股票代码：002354 股票简称：天娱数科 编号：2025—047 天娱数字科技（大连）集团股份有限公司 2025 年第三次临时股东会决议的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 2、表决方式：现场投票与网络投票相结合的方式； 3、会议召开时间： （1）现场会议时间：2025 年 12 月 29 日（星期一）下午 15:00 （2）网络投票时间：2025 年 12 月 29 日 4、会议召开地点：北京市朝阳区康中街 E9 区创新工场 9 号楼公司会议室； 5、会议主持人：公司董事长贺晗； 6 、 会 议 的 通 知 ： 公 司 2025 年 12 月 12 日 在 巨 潮 资 讯 网 （http://www.cninfo.com.cn）上披露了《关于召开 2025 年第三次临时股东会的通 知》； 7、本次会议的召集、召开符合《公司法》《上市公司股东会规则》及《公 司章程》等有关规定。 特别提示： 一、 会议召开和出席情况 1、召集人：天娱数字科技（大连）集团股份有限公司董事会； 通过深圳证券交易系统网络投票时间：2025 年 12 月 29 日上 ...

北京德恒律师事务所 关于 天娱数字科技（大连）集团股份有限公司 2025 年第三次临时股东会的 法律意见 电话：010-52682888 传真：010-52682999 邮编：100033 北京市西城区金融街 19 号富凯大厦 B 座 12 层 北京德恒律师事务所 关于天娱数字科技（大连）集团股份有限公司 2025 年第三次临时股东会的法律意见 北京德恒律师事务所 关于天娱数字科技（大连）集团股份有限公司 2025 年第三次临时股东会的 法律意见 德恒01G20250279-04号 致：天娱数字科技（大连）集团股份有限公司 为出具本法律意见，本所见证律师严格履行了法定职责，遵循勤勉尽责和诚 实信用原则，审查了公司本次股东会的有关文件，查验了公司本次股东会的召集 和召开程序、出席本次股东会人员及会议召集人资格、本次股东会的表决程序及 表决结果等必要的文件和资料。 本所已得到公司如下保证：其已向本所提供了为出具本见证意见所需要的全 部事实材料，包括但不限于原始书面资料、副本或复印件、电子资料等。其所提 供文件资料均真实、准确、完整、有效，不存在虚假记载和误导性信息，且其已 将全部事实向本所披露，无任何隐瞒、遗漏之 ...

Core Viewpoint - The advertising and marketing sector experienced a decline of 0.53% on December 26, with Xinhua leading the drop, while the Shanghai Composite Index rose by 0.1% and the Shenzhen Component Index increased by 0.54% [1] Group 1: Market Performance - The advertising and marketing sector's stocks showed mixed performance, with notable declines in Xinhua, which fell by 5.89% to a closing price of 9.74, and other companies like Qitian Technology and Electric Sound Shares also experiencing losses [2] - The overall trading volume in the advertising and marketing sector was significant, with Xinhua alone accounting for a transaction amount of 1.36 billion yuan [2] Group 2: Capital Flow - The advertising and marketing sector saw a net outflow of 624 million yuan from major funds, while retail investors contributed a net inflow of 531 million yuan [2][3] - Specific stocks like Province Advertising Group and Sanrenxing experienced varying levels of capital flow, with Province Advertising Group seeing a net inflow of 67.6 million yuan from major funds [3]

关于变更公司办公地址的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 股票代码：002354 股票简称：天娱数科 编号：2025—045 天娱数字科技（大连）集团股份有限公司 除上述变更内容外，公司的注册地址、投资者联系电话、公司邮箱等其他联 系方式保持不变，以上变更将自本公告发布之日起正式启用，敬请广大投资者留 意。 特此公告。 天娱数字科技（大连）集团股份有限公司董事会 2025 年 12 月 19 日 天娱数字科技（大连）集团股份有限公司（以下简称"公司"）于近日迁入 新办公地址，现将公司办公地址和邮政编码变更情况公告如下： | 变更事项 | 变更前 | | | 变更后 | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 办公地址 | 北京市朝阳区青年路 | | 7 号 | 北京市朝阳区康中街 | E9 | | | 达美中心 层 T4 16 | 座 | | 区创新工场 9 | 号楼 | | 邮政编码 | 100123 | | | 100121 | | ...

Investment Rating - The industry investment rating is "Outperform the Market" (maintained) [4][10] Core Viewpoints - The AI competition landscape is deepening in multiple dimensions, accelerating the evolution of ecological applications [2] - AI creative and reasoning applications are entering a high growth phase, with programming and role-playing becoming core scenarios [7] - The report highlights the significant user growth and engagement in the AI creative sector, with active users exceeding one million for leading products [7] Summary by Relevant Sections Industry Performance - The relative return over 1 month is -0.86%, over 3 months is -7.8%, and over 12 months is -4.17% [6] - The absolute return over 1 month is -3.01%, over 3 months is -7.71%, and over 12 months is 9.95% [6] AI Creative Sector Insights - In November 2025, over 200 AI creative web products had a total visit count exceeding 27 million, with independent visitors surpassing 7.7 million [7] - Leading products like Jimeng AI and Gaoding AI have over one million active users, with significant growth in independent visitor numbers for Canva and Keling AI [7] - The average usage time for several products exceeds 8 minutes, indicating strong user engagement [7] AI Development Trends - The AI development is entering a "great divergence" phase, with open-source models capturing 30% of traffic globally, and Chinese open-source models leading in specific scenarios [7] - The report notes a shift from generating text to problem-solving capabilities in AI, with programming requests increasing from 11% to over 50% [7] - The multi-model ecosystem is becoming clearer, with closed-source models handling high-value tasks and open-source models focusing on low-cost, high-concurrency needs [7] Investment Recommendations - The report suggests focusing on companies such as BlueFocus, Kunlun Wanwei, Tianyu Digital Science, Yinsai Group, Visual China, and HuiLiang Technology as potential investment opportunities [7]

Group 1 - The company held its third meeting of the seventh board of directors on December 11, 2025, where all nine directors attended, confirming the meeting's legality and effectiveness [1][3] - The board approved the proposal to reappoint Beijing Dehao International Accounting Firm as the auditing institution for the year 2025, with the management authorized to determine the audit fees based on the workload and market prices [1][40] - The proposal to adjust the independent director's allowance from 120,000 yuan per year to 200,000 yuan per year was also approved, aimed at enhancing the governance level and motivating independent directors [5][8] Group 2 - The board approved the revision of the "Major Transaction Decision-Making System" to further standardize decision-making behavior and protect minority shareholders' rights [6][9] - The proposal to revise the "Related Party Transaction Management Measures" was approved to ensure the legality and fairness of related party transactions [10][12] - The board also approved the revision of the "Accountant Firm Selection System" to enhance the quality of financial information and protect shareholder interests [14][16] Group 3 - The board approved the revision of the "Independent Director Work System" to strengthen the role of independent directors in corporate governance [18][20] - The proposal to revise the "Independent Director Special Meeting Rules" was approved to promote the participation of independent directors in decision-making [22][23] - The board approved the establishment of the "General Manager Work Rules" to clarify the responsibilities and powers of senior management [24][26] Group 4 - The company scheduled the third extraordinary general meeting of shareholders for December 29, 2025, to review the proposals that require shareholder approval [27][29] - The meeting will be conducted through a combination of on-site voting and online voting, with specific time slots for each [46][47] - The registration date for shareholders to attend the meeting is set for December 22, 2025 [48]

Company Overview - Tianyu Digital Science (SZ 002354) announced its seventh board meeting on December 11, 2025, to discuss the reappointment of the auditing firm for the fiscal year 2025 [1] - As of the report, Tianyu Digital Science has a market capitalization of 10.3 billion yuan [1] Revenue Composition - For the first half of 2025, the revenue composition of Tianyu Digital Science is as follows: 97.93% from the data traffic industry, 2.01% from the online gaming industry, and 0.06% from other sources [1]

天娱数字科技（大连）集团股份有限公司 独立董事工作制度 第一章 总则 第一条 为规范独立董事行为，充分发挥独立董事在天娱数字科技（大连） 集团股份有限公司（以下简称"公司"）治理中的作用，促进提高公司质量，依据 《中华人民共和国公司法》《上市公司独立董事管理办法》等法律、行政法规、规 范性文件及《天娱数字科技（大连）集团股份有限公司章程》（以下简称"《公司 章程》"），制定本制度。 第三条 独立董事对公司及全体股东负有忠实与勤勉义务，应当按照法律、 行政法规、中国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监会"）规定、证券交易 所业务规则和《公司章程》的规定，认真履行职责，在董事会中发挥参与决策、监 督制衡、专业咨询作用，维护公司整体利益，保护中小股东合法权益。 第四条 上市公司独立董事占董事会成员的比例不得低于三分之一，其中应 至少包括一名会计专业人士。 董事会应当设置审计委员会。审计委员会成员应当为不在公司担任高级管理人 员的董事，其中独立董事应当过半数，并由会计专业的独立董事担任召集人。 第二条 独立董事是指不在公司担任除董事外的其他职务，并与公司及公司 主要股东、实际控制人不存在直接或者间接利害关系，或者其 ...

天娱数字科技（大连）集团股份有限公司 总经理工作细则 第一章 总则 第一条 为健全天娱数字科技（大连）集团股份有限公司（以下简称"公 司"）决策管理机制，建立合理有效的议事、决策、执行、监督体系，依据 《中华人民共和国公司法》《深圳证券交易所股票上市规则》（以下简称《股 票上市规则》）《天娱数字科技（大连）集团股份有限公司章程》（以下简称 《公司章程》）等法律法规、部门规章、规范性文件的规定，结合公司实际， 制定本细则。 第二条 本细则所称总经理与《公司章程》所称总经理相对应。总经理根 据董事会的授权，负责公司日常经营管理。 第三条 本细则是总经理及其他高级管理人员执行职务过程中的基本行为 准则。总经理及其他高级管理人员履行职权除应遵守本细则的规定外，还应符 合 相关法律、法规、规范性文件和《公司章程》的规定。 第二章 经营管理机构 第一节 高级管理人员及其任职 第四条 公司设总经理一名，副总经理若干，财务总监一名，董事会秘书 一名。总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书是公司的高级管理人员。 第五条 总经理负责贯彻落实董事会决议，并全面负责公司经营和日常管 理工作，对董事会负责并报告工作。总经理由董事会提名 ...

天娱数字科技（大连）集团股份有限公司 关联交易管理办法 第三条 公司处理关联交易事项应当遵循下列原则： （一）诚实信用的原则； （二）公开、公平、公正的原则； （三）依据客观标准判断的原则； （四）实质重于形式的原则。 第二章 关联人和关联关系 第一章 总则 第一条 为规范天娱数字科技（大连）集团股份有限公司（以下简称"公司" 或"本公司"） 关联交易的决策管理和信息披露等事项，确保公司的关联交易行 为不损害本公司和非关联股东的合法权益，根据《中华人民共和国公司法》（以 下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"） 及其他有关法律、法规、规范性文件和《天娱数字科技（大连）集团股份有限公 司章程》（以下简称"《公司章程》"）的规定，结合公司实际，制定本办法。 第二条 公司关联交易的决策管理、信息披露等事项，应当遵守本办法。 第四条 公司的关联人包括关联法人（或其他组织）和关联自然人。 第五条 有下列情形之一的法人或其他组织，为公司的关联法人（或其他组 织）： （一）直接或者间接地控制公司的法人（或其他组织）； （二）由前述法人（或其他组织）直接或者间接控制的除本公司及其控股子 公司 ...