中国国际金融股份有限公司 关于 深圳证券交易所 《关于对中交地产股份有限公司 重大资产出售暨关联交易的问询函》回复 之 核查意见 独立财务顾问 签署日期：二〇二五年七月 1 深圳证券交易所： 中交地产股份有限公司（以下简称"公司"或"上市公司"）于近日收到深圳证 券交易所出具的《关于对中交地产股份有限公司重大资产出售暨关联交易的问询函》 （并购重组问询函〔2025〕第 9 号）。 中国国际金融股份有限公司作为本次交易的独 立财务顾问，会同上市公司及其他相关中介机构，对有关问题进行了认真分析与核查， 现就有关事项发表核查意见。 如无特别说明，本核查意见中所述的词语或简称与《中交地产股份有限公司重大 资产出售暨关联交易报告书（草案）（修订稿）》中"释义"所定义的词语或简称具有 相同的含义。本核查意见中任何表格中若出现总数与表格所列数值总和不符，如无特 殊说明则均为采用四舍五入而致。 2 | 问题一：关于交易必要性 | | --- | | 问题二：关于资产评估方法和交易定价 . | | 问题三：关于资产权属情况… | | 问题四:关于拟置出资产涉及的担保、债权和债务情况 | | 问题五:关于拟置出股权资产 ………… ...

北京天健兴业资产评估有限公司 关于深圳证券交易所《关于对中交地产股份有限 公司重大资产出售暨关联交易草案的问询函》的回复 深圳证券交易所： 中交地产股份有限公司（以下简称"公司"或"上市公司"） 于近日收到深圳 证券交易所出具的《关于对中交地产股份有限公司重大资产出售暨关联交易的问 询函》（并购重组问询函〔2025〕第 9 号）。 北京天健兴业资产评估有限公司对问询函有关问题进行了认真核查与落实， 按照问询函的要求对所涉及的事项进行了问题答复，现就相关事项回复如下，请 予审核。 问题二：关于资产评估方法和交易定价 披露文件和公开信息显示：（1）收益法是指将预期收益资本化或者折现， 确定评估对象价值的评估方法，是从企业获利能力的角度衡量企业的价值；（2） 本次置出资产具体包括货币资金、往来、股权投资及负债，单体为房地产开发业 务的管理平台公司，采用资产基础法进行评估，评估价值为-29.76 亿元，主要 是因为交易标的资不抵债，本次交易对价为 1 元；（3）交易标的 2022 年度至 2024 年度模拟合并营业收入分别为 384.00 亿元、323.26 亿元、172.52 亿元， 模拟合并总资产分别为 1363 ...

中交地产股份有限公司 审阅报告及备考财务报表 2024年度至截至2025年4月30日止四个月期间 中交地产股份有限公司 目 录 | | 页 次 | | | | --- | --- | --- | --- | | 一、审阅报告 | 1 – | 2 | | | 二、备考财务报表 | | | | | 备考合并资产负债表 | 3 - | | 4 | | 备考合并利润表 | 5 | | | | 备考合并财务报表附注 | 6 - | | 79 | 审阅报告 安永华明（2025）专字第70071827_A12号 中交地产股份有限公司 中交地产股份有限公司全体股东： 我们审阅了后附的中交地产股份有限公司（以下简称"中交地产"）按备考财务 报表附注三所述的编制基础编制的备考财务报表，包括2024年12月31日及2025年4月 30日的备考合并资产负债表，2024年度及截至2025年4月30日止四个月期间的备考合 并利润表以及相关备考财务报表附注。按照附注三所述的编制基础编制备考财务报表 是中交地产管理层的责任，我们的责任是在实施审阅工作的基础上对备考财务报表出 具审阅报告。 我们按照《中国注册会计师审阅准则第2101号——财务 ...

北京市嘉源律师事务所 关于中交地产股份有限公司 重大资产出售暨关联交易所涉房地产业务之 专项核查意见 西城区复兴门内大街 158 号远洋大厦 4 楼 中国·北京 释 义 除非本核查意见中另有说明，下列词语之特定含义如下： | 中交地产/公司 | 指 | 中交地产股份有限公司 | | --- | --- | --- | | 《自查报告》 | 指 | 中交地产出具的《中交地产股份有限公司重大资产出 | | | | 售暨关联交易所涉房地产业务之专项自查报告》 | | 报告期 | 指 | 2023年1月1日至2025年4月30日 | | 项目公司 | 指 | 中交地产及其合并报表范围内涉及房地产开发项目的 | | | | 公司 | | 已完工项目 | 指 | 报告期内已经办理完毕竣工验收备案的房地产开发项 | | | | 目 | | 在建项目 | 指 | 截至2025年4月30日已取得《建筑工程施工许可证》 | | | | 并已开工建设的房地产开发项目，不包括已完工项目 | | 拟建项目 | 指 | 截至2025年4月30日已签署土地出让合同，但尚未取 | | | | 得《建筑工程施工许可证》的房地产开发项目 | | ...

中交地产股份有限公司 拟置出资产专项审计报告 2023年度、2024年度、截至2025年4月30日止四个月期间 中交地产股份有限公司 目 录 | | 页 次 | | | | --- | --- | --- | --- | | 一、审计报告 | 1 - | 4 | | | 二、拟置出资产专项模拟已审财务报表 | | | | | 拟置出资产专项模拟合并资产负债表 | 5 - | 6 | | | 拟置出资产专项模拟合并利润表 | 7 | | | | 拟置出资产专项模拟合并现金流量表 | 8 - | 9 | | | 拟置出资产专项模拟母公司资产负债表 | 10 - | | 11 | | 拟置出资产专项模拟母公司利润表 | 12 | | | | 拟置出资产专项模拟母公司现金流量表 | 13 | - | 14 | | 拟置出资产专项模拟财务报表附注 | 15 | - | 267 | 审计报告 安永华明（2025）专字第70071827_A11号 中交地产股份有限公司 中交地产股份有限公司全体股东： 一、审计意见 我们审计了中交地产股份有限公司拟置出资产按模拟财务报表附注二所述的编制 基础编制的模拟财务报表，包括2023年 ...

中交地产股份有限公司独立董事关于 深圳证券交易所《关于对中交地产股份有限公司重大资产出售暨 关联交易的问询函》相关问题的核查意见 中交地产股份有限公司（以下简称"公司"、"上市公司"或"中交地产"）于 2025 年 6 月 30 日收到深圳证券交易所出具的《关于对中交地产股份有限公司重大资 产出售暨关联交易的问询函》（并购重组问询函〔2025〕第 9 号）（以下简称"《问 询函》"。我们作为公司的独立董事，对《问询函》的相关问题，基于独立客观判断， 发表如下意见： 问题七：关于关联交易 披露文件显示，本次交易完成后，交易标的与你公司及子公司之间发生的交易将 构成关联交易。本次交易完成后，你公司 2024 年度关联销售金额将由 44.44 亿元下降 至4.99亿元，但占营业收入的比例将由24.28%上升至45.51%，关联采购金额将由29.74 亿元下降至 0.67 亿元，占营业成本的比例将由 17.59%下降至 8.39%。本次交易完成 后，你公司主营物业管理及资产管理业务能够广泛服务于中国交通建设集团有限公司 （以下简称"中交集团"）所处地产、公路及港口建设等各类行业，你公司关联交易 收入主要为对关联公司的 ...

绿城再添中交系大将。 近日，绿城中国官网一则人事变动，引发关注。原执行总裁李森的简介悄然被撤下，取而代之的是中交 系资深高管赵晖走马上任，担任绿城新的党委书记、执行总裁一职。 不过，在其任内的2019年，中交地产实现签约销售金额仅293.87亿元，销售面积188.52万平方米。在经 营业绩方面，2019年，中交地产"增收不增利"，营业收入同比增长57.17%，归属于上市公司股东的净利 润同比下降33.01%，这也是连续增长三年后再次下降。 此后，赵晖任职中交集团市场开发总监，直至调入绿城中国。 不管是被中交寄予厚望的中交房地产集团，还是中交地产，中交嫡系在地产开发领域的规模并不算大， 在央企房企中的存在感也相对较弱。 赵晖是中交体系的"老将"，曾任职过中交房地产集团有限公司董事长、党委书记兼中交海外房地产有限 公司董事长，于2025年6月加入绿城中国，主要负责党群、华中区域公司、商业管理等工作。 前有绿城中国换帅，今有赵晖加入，央企中交对于绿城的管控进一步增强。 58岁老兵赵晖的"终极一战"？ 赵晖是一位老中交人。资料显示，其今年58岁，毕业于清华大学水利水电工程建筑专业，工学博士。 在任职中交房地产集团董事 ...

关于重大资产重组的进展公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导 性陈述或重大遗漏。 特别提示 | 证券代码：000736 | 证券简称：*ST | 中地 公告编号：2025-076 | | --- | --- | --- | | 债券代码：149610 | 债券简称：21 | 中交债 | | 债券代码：148385 | 债券简称：23 | 中交 04 | | 债券代码：148551 | 债券简称：23 | 中交 06 | | 债券代码：134164 | 债券简称：25 | 中交 01 | | 债券代码：133965 | 债券简称：25 | 中交 02 | | 债券代码：134197 | 债券简称：25 | 中交 03 | 中交地产股份有限公司 公司已于 2025 年 1 月 22 日披露了《关于筹划重大资产出售暨关 联交易的提示性公告》（公告编号：2025-007），对本次交易涉及的 相关事项进行了说明；于 2025 年 2 月 22 日披露了《关于筹划重大资 产重组的进展公告》（公告编号：2025-014）,于 2025 年 3 月 24 日 披露了《关于筹划重大资 ...

联合〔2025〕6760 号 联合资信评估股份有限公司关于中交地产股份有限公司 综合评估，联合资信认为上述事项对公司信用水平暂未造成重大不利影响，决定维持公司主体 长期信用等级为 AA+，上述债项信用等级为 AAA，评级展望为稳定。联合资信将对后续公司经营 情况保持关注。 特此公告 受中交地产股份有限公司（以下简称"公司"）委托，联合资信评估股份有限公司（以下简称 "联合资信"）对公司及其发行的相关债项进行了信用评级。除评级委托关系外，联合资信、评级 人员与公司不存在任何影响评级行为独立、客观、公正的关联关系。 联合资信评估股份有限公司 二〇二五年七月十八日 根据联合资信最近的评级结果，公司个体信用等级为 a，考虑到公司控股股东中交房地产集团有 限公司（以下简称"中交房地产集团"）可为公司提供资金拆借、融资担保等支持等因素，外部支 持提升 4 个子级，公司主体长期信用等级为 AA+，评级展望为稳定；公司委托联合资信评级的相关 债项评级结果详见下表，评级有效期为相关债项存续期。 表1 截至本公告出具日公司委托联合资信进行信用评级的存续期内公开发行债券情况 债券代码 债券简称 上次主体评级结果 上次债项评级结果 ...

表 1 截至本公告出具日公司委托联合资信进行信用评级的存续期内公开发行债券情况 联合〔2025〕6760 号 联合资信评估股份有限公司关于中交地产股份有限公司 2025 年半年度业绩预亏的关注公告 受中交地产股份有限公司（以下简称"公司"）委托，联合资信评估股份有限公司（以下简称 "联合资信"）对公司及其发行的相关债项进行了信用评级。除评级委托关系外，联合资信、评级 人员与公司不存在任何影响评级行为独立、客观、公正的关联关系。 根据联合资信最近的评级结果，公司个体信用等级为 a，考虑到公司控股股东中交房地产集团有 限公司（以下简称"中交房地产集团"）可为公司提供资金拆借、融资担保等支持等因素，外部支 持提升 4 个子级，公司主体长期信用等级为 AA+，评级展望为稳定；公司委托联合资信评级的相关 债项评级结果详见下表，评级有效期为相关债项存续期。 联合资信评估股份有限公司 二〇二五年七月十八日 | 债券代码 | 债券简称 | 上次主体评级结果上次债项评级结果 上次评级时间 | | | | 债券余额 | 兑付日 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | ...