杭州银行前身是 1996 年由杭州市 33 家城市信用社股东、信用联社股东及杭州市财政局等股东共同 发 起设立的 杭州城市联合银行 ， 1998 年更名为杭州银行， 2016 年 10 月在上交所上市，股票代码为 600926 。 杭州银行主要业务分布在浙江省杭州市以及浙江省其他市县，坚持做精杭州、深耕浙江，同时积极 拓展长三角区域及国内一线城市业务。 2024 年杭州银行的营业收入中有 79.58% 来自浙江省 ，其中 来自杭州的占比 58.36% ；营业利润 中有 79.36% 来自浙江省 ， 来自杭州的有 57.01% 。除对浙江省内各地级市业务全覆盖外，杭州银行还 在 北京、上海、深圳、南京和合肥 5 地设有分行。 此外，杭州银行拥有 杭银理财有限责任公司 （ 2019 年设立） 100% 股权，持有 杭银消费金融股 份有限公司 42.95% 股份，持有 石嘴山银行股份有限公司 18.39% 股份，另在河南济源、登封、兰考、 伊川、渑池和浙江缙云等地持有 村镇银行 的股份。 截至 2024 年末杭州银行集团共有员工人数 14409 人。 一、高速增长依旧，规模超部分股份行 截至 2024 年末，杭州银 ...

北京银行前身是由原北京 90 家城市信用社于 1996 年初组建而成的北京城市合作银行股份有限公 司， 1998 年更 名为 北京市商业银行股份有限公司 ， 2004 年正式更名为北京银行股份有限公司。 2005 年，北京银行引入外资战略投资者 荷兰国际集团 （ ING BANK N.V ）成为第一大股东， 2007 年在上交所 上市，股票代码为 601169 。 北京银行经营网络已经覆盖除北京外的，天津、石家庄、济南、青岛、上海、南京、苏州、杭州、宁波、深圳、 南昌、长沙、西安、乌鲁木齐等全国十余个中心城市，在香港特别行政区、荷兰设有代表处。但作为城市商业银行， 北京银行业务仍主要集中在北京及周边地区。 2024 年，京津冀及环渤海地区的营业收入、利润总额分别占全部收入和利润总额的 77.05% 和 85.66% 。 | 地区 | 营业收入 | 利润总额 | 资产总额 | | --- | --- | --- | --- | | 京津冀及环渤海地区 | 53,874 | 24,365 | 3,078,348 | | 长三角地区 | 6,936 | 1,675 | 636,718 | | 其他地区 | 9,10 ...

一、 2024 年经营有所回稳，利润仍在低位 截至 2024 年末，渤海银行总资产达到 1.84 万亿元 ，同比增长 6.41% ；当年实现营业收入 254.82 亿元 ，同比增长 1.94% ，营业收入在连续三年下降后终于在 2024 年实现正增长；当年归母净利润为 52.56 亿元 ，同比增长 3.4% ， 归母净利润也在经历 2 年连续负增长后实现了增速归正 。 二、净息差股份行最低，收入利润增长靠金融投资 2024 年，渤海银行净息差为 1.31% ，虽较 2023 年上升了 17 个 BP ，但仍处于相对较低水平，且 在 12 家股份行中最低。 | 银行名称 | 净息差 | 净利差 | | --- | --- | --- | | 招商银行 | 1. 98% | 1.86% | | 平安银行 | 1. 87% | 1. 83% | | 兴业银行 | 1. 82% | 1.56% | | 中信银行 | 1. 77% | 1. 71% | | 浙商银行 | 1. 71% | 1.52% | | 华夏银行 | 1.59% | 1. 61% | | 光大银行 | 1.54% | 1. 45% | | 广发银行 ...

华夏银行由首钢总公司（现更名为 "首钢集团有限公司"）于 1992 年独资组建， 1995 年实现股份 制改造，变更为有 33 家法人股东 的股份制商业银行 （首钢总公司仍是第一大股东）。 2003 年在上次 所上市，股票代码为 600015 。 一、传统收益下降，投资补位明显 截至 2024 年末，华夏银行总资产达到 4.38 万亿元 ，增速 2.86% ；当年实现营业收入 971.46 亿元 ，同比增长 4.23% ；实现归母净利润 276.76 亿元 ，同比增长 4.98% 。 2024 年华夏银行 主要规模类指标均保持正增长，整体经营尚可 。 随着商业银行净息差收窄，华夏银行等商业银行均在不断开拓非息收入，在手续费也下降的情况 下，依靠投资兼取价差成为其增收的手段。 从近五年看，利息净收入当然仍是营业收入最主要的组成部分，但 投资收益金额和占比在 2023 年 就超过了手续费和佣金净收入，成为营业收入第二大组成部分 。 二、存款占比较低 + 存款定期化，净息差持续收窄 2024 年华夏银行净息差为 1.59% ，较 2023 年大幅 下降 23 个 BP ，且近五年来基本每年下降均超 过 20 个 B ...

一、业绩依旧高增长，经营超越股份行 在 主要银行 2024 年营业收入和净利润或负增长或增速也不高于 5% 的大环境下，宁波银行收入和 归母净利润都仍基本保持较高速度增长。 2024 年宁波银行总资产和营业收入接近同在浙江但作为 全国性股份行 的浙商银行，而归母净利润 更是几乎为浙商银行的 2 倍（ 2024 年末浙商银行总资产为 3.33 万亿元， 2024 年营业收入和归母净利 润分别为 676.50 亿元和 151.86 亿元） 。 一家经营主要集中在浙江地区的城市商业银行不断接近并超越全国性股份行的业绩，宁波银行的确 实 NB 。 与部分银行 2024 年依靠金融投资等非传统业务维持营业收入增长不同，宁波银行收入增长专注于 做为营业主业的利息净收入。 2024 年末，宁波银行总资产达到 3.13 万亿元 ，同比增长 15.25% ；当年实现营业收入 666.31 亿元 ，同比增长 8.19% ；当年实现归母净利润 271.27 亿元 ，同比增长 6.23% 。 2024 年末，宁波银行不良贷款率仅为 0.76% ，拨备覆盖率达到 389.35% ，不良率与 2023 年末维 持稳定，拨备覆盖率虽有降低 ...

具体到收入结构方面，利息净收入和手续费及佣金净收入均同比下降。 投资收益、公允价值变动收益和汇总净 收益成为 2024 年收入和净利润增长的主动力 。 2024 年浙商银行 利息净收入为 451.57 亿元，同比下降 23.71 亿元 ；在贷款总额增加 1401.47 亿元的背景下，利 息净收入仍下降，表明利率收窄对收入的负增长远超过规模扩张带来的收入正增长。 2024 年浙商银行净息差为 1.71% ，较 2023 年下降 30 个 BP ，净息差下降幅度较大。 而投资收益、公允价值变动收益和汇兑收益则主要来自交易性金融资产业务收益。投资业务是收入和利润增长的 关键因子。 一、传统业务收益均下降，投资业务成关键 截至 2024 年末浙商银行总资产达到 3.33 万亿元 ，较 2023 年末增长 5.78% 。 2024 年实现营业收入 676.50 亿元 ，同比增长 6.19% ；当年实现归母净利润 151.86 亿元 ，同比增长 0.92% 。 营收和净利润保持双增长，但净利润增速不高。 浙商银行 个人贷款不良率相对较高，公司贷款不良率持续下降 。 2024 年末，浙商银行个人贷款不良率为 1.78% ， ...

一、营收继续下降，净利润略有回升 2024 年末，光大银行总资产为 6.96 万亿元 ，同比增长 2.75% 。当年实现营业收入 1354.15 亿元 ， 同比下降 7.05% ，营业收入连续 3 年下降。 2024 年实现归母净利润 416.96 亿元 ，同比增长 2.22% ， 在 2023 年净利润下降后 2024 年实现回正，盈利能力有所巩固。 二、规模扩张不及利率下降，营业收入连年负增长 在总资产规模增长且贷款总额也增长（ 2024 年末光大银行贷款总额 3.93 万亿元 ，同比增长 3.88% ）的背景下，光大银行营业收入还连年下降。究其原因一方面是 净息差下降较快 ， 2024 年光大银行净 息差为 1.54% ，较 2023 年下降 20 个 BP ；另一方面手续费及佣金净收入也持续下降。 2024 年光大银行规模扩张带来的利息净收入增加 57.79 亿元，但利率下降带来的 利息净收入下降 了 165.93 亿元 ，规模扩张的增长效应远抵不住利率下降的负面影响，最终导致利息净收入下降 108.14 亿元，同比降低 10.06% 。 2024 年光大银行零售金融业务营业收入为 550.96 亿元 ...

一、收入利润双下降，归母净利润十年最低 民生 银行 2024 年末总资产达到 7.81 万亿元 ，同比增长 1.82% ；当年实现营业收入 1362.90 亿元 ，同比 下降 3.21% ，营收增速自 2021 年以来已经 连续 4 年下降 ；实现归母净 利润 322.96 亿元 ，同比下降 9.85% 。 2024 年归母净利润是其近十年来最低水平（较 2019 年 最高时的 538.19 亿元下降 39.99% ）。 二、净息差持续走低，资产经营效率欠佳 虽然净息差持续走低是近年来 商业银行 的共性，但民生银行净息差不仅持续走低且 在同 等规模中银行中偏低 。 2024 年民生银行净息差为 1.39% ，在 7 万以规模以上的商业银行中仅 高于 交通银行 的 1.27% 。而交通银行虽然净息差低，但 2024 年收入和利润均保持正增长。 | 银行 | | 2023 年 | 2024 年 | | | --- | --- | --- | --- | --- | | | 净息差 | 净利差 | 净息差 | 净利差 | | 工商银行 | 1.61% | 1. 41% | 1. 41% | 1. 23% | | 建 ...

近期兴业银行公布了 2024 年度财报，现对其分析如下： 一、规模增速放缓，收入利润均不及历史高峰 2024 年末，兴业银行资产总规模达到 10.51 万亿元 ，同比增长 3.44% ；当年实现营业银 行 2122.26 亿元 ，同比增长 0.66% ；实现净利润 774.91 亿元 ，同比下降 0.21% 。 虽然总资产和营业收入均同比上升，但 总资产增速为最五年最低 ，且也低于 六大行 （最 低的增速也有 5.86% ）和 招商银行 （ 10.19% 的增速），在同为十万亿规模的大行中增速最 慢。 2024 年营业收入虽然较 2023 年的负增长转正，但一方面增速仅为 0.66% ；另一方面该低 增速还是在 2023 年 5.19% 下降的低基数上的增长。 净利润连续 2 年负增长 （2024年归母净利润有微增长），虽然下降幅度较 2023 年的 15.97% 大幅下降，但同营业收入一样， 2024 年在 2023 年负增长的低基数上仍出现净利润负 增长，利润增长放缓。 二、利差下降，但收入对利息依赖加大 同其他银行一样， 2024 年兴业银行净息差较 2023年 继续下降。当年 净息差为1.82% 。 ...