特变电工股份有限公司 特变电工股份有限公司会计师事务所选聘制度 第一章 总则 第一条 为进一步完善特变电工股份有限公司（以下简称"公司"）选聘（含 新聘、续聘、改聘）会计师事务所的行为，切实维护股东利益，提高审计工作和 财务信息的质量，根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《国 有企业、上市公司选聘会计师事务所管理办法》《上海证券交易所股票上市规则》 《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号——规范运作》等有关法律、法 规、规范性文件及《公司章程》的有关规定，结合公司实际情况，制定本制度。 第二条 本制度所称选聘会计师事务所，是指公司根据相关法律法规要求， 聘任会计师事务所对公司财务会计报告、内部控制等发表审计意见、出具审计报 告的行为。选聘其他专项审计业务的会计师事务所，公司管理层视重要性程度可 参照本制度执行。 第三条 公司聘用或解聘会计师事务所应当由董事会审计委员会（以下简称 "审计委员会"）审议同意后，提交董事会审议，并由股东会决定。 第二章 会计师事务所执业质量要求 （四）具有完成审计任务和确保审计质量的注册会计师及相关团队； （五）认真执行国家有关财务审计的法律法规、规章和政策规定 ...

插播： 储能与AI如何双向奔赴 ？ 行家说储能联合行家说三代半，将于4月10日深圳数据中心展同期举办"AIDC储能与第三代半导体协同发展论坛"， 邀 您共探AIDC储能红利， 报名联系行家说储能 辛迪Cindy：15989092696 （微信同号） 继昨日报道 7.2GWh的 中广核新能源2026年度储能系统框架采购中标结果后（ 点这里 ），行家说储能发现， 国家电力投资集团有限公司也于近日公布了 其两批储能系统设备的中标候选人，共集采 7 GWh 储能系统。 ▋ 第4批集中招标： 5GWh 储能系统， 7家入围 在国电投二O二六年度第4批集中招标（第一批储能系统设备）中标候选人公示结果中，共集采5GWh储能系统，涵盖集中式4.5GWh，组串式0.5GWh。 集中式储能系统中共5家企业入围，分别是新源智储、中车株洲所、融和元储&国宁新储联合体、远景能源、海博思创，报价范围0.521~0.561元/Wh。 组串式储能系统中共2家入围，分别是新源智储、特变电工，报价范围0.530~0.549元/Wh。 在国电投二O二六年度第5批集中招标（新疆能源化工巴州500兆瓦/2000兆瓦时独立储能项目构网型储能系统设备） ...

美国电力投资三重驱动，中国电力设备乘风而起 ——美国缺电研究系列三 电新首席证券分析师 ：曾朵红 执业证书编号：S0600516080001 联系邮箱：zengdh@dwzq.com.cn 电动车首席证券分析师 ：阮巧燕 执业证书编号：S0600517120002 联系邮箱：ruanqy@dwzq.com.cn 电新证券分析师：司鑫尧 执业证书编号： S0600524120002 联系邮箱：sixy@dwzq.com.cn 联系电话：021-60199793 2026年3月26日 摘要 备注：全文的"预计"如果没有特别说明，均为东吴证券研究所电新组预测 2 ◆ AI算力爆发叠加电网老旧，美国电力供需缺口进入"刚性扩张期"。北美AI的快速发展导致其负荷高速增长，24年发电装机需求 约1200GW，30年则需要增长至1751GW，累计需新增约550GW。同时美国电网处于"超期服役"状态，负荷激增与老旧底座 的碰撞，电网面临巨大的更新和新建压力。CSP为加速并网扫货燃气轮机，需求的爆发和供给释放的缓慢，美国电力系统将迎来 前所未有的挑战。 ◆ AIDC"高压化+自供电"演进，催生变压器需求的"乘数效应"。随着AID ...

特变电工 2026年第二次临时股东会 二〇二六年三月 地址:新疆乌鲁木齐市水磨沟区红光山路 888 号绿城广场写字楼 2A 座 7 层 l T&P 新疆天阳律师事务所 新疆天阳律师事务所 关于特变电工股份有限公司 2026 年第二次临时股东会 法律意见书 天阳证股字[2026]第 06 号 新疆天阳律师事务所 天阳证股字[2026]第 06号 致:特变电工股份有限公司 新疆天阳律师事务所(下称"本所")接受特变电工股份有限公司(下称"公 司"）的委托,委派本所常娜娜律师、尹杰律师出席公司 2026年第二次临时股 东会,根据《中华人民共和国公司法》(下称"《公司法》")、《中华人民共 和国证券法》（下称"《证券法》"）、《上市公司股东会规则》和《特变电工 股份有限公司章程》(下称"《公司章程》"),按照律师行业公认的业务标准、 道德规范和勤勉尽责精神,对有关的文件和事实进行核查与验证,并出具法律意 见。 本所律师已经对公司提供的与本次股东会有关的文件材料进行了核查验证。 在进行核查验证过程中,公司已向本所保证,其已提供了本所律师认为的为出具 本法律意见书所必需的材料,所提供的原始材料、副本、复印件等材料、口头证 ...

特变电工股份有限公司 2026年第二次临时股东会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 证券代码：600089 证券简称：特变电工 公告编号：临 2026-018 特变电工股份有限公司 本次会议是否有否决议案：无 一、会议召开和出席情况 (一)股东会召开的时间：2026 年 3 月 23 日 (二)股东会召开的地点：新疆维吾尔自治区昌吉市北京南路 189 号公司国际 会议中心 1、公司在任董事11人，列席8人，董事种衍民、董事胡述军、独立董事代正 华因工作原因未能列席本次会议。 2、董事会秘书焦海华列席会议；公司部分高级管理人员列席会议。 二、议案审议情况 (一)非累积投票议案 1、议案名称：公司控股公司特变电工新疆新能源股份有限公司为其全资公 司提供担保的议案 特变电工股份有限公司 (三)出席会议的普通股股东和恢复表决权的优先股股东及其持有股份情况： | 1、出席会议的股东和代理人人数（人） | 9,319 | | --- | --- | | 2、出席会议的股东所持有表决权的股份总数（股） ...

行 业 及 产 业 煤炭/ 煤炭开采 行 业 研 究 / 行 业 点 评 相关研究 证 券 研 究 报 告 证券分析师 严天鹏 A0230524090004 yantp@swsresearch.com 闫海 A0230519010004 yanhai@swsresearch.com 施佳瑜 A0230521040004 shijy@swsresearch.com 研究支持 本期投资提示： ⚫ 动力煤方面，截至 3 月 20 日，据中国煤炭市场网，秦皇岛港口 Q4500、Q5000、 Q5500 动力煤现货价收报 572、652、735 元/吨，环比涨 14、8、6 元/吨。供给端， 据中国煤炭市场网，环渤海四港区本周日均调入量 200.43 万吨，环比上周增加 3.1 万 吨，增幅 1.57%，同比上升 7.51%，大秦线即将开启春季检修，港口调入量增加。需求 端，据中国煤炭市场网，环渤海四港区本周日均调出量 185.56 万吨，环比下降 0.3 万 吨，降幅-0.17%；截至 3 月 20 日，港口库存为 2734.3 万吨，环比上周增加 77.3 万 吨，环比增幅 2.83%，比去年同期低 415.2 万 ...

行 业 及 产 业 煤炭/ 煤炭开采 证 券 研 究 报 告 证券分析师 严天鹏 A0230524090004 yantp@swsresearch.com 闫海 A0230519010004 yanhai@swsresearch.com 施佳瑜 A0230521040004 shijy@swsresearch.com 研究支持 施佳瑜 A0230521040004 shijy@swsresearch.com 联系人 施佳瑜 A0230521040004 shijy@swsresearch.com 行 业 研 究 / 行 业 点 评 相关研究 2026 年 03 月 23 日 海运费高企、国际油煤价持续上 涨，煤价淡季不淡 看好 ——煤炭行业周报（2026.3.15-2026.3.21） 本期投资提示： ⚫ 动力煤方面，截至 3 月 20 日，据中国煤炭市场网，秦皇岛港口 Q4500、Q5000、 Q5500 动力煤现货价收报 572、652、735 元/吨，环比涨 14、8、6 元/吨。供给端， 据中国煤炭市场网，环渤海四港区本周日均调入量 200.43 万吨，环比上周增加 3.1 万 吨，增幅 1.57%， ...

2026 年 03 月 20 日 双融日报 --鑫融讯 分析师：万蓉 S1050511020001 wanrong@cfsc.com.cn 市场情绪：27 分（较冷） 相关研究 ▌ 华鑫市场情绪温度指标：（较冷） 华鑫市场情绪温度指标显示，昨日市场情绪综合评分为 27 分，市场情绪处于"较冷"。历史市场情绪趋势变化可参 考图表 1 ▌ 热点主题追踪 今日热点主题：银行、电网设备、券商 1、银行主题：近期资金风险偏好下降，银行板块具备低估 值、高股息（半数标的股息率超 4.5%）的"稳健锚"属性。 在经济增速放缓和市场波动加大时，银行股凭借稳定的分红 能力，成为险资、社保等长期资金的重要配置标的。相关标 的：农业银行（601288）、宁波银行（002142） 2、电网设备主题：全球 AI 数据中心（AIDC）耗电量巨大， 催生了对高功率、高稳定性变压器等核心电力设备的刚性需 求。目前全球供需严重失衡，美国市场交货周期已长达 127 周。与此同时，国内"十五五"期间，国家电网 4 万亿元的 巨额投资将重点投向特高压、智能化配电网等新型电力系 统，为行业带来了明确的长期订单支撑。相关标的：中国西 电（601179） ...

Core Insights - The article emphasizes the transformation of the power investment landscape driven by the integration of computing power and electricity, termed "computing-electricity synergy," which is becoming a focal point in the context of the new power system and the "14th Five-Year Plan" [1][5] - The planned investment scale of the State Grid during the "14th Five-Year Plan" period is set to reach 4 trillion yuan, marking a 40% increase compared to the previous plan, indicating a significant expansion in power infrastructure investment [1][9] Investment Cycle Analysis - The current power investment cycle is characterized as "deterministic," supported by four dimensions: historical investment intensity breakthrough, structural upgrades, dual demand drivers, and policy backing [9][10] - The article highlights that the power system is transitioning from a linear structure of "generation-transmission-consumption" to a new "smile curve" centered on system capabilities, with value shifting towards distribution, user sides, and power electronics [2][9] Key Infrastructure Components - The three core pillars of the new power system are identified as UHV (Ultra High Voltage), smart distribution networks, and energy storage systems [3][5] - UHV serves as the "skeleton" to address spatial mismatches in energy distribution, enabling large-scale long-distance transmission [3][19] - Smart distribution networks act as the "nervous system," facilitating precise distribution tasks and transitioning from a "passive" to an "active" role [3][51] - Energy storage systems function as "regulators," addressing the volatility of renewable energy sources and evolving from optional configurations to essential infrastructure [3][58] Demand Drivers - The demand for electricity is driven by the increasing share of renewable energy installations, which currently account for approximately 47.3%, and the rapid growth in electricity consumption from data centers, projected to double by 2030 [1][20][24] - The article notes that the global electricity consumption of data centers is expected to rise from 415 TWh in 2024 to 945 TWh by 2030, reflecting a significant increase in demand for power systems [24] Industry Chain Transformation - The traditional power industry chain is undergoing a transformation, with value migrating from centralized generation to distributed energy and user-side transactions, driven by the rise of distributed energy and market reforms [26][30] - The article outlines that the new power system's value chain is shifting towards digital grids, where IT and software integration becomes crucial, and energy storage and power electronics emerge as new core areas of value [30][31]

Group 1 - The report highlights the upward resonance of oil and coal prices due to the impact of the Russia-Ukraine conflict, which has led to significant price increases in both markets [5][7]. - The supply side remains tight due to both "price-supporting" and "compliance" production cuts, indicating a continued reduction in coal supply [4][10]. - The demand for electricity and coal is expected to extend due to trends like "Electrification of China" and "Token going overseas," with chemical coal consumption showing a steep second derivative increase [4][9]. Group 2 - The report discusses the strategic importance of coal as a resource, with a focus on the restructuring of coal valuation systems, drawing parallels to Warren Buffett's investment in Occidental Petroleum [4][16]. - In the U.S., policies are being implemented to bolster the coal industry to meet the rising electricity demands driven by artificial intelligence infrastructure [13][16]. - The coal supply-demand balance indicates a projected increase in coal consumption across various sectors, with significant growth expected in the chemical industry [20][91]. Group 3 - The report notes that coal production in major regions is tightening, with a reported decrease in coal output in early 2026 compared to the previous year [23][25]. - The coal import data shows a decline in imports from Indonesia, while imports from Mongolia have increased, reflecting shifts in sourcing strategies [48][49]. - The report emphasizes the resilience of the steel industry in coal consumption, with low inventory levels potentially enabling price rebounds [79][84].