①纯血鸿蒙10月8日正式开启公测，分析师梳理出四类厂商直接受益； ②国内EDA龙头，全流程能力正 加速补齐，为EDA行业的创新和发展指明方向。 【研选·大事件——读懂大市】 1、外电：创2008年来最强单日表现，中国A股一举迈向技术性牛市。 2、监管强调：券商IT等相关重要指标应在历史峰值三倍以上。 3、新闻联播：国际资本对中国经济发展前景表示乐观，高盛、瑞银、摩根士丹利等外资投行纷纷发 声，看好中国资产。 4、全球最大对冲基金桥水达利欧：中国本轮刺激经济举措将成为历史性转折。 5、中证金融：至9月30日转融券余额完全"清零"。 【研选·行业】 鸿蒙|纯血鸿蒙10月8日正式开启公测，分析师梳理出四类厂商直接受益 HarmonyOSNEXT将于10月8日正式开启公测。据华为方面介绍，首批公测机型包括华为Mate 60系 列、Mate X5系列和MatePadPro 13.2系列。消费者可通过"我的华为"App-"升级尝鲜"申请升级。作为 华为全新力作的全场景智能操作系统，鸿蒙NEXT实现了全栈自研。 目前，占据消费者使用时长99.9%的超1万个应用和元服务已上架到鸿蒙应用市场，涵盖汽车、教育、 旅游住宿、金融理 ...

分析师：唐月 登记编码：S0730512030001 tangyue@ccnew.com 021-50586737 计算机软件 业绩短期承压，全年受益行业高景气和 国产化两大趋势 ——华大九天(301269)公司半年报分析 | --- | --- | --- | --- | |-----------------------------------------|---------------------------------------|-------|------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------- ...

公司研究 2024.08.09 | --- | --- | --- | --- | --- | --- | |----------------------------------|--------------------------------------|-------------------|----------------|-----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------|---------------- ...

[Table_Title] 评级：增持（维持） [Table_Finance 公司盈利预测及估值 1] 指标 2022A 2023A 2024E 2025E 2026E 营业收入（百万元） 798 1,010 1,328 1,723 2,186 增长率 yoy% 37.8% 26.6% 31.5% 29.7% 26.9% 净利润（百万元） 186 201 60 152 327 增长率 yoy% 33.2% 8.2% -70.3% 156.0% 114.3% 每股收益（元） 0.34 0.37 0.11 0.28 0.60 每股经营现金流（元） 0.82 0.46 0.13 0.33 0.68 净资产收益率 4.0% 4.2% 1.3% 3.2% 6.5% P/E 225 208 700 273 128 P/B 9 9 9 9 8 P/S 52 41 31 24 19 备注：股价选取 8 月 9 日收盘价 市场价格：76.73 分析师：闻学臣 执业证书编号：S0740519090007 [Table_Profit] 基本状况 总股本(百万股) 543 流通股本(百万股) 262 市价(元) 76.73 市值(百 ...

证 券 研 究 报 告 华大九天（301269）2024 年半年报点评 推荐（维持） 业务稳定增长，技术创新提升自主可控能力 当前价：76.73 元 事项： ❖ 8 月 8 日，公司发布 2024 年半年度报告，2024 年上半年实现营业收入 4.44 亿 元，同比增长 9.62%；归母净利润 0.38 亿元，同比增长-54.81%；扣非净利润 -0.51 亿元，同比下降 441.88%。2024 年 Q2 实现营业收入 2.30 亿元，同比下 降 6.01%，归母净利润 0.30 亿元，同比下降 51.80%。 评论： ❖ EDA 软件销售业务稳定增长，技术开发服务业务高速增长。2024 年上半年分 主要业务来看，1）EDA 软件销售业务稳定增长，实现营业收入 3.86 亿元，同 比增长 0.83%。公司充分挖掘市场，推出新产品、优化技术，实现设计收敛， 解决瓶颈问题，提升易用性和校错精度。2）技术开发服务业务高速增长，实 现营业收入 0.52 亿元，同比增长 472.39%。公司进一步大力投入基础 IP 开发， 并提供全面的验证方案，针对不同客户的需求，可以设计性能优越、架构优化 的基础 IP，为客户提供 ...

计算机 2024 年 08 月 09 日 华大九天 (301269) ——确收节奏影响单季业绩，上半年产品多点突破 | --- | |---------------------| | 2024 年 08 月 08 日 | | 78.80 | | 117.33/69.52 | | 8.8 | | 0.19 | | 20,671 | | 2,869.90/8,446.21 | | | | --- | --- | |--------------------------|---------------------| | 基础数据: | 2024 年 06 月 30 日 | | 每股净资产（元） | 8.91 | | 资产负债率% | - | | 总股本/流通 A 股（百万） | 543/262 | | 流通 B 股/H 股（百万） | -/- | 一年内股价与大盘对比走势： 08-0809-0810-0811-0812-0801-0802-0803-0804-0805-0806-0807-0808-08 -40% -30% -20% -10% 0% 10% 华大九天 沪深300指数 (收益率) 相关研究 《华大九天（ ...

证券所究报告 牟夫九夫 (301269 CH) 支付進占地點 Q2 警收，H2 回暖可期 件款研究中报点评 2024 年８月０９日 | 中国内地计算机皮用 订单文付延后施黑 Q2 营收，24H2 收入增速回暖可期 华大九天发布半年报，2024 年 H1 实现营收 4.44 亿元 (yoy+9.62%)，归 寺净利 3787.13 万元 (yoy-54.81%)，标非净利-5124.66 万元 ( 同比转存 )。 共中 Q2 实现营收 2.30 亿元 (yoy-6.01%, qoq+7.90%)，归苹净利 3020.59 方元 (yoy-51.80%, qoq+294.05%)。公司 Q2 登收同比下滑，预计主固订 半交付时间延后。考虑到下游客求节奏，下调盈利预测，预计公司 24-26 年 EPS 分别为 0.19、0.42、0.56 元（前值 0.46、0.66、0.80 元）。可比公 司手均 25E 8.7x PS(iFind)，考虑到 EDA 行业技术壁垒、公司龙头地位、 全流程工具移缺性，给予公司 25E 25.3x PS，对应目标价 83.18 无（前值 84.47 元），"增持"。 EDA 圖卢化拳 ...

业绩简评 2024 年 8 月 8 日，公司发布 2024 年中报。公司 2024 年上半年 实现营业收入 4.4 亿元，同比增长 9.6%；扣除非经常损益之后的 净利润为-0.5 亿元，较上年同期转亏，主要系 2024 年上半年公司 进行股份支付计提；剔除股份支付后的扣非归母净利润为 0.5 亿 元，同比增长 228.2%。 2024 年第二季度营收 2.3 亿元，同比下滑 6.0%；扣非后归母净 利润为-0.35 亿元，较上年同期转亏；剔除股份支付后的扣非归母 净利润为 0.2 亿元，同比增长 13.2%。 经营分析 分业务而言，2024 年上半年 EDA 软件销售营收为 3.9 亿元，同 比增长 0.8%，降速较为明显；技术开发服务营收为 0.5 亿元，同 比增长 472.5%，且毛利率较上年同期提升 10.8pct；硬件、代理 软件销售营收为 0.1 亿元，同比下滑 56.0%。上半年境内收入为 4.2 亿元，同比增长 8.5%；境外收入为 0.3 亿元，同比增长 29.8%。 费用方面，公司 2024 年上半年员工人数为 1,070 人，较 2023 年 底增长 47 人，人员招聘速度相对放缓。剔除 ...

2024 4E 08 用 09 E 华人办人（301269.SZ） 天人（年特有多） Approg 通券研究报告 持续投资布局 EDA 全流程工具 业绩简评 2024 年８月８日，公司发布 2024 年中报。公司 2024 年上半年 实现营业收入 4.4 亿元，同比增长 9.6%；构除非经常损益之后的 净利润为-0.5 亿元，较上年同期转行，主奏系 2024 年上半年公司 进行股份支付计袋；别除股份支付后的指非归乒净利润为 0.5 亿 元，同比增长 228.2%。 2024 年第二季度营收 2.3 亿元，同比下滑 6.0%；指非后归县净 利润为-0.35 亿元，较上年同期转至；别除殷份支付后的指非归母 净利润为 0.2 亿元，同比增长 13.2%。 经营分析 分业务态言，2024 年上半年 EDA 软件销售营收为 3.9 亿元，同 比增长 0.8%，降達較为明显； 技术开发服务营收为 0.5 亿元，同 比增长 472.5%，且毛利率较上年同期提升 10.8pct；硬件、代理 软件销售营收为 0.1 亿元，同比下滑 56.0%。上半年境内收入为 4.2 亿元, 同比增长 8.5%; 境外收入为 0.3 亿元, ...

北京华大九天科技股份有限公司 2024 年半年度报告全文 北京华大九天科技股份有限公司 2024 年半年度报告 2024-029 2024 年 8 月 北京华大九天科技股份有限公司 2024 年半年度报告全文 1 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别 和连带的法律责任。 公司负责人刘伟平、主管会计工作负责人刘二明及会计机构负责人(会计 主管人员)陶莉莉声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本次半年报的董事会会议。 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者 的实质承诺。投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理 解计划、预测与承诺之间的差异，敬请投资者注意投资风险。 公司在经营中可能存在的风险因素内容已在本报告"第三节 管理层讨论与 分析"之"十、公司面临的风险和应对措施"部分予以描述，敬请投资者予以 关注，并注意投资风险。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 北京华大九天科技股份有限公司 ...