中密控股股份有限公司 证券代码：300470 证券简称：中密控股 公告编号：2024-030 1、公司未在下列期间内回购公司股份： 关于回购股份的进展公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完 整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 中密控股股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 4 月 23 日分别召开 第五届董事会第十七次会议和第五届监事会第十六次会议，审议通过了《关于回 购公司股份的议案》，同意公司使用自有资金通过深圳证券交易所集中竞价交易 方式回购公司已发行的人民币普通股（A 股）股票（以下简称"本次回购"），回 购股份后续将用于股权激励或员工持股计划。本次回购的资金总额不低于人民币 5,000 万元且不超过人民币 10,000 万元（均含本数），回购价格不超过人民币 45.00 元/股。具体回购股份的数量以回购结束时实际回购的股份数量为准。本 次回购股份的实施期限自董事会审议通过本次回购股份方案之日起十二个月内。 具体内容详见公司刊登在中国证监会指定创业板信息披露媒体巨潮资讯网 （http://www.cninfo.com.cn）的《关于回购公司股份方案的公告》（公告编 ...

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company, indicating an expected relative performance increase of over 20% compared to the relevant market index within the next six months [6][7]. Core Insights - The company has demonstrated stable and robust growth, with 2023 revenue reaching 1.37 billion, a year-on-year increase of 12.7%, and a net profit of 350 million, up 12.1% year-on-year. The fourth quarter of 2023 saw revenue of 380 million, a 22.8% increase year-on-year, and a net profit of 98.46 million, up 40.0% year-on-year [22]. - The company has implemented an equity incentive plan, reflecting management's confidence in future performance, with targets set for net profit growth rates of no less than 25%, 35%, and 45% for the years 2024, 2025, and 2026, respectively [23]. Financial Performance - The company's comprehensive gross margin for 2023 was 49.7%, a decrease of 1.7 percentage points year-on-year, primarily due to an increase in the proportion of incremental business. The net profit margin was 25.3%, down 0.1 percentage points year-on-year. In Q1 2024, the gross margin was 48.0%, down 6.0 percentage points year-on-year, and the net profit margin was 24.7%, down 3.4 percentage points year-on-year [6][7]. - The company’s operating expense ratio for 2023 was 21.7%, remaining stable year-on-year. In Q1 2024, this ratio decreased to 19.9%, down 3.2 percentage points year-on-year [2]. Revenue and Profit Forecast - The company is expected to achieve a compound annual growth rate (CAGR) of 17% in net profit from 2024 to 2026, with projected net profits of 405 million, 481 million, and 555 million for the years 2024, 2025, and 2026, respectively [7][24]. - Revenue from the equipment manufacturing sector is projected to grow by 12.73% in 2024, with further increases expected in subsequent years [28]. Business Segments - The oil and chemical sector is anticipated to see a 20% year-on-year increase in orders from 2024 to 2026, with gross margins expected to improve to 66% by 2026 [11]. - The mining machinery segment is expected to recover to pre-pandemic levels, with projected order growth of 20%, 15%, and 10% from 2024 to 2026, and gross margins increasing to 38% by 2026 [12].

证券代码：300470 证券简称：中密控股 中密控股股份有限公司投资者关系活动记录表 编号：2024-009  特定对象调研 □分析师会议 □媒体采访 □业绩说明会 投资者关系活动 □新闻发布会 □路演活动 类别 □现场参观 □其他 （请文字说明其他活动内容） 博时基金：柴琪婉；招商证券：朱艺晴；Serenity Capital： 参与单位名称及 沈士竣；Ninety One：Alec So；中泰资管：王路遥、田瑀、 人员姓名 王澜茜、陈琦、陶世奇；大成基金：曾大鹏 时 间 2024年4 月30日 地 点 公司四楼会议室、线上会议 上市公司接待人 董事、副总经理、董事会秘书兼财务总监 陈虹 员姓名 董事会办公室主任兼证券事务代表 梁玉韬 1、公司在国际业务方面的交付能力是否提升？ 答：为配套国际业务的发展速度，公司多管齐下以提升国 际业务的交付能力。公司在技术部与生产管理部成立了国际 业务小组，随着项目经验的不断积累，国际业务团队对国际项 目的技术要求、见证要求等各方面更加熟悉并逐步形成了一 ...

Investment Rating - The investment rating for the company is "Buy" (maintained) [1] Core Views - The company reported a revenue of 1.369 billion yuan in 2023, representing a year-on-year increase of 12.73%. In Q1 2024, revenue reached 336 million yuan, up 17.1% year-on-year. The company continues to expand its international market presence [1][4] - The net profit attributable to the parent company for 2023 was 347 million yuan, a year-on-year increase of 12.09%. In Q4 2023, the net profit reached a historical high of 98 million yuan, while Q1 2024 net profit was 83 million yuan, up 2.88% year-on-year [1][4] - The company maintains a strong position in the oil and gas transportation sector and is advancing in the nuclear power field, with ongoing research and development efforts aimed at domestic substitution [1][4] - The company’s international business revenue exceeded 130 million yuan in 2023, with a significant increase in new contracts signed, indicating potential for sustained high growth [1][4] Financial Performance Summary - The company’s revenue projections for 2024-2026 are 1.562 billion, 1.803 billion, and 2.081 billion yuan, respectively, with corresponding net profits of 405 million, 468 million, and 542 million yuan [4][5] - The gross profit margin for 2023 was 49.65%, slightly down by 1.69 percentage points year-on-year. The gross profit margin for Q1 2024 was 47.98% [1][5] - The company’s return on equity (ROE) is projected to be 13.4% in 2024, with a gradual increase to 13.8% by 2026 [5]

Investment Rating - The report assigns a "Buy" rating for the company, indicating a positive outlook for its stock performance over the next 12 months [6][27]. Core Insights - The company has demonstrated steady growth, with a projected net profit growth rate of no less than 25%, 35%, and 45% for the years 2024, 2025, and 2026, respectively, resulting in estimated net profits of 394 million, 425 million, and 457 million yuan [2]. - The company has announced a share repurchase plan, intending to use 50 million to 100 million yuan of its own funds to buy back shares, which reflects confidence in future performance [2]. - The company is a leader in the domestic mechanical seal industry and has been expanding its product offerings through acquisitions, enhancing its competitive edge [6]. Summary by Sections Financial Performance - In Q1 2024, the company achieved a revenue of 336 million yuan, representing a year-on-year increase of 17.1%, and a net profit of 83 million yuan, up 2.88% year-on-year [4]. - Revenue forecasts for 2024, 2025, and 2026 are 1.545 billion, 1.790 billion, and 2.050 billion yuan, respectively, with corresponding EPS of 1.97, 2.25, and 2.50 yuan [6][7]. Market Position - The company is positioned to benefit from the growth in domestic refining capacity and the expansion of international markets, with a significant increase in new orders [4]. - The domestic mechanical seal market is expected to grow, with the company maintaining its leading position and benefiting from new market demands [6]. Strategic Initiatives - The company has implemented a stock incentive plan aimed at aligning employee interests with company performance, further indicating management's confidence in future growth [2][4]. - The report highlights the company's strategy of deepening its "big seal" industry layout through acquisitions, which is expected to enhance its service capabilities and product structure [4].

声明 股票代码：300470 股票简称：中密控股 中密控股股份有限公司 2024 年限制性股票激励计划（草案）摘要 中密控股股份有限公司 二〇二四年四月 本公司及全体董事、监事保证本激励计划及其摘要不存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 特别提示 一、本激励计划依据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上 市公司股权激励管理办法》《国有控股上市公司（境内）实施股权激励试行办法》 （国资发分配[2006]175 号）、《关于规范国有控股上市公司实施股权激励制度有关 问题的通知》（国资发分配[2008]171 号），参考《中央企业控股上市公司实施股权 激励工作指引》（国资考分[2020]178 号）和中密控股股份有限公司（以下简称"中密 控股"或"本公司"、"公司"）《公司章程》以及其他有关法律、法规和规范性文件制 定。 二、公司不存在《上市公司股权激励管理办法》第七条规定的不得实行股权激 励的下列情形： （一）最近一个会计年度财务会计报告被注册会计师出具否定意见或者无法表 示意见的审计报告； （二）最近一个会计年度财务报告内部控制被注册会计师出 ...

中密控股股份有限公司 第五届董事会第十八次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完 整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 证券代码：300470 证券简称：中密控股 公告编号：2024-028 中密控股股份有限公司（以下简称"公司"）第五届董事会第十八次会议通 知及相关资料已于2024年4月23日以电话、电子邮件或专人送达等方式通知全体 董事，并于2024年4月25日以通讯会议的方式召开。本次会议应出席董事9人（其 中独立董事3人），实际出席董事9人。本次会议由董事长彭玮先生召集并主持。 会议的召集、召开符合《公司法》等有关法律、行政法规、部门规章、规范性文 件和《中密控股股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的相关规定，会 议合法有效。 二、董事会会议审议情况 经与会董事认真审议，本次会议以书面记名投票的表决方式通过并形成以下 决议： 1、审议通过《关于<公司 2024 年限制性股票激励计划（草案）>及其摘要的 议案》 表决结果：9 票同意、0 票反对、0 票弃权。 为持续强化长效激励机制，充分调动公司核心团队的积极性，将股东利益、 公司利益和 ...

北京金杜（成都）律师事务所 关于中密控股股份有限公司 2024 年限制性股票激励计划（草案）的 法律意见书 致：中密控股股份有限公司 北京金杜（成都）律师事务所（以下简称本所）受中密控股股份有限公司（以 下简称中密控股、公司或上市公司）委托，作为其 2024 年限制性股票激励计划 （以下简称本计划或本激励计划）的专项法律顾问，根据《中华人民共和国公司 法》（以下简称《公司法》）、《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）、 中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）《上市公司股权激励管理办法》 （以下简称《管理办法》）、国务院国有资产监督管理委员会和财政部《国有控 股上市公司（境内）实施股权激励试行办法》（以下简称《试行办法》）及《关 于规范国有控股上市公司实施股权激励制度有关问题的通知》（以下简称《规范 通知》）、深圳证券交易所（以下简称深交所）《深圳证券交易所创业板股票上 市规则》（以下简称《上市规则》）、《深圳证券交易所创业板上市公司自律监 管指南第 1 号——业务办理》（以下简称《自律监管指南》）等法律、行政法规、 部门规章及规范性文件和《中密控股股份有限公司章程》（以下简称《公司章程》） 的有 ...

| 40 | 股东大会审议股权激励计划草案时，关联股东是否拟回 是 | | | | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 避表决 | | | | | | | 41 是否存在金融创新事项 | 否 | | | | | | 产生的一切法律责任。 | 本公司保证所填写的情况真实、准确、完整、合法，并承担因所填写情况有误所 | | | | | | | | 2024 | 年 4 | 月 | 日 26 | | 16 | 单一激励对象累计获授股票是否超过公司股本总额的 | 否 | | --- | --- | --- | | | 1% | | | 17 | 激励对象预留权益比例是否未超过本次股权激励计划 | 不适用 | | | 拟授予权益数量的 20% | | | 18 | 激励对象为董事、高级管理人员、单独或合计持股 5% | 是 | | | 以上股东或实际控制人及其配偶、父母、子女以及外籍 | | | | 员工的，股权激励计划草案是否已列明其姓名、职务、 | | | | 获授数量 | | | 19 | 股权激励计划的有效期从授权日起计算是否未超过 10 | 是 | | | 年 ...

中密控股股份有限公司 2024 年限制性股票激励计划实施考核管理办法 为保证中密控股股份有限公司（以下简称"公司"）2024 年限制性股票激励 计划（以下简称"本激励计划"）的顺利实施，进一步完善公司法人治理结构，形 成良好均衡的价值分配体系，激励公司核心管理团队及骨干员工诚信勤勉地开展 工作，保证公司业绩稳步提升，确保公司发展战略和经营目标的实现，根据国家 有关规定和公司实际，特制定本办法。 第一章 总则 第一条 考核目的 为保证公司本激励计划的顺利实施，进一步完善公司法人治理结构，建立责、 权、利相一致的激励与约束机制，健全公司激励对象绩效评价体系，促进激励对象 诚信、勤勉地开展工作，确保公司发展战略和经营目标的实现，促进公司的可持续 发展。 第二条 考核原则 考核评价必须坚持公正、公开、公平的原则，严格按照本办法和考核对象的业 绩进行评价，以实现本激励计划与激励对象工作业绩、贡献紧密结合，从而提高管 理绩效，实现公司价值与全体股东利益最大化。 第三条 考核对象 本办法适用于本激励计划所确定的所有激励对象。 第二章 考核组织管理机构 第四条 考核机构 1、董事会薪酬与考核委员会负责领导和组织对激励对象的考 ...