宝鸡钛业股份有限公司 BaojiTitaniumIndustryCo.,Ltd. 陕西省宝鸡市高新开发区高新大道 88 号 向不特定对象发行可转换公司债券 论证分析报告（修订稿） 二〇二五年十一月 宝鸡钛业股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券论证分析报告（修订稿） 目录 | 第一节 本次发行证券及其品种选择的必要性 2 | | --- | | 一、本次发行证券选择的品种 2 | | 二、本次发行证券品种选择的必要性 2 | | 第二节 本次发行对象的选择范围、数量和标准的适当性 3 | | 一、本次发行对象的选择范围的适当性 3 | | 二、本次发行对象的数量的适当性 3 | | 三、本次发行对象的标准的适当性 3 | | 第三节 本次发行定价的原则、依据、方法和程序的合理性 4 | | 一、本次发行定价原则和依据 4 | | 二、本次发行定价的依据合理 5 | | 三、本次发行定价的方法和程序合理 6 | | 第四节 本次发行方式的可行性 7 | | 一、本次发行符合《证券法》关于发行可转债的相关规定 7 | | 二、本次发行符合《注册管理办法》关于发行可转债的相关规定 8 | | 三、本次发行符合《 ...

4、投资者如有任何疑问，应咨询自己的经纪人、律师、专业会计师或其他 专业顾问。 5、本次交易相关事项尚待取得有关审批机关的批准或核准。本预案所述事 项并不代表审批机关对于本次向不特定对象发行可转换公司债券相关事项的实 质性判断、确认、批准或核准。 宝鸡钛业股份有限公司 Baoji Titanium Industry Co.,Ltd. 陕西省宝鸡市高新开发区高新大道 88 号 向不特定对象发行可转换公司债券预案 （修订稿） 二〇二五年十一月 宝鸡钛业股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券预案（修订稿） 发行人声明 1、本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确、完整，确认不存在 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对本预案内容的真实性、准确性、完整 性承担个别和连带的法律责任。 2、本次向不特定对象发行可转换公司债券完成后，公司经营与收益的变化 由公司自行负责；因本次向不特定对象发行可转换公司债券引致的投资风险由 投资者自行负责。 3、本预案是公司董事会对本次向不特定对象发行可转换公司债券的说明， 任何与之相反的声明均属不实陈述。 6、本预案所述本次向不特定对象发行可转换公司债券相关事项的生效和完 成尚待上 ...

证券代码：600456 证券简称：宝钛股份 编号：2025－059 宝鸡钛业股份有限公司 1 | 文件名称 | 章节 | 修订情况 | | --- | --- | --- | | | | 利润分配政策根据《公司章程》更新相关 | | | 五、公司利润分 | 表述；2023 年度执行 16 号准则解释，会 | | | 配政策及股利分 | 计政策变更，影响 2022 年度净利润；未 | | | 配情况 | 来三年（2025-2027 年）股东回报规划更 | | | | 新已履行决策程序相关表述 | | | 第三节本次发行 | 根据公司《关于取消监事会、修订公司章 | | | 定价的原则、依 | 程及相关内控制度的公告》更新相关表 | | | 据、方法和程序 | 述；更新本次发行已履行决策程序相关表 | | | 的合理性 述 | | | 公司向不特定对象发行可转 换公司债券方案的论证分析 | 第四节本次发行 | 更新 年 月财务数据，并相应更新 2025 1-9 | | 报告（修订稿） | 方式的可行性 | 分析内容 | | | 第五节本次发行 | 根据公司《关于取消监事会、修订公司章 | | | 方案的公平性、 ...

公司董事会对王一女士在公司持续督导期间所做的工作表示衷心感谢。 关于变更持续督导保荐代表人的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 宝鸡钛业股份有限公司（以下简称"公司"）于近日收到西部证券股份有限 公司（以下简称"西部证券"）出具的《西部证券股份有限公司关于变更宝鸡钛 业股份有限公司持续督导保荐代表人的通知》，西部证券作为公司 2019 年非公开 发行 A 股股票项目的保荐机构，指定何勇先生、王一女士担任保荐代表人，履行 持续督导职责期限至 2022 年 12 月 31 日。因本次非公开发行股票募集资金尚未使 用完毕，西部证券将继续履行对公司剩余募集资金管理及使用情况的持续督导责 任，至募集资金使用完毕。 现因王一女士工作变动不再担任公司持续督导保荐代表人，为保证持续督导 工作有序进行，西部证券现委派薛冰先生（简历见附件）接替王一女士担任公司 持续督导的保荐代表人。本次保荐代表人变更后，公司持续督导保荐代表人为何 勇先生和薛冰先生。 证券代码:600456 证券简称:宝钛股份 编号：2025-061 宝鸡钛业股 ...

证券代码：600456 证券简称：宝钛股份 编号：2025－060 ●本次交易已经公司第八届董事会第十九次临时会议审议通过，无需提交股 东会审议。 ●本次与中科瑞龙设立合资公司的出资协议尚未正式签署，可能存在投资项 目不能按预期实施的风险。 本次与中科瑞龙设立合资公司，受宏观经济、行业环境、市场竞争、建设项 目资金来源、经营管理、不可抗力等多方面因素的影响，投资收益存在不确定性， 敬请广大投资者注意投资风险。 宝鸡钛业股份有限公司 关于设立合资公司公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： ●宝鸡钛业股份有限公司（以下简称"公司""宝钛股份"）拟与苏州中科 瑞龙科技有限公司（简称"中科瑞龙"）共同设立合资公司江苏瑞龙精密技术有 限公司（暂定名，最终以市场监督管理部门核准的名称为准） ● 投资金额和比例：合资公司注册资本为 2,000 万元，其中，公司认缴出资 980 万元、持股比例为 49%，中科瑞龙认缴出资 1020 万元、持股比例为 51%，各方 均以现金出资。 ●本次交易不构成关联交易，也不构成 ...

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 宝鸡钛业股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 11 月 23 日以 书面形式向公司各位董事发出了以通讯表决方式召开公司第八届董事会第 十九次临时会议的通知。2025 年 11 月 28 日召开了此次会议，会议应出席 董事 9 人，实际出席 9 人，会议符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。 本次会议通过认真审议，采取记名投票方式，逐项审议通过了以下议案： 一、以 9 票同意，0 票反对，0 票弃权，审议通过了《关于公司向不特定对 象发行可转换公司债券预案（修订稿）的议案》。修订稿具体内容详见上海证券 交易所网站（www.sse.com.cn），主要修订情况说明详见公司 2025-059 号公告。 该事项已经公司审计委员会、战略委员会、独立董事专门会议审议通过。 证券代码：600456 证券简称：宝钛股份 编号：2025－058 宝鸡钛业股份有限公司 第八届董事会第十九次临时会议决议公告 三、以 9 票同意，0 票反对，0 票弃权，审议通过了《关于设立合资公司的 议案 ...

Core Viewpoint - The company plans to establish a joint venture, Jiangsu Ruilong Precision Technology Co., Ltd., with Zhongke Ruilong, with a registered capital of 20 million yuan [1] Group 1 - The company will contribute 9.8 million yuan, holding a 49% stake, while Zhongke Ruilong will contribute 10.2 million yuan for a 51% stake, both in cash [1] - The transaction has been approved by the board of directors and does not constitute a related party transaction or a major asset restructuring [1] - The investment agreement has not been formally signed, indicating uncertainty regarding project implementation and investment returns [1]

证券代码:600456 证券简称:宝钛股份 编号：2025-057 宝鸡钛业股份有限公司 关于召开2025 年第三季度业绩说明会的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 1 ●会议召开时间：2025 年 12 月 3 日（星期三）下午 15:00-16:00 ● 会 议 召 开 地 址 ： 上 海 证 券 交 易 所 上 证 路 演 中 心 （ 网 址 ： https://roadshow.sseinfo.com/） ●会议召开方式：上证路演中心网络互动 ●投资者可于 2025 年 11 月 26 日（星期三）至 12 月 02 日（星期二）16:00 前登录上证路演中心网站首页点击"提问预征集"栏目或通过公司邮箱 （dsb@baoti.com）进行提问。在信息披露允许的范围内，公司将在说明会上对投 资者普遍关注的问题进行回答。 宝鸡钛业股份有限公司（以下简称"公司"）已于 2025 年 10 月 28 日发布了 公司 2025 年第三季度报告。为便于广大投资者深入了解公司 2025 年第三季度的 ...

Market Overview - The small metals sector increased by 0.98% on November 17, with Zhongmin Resources leading the gains [1] - The Shanghai Composite Index closed at 3972.03, down 0.46%, while the Shenzhen Component Index closed at 13202.0, down 0.11% [1] Top Performers - Zhongmin Resources (002738) closed at 69.08, up 10.00% with a trading volume of 426,600 shares and a transaction value of 2.905 billion [1] - Yunnan Province Industry (002428) closed at 26.78, up 2.92% with a trading volume of 334,000 shares and a transaction value of 893 million [1] - Baotai Co., Ltd. (600456) closed at 32.96, up 2.52% with a trading volume of 143,200 shares and a transaction value of 469 million [1] Underperformers - Huaxi Nonferrous (600301) closed at 35.78, down 3.74% with a trading volume of 230,900 shares and a transaction value of 842 million [2] - Guizhou Research Platinum (600459) closed at 18.10, down 3.26% with a trading volume of 688,800 shares and a transaction value of 1.264 billion [2] - Tin Industry Co., Ltd. (000960) closed at 24.06, down 2.91% with a trading volume of 343,300 shares and a transaction value of 829 million [2] Capital Flow - The small metals sector experienced a net outflow of 137 million from institutional investors, while retail investors saw a net inflow of 175 million [2] - The overall retail investor net outflow was 38.3038 million [2] Individual Stock Capital Flow - Zhongtung High-Tech (000657) had a net inflow of 79.0815 million from institutional investors, with a net outflow of 119 million from retail investors [3] - China Rare Earth (000831) saw a net inflow of 71.8456 million from institutional investors, with a net outflow of 103 million from retail investors [3] - Yunnan Nonferrous (002428) had a net inflow of 63.7499 million from institutional investors, with a net outflow of 93.0571 million from retail investors [3]

Core Points - Baotai Co., Ltd. (stock code: 600456) reported that as of the end of the third quarter of 2025, the total number of shareholders reached 56,911 [1]