成都红旗连锁股份有限公司 章程 二零二四年十一月 -1- | | | | 第一章 总则 . | | --- | | 第二章 经营宗旨和范围 . | | 第三章 股份 …………………………………………………………………………………………………………7 | | 第一节 股份发行 | | 第二节 股份增减和回购 | | 第三节 股份转让 | | 第四章 股东和股东会 . | | 第一节 股东 | | 第二节 股东会的一般规定 . | | 第三节 股东会的召集 . | | 第四节 股东会的提案与通知 . | | 第五节 股东会的召开 . | | 第六节 股东会的表决和决议 | | 第五章 公司党委 | | 第六章 董事会 …………………………………………………………………………………… 32 | | 第一节 董事 | | 第二节 董事会 | | 第七章 总经理及其他高级管理人员 | | 第八章 监事会 ………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………… 43 | | 第一节 监事 | | ...

关于副董事长、董事、独立董事辞职 及选举董事、独立董事的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 成都红旗连锁股份有限公司（以下简称"公司"） 董事会于近日收到了公 司副董事长曹曾俊先生、董事张颖先生、董事谭磊先生、董事黄明月女士、独立 董事汤继强先生、曹麒麟先生、廖中新先生提交的书面辞职报告。根据曹世如女 士、曹曾俊先生与四川商投投资有限责任公司签署的《四川商投投资有限责任公 司与曹世如及曹曾俊关于成都红旗连锁股份有限公司之股份转让协议》（以下简 称"《股份转让协议》"）及相关备忘录的约定，标的股份办理完毕过户登记手续 后，四川商投投资有限责任公司有权向公司提名 4 名非独立董事候选人（含董事 长人选）和 3 名独立董事候选人。 鉴于《股份转让协议》项下标的股份已办理完毕过户登记手续，公司于近日 接到四川商投投资有限责任公司通知，四川商投投资有限责任公司提名谭洪涛、 贺立龙、周涛为公司第五届董事会独立董事候选人，提名袁继国、黄东镇、王庚、 李强为公司第五届董事会非独立董事候选人。谭洪涛、贺立龙、周涛、袁继国、 黄东镇、王庚、李强的简历见附件。 同 ...

对外担保管理制度 成都红旗连锁股份有限公司 对外担保管理制度 第一章 总 则 第一条 为规范成都红旗连锁股份有限公司（以下简称"公司"）对外担保管 理，规范公司担保行为，控制公司经营风险，根据《中华人民共和国公司法》、 《中华人民共和国担保法》等有关法律、法规、规范性文件及《公司章程》的有 关规定，制订本制度。 第二条 本制度所述的对外担保系指公司以第三人的身份为债务人对于债权 人所负的债务提供担保，当债务人不履行债务时，由公司按照约定履行债务或者 承担责任的行为。担保形式包括保证、抵押及质押。 第三条 公司股东会和董事会是对外担保的决策机构，公司一切对外担保行 为，须按程序经公司股东会或董事会批准。 未经公司股东会或董事会的批准，公司不得对外提供担保。 第二章 对外担保的审批权限 第四条 公司下列对外担保行为，必须经股东会审议通过后方可实施： （一）公司及公司控股子公司的对外担保总额，达到或超过最近一期经审计 净资产的 50%以后提供的任何担保； （二）公司及公司控股子公司的对外担保总额，超过最近一期经审计总资产 1 / 7 对外担保管理制度 的 30%以后提供的任何担保； （三）公司在一年内担保金额超过公 ...

独立董事提名人声明与承诺 提名人 四川商投投资有限责任公司 ，现就提名 贺立龙 为 成都红旗连锁 股份有限公司 第五届董事会独立董事候选人发表公开声明。被提名人已书面同 意作为 成都红旗连锁股份有限公司 第 五 届董事会独立董事候选人（参见该独 立董事候选人声明）。本次提名是在充分了解被提名人职业、学历、职称、详细 的工作经历、全部兼职、有无重大失信等不良记录等情况后作出的，本提名人认 为被提名人符合相关法律、行政法规、部门规章、规范性文件和深圳证券交易所 业务规则对独立董事候选人任职资格及独立性的要求，具体声明并承诺如下事 项： 一、被提名人已经通过成都红旗连锁股份有限公司第_五_届董事会提名委员 会或者独立董事专门会议资格审查，提名人与被提名人不存在利害关系或者其他 可能影响独立履职情形的密切关系。 成都红旗连锁股份有限公司 ■ 是 □ 否 如否，请详细说明：_________ 二、被提名人不存在《中华人民共和国公司法》第一百七十八条等规定不得 担任公司董事的情形。 ■ 是 □ 否 如否，请详细说明：_________ 三、被提名人符合中国证监会《上市公司独立董事管理办法》和深圳证券交 易所业务规则规定的 ...

监事会议事规则 成都红旗连锁股份有限公司 监事会议事规则 第一条 宗旨 为进一步规范本公司监事会的议事方式和表决程序，促使监事和监事会有效 地履行监督职责，完善公司法人治理结构，根据《公司法》等有关规定以及本公 司《公司章程》，制订本规则。 第二条 监事会办公室 监事会设监事会办公室，处理监事会日常事务。监事会主席保管监事会印章。 第三条 监事会定期会议和临时会议 监事会会议分为定期会议和临时会议。 监事会定期会议应当每六个月召开一次。出现下列情况之一的，监事会应当 在十日内召开临时会议： （一）任何监事提议召开时； （四）公司、董事、监事、高级管理人员被股东提起诉讼时； （五）公司、董事、监事、高级管理人员受到证券监管部门处罚或者被证券 交易所公开谴责时； （六）证券监管部门要求时； （七）本公司《公司章程》规定的其他情形。 第四条 定期会议的提案 在发出召开监事会定期会议的通知之前，监事会办公室应当向全体监事征集 会议提案，并至少用两天的时间向公司员工征求意见。在征集提案和征求意见时， （二）股东大会、董事会会议通过了违反法律、法规、规章的各种规定和要 求、公司章程、公司股东大会决议和其他有关规定的决议时 ...

Investment Rating - The investment rating for the company is "Outperform the Market" [1] Core Views - The company has completed the transfer of shares to a state-owned enterprise, which strengthens its long-term development prospects. The new controlling shareholder is the Sichuan State-owned Assets Supervision and Administration Commission [4][9] - The company has a robust cash flow, with a free cash flow of 400 million in 2023 and cash on hand of 1.8 billion as of September 30, 2024, supporting future dividends [4][9] - The company is a leading convenience supermarket in Sichuan, with a history of expansion and efficiency improvements, currently operating 3,655 stores [4][10] Financial Performance - The company's revenue for 2023 was 10,133 million, with a slight year-on-year growth of 1.1%. The projected revenue for 2024 is 10,205 million, reflecting a 0.7% increase [7][27] - The net profit for 2023 was 561 million, with a year-on-year increase of 15.5%. The forecasted net profit for 2024 is 519 million, indicating a decrease of 7.6% [7][27] - The gross profit margin has remained stable around 29.6% in recent years, with a projected margin of 29.4% for 2024 [7][27] Market Position and Strategy - The company maintains a strong market position in Chengdu, with over 90% of its revenue generated from this region. The gross margin in the main urban areas is the highest, ranging from 24% to 26% [5][11] - The company has focused on supply chain enhancements and digital transformation since 2016, leading to a steady increase in its net profit margin to around 4% [5][11] - The company has a history of strategic acquisitions and store openings, with significant expansions occurring from 2015 to 2016, followed by a focus on store optimization and management improvements [16][22] Valuation and Forecast - The projected net profit for the company from 2024 to 2026 is expected to be 5.19 billion, 5.53 billion, and 6.01 billion respectively, with year-on-year changes of -7.6%, 6.6%, and 8.7% [6][22] - The estimated market value range for the company is between 8 billion and 9.3 billion, with a corresponding reasonable value per share between 5.90 and 6.87 yuan [6][22]

证券代码：002697 证券简称：红旗连锁 公告编号：2024-035 成都红旗连锁股份有限公司 关于实际控制人、第二大股东协议转让 公司股份完成过户暨控制权变更的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 成都红旗连锁股份有限公司（以下简称"公司""红旗连锁"）于 2024 年 11 月 12 日收到四川商投投资有限责任公司（以下简称"商投投资"）通知，曹世如 女士、曹曾俊先生与商投投资协议转让股份事宜，以及永辉超市股份有限公司（以 下简称"永辉超市"）与商投投资协议转让股份事宜均已完成过户登记手续，并 取得了《证券过户登记确认书》。具体情况如下： 一、本次协议转让基本情况： 公司实际控制人曹世如女士及其一致行动人曹曾俊先生与商投投资于 2023 年 12 月 20 日签署了《四川商投投资有限责任公司与曹世如及曹曾俊关于成都红 旗连锁股份有限公司之股份转让协议》《表决权放弃协议》《业绩承诺协议》。同 日，永辉超市与商投投资签署了《四川商投投资有限责任公司与永辉超市股份有 限公司关于成都红旗连锁股份有限公司之股份转让协议》。具体内容详见公司于 202 ...

华西证券股份有限公司 关于 成都红旗连锁股份有限公司 详式权益变动报告书 之 2024 年三季度持续督导意见 财务顾问 二〇二四年十一月 声 明 2023 年 12 月 20 日，商投投资与曹世如女士及其一致行动人曹曾俊先生签 署了《四川商投投资有限责任公司与曹世如及曹曾俊关于成都红旗连锁股份有限 公司之股份转让协议》《表决权放弃协议》《业绩承诺协议》。曹世如女士、曹 曾俊先生拟通过协议转让的方式将持有的合计 93,925,000 股红旗连锁股份（其中 曹世如女士转让 81,855,000 股，曹曾俊先生转让 12,070,000 股）及其所对应的股 东权利、权益转让给商投投资，合计转让股份占公司总股本的 6.91%，在上述股 份转让完成后，曹世如、曹曾俊承诺在弃权期限内放弃其合计所持红旗连锁剩余 的 281,775,000 股股份（占公司总股本的 20.72%）的表决权；同日，永辉超市与 商投投资签署了《四川商投投资有限责任公司与永辉超市股份有限公司关于成都 红旗连锁股份有限公司之股份转让协议》，永辉超市拟通过协议转让的方式将持 有的 136,000,000 股红旗连锁股份及其所对应的股东权利、权益转让给商 ...

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company [5] Core Views - The company is focusing on its core business, optimizing product structure, and adjusting store layouts, which is expected to drive further development [2] - The company has raised its EPS forecasts for 2024, 2025, and 2026 to 0.44, 0.47, and 0.51 yuan respectively, up from previous estimates of 0.43, 0.46, and 0.50 yuan [3] - Due to short-term pressures from store adjustments and upgrades, the target price has been lowered to 6.80 yuan from 7.08 yuan, reflecting a valuation slightly below the industry average of 15.7x PE for 2024 [3] Financial Summary - For the first three quarters of 2024, the company achieved revenue of 7.767 billion yuan, a year-on-year increase of 1.65%, and a net profit attributable to shareholders of 390 million yuan, a decrease of 4.21% [3] - In Q3 2024, revenue was 2.581 billion yuan, down 2.17%, and net profit attributable to shareholders was 123 million yuan, down 17.91% [3] - The company’s main business net profit for 2024 was 304 million yuan, representing a year-on-year growth of 1.21% [3] - The company’s total revenue projections for 2024, 2025, and 2026 are 10.568 billion yuan, 11.097 billion yuan, and 11.685 billion yuan respectively, with expected growth rates of 4.3%, 5.0%, and 5.3% [4] Strategic Developments - The company is actively adjusting its store layout based on urban planning and is focusing on optimizing its product structure and developing more proprietary products [3] - The entry of Sichuan Commerce Investment as a major shareholder is expected to enhance synergies in supply chain and product development [3] - The company is also working on integrating online and offline operations while divesting from non-performing assets, such as transferring a 20% stake in Gansu Hongqi to state-owned Limin for a symbolic price of 1 yuan [3]

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company, indicating a positive outlook for its performance relative to the market [4]. Core Views - The company reported a revenue of 7.77 billion yuan for the first three quarters of 2024, a year-on-year increase of 1.65%, while the net profit attributable to shareholders decreased by 4.21% to 390 million yuan [4]. - The company is optimizing its store layout and enhancing its self-operated products to seek stable growth, focusing on improving customer experience and sales efficiency [4]. - The gross profit margin slightly decreased to 29.13%, with a net profit margin of 5.02%, reflecting a decline compared to the previous year [4]. - The company plans to divest 20% of its stake in Gansu Hongqi to focus on its core operations in Chengdu, which is seen as a strategic move to eliminate underperforming assets [4]. - The profit forecast for 2024, 2025, and 2026 is adjusted to 566 million, 597 million, and 621 million yuan respectively, reflecting a downward revision due to investment income fluctuations [4]. Summary by Sections Market Data - Closing price as of November 1, 2024, was 5.06 yuan, with a one-year high of 5.91 yuan and a low of 4.03 yuan [2]. - The company has a market capitalization of 5,453 million yuan and a price-to-book ratio of 1.6 [2]. Financial Data - As of September 30, 2024, the company had a net asset value per share of 3.19 yuan and a debt-to-asset ratio of 47.90% [3]. - The total share capital is 1,360 million shares, with 1,078 million shares in circulation [3]. Revenue and Profit Forecast - The total revenue for 2024 is projected to be 10.385 billion yuan, with a year-on-year growth rate of 2.5% [5]. - The gross profit margin is expected to stabilize around 29.4% for the coming years [5]. - The return on equity (ROE) is forecasted to be 12.5% in 2024, decreasing slightly in subsequent years [5].