2024年年度股东大会 之 法律意见书 上海瀛东律师事务所 关于科博达技术股份有限公司 上海瀛东律师事务所 www.yingdonglawfirm.com 中国上海市恒丰路 436 号环智国际大厦 26&29 层 200070 26&29F, Greentech Tower, No. 436, Hengfeng Road, Shanghai 200070, China 电话（Tel）：+86-21-2226 5678 传真（Fax）：+86-21-2226 5688 上海瀛东律师事务所 关于科博达技术股份有限公司 2024 年年度股东大会之 法律意见书 致：科博达技术股份有限公司 上海瀛东律师事务所（以下简称"本所"）接受科博达技术股份有限公司（以 下简称"公司"）委托，就公司召开 2024 年年度股东大会（以下简称"本次股东大 会"）所涉及的召集、召开程序、召集人资格及出席会议人员的资格、股东大会的 提案、表决程序及表决结果等有关事宜，根据《中华人民共和国公司法》（以下简 称"《公司法》"）、《上海证券交易所股票上市规则》（以下简称"《上市规则》"）、 《上市公司股东大会规则》等法律、法规、规章和其他规范性 ...

证券代码：603786 证券简称：科博达 公告编号：2025-021 【依法须经批准的项目， 经相关部门批准后方可开展经营活动】 特此公告。 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 科博达技术股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 2 月 27 日召开第三 届董事会第十二次会议审议通过了《关于减少注册资本暨修订 <公司章程> 的议 案》。因公司 2022 年限制性股票激励计划授予的 12 名激励对象因个人原因已离 职，不再具备激励资格，公司对上述激励对象已获授予但尚未解除限售的限制性 股票合计 31,000 股进行回购注销处理。具体内容详见公司于 2025 年 2 月 28 日 在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《科博达技术股份有限公司关 于减少注册资本暨修订 <公司章程> 的公告》（公告编号：2025-005）。 公司于 2025 年 5 月 6 日完成上述部分限制性股票的回购注销。根据中国证 券登记结算有限公司上海分公司提供的《证券变更登记证明》，公司总股本由 更为人民币 4 ...

科博达技术股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 2 月 27 日召开第三 届董事会第十二次会议审议通过了《关于减少注册资本暨修订<公司章程>的议 案》。因公司 2022 年限制性股票激励计划授予的 12 名激励对象因个人原因已离 职，不再具备激励资格，公司对上述激励对象已获授予但尚未解除限售的限制性 股票合计 31,000 股进行回购注销处理。具体内容详见公司于 2025 年 2 月 28 日 在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《科博达技术股份有限公司关 于减少注册资本暨修订<公司章程>的公告》（公告编号：2025-005）。 公司于 2025 年 5 月 6 日完成上述部分限制性股票的回购注销。根据中国证 券登记结算有限公司上海分公司提供的《证券变更登记证明》，公司总股本由 403,890,300 股减少至 403,859,300 股，公司注册资本由人民币 403,890,300 元变 更为人民币 403,859,300 元。具体内容详见公司于 2025 年 4 月 29 日在上海证券 交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《科博达技术股份有限公司股权激励限制 ...

科博达技术股份有限公司 2024 年年度股东大会 科博达技术股份有限公司 会议资料 中国 上海 二〇二五年五月 科博达技术股份有限公司 2024 年年度股东大会 科博达技术股份有限公司 目 录 三、2024 年年度股东大会审议议案 四、2024 年度独立董事述职报告 科博达技术股份有限公司 2024 年年度股东大会 科博达技术股份有限公司 现场会议时间：2025 年 5 月 16 日（星期五）下午 14:00 网络投票时间：2025 年 5 月 16 日 采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台的投票时间为股 东大会召开当日的交易时间段，即 9:15-9:25，9:30-11:30，13:00-15:00；通过互 联网投票平台的投票时间为股东大会召开当日的 9:15-15:00。 上证信息股东大会提醒服务：为更好地服务广大中小投资者，确保有投票意 愿的中小投资者能够及时参会、便利投票，公司本次使用上证所信息网络有限公 司（以下简称"上证信息"）提供的股东大会提醒服务，委托上证信息通过智能 短信等形式，根据股权登记日的股东名册主动提醒股东参会投票，向每一位投资 者主动推送股东大会参会邀请、议案情况等 ...

科博达技术股份有限公司 2024 年年度股东大会 科博达技术股份有限公司 2024 年年度股东大会 会议资料 中国 上海 二〇二五年五月 | 三、2024 | 年年度股东大会审议议案 | | --- | --- | | 四、2024 | 年度独立董事述职报告 | 科博达技术股份有限公司 2024 年年度股东大会 科博达技术股份有限公司 2024 年年度股东大会会议议程 现场会议时间：2025 年 5 月 16 日（星期五）下午 14:00 网络投票时间：2025 年 5 月 16 日 采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台的投票时间为股 东大会召开当日的交易时间段，即 9:15-9:25，9:30-11:30，13:00-15:00；通过互 联网投票平台的投票时间为股东大会召开当日的 9:15-15:00。 上证信息股东大会提醒服务：为更好地服务广大中小投资者，确保有投票意 愿的中小投资者能够及时参会、便利投票，公司本次使用上证所信息网络有限公 司（以下简称"上证信息"）提供的股东大会提醒服务，委托上证信息通过智能 短信等形式，根据股权登记日的股东名册主动提醒股东参会投票，向每一位投资 者主动推 ...

Core Viewpoint - The company is implementing a buyback and cancellation of 31,000 restricted stocks due to the departure of 12 incentive recipients who no longer qualify for the stock incentive plan [2][4]. Group 1: Buyback and Cancellation Details - The decision for the buyback and cancellation was approved during the meetings of the Compensation and Assessment Committee, the Board of Directors, and the Supervisory Board on February 27, 2025 [3]. - The company has opened a dedicated securities account for the buyback at the China Securities Depository and Clearing Corporation and plans to complete the buyback by May 6, 2025 [6]. - After the cancellation, the remaining restricted stocks will total 1,471,200 shares [5]. Group 2: Compliance and Legal Opinions - The company assures that the decision-making process and information disclosure comply with relevant laws and regulations, and there are no damages to the rights of the incentive recipients or creditors [8]. - Legal opinions confirm that the buyback and cancellation have obtained necessary authorizations and follow the required procedures [8].

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company with a target price of —— yuan over the next six months [1]. Core Views - The company has shown robust growth in new projects and has promising prospects in overseas markets, particularly benefiting from the rapid development of new energy vehicles [1][7]. Financial Performance Summary - For the fiscal year 2024, the company reported revenue of 5,967.91 million yuan, a year-on-year increase of 29.03%, and a net profit attributable to the parent company of 772.27 million yuan, up 26.81% year-on-year [7]. - In Q4 2024, the revenue was 1,695 million yuan, reflecting an 18.4% year-on-year increase and a 10.8% quarter-on-quarter increase, while the net profit was 166 million yuan, a 7.8% year-on-year increase but a 29.5% quarter-on-quarter decrease [7]. - For Q1 2025, the company achieved revenue of 1,374 million yuan, down 3% year-on-year and 18.9% quarter-on-quarter, with a net profit of 206 million yuan, down 6% year-on-year but up 24.2% quarter-on-quarter [7]. Business Segment Performance - The company’s four main business segments all experienced growth in 2024: - Energy Management Systems revenue reached 830 million yuan, up 92.9% year-on-year, driven by the rapid growth of new energy vehicles. - Lighting Control Systems revenue was 2,890 million yuan, up 22.2% year-on-year, with sales of 39.92 million units, an 8.8% increase year-on-year. - Motor Control Systems revenue was 960 million yuan, up 21.4% year-on-year, with sales of 9.80 million units, a 12.8% increase year-on-year. - Onboard Electrical and Electronics revenue was 880 million yuan, up 15.8% year-on-year, with sales of 33.57 million units, a 9.8% increase year-on-year [7]. Future Earnings Forecast - The company is expected to achieve EPS of 2.38 yuan in 2025, 3.01 yuan in 2026, and 3.67 yuan in 2027, with a compound annual growth rate of 24.3% for net profit attributable to the parent company over the three years [7][9].

公司发布24 年年报和25Q1 季报，24 年营收59.68 亿元（yoy+29.03%），归母净利7.72 亿元 （yoy+26.81%），其中Q4 营收16.95 亿元（yoy+18.42%，qoq+10.78%），归母净利1.66 亿元 （yoy+7.77%，qoq-29.49%）。25Q1营收13.74 亿元（ yoy-3.03%， qoq-18.93%）， 归母净利2.06 亿元 （yoy-6.04%，qoq+24.22%）。24 年归母净利略低于我们预期，主要系多因素导致毛利率波动，25Q1 归母净利符合我们预期（Q1 前瞻预计1.9~2.1亿元)。展望后续，公司前期全球性订单逐步进入量产阶 段，且新产品仍在持续全球获取项目，公司业绩仍预计保持较快增长。维持"买入"。 营收展现强劲增长动能，毛利率多因素扰动出现季度波动 24Q4 公司营收16.95 亿元创季度性新高，25Q1 营收同比微降3%，主要系24Q1 营收基数较高，叠加公 司芯片补差收入同比变动影响。24Q4 毛利率为28.30%，同环比分别+1.49/-1.36pct；25Q1 毛利率 26.99%，同环比分别-4.98/-1.31pc ...

Investment Rating - The investment rating for the company is "Outperform the Market" [5][36] Core Views - The company has abundant orders on hand and is focused on becoming a platform enterprise for domain controllers, benefiting from new products and customer projects [1][3] - Revenue for 2024 is projected to be 5.968 billion, a year-on-year increase of 29.0%, with a net profit of 772 million, up 26.8% year-on-year [1][8] - The company aims to optimize its product structure towards higher value products such as domain controllers and efuse, with expectations of significant increases in per-vehicle value [2][27] Summary by Sections Financial Performance - In Q1 2025, the company reported revenue of 1.374 billion, a decrease of 3.0% year-on-year, and a net profit of 206 million, down 6.0% year-on-year [1][8] - The gross margin for Q1 2025 was 27.0%, down 5.0 percentage points year-on-year, while the net margin was 15.9%, down 0.4 percentage points year-on-year [21][24] - The company’s four expense rates decreased to 10.3% in Q1 2025, down 5.5 percentage points year-on-year, indicating improved profitability through cost reduction [2][24] Product and Market Development - The company has secured new projects with major clients such as Mercedes-Benz, BMW, and Audi, with an expected total lifecycle sales volume of over 120 million units [3][31] - The efuse product has achieved mass production domestically and has gained market share with major clients, marking a significant technological achievement [19][31] - The company is expanding its global footprint, with a focus on increasing its international sales and production capabilities [34][35] Future Outlook - The company plans to continue diversifying its customer base, reducing reliance on a few major clients, and expanding its product line to meet diverse customer needs [32][36] - The projected revenue for 2025 is 7.2 billion, with a net profit of 1.01 billion, reflecting a growth strategy focused on high-value products and global market expansion [4][36] - The company is committed to technological innovation and collaboration with partners to enhance its competitive edge in the automotive electronics sector [28][36]

科博达技术股份有限公司 股权激励限制性股票回购注销实施公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 重要内容提示： ● 回购注销原因：科博达技术股份有限公司（以下简称"公司"）2022 年限 制性股票激励计划中 12 名激励对象因个人原因离职已不再具备激励资格，根据 《上市公司股权激励管理办法》、公司《2022 年限制性股票激励计划（草案）》 （以下简称"《激励计划（草案）》"）的相关规定，公司将上述激励对象已获授 但尚未解除限售的 31,000 股限制性股票进行回购注销。 ● 本次注销股份的有关情况 证券代码：603786 证券简称：科博达 公告编号：2025-020 3、回购注销安排 公司已经在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司（以下简称"中登公 司"）开设了回购专用证券账户,并向中登公司递交了本次回购注销相关申请，预 计本次限制性股票于 2025 年 5 月 6 日完成回购注销，公司后续将依法办理相关 工商变更登记手续。 | 回购股份数量（股） | 注销股份数量（股） | 注销日期 | | | | -- ...