| 证券代码：688186 | 证券简称：广大特材 | 公告编号：2025-071 | | --- | --- | --- | | 转债代码：118023 | 转债简称：广大转债 | | 张家港广大特材股份有限公司 关于"广大转债"预计满足赎回条件的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 张家港广大特材股份有限公司（以下简称"公司"或"本公司"）股票自 2025 年 6 月 12 日至 2025 年 7 月 1 日已有 9 个交易日的收盘价不低于当期转股 价格的 130%（即 27.092 元/股），2025 年 7 月 2 日的收盘价不低于当期转股价格 的 130%（即 27.040 元/股），自 2025 年 6 月 12 日至 2025 年 7 月 2 日合计已有 10 个交易日的收盘价不低于当期转股价格的 130%，存在触发《张家港广大特材 股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书》（以下简称"《募集 说明书》"）中规定的有条件赎回条款的可能性。若触发条件，公司董事会 ...

Core Viewpoint - The A-share listed companies have shown positive performance in their half-year reports, with a significant proportion of companies expecting profit growth, driven by various factors including international market expansion and cost reduction measures [1][2][3]. Group 1: Performance Forecasts - Out of 26 companies that announced their performance forecasts, approximately 77% are expected to report positive results, with 9 companies anticipating "slight growth," 6 "increased growth," 4 "continued profit," 1 "turning profitable," and 1 "slight decrease" [2][3]. - Companies such as Guangda Special Materials and Shengnuo Bio are expected to see net profit increases exceeding 100% [2][5]. - The industries with the highest concentration of companies expecting positive results include pharmaceuticals, semiconductors, and hardware equipment [2][9]. Group 2: Individual Company Highlights - Guangda Special Materials forecasts a net profit of approximately 200 million yuan, representing a growth of 367.51% [4][5]. - Shengnuo Bio anticipates a net profit between 77.03 million and 94.14 million yuan, with a growth rate of 253.54% to 332.10% [4][5]. - Tai Ling Micro expects a net profit of about 99 million yuan, reflecting a growth of approximately 267% [4][6]. Group 3: Market Trends and Insights - The overall net profit growth of A-share listed companies is expected to continue improving, driven by macroeconomic policies and industry restructuring [8][9]. - Analysts predict that sectors such as consumer services, information technology, and midstream manufacturing will see relatively high profit growth in 2025 [8][9]. - The market sentiment is optimistic, with many institutions recommending an overweight position in the Chinese stock market, anticipating a bull market in both A-shares and Hong Kong stocks [9].

| 证券代码：688186 | 证券简称：广大特材 | 公告编号：2025-069 | | --- | --- | --- | | 转债代码：118023 | 转债简称：广大转债 | | 张家港广大特材股份有限公司 可转债转股结果暨股份变动及实际控制人权益变动 的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 本季度转股情况：公司向不特定对象发行可转换公司债券"广大转债" 自 2023 年 4 月 19 日起开始进入转股期，2025 年 4 月 1 日至 2025 年 6 月 30 日 期间，"广大转债"共有人民币 409,943,000 元已转换为公司股票，转股数量为 19,655,517 股，占"广大转债"转股前公司已发行股份总额的 9.17%。 因公司实施 2024 年半年度权益分派，"广大转债"的转股价格自 2024 年 11 月 14 日起由 33.01 元/股调整为 32.96 元/股。具体情况详见公司于 2024 年 11 月 6 日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披 ...

证券代码：688186 证券简称：广大特材 公告编号：2025-068 转债代码：118023 转债简称：广大转债 张家港广大特材股份有限公司 关于本次注销部分已回购股份调整可转债转股价格暨 转股停牌的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： ? 证券停复牌情况：适用 期间 可转债转股停 因回购股份注销实施完成, 张家港广大特材股份有限公司（以下简称"公司"） 的相关证券停复牌情况如下： 停牌 证券代码 证券简称 停复牌类型 停牌起始日 停牌终止日 复牌日 牌 ? 修正前转股价格：20.84 元/股 ? 修正后转股价格：20.80 元/股 ? 转股价格调整实施日期：2025 年 7 月 2 日 ? "广大转债"自 2025 年 7 月 1 日停止转股，2025 年 7 月 2 日起恢复转股。 一、本次调整"广大转债"转股价格的依据 经中国证券监督管理委员会出具的《关于同意张家港广大特材股份有限公司 向不特定对象发行可转债注册的批复》 （证监许可〔2022〕2018 号）同意注册，公 司于 2022 ...

| 证券代码：688186 | 证券简称：广大特材 | 公告编号：2025-068 | | --- | --- | --- | | 转债代码：118023 | 转债简称：广大转债 | | 张家港广大特材股份有限公司 关于本次注销部分已回购股份调整可转债转股价格暨 转股停牌的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 经上海证券交易所自律监管决定书〔2022〕303 号文同意，公司 155,000.00 万元可转换公司债券于 2022 年 11 月 9 日起在上海证券交易所挂牌交易，债券简 称"广大转债"，债券代码"118023"。 根据《张家港广大特材股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集 说明书》（以下简称"《募集说明书》"）相关条款规定："当公司可能发生股份回购、 合并、分立或任何其他情形使公司股份类别、数量和/或股东权益发生变化从而可 能影响本次发行的可转换公司债券持有人的债权利益或转股衍生权益时，公司将 视具体情况按照公平、公正、公允的原则以及充分保护本次发行的可转换公司债 券持有人权 ...

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company, indicating an expected relative performance increase of over 15% against the benchmark index within the next 6 to 12 months [9]. Core Views - The company's operating indicators have shown significant improvement, driven by increased product volume and structural optimization, leading to revenue growth [3]. - The company is expected to achieve a revenue of 3,788 million in 2023, with a projected growth rate of 13% year-on-year, and is forecasted to reach 7,759 million by 2027, reflecting a compound annual growth rate [3]. - The net profit attributable to the parent company is anticipated to grow from 109 million in 2023 to 550 million by 2027, with a remarkable growth rate of 213% in 2025 [3]. - The company is benefiting from high downstream demand and capacity release, particularly in gearbox components and wind power castings, which are expected to continue driving performance in the second half of 2025 [6]. - The company is also expanding its presence in the nuclear fusion sector, with successful applications of its products in this field, which may create new growth opportunities [6]. Summary by Relevant Sections Financial Performance - The company is projected to achieve a revenue of 4,003 million in 2024, increasing to 6,107 million in 2025, with a year-on-year growth rate of 52.6% [8]. - The net profit is expected to rise from 115 million in 2024 to 359 million in 2025, with a year-on-year growth rate of 213.3% [8]. - The earnings per share (EPS) is forecasted to increase from 0.50 in 2024 to 1.56 in 2025 [8]. Market Outlook - The report highlights a strong outlook for the wind power industry, with expectations of continued growth in both onshore and offshore installations, supporting the company's performance [6]. - The company is expected to benefit from the ongoing demand in the nuclear fusion sector, which may enhance its growth trajectory [6]. Valuation Metrics - The price-to-earnings (P/E) ratio is projected to decrease from 59.7 in 2023 to 11.8 by 2027, indicating an improving valuation as earnings grow [3]. - The price-to-book (P/B) ratio is expected to decline from 1.8 in 2023 to 1.4 by 2027, reflecting a strengthening financial position [3].

Core Viewpoint - Zhangjiagang Guoda Special Materials Co., Ltd. is issuing convertible bonds to unspecified objects, with a total issuance amount of RMB 155 million, aiming to enhance its capital structure and provide investment opportunities for bondholders [2][3][6]. Group 1: Bond Issuance Details - The bond issuance plan was approved by the company's board on November 18, 2021, and by the shareholders on December 6, 2021 [2]. - The issuance was approved by the Shanghai Stock Exchange on August 11, 2022, and the China Securities Regulatory Commission on December 6, 2022 [3]. - A total of 15,500,000 convertible bonds were issued at a par value of RMB 100 each, raising a net amount of RMB 153.49 million after deducting issuance costs [3][6]. Group 2: Bond Characteristics - The bonds have a term of six years, with interest rates increasing from 0.30% in the first year to 2.00% in the sixth year [6][7]. - The initial conversion price is set at RMB 33.12 per share, with adjustments based on corporate actions such as cash dividends [8][11]. - The bonds are rated AA- by China Chengxin International Credit Rating Co., Ltd., with a stable outlook [8]. Group 3: Conversion Price Adjustment - The conversion price will be adjusted from RMB 21.20 to RMB 20.84 per share effective June 12, 2025, due to a cash dividend distribution [9][13]. - The adjustment is based on the company's total share capital and the cash dividend per share calculated from the total profit distribution [12][13]. - The company will continue to monitor the impact of these adjustments on bondholders' interests [14].

| 证券代码：688186 | 证券简称：广大特材 | 公告编号：2025-066 | | --- | --- | --- | | 转债代码：118023 | 转债简称：广大转债 | | 张家港广大特材股份有限公司 关于实施回购股份注销暨股份变动的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 本次注销完成后公司总股本将由 230,593,693 股（2025 年 6 月 26 日总股本） 变更为 222,593,693 股（因公司可转债处于转股期，实际股本变动情况以中国证 券登记结算有限责任公司上海分公司出具的股本结构表为准），注册资本将由 214,241,479 元（截至 2025 年 2 月 17 日数据）变更为 222,593,693 元(其中包 含 2025 年 2 月 18 日至 2025 年 6 月 26 日公司可转债转股增加的 16,352,214 元 注册资本部分)。 三、回购股份注销的办理程序 重要内容提示： 张家港广大特材股份有限公司（以下简称"公司"）本次将注销存放于回 购专用证券账户中的第一 ...

本报告依据《公司债券发行与交易管理办法》（以下简称"《管理办法》"） 《张家港广大特材股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券之受托管理协议》 （以下简称"《受托管理协议》"）《张家港广大特材股份有限公司向不特定对象发 行可转换公司债券募集说明书》（以下简称"《募集说明书》"）等相关公开信息披 露文件、第三方中介机构出具的专业意见等，由本期债券受托管理人国元证券股份有 限公司（以下简称"国元证券"）编制。国元证券对本报告中所包含的从上述文件中 引述内容和信息未进行独立验证，也不就该等引述内容和信息的真实性、准确性和完 整性做出任何保证或承担任何责任。 证券代码：688186 证券简称：广大特材 转债代码：118023 转债简称：广大转债 张家港广大特材股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 第一次临时受托管理事务报告 （2025 年度） 债券受托管理人 （安徽省合肥市梅山路 18 号） 1 重要声明 本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相关事宜 做出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为国元证券所作的承诺或声明。 在任何情况下，投资者依据本报告所进行的任何作为或不作为， ...

证券代码：688186 证券简称：广大特材 转债代码：118023 转债简称：广大转债 张家港广大特材股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 受托管理事务报告 （2024 年度） 债券受托管理人 （安徽省合肥市梅山路 18 号） 1 重要声明 本报告依据《公司债券发行与交易管理办法》（以下简称"《管理办法》"） 《张家港广大特材股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券之受托管理协议》 （以下简称"《受托管理协议》"）《张家港广大特材股份有限公司向不特定对象发 行可转换公司债券募集说明书》（以下简称"《募集说明书》"）《张家港广大特材 股份有限公司 2024 年年度报告》等相关公开信息披露文件、第三方中介机构出具的 专业意见等，由本期债券受托管理人国元证券股份有限公司（以下简称"国元证券"） 编制。国元证券对本报告中所包含的从上述文件中引述内容和信息未进行独立验证， 也不就该等引述内容和信息的真实性、准确性和完整性做出任何保证或承担任何责任。 本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相关事宜 做出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为国元证券所作的承诺或声明。 在任何情况下， ...