久期财经讯，12月30日，穆迪下调万科企业股份有限公司(China Vanke Co.,Ltd.，简称"万科企业"， 02202.HK)及其子公司万科地产(香港)有限公司(Vanke Real Estate (Hong Kong) Company Limited，简 称"万科香港")的多项评级，具体调整如下： 1. 万科企业的公司家族评级(CFR)从"Caa2"下调至"Ca"; 2. 万科香港中期票据(MTN)计划的有支持高级无抵押评级从"(P)Caa3"级下调至"(P)C"; 3. 万科香港发行债券的有支持高级无抵押评级从"Caa3"下调至"C"。 上述MTN计划和高级无抵押债券由万科企业、万科香港和债券受托人之间签订的股权购买承诺及维好 协议提供支持。 穆迪同时维持了上述主体的负面评级展望。 穆迪助理副总裁兼分析师Daniel Zhou表示："本次评级下调并维持负面展望，反映出万科企业在发生债 券逾期支付事件后流动性承压，同时穆迪认为该公司债权人的回收前景难言乐观。" 评级理据 万科企业的流动性已出现明显承压，这体现在其未能在一笔境内债券原有的5个工作日宽限期内偿付20 亿元人民币本金及相关利息。尽管多数 ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不負責，對其準確 性或完整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概不對因本公告全部或任何部分內容而產生或 因依賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責任。 CHINA VANKE CO., LTD.* 萬科企業股份有限公司 （於中華人民共和國註冊成立的股份有限公司 ） （股份代號：2202） 海外監管公告 本公告乃根據香港聯合交易所有限公司證券上市規則 第 13.10B 條 作出。兹 載 列 該 公 告如下， 僅供 參 閱。 萬科企業股份有限公司 董事會 中國，深圳，2025年12月3 1日 於 本 公 告日 期，本 公 司 董 事 會 成 員 包 括：執 行 董 事 郁 亮 先 生 及 王 蘊 女 士；非 執 行 董 事 黃 力 平 先 生、胡 國 斌 先 生 及 雷 江 松 先 生；以 及 獨 立 非 執 行 董 事 廖 子 彬 先 生、林 明 彥 先 生、沈 向 洋 博 士 及 張 懿 宸 先 生。 * 僅供識別 债券代码 债券简称 148380.SZ 23 万科 01 149358.SZ 21 万科 02 149478.SZ 21 万科 04 14 ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不負責，對其準確 性或完整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概不對因本公告全部或任何部分內容而產生或 因依賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責任。 CHINA VANKE CO., LTD.* 萬科企業股份有限公司 （於中華人民共和國註冊成立的股份有限公司 ） （股份代號：2202） 海外監管公告 万科企业股份有限公司 2021 年面向合格投资者公开发行住房租赁专项公司债券 (第一期)(品种二)停牌公告 证券代码:000002、299903、149358 证券简称:万科 A、万科 H 代、21万科 02 公告编号:〈万〉2025-169 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整,对公告的虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏负连带责任。 本公告乃根據香港聯合交易所有限公司證券上市規則 第 13.10B 條 作出。兹 載 列 該 公 告如下， 僅供 參 閱。 萬科企業股份有限公司 董事會 中國，深圳，2025年12月3 1日 於 本 公 告日 期，本 公 司 董 事 會 成 員 包 括：執 行 董 事 郁 亮 先 生 及 王 蘊 女 士；非 ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不負責，對其準確 性或完整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概不對因本公告全部或任何部分內容而產生或 因依賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責任。 CHINA VANKE CO., LTD.* 萬科企業股份有限公司 （於中華人民共和國註冊成立的股份有限公司 ） （股份代號：2202） * 僅供識別 万科企业股份有限公司 海外監管公告 本公告乃根據香港聯合交易所有限公司證券上市規則 第 13.10B 條 作出。兹 載 列 該 公 告如下， 僅供 參 閱。 萬科企業股份有限公司 董事會 中國，深圳，2025年12月3 1日 於 本 公 告日 期，本 公 司 董 事 會 成 員 包 括：執 行 董 事 郁 亮 先 生 及 王 蘊 女 士；非 執 行 董 事 黃 力 平 先 生、胡 國 斌 先 生 及 雷 江 松 先 生；以 及 獨 立 非 執 行 董 事 廖 子 彬 先 生、林 明 彥 先 生、沈 向 洋 博 士 及 張 懿 宸 先 生。 为满足经营需要，万科企业股份有限公司（以下简称"公司"或"万科"） 之控股子公司前期已向金融机构融资，公司或公司之控 ...

Core Viewpoint - Vanke Enterprise Co., Ltd. has announced the suspension of its bond "21 Vanke 02" starting January 5, 2026, to protect the interests of bond investors amid market conditions [1] Group 1: Bond Details - The bond "21 Vanke 02" has a remaining balance of 1.1 billion yuan, with an issuance date of January 22, 2021, and a maturity date of January 22, 2028 [1] - The bond features a 7-year term with options for redemption, interest rate adjustment, and investor repurchase [1] - Vanke has decided not to exercise its redemption option and will maintain the coupon rate at 3.98% for the remaining two years [1] Group 2: Bondholder Meeting - A bondholder meeting is scheduled from January 16 to January 19, 2026, to discuss adjustments to the principal and interest payment arrangements [2] - Only bondholders who have exercised their repurchase option will be allowed to participate in the voting [2] - Three proposals will be reviewed, including waiving procedural requirements, adjusting the repayment date, and extending the grace period for repayment [2] Group 3: Proposed Adjustments - The proposed adjustment for the repayment date of the repurchased bonds is set to January 22, 2027, with interest payments continuing at 3.98% [3] - A grace period of 30 trading days is proposed for the repayment of the repurchased bonds, during which no default will be considered [3] - Vanke will provide additional credit enhancement measures if the proposals are approved, and bondholders can opt out of these enhancements [3] Group 4: Additional Context - Vanke is facing pressure from two other domestic bonds that have not received the necessary approval for extension, despite some proposals being passed [4] - The company is committed to ongoing communication and collaboration with stakeholders to find solutions for its bond obligations [4]

Core Viewpoint - Vanke A announced the suspension of trading for its bond "21 Vanke 02" starting January 5, 2026, to protect the interests of bond investors during the upcoming bondholders' meeting [1] Group 1 - The company plans to hold the first bondholders' meeting for the public issuance of housing rental special corporate bonds (Phase 1) [1] - The suspension is in accordance with the Shenzhen Stock Exchange's revised rules for corporate bond listings [1] - The decision aims to ensure the protection of bond investors' interests [1]

Group 1 - Vanke A announced that "21 Vanke 02" will be suspended from trading starting January 5, 2026 [1]

149358.SZ 21 万科 02 149478.SZ 21 万科 04 149568.SZ 21 万科 06 149815.SZ 22 万科 02 149931.SZ 22 万科 04 149976.SZ 22 万科 06 中信证券股份有限公司 关于万科企业股份有限公司公司债券 临时受托管理事务报告 受托管理人 广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 签署日期：2025 年 12 月 30 日 债券代码 债券简称 148380.SZ 23 万科 01 "22 万科 MTN005"存续期内的本息兑付日之宽限期由 5 个工作日延长至 30 个交易日，延长宽限期后，其偿付顺序不劣于发行人所有初始到期顺序晚于 "22 万科 MTN005"的债券。发行人接受本次持有人会议的表决结果，后续发 行人将与各方坦诚沟通协商，研究完善举措，继续寻求本期债券解决方案，维护 各方长远共同利益。 2 声明 本报告依据《公司债券发行与交易管理办法》《公司债券受托管理人执业行 为准则》，以及《万科企业股份有限公司 2020 年面向合格投资者公开发行住房 租赁专项公司债券债券持有人会议规则》《万科企业股份有限公司 2 ...

vanke 万科企业股份有限公司 2021 年面向合格投资者公开发行住房租赁专项公司债券 (第一期)(品种二)停牌公告 证券代码:000002、299903、149358 证券简称:万科 A、万科 H 代、21万科 02 公告编号:〈万〉2025-169 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整,对公告的虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏负连带责任。 (本页无正文,为《万科企业股份有限公司 2021 年面向合格投 资者公开发行住房租赁专项公司债券(第一期)(品种二)停牌公告》 之盖章页） 万科企业股份有限公司 二〇二五年十二月三十一 日 2 因公司拟于近期召开万科企业股份有限公司 2021年面向合格投 资者公开发行住房租赁专项公司债券(第一期)(品种二)(以下简 称"21万科 02")2026年第一次债券持有人会议,为保护债券投资 者利益,根据《深圳证券交易所公司债券上市规则(2023年修订)》 等相关规定,经公司申请,"21万科 02"自 2026年1月5日开市起 停牌。 停牌期间,公司将严格按照法律法规的规定履行信息披露义务, 待有关事项确定后,公司将及时公告并申请公司债券复牌。敬请广大 债券 ...

| 股票简称：万科 | A | | 股票代码：000002 | | --- | --- | --- | --- | | 万科 | H | 代 | 299903 | | 债券简称：21 | 万科 | 02 | 债券代码：149358 | 关于召开万科企业股份有限公司 2021 年面向合格投资者 公开发行住房租赁专项公司债券（第一期）（品种二） 2026 年第一次债券持有人会议的通知 特别提示： 1、债权登记日：2026 年 1 月 14 日。 2、会议表决时间：2026 年 1 月 16 日 9:00-2026 年 1 月 19 日 17:00。 3、会议召开背景：为稳妥推进万科企业股份有限公司 2021 年面向合格投 资者公开发行住房租赁专项公司债券（第一期）（品种二）（以下简称"本期 债券"或"21 万科 02"）本息兑付工作，特召开持有人会议对本期债券本息兑 付安排调整相关事项进行审议。 4、因"21 万科 02"部分债券持有人已行使回售选择权，导致该部分债券 持有人对发行人享有的给付请求权与未行使回售选择权的其他债券持有人不同。 因此，本次持有人会议仅由具有相同请求权的债券持有人就不涉及其他债券持 有人 ...