秦皇岛天秦装备制造股份有限公司 控股股东、实际控制人行为规范 第一条 为进一步规范秦皇岛天秦装备制造股份有限公司（以下简称"公司"）控 股股东、实际控制人行为，完善公司治理结构，保证公司规范、健康发展，根据《中 华人民共和国公司法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》（以下简称"《上市 规则》"）、《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范 运作》等法律、法规、规范性文件及《秦皇岛天秦装备制造股份有限公司章程》（以 下简称"《公司章程》"）的相关规定，制定本规范。 第二条 本规范所称"控股股东"及"实际控制人"的含义根据《公司章程》确定。 公司无控股股东、实际控制人的，公司第一大股东及其最终控制人参照适用本规 范规定。 第三条 控股股东、实际控制人的其他关联人与公司的相关行为，参照本规范相关 规定执行。控股股东、实际控制人及其控制的其他企业不得利用其股东权利或者实际 控制能力操纵、指使公司或者公司董事、高级管理人员从事损害公司及其他股东的利 益的行为。 公司控股股东、实际控制人应当诚实守信，依法行使股东权利，不滥用控制权损 害公司或者其他股东的利益，履行以下义务： （一）遵守并促使公司遵 ...

秦皇岛天秦装备制造股份有限公司 董事会议事规则 第一条 为了进一步规范秦皇岛天秦装备制造股份有限公司（以下简称"公 司"）董事会的议事方式和决策程序，促使董事会和董事落实股东会决议，有效 地履行其职责，提高董事会规范运作和科学决策水平，根据《中华人民共和国公 司法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监 管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》等法律、法规、规范性文件及《秦 皇岛天秦装备制造股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的相关规定， 制定本规则。 第二条 董事会会议分为定期会议和临时会议。 董事会每年至少在上下两个半年度各召开一次定期会议，于会议召开十日以 前书面通知全体董事。 第三条 董事会定期会议由董事长负责召集。在发出召开董事会定期会议的 通知前，董事会充分征求各董事的意见，初步形成会议提案后交董事长拟定。 (五) 提议人的联系方式和提议日期等。 1 提案内容应当属于《公司章程》规定的董事会职权范围内的事项，与提案有 关的材料应当一并提交。 董事长认为提案内容不明确、不具体或者有关材料不充分的，可以要求提议 人修改或者补充。 董事长在拟定提案前，应当视需要 ...

秦皇岛天秦装备制造股份有限公司 章程 二〇二五年十月 （需经公司 2025 年第三次临时股东会审议通过） 1 | 第一章 | 总则 | 3 | | --- | --- | --- | | 第二章 | 经营宗旨和范围 4 | | | 第三章 | 股份 | 4 | | 第四章 | 股东和股东会 9 | | | 第五章 | 董事和董事会 26 | | | 第六章 | 高级管理人员 39 | | | 第七章 | 财务会计制度、利润分配和审计 40 | | | 第八章 | 通知和公告 | 45 | | 第九章 | 合并、分立、增资、减资、解散和清算 | 46 | | 第十章 | 军工事项特别条款 49 | | | 第十一章 | 修改章程 50 | | | 第十二章 | 附则 50 | | 秦皇岛天秦装备制造股份有限公司章程 第一章 总则 第一条 为维护秦皇岛天秦装备制造股份有限公司（以下简称"公司"或"本公司"）、 股东、职工和债权人的合法权益，规范公司的组织和行为，根据《中华人民共和国公司 法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"） 和其他有关规定，制订本章程。 第二条 公司系 ...

秦皇岛天秦装备制造股份有限公司 股东会议事规则 第一章 总则 第一条 为规范秦皇岛天秦装备制造股份有限公司（以下简称"公司"）行为， 保证股东会依法行使职权，根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、 《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《上市公司股东会规则》《深 圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》等法律、法规、规范性文件及《秦皇岛天秦装备 制造股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的相关规定，制定本规则。 第二条 公司应当严格按照法律、行政法规、《公司章程》及本规则的相关规定 召开股东会，保证股东能够依法行使权利。 公司董事会应当切实履行职责，认真、按时组织股东会。公司全体董事应当勤 勉尽责，确保股东会正常召开和依法行使职权。 第三条 股东会应当在《公司法》和《公司章程》规定的范围内行使职权。 公司在上述期限内不能召开股东会的，应当报告公司所在地中国证券监督管理 委员会（以下简称"中国证监会"）派出机构和深圳证券交易所（以下简称"深交 所"），说明原因并公告。 第五条 公司召开股东会，应当聘请律师对 ...

秦皇岛天秦装备制造股份有限公司 征集投票权实施细则 第一章 总则 第一条 为切实保护股东利益，促使广大股东积极参与公司管理，完善公司法 人治理结构，规范征集投票权行为，根据《中华人民共和国公司法》《上市公司章 程指引》《上市公司股东会规则》《公开征集上市公司股东权利管理暂行规定》等 法律、法规、规范性文件及《秦皇岛天秦装备制造股份有限公司章程》（以下简称 "《公司章程》"）的相关规定，制订本细则。 第二条 本细则所称征集投票权，是指本细则第四条第一款规定的主体公开请 求公司股东委托其代为出席股东会，并代为行使表决权等股东权利的行为。 下列行为不属于本细则所称公开征集的行为： （一）采用非公开方式获得公司股东委托； （二）未主动征集情况下受到公司股东委托； （三）法律、行政法规或中国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监会"） 规定的其他情形。 第三条 征集投票权应当采用无偿的方式进行，禁止以有偿或者变相有偿的方 式公开征集股东权利。 第二章 享有征集投票权的主体 第四条 公司董事会、独立董事、持有 1%以上有表决权股份的股东或者依照法 律、行政法规或者中国证监会的规定设立的投资者保护机构，可以作为征集人，自 ...

秦皇岛天秦装备制造股份有限公司 关联交易决策制度 第一章 总则 第一条 为了规范秦皇岛天秦装备制造股份有限公司（以下简称"公司"）的 关联交易，确保公司的关联交易行为不损害公司和非关联股东的合法权益，根据《中 华人民共和国公司法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》（以下简称"《上 市规则》"）、《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公 司规范运作》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 7 号——交易与关联交易》 等法律、法规、规范性文件和《秦皇岛天秦装备制造股份有限公司章程》（以下简 称"《公司章程》"）等有关规定，制定本制度。 第二条 公司进行关联交易应当遵循以下基本原则： （一）诚实信用、平等、自愿、等价、有偿的原则； （二）公正、公平、公开的原则； （三）关联交易的价格原则上应不偏离市场独立第三方的价格或收费标准等交 易条件；公司应对关联交易的定价依据予以充分披露； （四）公司董事会审议关联交易事项时，关联董事应当回避表决，也不得代理 其他董事行使表决权； （五）公司股东会审议关联交易事项时，关联股东应当回避表决，并不得代理 其他股东行使表决权。 第三条 公司应当与关联方就关联 ...

秦皇岛天秦装备制造股份有限公司 独立董事工作制度 第一章 总则 第一条 为进一步完善秦皇岛天秦装备制造股份有限公司（以下简称"公司"） 的法人治理结构，促进公司规范运作，根据《中华人民共和国公司法》（以下简 称"《公司法》"）、《上市公司独立董事管理办法》（以下简称"《独立董事 管理办法》"）、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上 市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》等相关法律、法规、 规范性文件及《秦皇岛天秦装备制造股份有限公司章程》（以下简称"《公司章 程》"）等有关规定，制定本制度。 第二条 本制度所指的独立董事，是指不在公司担任除董事外的其他职务， 并与公司及公司主要股东、实际控制人不存在直接或者间接利害关系，或者其他 可能影响其进行独立客观判断关系的董事。 独立董事应当独立履行职责，不受公司及其主要股东、实际控制人等单位或 者个人的影响。 第三条 公司独立董事占董事会成员的比例不得低于三分之一，且至少包括 一名会计专业人士。 公司在董事会中设置审计委员会。审计委员会成员应当为不在公司担任高级 管理人员的董事，其中独立董事应当过半数，并由独立董事中会计专业人士担任 ...

Market Overview - The ground armament sector increased by 0.6% compared to the previous trading day, with GanHua Science and Technology leading the gains [1] - The Shanghai Composite Index closed at 3916.33, up 1.36%, while the Shenzhen Component Index closed at 13077.32, up 2.06% [1] Stock Performance - Notable stock performances in the ground armament sector include: - MuHua Science and Technology (000576) closed at 10.50, up 1.84% with a trading volume of 56,600 shares [1] - GuoKe Military Industry (688543) closed at 48.01, up 1.37% with a trading volume of 27,000 shares [1] - ChangCheng Military Industry (601606) closed at 48.88, up 1.18% with a trading volume of 400,100 shares [1] - ZhongBing HongJian (000519) closed at 19.42, up 0.26% with a trading volume of 758,900 shares [1] Capital Flow - The ground armament sector experienced a net outflow of 330 million yuan from institutional investors, while retail investors saw a net inflow of 344 million yuan [2] - The capital flow for specific stocks shows: - Galaxy Electronics (002519) had a net inflow of 5.63 million yuan from institutional investors [3] - TianZou Equipment (300922) had a net outflow of 2.94 million yuan from institutional investors [3] - Inner Mongolia First Machinery (600967) had a significant net outflow of 51.67 million yuan from institutional investors [3]

Core Viewpoint - The article emphasizes the growth potential and strategic importance of Tianqin Equipment in the defense protection sector, highlighting its technological advancements, product diversification, and the favorable market conditions driven by increased military spending globally [1][2][4]. Group 1: Company Overview - Tianqin Equipment specializes in the research, development, production, and sales of specialized protective devices and equipment components, utilizing advanced polymer materials, resin-based composite materials, and metal materials [4][5]. - The company has a strong technical foundation with over 20 years of experience in the defense protection field, ensuring its leading position in the industry [5][6]. - The company has established long-term cooperative relationships with various defense equipment research and manufacturing units, contributing to the combat readiness and operational response capabilities of the military [6][46]. Group 2: Financial Performance - The company has maintained a stable growth trajectory in overall revenue, with a compound annual growth rate of 2.03% from 2019 to 2024, and a gross profit margin consistently above 30% [13][16]. - The projected net profits for 2025-2027 are estimated at 0.83 billion, 1.44 billion, and 2.08 billion, with corresponding earnings per share (EPS) of 0.52, 0.91, and 1.31, leading to price-to-earnings (PE) ratios of 53, 30, and 21 respectively [1][2]. Group 3: Market Dynamics - The geopolitical tensions have led to increased military spending globally, with a projected rise in global military expenditure to approximately $2.72 trillion in 2024, marking a 9.4% increase from 2023 [33][35]. - The demand for ammunition has surged, with the U.S. military significantly increasing its procurement, reaching near-peak levels not seen in nearly two decades [35][38]. - The company benefits from its close ties with major military equipment groups, positioning it to capitalize on the high demand within the ammunition supply chain [39][45]. Group 4: Product Development and Innovation - The company has a diverse range of products, including specialized protective devices and equipment components, which are crucial for various military branches [4][46]. - Continuous innovation in protective technology and materials is essential, with a focus on developing new technologies and materials to meet modern warfare requirements [21][25]. - The company is actively expanding its product offerings and enhancing its research capabilities, with plans to establish a state-of-the-art research and development center [19][20].

Core Insights - The defense and military industry index experienced a decline of -4.70% over the past week, ranking 23rd out of 31 in the Shenwan primary industry [7][41] - The current PE-TTM for the defense and military industry is 83.33, which is at the 76.67 percentile compared to the past decade, indicating a relatively high valuation level [12][15] - The report highlights significant individual stock performances, with North China Long Dragon leading with an increase of 8.71% over the past week, while Guorui Technology saw a decline of -14.00% [17][41] Industry and Stock Market Review - The defense and military industry index has shown a decline of -1.92% over the past month, ranking 11th out of 31 [9][41] - Over the past year, the industry index has increased by 16.91%, ranking 19th out of 31 [3][41] - The trading volume for the defense and military industry reached 310.8 billion yuan this week, a year-on-year decrease of -8.63% but a week-on-week increase of +128.08% [31][34] Important Company Announcements - The report includes various significant announcements from companies in the defense sector, such as strategic cooperation agreements and stock repurchase plans [38] Industry News - Indonesia confirmed its plan to purchase Chinese-made J-10 fighter jets, with a defense budget of at least 9 billion USD approved [40][41] - Successful launches of low-orbit satellite internet groups and the sixth batch of the Qianfan constellation were reported, indicating advancements in commercial aerospace [40][42] Investment Recommendations - The report suggests focusing on key investment themes such as military trade, commercial aerospace, unmanned equipment, military AI, and low-altitude economy [43]