极材料行业：2022年第四季度起下游锂电池产 能过剩，引发负极材料价格快速下跌；截至2025年9月，细分品类价格下滑放缓或 小幅上涨，随着下游需求回暖、库存去化完成，价格有望持续回升。 优势与机遇 国民技术(2701.HK)-IPO 点评 公司概览 国民技术（以下简称"公司"）是一家平台型集成电路（IC）设计+锂电池负极材 料双主业并行运营的企业。芯片产品业务包括：聚焦微控制器单元（MCU）、BMS 芯片、射频芯片研发与销售，采用Fabless轻资产模式，仅专注芯片设计，将晶圆 制造、封装测试全流程外包， ...

在财务表现方面，公司营业收入整体保持在10亿元级别区间，2022年至2024年及 2025年前三季度收入分别为11.95亿元、10.37亿元、11.68亿元和9.58亿元，规模 相对稳定，未出现大幅萎缩，且业务结构持续优化，芯片业务收入占比逐年提升、 双主业趋于均衡；利净利润端持续亏损，各期亏损额分别为0.19亿元、5.94亿元、 2.56亿元和0.76亿元，亏损呈现先大幅扩大、后持续收窄的特征，2024年至2025 年前三季度亏损幅度持续收窄，毛利率从底部大幅回升，经营业绩逐步触底修复。 行业状况及前景 根据灼识咨询数据（以下同），在芯片行业：2024年全球MCU市场规模约299亿美 元，预计2029年达到480亿美元，2024-2029年复合增长率9.9%，行业保持高速增 长。AI与边缘计算快速发展，推动具备本地化推理、安全算法、低功耗优势的高 端MCU需求爆发；人形机器人、新能源、低空经济、储能等新兴下游场景，成为行 业增量核心来源。2024年按收入计算，全球平台型MCU市场中国企业前五、全球32 位平台型MCU市场中国企业前三、内置商业密码算法模块中国MCU市场排名第一， 细分赛道龙头优势显著。锂电池 ...

证券代码：300077 证券简称：国民技术 公告编号：2026-011 国民技术股份有限公司 关于为控股子公司内蒙古斯诺的全资子公司 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别风险提示： 本次担保生效后，国民技术股份有限公司（以下简称"公司"、"国民技术"） 及控股子公司提供担保总额超过公司最近一期经审计净资产100%，公司为资产 负债率超过70%的单位担保金额超过公司最近一期经审计净资产50%，前述担保 均为公司对合并报表范围内子公司的担保及合并报表范围内子公司之间提供的 担保，敬请投资者充分关注担保风险。 一、担保情况概述 公司分别于2025年4月16日召开第六届董事会第六次会议、于2025年5月7日 召开公司2024年度股东大会，审议通过了《关于2025年为子公司提供担保额度预 计的议案》，同意为控股子公司内蒙古斯诺新材料科技有限公司的全资子公司湖 北斯诺新材料科技有限公司（以下简称"湖北斯诺"）融资提供新增不超过人民 币7,000万元的连带责任担保额度。担保额度有效期至2025年度股东大会召开之 日，担保额度范围内可以循环滚动使用。 具体内容 ...

证券代码：300077 证券简称：国民技术 公告编号：2026-009 国民技术股份有限公司 关于刊发 H 股招股说明书、H 股发行价格上限及 H 股香港 公开发售等事宜的公告 国民技术股份有限公司（以下简称"公司"）正在进行申请发行境外上市外 资股（H股）并在香港联合交易所有限公司（以下简称"香港联交所"）主板挂 牌上市（以下简称"本次发行上市"）的相关工作。 2025年6月26日，公司向香港联交所递交了本次发行上市的申请，并于同日 在香港联交所网站刊登了申请资料；具体内容详见公司于2025年6月27日在巨潮 资讯网（http://www.cninfo.com.cn）及指定媒体披露的《关于向香港联交所递交 境外上市外资股（H股）发行并上市申请并刊发申请资料的公告》（公告编号： 2025-036）。根据本次发行上市的时间安排及香港联交所的相关规定，公司已于 2025年12月29日向香港联交所更新递交了本次发行上市的申请，并于同日在香港 联交所网站刊登了本次发行上市的更新申请资料。 2025年12月1日，公司收到中国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监 会"）出具的《关于国民技术股份有限公司境外发行上市备案通 ...