2025 年度向特定对象发行 A 股股票方案的论证分析报告 证券简称：科恒股份 证券代码：300340 江门市科恒实业股份有限公司 2025 年度向特定对象发行 A 股股票方案的 论证分析报告 二〇二五年一月 | | | | 目 | 录 | 1 | | --- | --- | --- | | 释 | 义 | 2 | | 一、本次向特定对象发行 A | | 股股票的背景和目的 3 | | 二、本次发行证券及其品种选择的必要性 | | 3 | | 三、本次发行对象的选择范围、数量和标准的适当性 6 | | | | 四、本次发行定价的原则、依据、方法和程序的合理性 7 | | | | 五、本次发行方式的可行性 | | 8 | | 六、本次发行方案的公平性、合理性 | | 11 | | 七、摊薄即期回报的风险及采取的措施 | | 12 | | 八、结论 | | 18 | 2025 年度向特定对象发行 A 股股票方案的论证分析报告 释 义 除非另有所说明，下列词语之特定含义如下： | 科恒股份、发行人、本公 | 指 | 江门市科恒实业股份有限公司 | | --- | --- | --- | | 司、公司 | | | | ...

2025 年度向特定对象发行 A 股股票的预案 证券代码：300340 证券简称：科恒股份 江门市科恒实业股份有限公司 2025 年度向特定对象发行 A 股股票的预案 二〇二五年一月 二、本预案按照《上市公司证券发行注册管理办法》等法规的要求编制。 三、本次向特定对象发行 A 股股票完成后，公司经营与收益的变化，由公 司自行负责；因本次向特定对象发行 A 股股票引致的投资风险，由投资者自行 负责。 四、本预案是公司董事会对本次向特定对象发行 A 股股票的说明，任何与 之相反的声明均属不实陈述。 五、投资者如有任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、专业会计师 或其他专业顾问。 六、本预案所述事项并不代表审批机关对于本次向特定对象发行 A 股股票 相关事项的实质性判断、确认、批准或核准，本预案所述本次向特定对象发行 A 股股票相关事项的生效和完成尚待深圳证券交易所审核通过并经中国证券监 督管理委员会作出同意注册决定。 3 2025 年度向特定对象发行 A 股股票的预案 特别提示 一、本次向特定对象发行 A 股股票相关事项已经获得公司第六届董事会第 七次会议审议通过。按照有关法律法规的规定，本次向特定对象发行 A ...

关于认购对象出具特定期间不存在减持情况或减持计划的 证券代码：300340 证券简称：科恒股份 公告编号：2025-013 江门市科恒实业股份有限公司 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 江门市科恒实业股份有限公司（以下简称"公司"或"科恒股份"）于 2025 年 1 月 23 日召开的第六届董事会第七次会议、第六届监事会第七次会议审议通 过了公司向特定对象发行 A 股股票的相关议案，公司控股股东珠海格力金融投 资管理有限公司（以下简称"格力金投"）为本次发行股票的认购对象，出具了 《关于特定期间不存在减持情况或减持计划的承诺函》，具体内容如下： 1、本次发行定价基准日（第六届董事会第七次会议决议公告日）前六个月 内，格力金投未以任何形式直接或间接减持所持有的公司股份。 2、自定价基准日起至本次发行完成后六个月内，格力金投将不会以任何方 式减持所持有的公司股票，也不存在减持公司股票的计划，自定价基准日至本次 发行结束之日起三十六个月内，格力金投承诺不减持本次认购的公司股份，并遵 守中国证券监督管理委员会及深圳证券交易所的相关规定。 2025 年 1 ...

2025 年度向特定对象发行 A 股股票募集资金使用的可行性分析报告 股票简称：科恒股份 股票代码：300340 江门市科恒股份实业有限公司 一、本次募集资金使用计划 本次向特定对象发行A股股票的募集资金总额不超过人民币50,000万元（含 本数），扣除发行费用后将全部用于补充流动资金和偿还债务。若本次发行股票 募集资金总额因监管政策变化或根据发行注册文件的要求予以调整的，则届时将 相应调整。 二、本次募集资金使用的必要性与可行性分析 （一）基本情况 Jiangmen Kanhoo Industry Co., Ltd. （注册地址：广东省江门市江海区滘头滘兴南路 22 号） 2025 年度向特定对象发行 A 股股票 募集资金使用的可行性分析报告 二〇二五年一月 2025 年度向特定对象发行 A 股股票募集资金使用的可行性分析报告 本次向特定对象发行A股股票的募集资金总额不超过人民币50,000万元（含 本数），扣除发行费用后将全部用于补充流动资金和偿还债务，以改善财务状况， 满足公司未来业务发展的资金需求，提高公司持续盈利能力，优化公司资本结构， 降低财务费用，提高抗风险能力。 2、补充流动资金和偿还债务的可 ...

国投证券股份有限公司 关于江门市科恒实业股份有限公司 与认购对象签订附生效条件的股份认购协议暨关联交易的核查意见 国投证券股份有限公司（以下简称"国投证券"或"保荐机构"）作为江门 市科恒实业股份有限公司（以下简称"科恒股份"或"公司"）向特定对象发行 股票的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交易所创 业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板 上市公司规范运作》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 13 号——保荐业 务》等相关法律、法规和规范性文件的规定，就科恒股份与认购对象签订附生效 条件的股份认购协议暨关联交易的事项进行了核查，具体情况如下： 科恒股份于 2025 年 1 月 23 日召开第六届董事会第七次会议、第六届监事会 第七次会议审议通过了《关于公司 2025 年度向特定对象发行 A 股股票方案的议 案》、《关于公司与认购对象签订附生效条件的股份认购协议暨关联交易事项的议 案》等，同意公司拟向特定对象发行 A 股股票不超过 66,000,000 股（含本数）， 最终发行数量以中国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监会"）核准的为 准，发行 ...

根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上市公司证券 发行注册管理办法》等法律、法规和规范性文件以及《公司章程》等相关规定， 上述相关议案尚需提交股东大会审议。 基于公司的总体工作安排，公司决定暂不提请召开股东大会审议相关事项， 待相关工作及事项准备完成后，公司董事会将另行发布召开股东大会的通知并将 相关议案提交股东大会审议。 特此公告。 证券代码：300340 证券简称：科恒股份 公告编号：2025-014 江门市科恒实业股份有限公司 关于暂不召开股东大会的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 江门市科恒实业股份有限公司（以下简称"公司"或"科恒股份"）于 2025 年 1 月 23 日召开的第六届董事会第七次会议、第六届监事会第七次会议审议通 过了《关于公司 2025 年度向特定对象发行 A 股股票方案的议案》等相关议案。 具体内容详见在公司于中国证监会指定的创业板信息披露网站巨潮资讯网 （http://www.cninfo.com.cn）上发布的相关公告。 江门市科恒实业股份有限公司董事会 2025 年 1 月 23 日 ...

证券代码：300340 证券简称：科恒股份 公告编码：2025-006 江门市科恒实业股份有限公司 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 江门市科恒实业股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 1 月 23 日召 开了第六届董事会第七次会议、第六届监事会第七次会议，审议并通过了《关于 公司 2025 年度向特定对象发行 A 股股票方案的议案》等相关议案。《江门市科 恒实业股份有限公司 2025 年度向特定对象发行 A 股股票的预案》等相关文件已 在中国证券监督管理委员会指定的创业板信息披露网站巨潮资讯网 （www.cninfo.com.cn）上披露，敬请投资者查阅。 预案披露事项不代表审批机关对于本次向特定对象发行 A 股股票相关事项 的实质性判断、确认、批准及注册，预案所述本次向特定对象发行 A 股股票相关 事项的生效和完成尚需取得有权国资审批单位批复、获得公司股东大会审批通过、 深圳证券交易所审核通过，以及中国证券监督管理委员会作出同意注册决定等程 序。敬请广大投资者注意投资风险。 特此公告。 江门市科恒实业股份有限公司董事会 2025 ...

江门市科恒实业股份有限公司 监事会关于公司 2025 年度向特定对象 4、公司编制的《江门市科恒实业股份有限公司 2025 年度向特定对象发行 A 股股票方案的论证分析报告》充分论证了本次发行实施的可行性和必要性，符合 相关法律法规的规定，符合公司发展战略，符合公司及全体股东利益。 根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）《中华人民共 和国证券法》（以下简称"《证券法》"）《上市公司证券发行注册管理办法》 （以下简称"《注册管理办法》"）等法律、法规及规范性文件的规定，江门市 科恒实业股份有限公司（以下简称"公司"）监事会，在全面了解和审核公司 2025 年度向特定对象发行 A 股股票（以下简称"本次发行"）的相关文件后， 发表书面审核意见如下： 1、根据《公司法》《证券法》《注册管理办法》等法律法规和规范性文件 的规定和要求，我们认为公司符合现行法律法规和规范性文件规定的上市公司向 特定对象发行 A 股股票的条件和资格。 2、公司本次向特定对象发行 A 股股票方案符合《公司法》《证券法》《注 册管理办法》等有关法律、法规和规范性文件的相关规定。公司本次发行的定价 方式依据合理，符合公司发展战略 ...

Financial Performance Outlook - The company expects a net loss of between 160 million and 200 million yuan for the year 2024, compared to a loss of 519.08 million yuan in the same period last year, indicating a reduction in losses by 61.47% to 69.18%[2]. - The net profit attributable to shareholders is projected to decrease by 60.2% to 52.96%, with a loss of 220 million to 260 million yuan after deducting non-recurring gains and losses, compared to a loss of 552.73 million yuan last year[2]. Factors Affecting Performance - The decline in performance is attributed to intensified industry competition and fluctuations in raw material prices, leading to a decrease in the overall shipment volume of lithium battery cathode materials and manufacturing equipment[4]. Operational Improvements - The company has implemented measures to enhance accounts receivable collection, resulting in increased customer repayments and the reversal of previously recognized losses on accounts receivable[5]. - The company has engaged in lithium carbonate futures hedging to mitigate the adverse effects of declining lithium carbonate prices, thereby improving operational conditions[5]. - Cost reduction and efficiency enhancement measures have been comprehensively implemented across the supply chain, logistics, production, and sales, including optimizing energy supply structures and reducing energy costs[5]. Competitive Strategy - The company has strengthened its core competitive advantages in lithium battery cathode materials and smart equipment, enhancing R&D capabilities and product quality, and has received a national science and technology progress award[5]. - The company aims to meet diverse and refined product demands from customers through differentiated product development strategies, thereby improving profit margins and market pricing power[5]. Financial Reporting and Investor Advisory - The financial data presented is preliminary and unaudited, with detailed and accurate financial information to be disclosed in the 2024 annual report[6]. - Investors are advised to exercise caution and consider investment risks based on the preliminary earnings forecast[6].

北京市中伦律师事务所 关于江门市科恒实业股份有限公司 2024 年第五次临时股东大会的 法律意见 $$\Xi{\bf O}{\bf\underline{{{=}}}}\left[\overline{{{\Psi}}}\right]\Psi\Psi{\bf\hat{+}}{\bf\underline{{{=}}}}\Psi$$ 北京市中伦律师事务所 关于江门市科恒实业股份有限公司 2024 年第五次临时股东大会的 法律意见 致：江门市科恒实业股份有限公司 北京市中伦律师事务所（下称"本所"）接受江门市科恒实业股份有限公司 （下称"公司"）委托，指派本所律师列席公司 2024 年第五次临时股东大会， 并出具本法律意见。 为出具本法律意见，本所律师列席了公司 2024 年第五次临时股东大会，并 根据《中华人民共和国证券法》（下称"《证券法》"）、《中华人民共和国公 司法》（下称"《公司法》"）、《律师事务所从事证券法律业务管理办法》等 法律、法规和规范性文件的要求以及《江门市科恒实业股份有限公司章程》（下 称"《公司章程》"），按照律师行业公认的业务标准、道德规范和勤勉尽责精 神，查阅了本所律师认为出具法律意见所必 ...