北京昊华能源股份有限公司 独立董事工作制度 第一章 总 则 第一条 为进一步完善北京昊华能源股份有限公司治理机制， 规范独立董事行为，充分发挥独立董事在公司治理中的作用，更好 地维护公司整体利益，保护中小股东的合法权益。根据《中华人民共 和国公司法》《中华人民共和国证券法》《国务院办公厅关于上市公司 独立董事制度改革的意见》《上市公司独立董事管理办法》及其他法律 法规、规范性文件以及北京昊华能源股份有限公司章程（以下简称 "《公司章程》"）的规定，结合公司实际情况，制定本工作制度。公 司独立董事依本制度进行任免、行使职权并开展工作。 第二条 独立董事是指不在上市公司担任除董事外的其他职 务，并与其所受聘的上市公司及其主要股东、实际控制人不存在直 接或者间接利害关系，或者其他可能影响其进行独立客观判断关系 的董事。 独立董事应当独立履行职责，不受公司及其主要股东、实际控 制人等单位或者个人的影响。 第三条 独立董事对公司及全体股东负有忠实与勤勉义务，并 应当按照相关法律、行政法规、中国证监会、上海证券交易所业务 规则和公司章程的规定，认真履行职责，在董事会中发挥参与决策、 监督制衡、专业咨询作用，维护公司整体利 ...

证券代码：601101 证券简称：昊华能源 公告编号：2024-014 北京昊华能源股份有限公司 2023 年年度股东大会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有否决议案：无 一、会议召开和出席情况 (一)股东大会召开的时间：2024 年 5 月 22 日 (二)股东大会召开的地点：北京市门头沟区新桥南大街 2 号办 公楼三层会议室 (三)出席会议的普通股股东和恢复表决权的优先股股东及其 持有股份情况： | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 16 | | --- | --- | | 2、出席会议的股东所持有表决权的股份总数（股） | 996,124,966 | | 3、出席会议的股东所持有表决权股份数占公司有表决 | 69.1754 | | 权股份总数的比例（%） | | (四)表决方式是否符合《公司法》及《公司章程》的规定，大 会主持情况等。 本次会议由公司董事会召集，董事长董永站先生主持，采用现 场投票和网络投票相结合的方式进行表决。会议的召集、召开和表 决方式符合《公司法 ...

Investment Rating - The report initiates coverage with a "Buy" rating for the company [11][34][27] Core Views - The company, a state-owned enterprise based in Beijing, is shifting its strategic focus towards the northwest, enhancing its coal production capabilities and optimizing its capital structure [6][39][43] - The coal business is expected to see significant growth in production and profitability, with projected net profits of 1.69 billion and 1.89 billion yuan for 2024 and 2025 respectively, reflecting year-on-year growth rates of 25.0% and 11.9% [9][11][34] - The non-coal business, particularly the chemical segment, is currently under pressure, while the railway transportation segment remains stable [10][80] Summary by Sections 1. Company Overview - The company was established in 2002 and listed on the Shanghai Stock Exchange in 2010, with the Beijing Energy Group as its largest shareholder [8][39] - As of Q1 2024, the company reported revenues of 2.413 billion yuan, a year-on-year increase of 7.58%, and a net profit of 452 million yuan, up 5.12% [8][63] 2. Coal Business - The company has coal reserves of 2.095 billion tons with a mining life exceeding 58 years, and a certified production capacity of 19.3 million tons per year [9][25][49] - The coal production and sales are expected to continue growing, with a projected increase of approximately 2.25 million tons [9][50] - The cost per ton of coal decreased significantly to 187 yuan, down 18.8% year-on-year, indicating effective cost control [9][29] 3. Non-Coal Business - The chemical business faced challenges, with methanol sales dropping by 25.8% year-on-year due to equipment maintenance issues, resulting in a revenue decline of 31.8% [10][81] - The railway transportation segment is stable, with a transportation capacity of 10 million tons per year and a revenue of 145 million yuan [10][20] 4. Profit Forecast and Valuation - The company is expected to achieve net profits of 1.59 billion, 1.81 billion, and 1.90 billion yuan from 2024 to 2026, with corresponding PE ratios of 8.8, 7.8, and 7.4 [11][34] - The report emphasizes the potential for steady profit growth as the company capitalizes on its high-quality coal production [11][34]

Investment Rating - The investment rating for the company is "Buy (Maintain)" [1] Core Views - The company is expected to increase its market coal supply ratio and shift production at the Hongdunzi coal mine to coking coal, which is anticipated to contribute to profit growth due to high premiums [3][9] - The company has stable operations and growth characteristics, with a focus on increasing shareholder value through stable dividends and operational efficiency [9][16] Financial Forecasts and Valuation - Total revenue (in million yuan) is projected to be 8,437 in 2023, increasing to 10,194 in 2024, and reaching 11,724 by 2026, with a year-on-year growth of 20.83% in 2024 [1][9] - Net profit attributable to the parent company is forecasted to be 1,040 million yuan in 2023, increasing to 1,846 million yuan in 2024, and 2,105 million yuan in 2026, reflecting a significant growth of 77.54% in 2024 [1][9] - The earnings per share (EPS) is expected to rise from 0.72 yuan in 2023 to 1.28 yuan in 2024, and further to 1.46 yuan in 2026 [1][9] - The price-to-earnings (P/E) ratio is projected to be 11.49 in 2023, decreasing to 5.68 by 2026, indicating an attractive valuation [1][9] Dividend Expectations - The company is expected to increase its dividend payout ratio to 60% in 2024, with an estimated dividend yield of 8.86% based on the closing price on May 6, 2024 [9][16] - The company aims to enhance shareholder returns through stable operations and market performance, aligning with state-owned enterprise reforms [16]

Investment Rating - The report maintains a "Cautious Recommendation" rating for the company [1][4]. Core Views - The company's 2023 performance met expectations, with revenue and net profit showing a decline year-on-year, but a positive trend in the fourth quarter of 2023 and the first quarter of 2024 [1]. - The coal production and sales increased in 2023, and the company aims to achieve a coal production capacity of 30 million tons by the end of the 14th Five-Year Plan [1]. - The methanol business experienced losses in 2023 but showed signs of recovery in early 2024, while the railway segment's profitability improved [1]. Financial Performance Summary - In 2023, the company achieved operating revenue of 8.437 billion yuan, a year-on-year decrease of 9.15%, and a net profit attributable to shareholders of 1.040 billion yuan, down 22.60% [1][12]. - For Q4 2023, the company reported operating revenue of 2.317 billion yuan, a year-on-year decrease of 6.39%, but a quarter-on-quarter increase of 17.48% [1]. - In Q1 2024, the company achieved operating revenue of 2.413 billion yuan, a year-on-year increase of 7.58%, and a net profit of 452 million yuan, up 5.12% year-on-year [1]. Coal Business Overview - In 2023, the company produced and sold 17.0635 million tons and 17.0518 million tons of coal, respectively, both up by approximately 14.5% year-on-year [1]. - The average selling price of coal in 2023 was 448.76 yuan per ton, down 21.98% year-on-year, while the cost was 187.14 yuan per ton, down 18.77% year-on-year [1]. - The coal business's gross margin was 58.30%, a decrease of 1.65 percentage points year-on-year [1]. Methanol and Railway Business Overview - In 2023, the methanol business faced challenges with production and sales down by 24.15% and 25.78% year-on-year, resulting in a gross loss of 229 million yuan [1]. - The railway segment's gross margin was 66.92% in 2023, down 1.93 percentage points year-on-year, with a decrease in transport volume [1]. - In Q1 2024, the methanol business showed a reduction in losses, while the railway segment's gross margin improved to 71.38% year-on-year [1]. Future Outlook - The company projects net profits for 2024-2026 to be 1.245 billion yuan, 1.488 billion yuan, and 1.689 billion yuan, respectively, with corresponding EPS of 0.86, 1.03, and 1.17 yuan per share [1][12]. - The report anticipates continued growth in coal production and sales, alongside a recovery in the methanol business [1].

北京昊华能源股份有限公司 合 并 审 计 报 告 天圆全审字[2024]000681 号 圆 全 会 计 师 事 务 所 TIANYUANQUAN CERTIFIED PUBLIC ACCOUNTANTS LLP 审计报告 天圆全审字[2024]000681 号 北京昊华能源股份有限公司全体股东: 一、审计意见 我们审计了北京昊华能源股份有限公司(以下简称昊华能源)财务报表,包 括 2023年 12月 31 日的合并及母公司资产负债表,2023年度的合并及母公司利 润表、现金流量表、所有者权益变动表以及相关财务报表附注。 我们认为,后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制, 公允反映了昊华能源 2023年12月31日的合并及母公司财务状况以及 2023年度 的合并及母公司经营成果和现金流量。 二、形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的"注 册会计师对财务报表审计的责任"部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。 按照中国注册会计师职业道德守则,我们独立于昊华能源,并履行了职业道德方 面的其他责任。我们相信,我们获取的审计证据是充分、适当的,为发表审计意 ...

关于北京昊华能源股份有限公司涉及财务公司 关联交易的存贷款等金融业务的专项说明 天圆全专审字[2024]000750 号 y 1197 天 圆 全 会 计 师 事 务 所 TIANYUANQUAN CERTIFIED PUBLIC ACCOUNTANTS LLP 北京市海淀区车公庄西路甲 19号国际传播大厦 5 层 22、23、24、25号房 Room 22, 23, 24, 25, 5th Floor, Internation load, Haidian District, Beijing, Chin V 2 (Postal Code) · 100048 关于北京昊华能源股份有限公司 2023 年度涉及财务公司关联交易的存贷款等金融业务 的专项说明 天圆全专审字[2024]000750 号 北京昊华能源股份有限公司全体股东: 如实编制和对外披露汇总表并确保其真实性、合法性及完整性是昊华能源管 理层的责任。我们对汇总表所载资料与本所审计昊华能源 2023 年度财务报表时 所复核的会计资料和经审计的财务报表的相关内容进行了核对,在所有重大方面 没有发现不一致。除了按照中国注册会计师审计准则对昊华能源实施 202 ...

报告规范 本报告是北京昊华能源股份有限公司连续发布的第 13 份 ESG/ 社会责任报告。本着客观、规范、透明和全面的原则， 报告系统回顾了公司在 2023 年面临的发展机遇与挑战，详细披露了公司在环境、社会及治理等领域的履责实践和绩效。 时间范围 本报告为年度报告，报告时间跨度为 2023 年 1 月 1 日至 2023 年 12 月 31 日。为遵循信息一致性原则，对部分内容进行 了回溯和延展。 组织范围 报告覆盖昊华能源及所属各子（分）公司。 参考标准 联合国可持续发展目标 2030（SDGs） 国际标准化组织《ISO 26000：社会责任指南（2010）》 全球报告倡议组织《可持续发展报告标准》（GRI Standards） 国务院国资委《关于国有企业更好履行社会责任的指导意见》 中国社科院《中国企业社会责任报告指南（CASS-ESG5.0）》 上海证券交易所《上市公司自律监管指引第 1 号——规范运作》《股票上市规则（2023 年 2 月修订）》 信息来源 本报告采用的数据来源于昊华能源正式文件和统计报告，且通过相关部门审核。财务数据如与年报有出入，以年报 为准。报告中历年数据如与往年报告有别，以本 ...

北京昊华能源股份有限公司 2023 年度独立董事述职报告 本人作为昊华能源的独立董事，本着对全体股东负责的态度， 切实维护广大中小股东利益的原则，严格按照《中华人民共和国 公司法》《上市公司独立董事管理办法》《公司章程》《独立董事 工作规则》等有关规定，在履职期间勤勉、忠实地履行独立董事 的职责，积极出席公司股东大会、董事会及各专门委员会会议， 对各项议案进行认真审议，审慎、客观、独立地行使职权，切实 维护了公司整体利益和全体股东的合法权益。现将 2023 年度工 作汇报如下： 一、独立董事的基本情况 （一）工作履历、专业背景以及兼职情况 张一弛，博士、教授、博士生导师。历任教浙江大学经济系、 美国西北大学Kellogg商学院做访问学者、美国Texas A&M大学管 理系做访问教授和Fullbright研究学者、曾任《经济科学》编委、 Journal of Chinese Human Resource Management副主编。因公 司董事会换届，自2023年2月24日起不再担任公司第六届董事会 独立董事、战略委员会委员和审计委员会委员职务。 （二）独立性情况说明 2023 年任职期内，本人积极与公司管理层 ...

北京昊华能源股份有限公司 董事会审计委员会对会计师事务所履行 监督职责的情况报告 根据《国有企业、上市公司选聘会计师事务所管理办法》《上 海证券交易所股票上市规则》《上海证券交易所上市公司自律监管 指引第1号--规范运作》《公司章程》等规定和要求，北京昊华能 源股份有限公司（以下简称"公司"）董事会审计委员会本着勤勉 尽责的原则，恪尽职守，认真履职。现将董事会审计委员会对天圆 全会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称"天圆全"）2023年 度工作履行监督职责的情况汇报如下： 一、2023年年审会计师事务所基本情况 （一）会计师事务所基本情况 天圆全创立于1984年6月，总部位于北京，是国内最早获得证 券期货相关业务许可证的会计师事务所之一，具有军工涉密业务 咨询服务安全保密资质。三十多年以来天圆全一直从事证券服务 业务。天圆全首席合伙人为魏强，注册地址为北京市海淀区车公庄 西路甲19号国际传播大厦5层22、23、24、25号房。 截至2023年12月31日，天圆全合伙人34人，注册会计师152人 ，签署过证券服务业务审计报告的注册会计师66人。 根据公司《董事会审计委员会实施办法》等有关规定，审计 委员会对会 ...