一、监事会会议召开情况 河南明泰铝业股份有限公司(以下简称"明泰铝业"或"公司")于2024年11 月19日以电子邮件和电话通知方式发出召开第六届监事会第十六次会议的通知， 并于2024年11月29日在公司会议室召开。会议以现场表决方式进行，会议应参加 监事3名，实参加监事3名，本次监事会的召集和召开程序符合《公司法》和《公 司章程》的有关规定，会议合法有效。本次会议由监事会主席化新民先生主持， 公司董事、高级管理人员列席了本次会议。 二、监事会会议审议情况 证券代码：601677 证券简称：明泰铝业 公告编号：临 2024-061 河南明泰铝业股份有限公司 第六届监事会第十六次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重 大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。 （一）审议通过了《关于续聘大华会计师事务所(特殊普通合伙)担任公司 2024 年度财务及内控审计机构的议案》。 大华会计师事务所(特殊普通合伙)具有会计师事务所执业证书以及证券、期 货等相关业务资格，具备多年为上市公司提供审计服务的经验和工作能力，能够 满足公司未来财务报告审计和内部控制审计工作的 ...

河南鸿晟新材料科技有限公司 汽车、绿色能源用铝产业园项目可行性研究报告 一、项目概况 二、项目具体方案 （一）投资概算 本项目建设期为 2 年，合计总投资为 200,572 万元，具体如下表： （二）项目产品方案 本项目主要产品方案如下： | 序号 | 产品名称 | 年产量（吨） | | --- | --- | --- | | 1 | 汽车车身内板 | 100,000 | | 2 | 汽车车身外板 | 100,000 | | 3 | 电池铝箔 | 20,000 | | 4 | 预拉伸板 | 35,000 | | | 合计 | 255,000 | （三）项目组成 本项目的主要生产设备采用新建方式。主要建设热处理车间、铝箔车间；新 增 110kV 变电站、储能电站、净循环水泵站、去离子水站、消防水泵站、废水 处理站、压缩空气站等公用辅助设施。 河南鸿晟新材料科技有限公司（以下简称"鸿晟新材"）"汽车、绿色能源用 铝产业园项目"（以下简称"本项目"），根据国内外产品市场需求的变化趋势， 同时结合自身优势，确定本项目产品为汽车铝板、电池铝箔、预拉伸板，通过不 断提升公司产品质量、性能、尺寸、精度等技术指标，扩大产能， ...

单位：万元 东吴证券股份有限公司 关于河南明泰铝业股份有限公司 变更部分募投项目的核查意见 东吴证券股份有限公司（以下简称"东吴证券"、"保荐机构"）作为河南明 泰铝业股份有限公司（以下简称"明泰铝业"、"公司"）的保荐机构，根据《上 海证券交易所股票上市规则》、《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集资金 管理和使用的监管要求》、《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——规 范运作》、《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 11 号——持续督导》等有 关规定要求，对明泰铝业变更部分募投项目的事项进行了认真审慎的核查，核查 具体情况如下： 一、变更募集资金投资项目的概述 （一）募集资金的基本情况 经中国证券监督管理委员会（以下简称"证监会"）出具的《关于同意河南 明泰铝业股份有限公司向特定对象发行股票注册的批复》（证监许可〔2023〕1056 号）核准，公司向特定对象发行人民币普通股（A 股）股票 1 亿股，募集资金总 额为人民币 1,280,000,000.00 元，扣除发行费用人民币 11,647,276.85 元（不 含增值税），实际募集资金净额为人民币 1,268,352,723.15 元 ...

东吴证券股份有限公司 关于河南明泰铝业股份有限公司 根据公司与东吴证券签订的募集资金专户存储监管协议，公司一次或 12 个 月以内累计从专户中支取的金额超过 5,000 万元人民币且达到发行募集资金总 额扣除发行费用后的净额的 20%的，公司应当于支取之日起 5 个工作日以电话、 传真等方式通知保荐机构，同时提供专户的支取凭证及说明。公司严格按照《募 集资金专户存储三方监管协议》以及相关法律法规的规定存放、使用和管理募集 资金，并履行了相关义务，未发生违法违规的情形。 三、募集资金投资项目情况 部分募投项目结项并将节余募集资金永久 补充流动资金的核查意见 东吴证券股份有限公司（以下简称"东吴证券"、"保荐机构"）作为河南明 泰铝业股份有限公司（以下简称"明泰铝业"、"公司"）的保荐机构，根据《上 海证券交易所股票上市规则》、《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集资金 管理和使用的监管要求》、《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——规 范运作》、《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 11 号——持续督导》等有 关规定要求，对明泰铝业部分募投项目结项并将节余募集资金永久补充流动资金 的事项进行了 ...

河南明泰铝业股份有限公司 舆情管理制度 第一章 总则 第一条 为提高公司应对各类舆情的能力，建立快速反应和应急处置机制， 及时、妥善处理各类舆情对公司股价、公司商业信誉及正常生产经营活动造成的 影响，切实保护投资者合法权益，根据相关法律、法规和规范性文件的规定及 公 司章程》，结合公司实际情况，制定本制度。 第二条 本制度所称舆情包括： （一）报刊、电视、网络等媒体对公司进行的负面报道； 第四条 公司成立应对舆情处理工作领导小组(以下简称"舆情工作组")， 由公司董事长任组长，董事会秘书担任副组长，成员由公司其他高级管理人员及 相关职能部门负责人组成。 第五条 舆情工作组是公司应对各类舆情处理工作的领导机构，主要工作职 责包括： （一）决定启动和终止舆情处理工作的相关事宜； （二）评估各类舆情信息对公司可能造成的影响以及波及范围，拟定处理方 案； （三）协调和组织舆情处理过程中的对外宣传报道工作； （四）负责做好向主管证监局的信息上报工作及上海证券交易所的信息沟通 工作； （二）社会上存在的已经或将给公司造成不良影响的传言或信息； （三）可能或者已经影响社会公众投资者投资取向，造成股价异常波动的信 息； （四 ...

外贸策略交流会 证券代码:601677 证券简称:明泰铝业 河南明泰铝业股份有限公司 | 投资者关系活 | ☑ 申击交流会 □ 到场调研 □分析师会议 | | --- | --- | | 动类别 | □路演活动 □其他 □业绩说明会 | | 地 点 | 电话交流会 | | 时 日 | 11月16日 | | 上市公司接访 | 副总经理 董事会秘书 雷鹏 副总经理 财务总监 孙军训 | | 人员 | 外贸销售部 肖栋梁 证券事务代表 景奇浩 | | | 广发基金 大成基金 汇添富 圆信永丰 博 | | | 时基金 高毅资产 幻方量化 泰康资产 长江有色 招商有 | | 参会单位名称 | 色 中金国际 中国人寿 复霈资产 敦和资产 柏骏资本 | | (排名不分先 | 太平基金 九泰基金 前海开源 中信资管 旌安投资 新华 | | 后) | 基金 财通有色 宁银理财 国华人寿 聚鸣投资 德邦有色 远策投资 勤辰资产 招商仁和保险 华泰有色 国盛有色 | | | 上海喜世润投资 | | | 一、铝材出口退税调整对在手订单有何影响? | | | 答:铝材出口退税调整政策出台后,公司积极与国外客户进 | | | 行了沟通, ...

Investment Rating - The report maintains a "Recommended" rating for the company, indicating a positive outlook for future performance [2]. Core Views - The company achieved a revenue of 23.655 billion yuan in the first three quarters of 2024, representing a year-on-year growth of 21.59%. The net profit attributable to shareholders was 1.411 billion yuan, also up by 21.58% year-on-year [2]. - In Q3 2024, the company reported a revenue of 8.341 billion yuan, a year-on-year increase of 22.37%, but a net profit of 341 million yuan, which showed a decline of 4.65% year-on-year and a significant drop of 51.77% quarter-on-quarter [2]. - The company has been expanding its production capacity for recycled aluminum, currently holding over 1 million tons of capacity, which is expected to enhance profitability as the new project is completed [2]. - The report forecasts revenues for 2024, 2025, and 2026 to be 34.806 billion, 37.590 billion, and 41.350 billion yuan respectively, with net profits projected at 1.767 billion, 1.984 billion, and 2.248 billion yuan, corresponding to P/E ratios of 9.11, 8.08, and 7.14 [5][6]. Financial Summary - For 2023, the company reported a revenue of 26.442 billion yuan, with a decline of 4.82% year-on-year. The net profit attributable to shareholders was 1.347 billion yuan, down by 15.71% [5]. - The company’s gross margin for Q3 2024 was 9.39%, a decrease of 1.45 percentage points compared to the same period last year, primarily due to falling aluminum prices and increased operating expenses [2]. - R&D expenses for the first three quarters of 2024 reached 1.270 billion yuan, reflecting a year-on-year increase of 27.76% [2].

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company [6]. Core Views - The company's Q3 performance saw a decline due to falling aluminum prices and domestic-international price discrepancies, despite achieving the highest quarterly sales volume of the year [2][3]. - The company reported a revenue of 83.41 billion yuan in Q3, a year-on-year increase of 22.37%, but a net profit of 3.41 billion yuan, reflecting a year-on-year decrease of 4.65% [1][2]. - The import policy for deformed scrap aluminum has been relaxed, enhancing the company's sources for recycled aluminum [2]. - The inclusion of electrolytic aluminum in the national carbon market is approaching, which will significantly benefit recycled aluminum production [3]. - The company is expanding its production capacity and developing new products to diversify its customer base [3]. Summary by Sections Financial Performance - For the first three quarters of 2024, the company achieved a revenue of 236.55 billion yuan, a year-on-year increase of 21.59%, and a net profit of 14.11 billion yuan, also up by 21.58% [1]. - In Q3, the company sold 382,200 tons of aluminum plates, strips, foils, and profiles, a 2.8% increase from the previous quarter [2]. Market Dynamics - The average price of electrolytic aluminum in Q3 was 19,600 yuan per ton, down 4.7% from Q2 [2]. - The price difference between LME and domestic aluminum prices affected the company's foreign trade profits, with average price differences of +57.3 yuan/ton in Q2 and -125.3 yuan/ton in Q3 [2]. Strategic Developments - The company aims to achieve an annual production capacity of 2 million tons of aluminum plates and strips and 1.4 million tons of recycled aluminum, with recycled aluminum expected to account for about 70% of raw material sources [3]. - The company is actively developing clients in sectors such as photovoltaic inverters, automotive display screens, and satellite components [3]. Profit Forecast and Valuation - The profit forecast for 2024, 2025, and 2026 has been raised to 1.8 billion, 2.02 billion, and 2.25 billion yuan respectively, with corresponding PE ratios of 9, 8, and 7 times based on the current stock price [4].

| 产品 | 生产 | | 销售 | | | --- | --- | --- | --- | --- | | | 本月产量 | 本年累计 | 本月销量 | 本年累计 | | 铝板带箔 | 12.58 | 121.31 | 11.88 | 120.54 | | 铝型材 | 0.11 | 1.42 | 0.11 | 1.23 | 证券代码：601677 证券简称：明泰铝业 公告编号：临 2024-059 河南明泰铝业股份有限公司 2024 年 10 月经营快报 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 河南明泰铝业股份有限公司（以下简称"公司"）2024 年 10 月产品产销数 据如下： 单位：万吨 注：铝型材销量中不包含自用铝型材部分。上述数据未经审计，可能会与定 期报告数据存在差异，仅供投资者阶段性参考，相关数据以公司定期报告为准， 敬请投资者注意风险。 特此公告。 河南明泰铝业股份有限公司 董 事 会 2024 年 11 月 5 日 ...

Investment Rating - The investment rating for the company is "Outperform the Market" [5][19]. Core Views - The company's revenue for Q1-Q3 2024 reached 23.66 billion yuan, a year-on-year increase of 21.6%, with a net profit attributable to shareholders of 1.41 billion yuan, also up by 21.6% [1][7]. - In Q3 2024, the company experienced a revenue of 8.34 billion yuan, a year-on-year increase of 22.4%, but a net profit decrease of 4.6% year-on-year [2][7]. - The decline in Q3 performance was primarily due to falling aluminum prices and foreign exchange losses, with the average price of aluminum ingots at 19,550 yuan/ton, down 1,000 yuan/ton from the previous quarter [2][7]. - The company achieved record high sales volumes for aluminum plates and foils, with Q3 sales reaching 379,000 tons, an increase of 60,000 tons year-on-year [2][8]. - The company has strong cost control capabilities, allowing it to maintain high profitability despite industry pressures [3][16]. Financial Forecasts - Revenue projections for 2024, 2025, and 2026 are estimated at 32.36 billion yuan, 34.53 billion yuan, and 37.76 billion yuan, respectively, with year-on-year growth rates of 22.4%, 6.7%, and 9.3% [3][16]. - The net profit forecasts for the same years are 1.90 billion yuan, 2.01 billion yuan, and 2.20 billion yuan, with growth rates of 41.3%, 5.7%, and 9.1% [3][16]. - The earnings per share (EPS) are projected to be 1.53 yuan, 1.62 yuan, and 1.77 yuan for 2024, 2025, and 2026, respectively [3][16].