证券代码：301269 证券简称：华大九天 公告编号：2025-028 北京华大九天科技股份有限公司 关于使用部分闲置募集资金进行现金管理到期赎回 并继续进行现金管理的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 北京华大九天科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 11 月 12 日召开了第二届董事会第九次会议及第二届监事会第九次会议，审议通过了《关 于使用部分闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意公司及全资子公司在保证 募集资金投资项目正常进行和保证募集资金安全的前提下，使用最高额度不超过 人民币 12 亿元闲置募集资金（含超募资金）适时购买安全性高的保本型产品， 授权期限自董事会审议通过之日起 12 个月。在前述额度及期限内，资金可以循 环滚动使用。公司董事会授权公司董事长负责办理使用闲置募集资金购买理财产 品的相关事宜，具体事项由公司财务部负责组织实施。公司监事会、保荐机构均 发表了明确同意的意见。具体内容详见公司 2024 年 11 月 12 日刊登于巨潮资讯 网（http://www.cninfo.com.cn）上的《关于使用部 ...

北京华大九天科技股份有限公司 关于重大资产重组的进展公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、本次交易概述 北京华大九天科技股份有限公司（以下简称"公司"）拟以发行股份及支付 现金的方式收购芯和半导体科技（上海）股份有限公司 100%股份并募集配套资 金（以下简称"本次交易"）。本次交易预计构成重大资产重组但不构成重组上 市。 二、本次交易的进展情况 经向深圳证券交易所申请，公司股票（证券简称：华大九天，证券代码：301269） 自 2025 年 3 月 17 日（星期一）开市起开始停牌，具体内容详见公司于 2025 年 3 月 17 日披露的《关于筹划发行股份及支付现金等方式购买资产事项的停牌公 告》（公告编号：2025-004）。 2025 年 3 月 28 日，公司第二届董事会第十三次会议审议通过了《关于公司 发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易方案的议案》等与本次 交易相关的议案。具体内容详见公司于 2025 年 3 月 31 日披露的《北京华大九天 科技股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预 案 ...

公司2024 年国内龙头地位稳固，拟全资收购芯和半导体补全EDA 产品矩阵，叠加公司实控人变更为中 国电子集团，其丰厚产业资源加持下看好公司长期发展势头。 本报告导读： 投资要点： 投资建议：维持"优于大市"评级，上调目标价至 147.19元。我们预计公司2025-2027（新增2027）年营 收分别为15.98 /21.37 /27.55 元（2025 年原预测为18.11 亿元），EPS 分别为0.43/0.57/0.72 元（2025年原 预测为0.58 元），可比公司2025 年平均PS 32.07X，考虑到公司作为国内EDA 行业龙头，收购芯和半导 体补全产品矩阵驱动业绩增长，因此给予公司2025 年50 倍PS，对应目标价147.19 元（原为124.82 元， 2024 年50x PS），维持"优于大市"评级。 中国电子集团实控加持，EDA 设计工具持续创新。2024 年中国电子集团成为公司实控人，有望在行业 政策与股权背景下引领行业突破瓶颈，加速实现EDA 工具国产替代。公司新推出了基于GPU 平台的单 元库特征化提取工具Liberal-GT，计算提取速度超过十余倍；在晶圆制造EDA 工具上， ...

证券代码：301269 证券简称：华大九天 公告编号：2025-026 2024 年年度权益分派实施公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 北京华大九天科技股份有限公司（以下简称"公司"）2024 年年度权益分 派方案已获公司于 2025 年 5 月 20 日召开的 2024 年度股东大会审议通过，现将 权益分派事宜公告如下： 一、股东大会审议通过利润分配方案情况 1、公司 2024 年年度权益分派方案为：以 2024 年 12 月 31 日公司总股本 542,941,768 股为基数，向全体股东每 10 股派发现金 1.50 元（含税），合计派 发现金股利 81,441,265.20 元。本年度不送股，不进行资本公积转增股本。实施 上述分配后，公司剩余可供分配利润结转到以后年度分配。若在公司利润分配方 案实施前公司的股本发生变动的，公司将按照"现金分红总额固定不变"的原则 对分配比例进行调整。 2、自分配方案披露至实施期间公司总股本未发生变化。 3、本次实施的分配方案与公司 2024 年度股东大会审议通过的分配方案及其 调整原则一致。 北京华大 ...

收购拓局加码研发，EDA 龙头加速突围 华大九天(301269) ——华大九天 2024 年报&2025 一季报点评 计算机 [Table_Industry] /信息科技 [Table_Invest] 评级： 增持 [Table_Target] 目标价格： 147.19 [Table_CurPrice] 当前价格： 113.18 股 票 [Table_Market] 交易数据 本报告导读： 公司 2024 年国内龙头地位稳固，拟全资收购芯和半导体补全 EDA 产品矩阵，叠加 公司实控人变更为中国电子集团，其丰厚产业资源加持下看好公司长期发展势头。 投资要点： | [Table_Finance] 争加剧风险。 财务摘要（百万元） | 2023A | 2024A | 2025E | 2026E | 2027E | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 营业收入 | 1,010 | 1,222 | 1,598 | 2,137 | 2,755 | | (+/-)% | 26.6% | 21.0% | 30.8% | 33.7% | 28.9% | | 净利润（归母） | 20 ...

中信证券股份有限公司 关于北京华大九天科技股份有限公司 2024年度跟踪报告 | 保荐人名称：中信证券股份有限公司 | 被保荐公司简称：华大九天 | | --- | --- | | 保荐代表人姓名：罗峰 | 联系电话：010-60837549 | | 保荐代表人姓名：何洋 | 联系电话：021-20262372 | 一、保荐工作概述 | 项目 | 工作内容 | | --- | --- | | 1.公司信息披露审阅情况 | | | （1）是否及时审阅公司信息披露文件 | 是 | | （2）未及时审阅公司信息披露文件的次数 | 无 | | 2．督导公司建立健全并有效执行规章制度的情况 | | | （1）是否督导公司建立健全规章制度（包括但不 限于防止关联方占用公司资源的制度、募集资金 | | | | 是 | | 管理制度、内控制度、内部审计制度、关联交易 | | | 制度） | | | | 是，根据《北京华大九天科技股份有限公司 | | （2）公司是否有效执行相关规章制度 | 2024年度内部控制评价报告》、《北京华大九 | | | 天科技股份有限公司内控审计报告》，发行人 | | | 有效执行了相关规章制度 | ...

证券代码：301269 证券简称：华大九天 公告编号：2025-025 北京华大九天科技股份有限公司 2024 年度股东大会决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1、本次年度股东大会不存在否决议案的情形。 2、本次年度股东大会不涉及变更以往股东大会已通过的决议。 一、会议召开情况 1、召开时间： （1）现场会议时间：2025 年 5 月 20 日下午 2:30 （2）网络投票时间： 通过深圳证券交易所交易系统进行网络投票的时间为 2025 年 5 月 20 日 9:15—9:25，9:30—11:30 和 13:00—15:00； 4、会议召集人：公司董事会 5、现场会议主持人：公司董事长刘伟平先生 6、会议的召集、召开与表决程序符合《公司法》、《上市公司股东大会规 则》及《公司章程》等法律、法规及规范性文件的规定。 二、会议出席情况 1、股东出席情况 出席本次现场股东大会的股东及股东代理人共 6 人，代表股份为 95,720,518 股，占公司有表决权股份总数的 17.6300%。 1 通过网络投票出席会议的股东 169 人， ...

致：北京华大九天科技股份有限公司 北京市金杜律师事务所（以下简称本所）接受北京华大九天科技股份有限公 司（以下简称公司）委托，根据《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）、 《中华人民共和国公司法》（以下简称《公司法》）、中国证券监督管理委员会（以 下简称中国证监会）《上市公司股东会规则（2025 修订）》（以下简称《股东会规 则》）等中华人民共和国境内（以下简称中国境内，为本法律意见书之目的，不 包括中国香港特别行政区、中国澳门特别行政区和中国台湾地区）现行有效的法 律、行政法规、规章、规范性文件和现行有效的《北京华大九天科技股份有限公 司章程》（以下简称《公司章程》）有关规定，指派律师出席了公司于 2025 年 5 月 20 日召开的 2024 年度股东大会（以下简称本次股东大会），并就本次股东大 会相关事项出具本法律意见书。 为出具本法律意见书，本所律师审查了公司提供的以下文件，包括但不限于： 1. 经公司 2022 年第二次临时股东大会审议通过的《公司章程》； 2. 公司 2025 年 4 月 28 日刊登于巨潮资讯网及深圳证券交易所网站的《北 京华大九天科技股份有限公司第二届董事会第十四次会议 ...

Group 1: EDA Technology Development - The company has achieved significant breakthroughs in EDA tools for various circuit designs, including analog, storage, RF, and digital circuits, with some tools reaching international leading levels [2][3] - The company aims to complete the development and market promotion of integrated circuit design tools within the next three years, achieving full domestic replacement of design tools and multiple products reaching international leading standards [4] - The company plans to accelerate the layout of EDA tools through independent research and development, cooperative development, and mergers and acquisitions [5] Group 2: Financial Performance and Incentives - The company approved a stock incentive plan on December 18, 2023, granting 8.69 million shares at a price of 51.22 CNY per share to 408 eligible participants [5] - The stock incentive plan price was adjusted to 51.07 CNY per share for an additional 2.17 million shares granted to 186 participants on November 4, 2024 [5] - The company’s stock payment expenses for 2024 are projected to be 178 million CNY [5] Group 3: Strategic Partnerships and Market Expansion - The company is a member of the TSMC EDA Alliance, providing integrated solutions from chip design to manufacturing [6] - The company has established over 30 joint laboratories with top universities and research institutions, focusing on core technical challenges in the EDA field [7] - The company is collaborating with China Electronics Group to enhance business development and asset quality post-acquisition [3][8] Group 4: Research and Development Investment - The company maintains a high R&D investment, with 2024 R&D expenses amounting to 868.12 million CNY, representing 71.02% of operating revenue [10] - The company plans to balance R&D investment with profitability, expecting the R&D expense ratio to decrease as market share expands [10] Group 5: Investor Relations and Governance - The company has implemented measures to protect minority investors, including establishing rules for shareholder meetings and ensuring timely information disclosure [10] - The company emphasizes communication with investors through various channels, including performance briefings and direct interactions [10] Group 6: AI Integration in EDA - AI technology is being integrated into EDA tools to enhance design efficiency and quality, with new tools like the Andes design automation platform incorporating AI features [7]

Investment Rating - The report maintains an "Accumulate" rating for the company [2][4] Core Views - The company achieved a revenue of 1.22 billion yuan in 2024, representing a year-on-year growth of 20.98%, while the net profit attributable to the parent company was 109 million yuan, a decrease of 45.46% year-on-year [4] - The company is expanding its full-process advantages and plans to acquire Chip and Semiconductor to extend its capabilities [4] - The company has a strong customer base with nearly 700 global clients, covering major integrated circuit design companies, wafer manufacturers, packaging companies, and flat panel manufacturers [4] Revenue and Profit Forecast - The company forecasts revenues of 1.61 billion yuan in 2025, 2.02 billion yuan in 2026, and 2.49 billion yuan in 2027, with corresponding net profits of 137 million yuan, 172 million yuan, and 225 million yuan respectively [2][4] - The expected growth rates for revenue are 31.9% in 2025, 25.4% in 2026, and 23.2% in 2027 [6] Financial Metrics - The company's earnings per share (EPS) is projected to be 0.25 yuan in 2025, 0.32 yuan in 2026, and 0.41 yuan in 2027 [6] - The price-to-earnings (P/E) ratio is expected to be 463 in 2025, 368 in 2026, and 281 in 2027 [6] Strategic Initiatives - The company is enhancing its research and development investments, with R&D expenses projected to reach 1.09 billion yuan in 2025 and 1.36 billion yuan in 2026 [6] - The acquisition of Chip and Semiconductor is aimed at entering the integrated system design market, which is expected to complement the company's existing EDA product line [4]