证券研究报告·公司点评报告·汽车零部件 恒帅股份（300969） 2023 年年报及 2024 年一季报点评：公司业务持续 高增，微电机龙头成长可期 2024 年 04 月 25 日 证券分析师 黄细里 执业证书：S0600520010001 021-60199793 huangxl@dwzq.com.cn 证券分析师 刘力宇 执业证书：S0600522050001 liuly@dwzq.com.cn 事件：公司发布 2023 年年报和 2024 年一季报。2023 年公司实现营业 收入 9.23 亿元，同比增长 24.99%；实现归母净利润 2.02 亿元，同比增 长 38.87%。其中，2023Q4 单季度公司实现营业收入 2.61 亿元，同比增 长 21.68%，环比下降 1.14%；实现归母净利润 0.52 亿元，同比增长 37.56%，环比下降 11.86%。2024Q1 公司实现营业收入 2.42 亿元，同比 增长 31.73%，环比下降 7.28%；实现归母净利润 0.65 亿元，同比增长 58.60%，环比增长 25.00%。整体上看，公司 2023Q4 业绩符合预期， 2024Q1 业绩超预 ...

对公司内部控制自我评价报告的审核意见 宁波恒帅股份有限公司监事会 公司已根据自身的实际情况和法律法规的要求，建立了较为完善的内部控制 体系，符合国家相关法律法规要求以及公司生产经营管理实际需要，并能得到有 效执行，内部控制体系的建立对公司经营管理的各个环节起到了较好的风险防范 和控制作用，保证了公司各项业务活动的有序有效开展，保护了公司资产的安全 完整，维护了公司及股东的利益。我们认为，该内部控制的自我评价报告真实、 客观地反映了公司内部控制制度的建设及运行情况。 宁波恒帅股份有限公司监事会 2024 年 4 月 25 日 根据《中华人民共和国公司法》《企业内部控制基本规范》和深圳证券交易 所《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运 作》等法律、法规和规范性文件的要求，宁波恒帅股份有限公司（以下简称"公 司"）董事会对公司 2023 年度内部控制进行了自我评价，并出具了《内部控制自 我评价报告》。公司监事会审阅了公司 2023 年度内部控制自我评价报告，现发表 审核意见如下： ...

您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台（http://acc.mot.gov.cn）"进行查 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台（http://acc.mot.gov.cn）"进行查询 " 非经常性损益明细表审核报告 宁 波 恒 帅 股 份 有 限 公 司 非 经 常 性 损 益 明 细 表 审 核 报 告 天职业字[2024]31349 号 录 非经常性损益明细表审核报告 -- -- -1 非经常性损益明细表 -- -3 三、对报告使用者和使用目的的限定 本审核报告仅供贵公司发行可转换公司债券时使用,不得用作任何其他目的。我们同意 本审核报告作为贵公司发行可转换公司债券的必备文件，随其他申报材料一起上报。 四、审核意见 天职业字[2024]31349 号 宁波恒帅股份有限公司全体股东: 我们审核了后附的宁波恒帅股份有限公司(以下简称"贵公司")管理层编制的2023年度 非经常性损益明细表。 一、管理层的责任 按照中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经 常性损益(2023年修订)》规定编制2023年度非经常性损益明细表是贵公司管理层的 ...

宁波恒帅股份有限公司 1、审议通过了《关于 2023 年度利润分配预案的议案》 经审议，我们认为公司 2023 年度利润分配方案符合公司实际情况和长远发 展，充分考虑了全体股东的利益，符合公司实际情况，有利于公司的持续稳定发 展，不存在损害其他股东尤其是中小股东利益的情形，我们同意此次利润分配预 案。 表决结果：2 票同意，0 票反对，0 票弃权。 2、审议通过了《关于公司控股股东及其他关联方资金占用情况和当期对外 担保情况的议案》 经核查，我们认为：公司 2023 年度不存在控股股东及其他关联方违规占用 公司资金的情况，亦不存在以其他方式变相占用公司资金的情况；公司也未发生 为股东、实际控制人及其关联方提供担保和其他对外担保的事项。 表决结果：2 票同意，0 票反对，0 票弃权。 第二届董事会独立董事专门会议第二次会议决议 一、会议召开情况 宁波恒帅股份有限公司（以下简称"公司"）第二届董事会独立董事专门会 议第二次会议于 2024 年 4 月 12 日在公司会议室以现场的方式召开。会议通知于 2024 年 4 月 9 日以电子邮件与电话相结合的方式发出。本次会议应出席独立董 事 2 人，实际出席独立董事 ...

宁波恒帅股份有限公司 前次募集资金使用情况鉴证报告 天职业字[2024]31350 号 目 录 前次募资金使用情况鉴证报告 ---- -1 前次 募 资 金 使用 情况 报 告 -- -3 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台（http://ac.mof.gov.cn）"进行查测 "扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台（http://ac.mof.gov.cn）"进行在线 。" 前次募集资金使用情况鉴证报告 天职业字[2024]31350 号 宁波恒帅股份有限公司全体股东: 我们审核了后附的宁波恒帅股份有限公司(以下简称"恒帅股份"或"公司")截止 2023 年 12月 31 日的《前次募集资金使用情况报告》。 一、管理层的责任 恒帅股份管理层的责任是提供真实、合法、完整的相关资料,按照中国证监会《监管规则 适用指引 -- 发行类第7号》编制《前次募集资金使用情况报告》,并保证其内容真实、准确、 完整,不存在虚假记录、误导性陈述或重大遗漏。 二、注册会计师的责任 我们的责任是按照《中国注册会计师其他鉴证业务准则 3101 号 -- 历史财务信息审计或 审阅以外的鉴证业务》的规定执行鉴 ...

国金证券股份有限公司 二、投资风险及风险控制措施 （一）投资风险 关于宁波恒帅股份有限公司 开展外汇套期保值业务的核查意见 根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交易所创业板股票上市 规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号—创业板上市公司规范运 作》等有关规定，作为宁波恒帅股份有限公司（以下简称"恒帅股份"或"公司"） 首次公开发行股票并在创业板上市的保荐机构，国金证券股份有限公司（以下简 称"国金证券"或"保荐机构"）对恒帅股份开展外汇套期保值业务事项进行了认真、 审慎的核查。核查的具体情况如下： 一、外汇套期保值业务情况概述 1、投资目的：为有效规避外汇市场的风险，防范汇率大幅波动对公司业绩 造成影响，提高外汇资金使用效率，锁定汇兑成本，公司根据生产经营的具体情 况，适度开展外汇套期保值业务，以加强公司的外汇风险管理。 2、投资金额及期限：公司拟开展累计金额不超过人民币 30,000 万元（或等 值外币）的外汇套期保值业务，期限为自本次董事会审议通过之日起 12 个月内， 上述额度在授权期限内可以循环使用。如单笔交易的存续期超过了授权期限，则 授权期限自动顺延至该笔交易终止时止。 3 ...

Financial Performance - The company's operating revenue for Q1 2024 was ¥241,589,293.91, representing a 31.73% increase compared to ¥183,399,748.68 in the same period last year[4] - Net profit attributable to shareholders reached ¥64,788,926.45, a significant increase of 58.60% from ¥40,850,475.59 year-on-year[4] - Basic earnings per share increased to ¥0.81, reflecting a growth of 58.82% compared to ¥0.51 in the same period last year[4] - The total comprehensive income for Q1 2024 was ¥61,276,687.03, a 53.00% increase from ¥40,049,493.74 in the same period last year[10] - Net profit for Q1 2024 was ¥64,788,926.45, representing a 58.7% increase compared to ¥40,850,475.59 in Q1 2023[23] Cash Flow and Investments - The net cash flow from operating activities was ¥65,224,579.58, up 38.04% from ¥47,251,782.18 in the previous year[11] - The net increase in cash and cash equivalents was ¥13,671,053.59, a decrease of 78.72% from ¥64,231,194.95 in the previous year[11] - In Q1 2024, the net cash flow from investment activities was -49,670,035.77 CNY, a significant decrease compared to 18,578,832.71 CNY in Q1 2023[26] - The cash outflow from investment activities totaled 49,675,035.77 CNY in Q1 2024, compared to 161,644,907.87 CNY in the same period last year[26] - The company made investments totaling 30,000,000.00 CNY in Q1 2024, a decrease from 137,000,000.00 CNY in Q1 2023[26] Assets and Liabilities - Total assets at the end of Q1 2024 were ¥1,447,527,543.93, a 2.05% increase from ¥1,418,451,291.38 at the end of the previous year[4] - Current assets totaled CNY 971,316,738.87, up from CNY 946,901,191.16 at the start of the quarter, reflecting a growth of approximately 2.8%[18] - Total liabilities decreased to CNY 256,806,055.93 from CNY 289,184,580.11, showing a reduction of about 11.1%[19] - The total liabilities decreased to ¥288,520,880.29 from ¥320,721,314.77 year-over-year[22] - The total equity attributable to shareholders increased to ¥1,159,006,663.64 from ¥1,097,729,976.61 in the previous year[22] Other Income and Expenses - The company reported a significant increase in other income, which rose to ¥4,414,710.89, a 164.14% increase from ¥1,671,358.98 in the previous year[10] - Operating costs amounted to ¥173,829,489.20, up 22.7% from ¥141,590,341.83 year-over-year[21] - Research and development expenses were ¥6,858,817.51, compared to ¥5,416,244.37 in the same quarter last year, indicating a focus on innovation[22] Shareholder Information - The company reported a total of 60,000,000 restricted shares, with no changes during the period[15] - The report indicates that there were no changes in the top 10 shareholders or their shareholding status during the quarter[15] Accounting and Audit - The company did not undergo an audit for the Q1 2024 report[27] - The company has not yet applied the new accounting standards for the first quarter of 2024[27]

一、本方案适用对象 在公司领取薪酬的监事。 证券代码：300969 证券简称：恒帅股份 公告编号：2024-018 宁波恒帅股份有限公司 关于 2024 年度监事薪酬的公告 本公司及监事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 宁波恒帅股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 4 月 24 日召开公司 第二届监事会第十二次会议审议通过了《关于 2024 年度监事薪酬的议案》。根据 《公司章程》的相关规定，结合公司经营规模等实际情况并参照行业薪酬水平， 制定本公司 2024 年度监事薪酬方案。 特此公告。 2024 年 4 月 25 日 二、薪酬标准 1、公司监事根据其在公司担任的具体职务，在 2023 年的薪酬标准上，根据 公司 2024 年相关薪酬标准与绩效考核情况领取薪酬，不额外领取监事津贴； 2、监事基本薪酬均按月发放； 3、监事因换届、改选、任期内辞职等原因离任的，按其实际任期计算并予 以发放； 4、薪酬均为税前金额，涉及的个人所得税由公司统一代扣代缴。 三、本方案由公司监事会审议通过后，需提交股东大会审议。 宁波恒帅股份有限公司监事会 ...

宁 波 恒 帅 股 份 有 限 公 司 审计报告 天职业字[2024]18168 号 目 录 -- 审计报告 - 财务报表 - -- 财务报表附注 - 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台（http://acc.mof.gov.cn）"进行 报告编码:京242TVB48FB 审计报告 天职业字[2024]18168 号 宁波恒帅股份有限公司全体股东: 一、审计意见 我们审计了宁波恒帅股份有限公司(以下简称"贵公司"或"恒帅股份")财务报表,包 括 2023年 12月 31日的合并及母公司资产负债表, 2023年度的合并及母公司利润表、合并及 母公司现金流量表、合并及母公司股东权益变动表,以及财务报表附注。 我们认为,后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制,公允反映了贵 公司 2023 年 12 月 31 日的合并及母公司财务状况以及 2023年度的合并及母公司经营成果和现 金流量。 二、形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的"注册会计师对财 务报表审计的责任"部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道 德守则 ...

宁波恒帅股份有限公司 关于召开 2023 年年度股东大会的通知 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 根据宁波恒帅股份有限公司（以下简称"公司"）第二届董事会第十四次会 议决议，公司将于 2024 年 5 月 15 日召开 2023 年年度股东大会，现将会议具体 事项通知如下： 一、召开会议的基本情况 1、股东大会届次：2023 年年度股东大会 证券代码：300969 证券简称：恒帅股份 公告编号：2024-026 2、股东大会的召集人：公司第二届董事会 3、会议召开的合法、合规性：本次股东大会的召开符合有关法律、行政法 规、部门规章、规范性文件和《公司章程》的相关规定。 4、现场会议召开时间：2024 年 5 月 15 日下午 14：30 网络投票时间：通过深圳证券交易所交易系统进行投票的具体时间为：2024 年 5 月 15 日上午 9:15—9:25，9:30—11:30 和下午 13:00—15:00；通过深圳证 券交易所互联网投票系统投票的具体时间为：2024 年 5 月 15 日 9:15 至 15:00 期间的任意时间。 5、会议召开方 ...