广东奥马电器股份有限公司 2023 年年度报告全文 致股东 春华秋实，岁月如歌。在这充满挑战与机遇的一年里，我们非常荣幸地向各位股东呈现 公司在 2023 年度所取得的成绩和进展。尽管全球经济形势波诡云谲，但奥马电器的管理团 队与全体员工始终坚守初心，以变应变，化挑战为机遇，公司的各项经营指标均取得了近年 最好水平，展现出非凡的韧性和活力。 2023 年，公司冰箱冷柜销量跃升至 1,419 万台，同比劲增 36%，洗衣机销量 256 万台， 同比增长 19%；公司营业收入成功跨越了 150 亿元大关，同比增长 30%；归属于上市公司股 东的净利润 7.87 亿元，同比增长近 70%；经营活动产生的现金流量净额激增至近 28 亿元， 同比大幅增长 547%。公司实现连续第 15 年蝉联中国冰箱出口量冠军，连续第 16 年蝉联中 国冰箱出口欧洲冠军，公司旗下 TCL 品牌冰箱和洗衣机国内销量均稳居行业前五。更值得 一提的是，公司的 Wind ESG 评级攀升至"A"，有力证明了公司在践行社会责任、注重环保 与治理方面的不懈努力和杰出成就。2023年，奥马电器以扎实的经营数据印证了公司在高质 量发展道路上的坚实步伐 ...

本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 广东奥马电器股份有限公司（以下简称"公司"）已于 2024 年 3 月 20 日在巨 潮资讯网上披露了《2023 年年度报告》及《2023 年年度报告摘要》。为便于广 大投资者更加全面深入地了解公司经营业绩、发展战略等情况，公司定于 2024 年 03 月 26 日（星期二）15:00-16:00 在"价值在线"（www.ir-online.cn）举办 2023 年度业绩说明会，与投资者进行沟通和交流，广泛听取投资者的意见和建议。 一、说明会召开的时间、地点和方式 会议召开时间：2024 年 03 月 26 日（星期二）15:00-16:00 会议召开地点：价值在线（www.ir-online.cn） 会议召开方式：网络互动方式 证券代码：002668 证券简称：奥马电器 公告编号：2024-018 广东奥马电器股份有限公司 关于举办2023年度业绩说明会的公告 三、投资者参加方式 投资者可于 2024 年 03 月 26 日（星期二）15:00-16:00 通过 网 址 https://eseb.cn/1cQe ...

Investment Rating and Core Views - The report assigns an "Overweight" rating to the company with a target price of 9.72 CNY, compared to the current price of 6.69 CNY [91] - The core view is that the company, as a leading refrigerator exporter, will benefit from the integration of TCL's white goods business, which is expected to improve scale and efficiency, leading to a revaluation of the company's market value [97] Financial Projections and Valuation - Revenue for 2023-2025 is projected to grow by +93%/+15%/+11%, with net profit attributable to shareholders increasing by +86%/+11%/+13% [108] - The company's valuation is based on a PE multiple of 12X for 2024, resulting in a target market capitalization of 10.51 billion CNY [111] - A DCF valuation suggests a higher equity value of 13.32 billion CNY, but the more conservative PE-based target price of 9.72 CNY is used [113][115] Business Overview and Strategy - The company has refocused on its core refrigerator business after divesting its fintech operations, with TCL taking control in 2021 and integrating its white goods assets [120] - The integration of TCL's white goods is expected to enhance the company's manufacturing efficiency and scale, particularly in the refrigerator segment [80] - The company plans to leverage TCL's brand and channel resources to strengthen its domestic market presence and expand its overseas market share [29] Market and Industry Analysis - The domestic refrigerator market is expected to remain stable, driven by product upgrades, with high-end refrigerators (priced above 7,000 CNY) accounting for 30.03% of sales in 2022, up 16 percentage points from 2018 [10] - The export market is projected to grow by +28% in 2023, with slower growth of +5%/+2% in 2024-2025, driven by recovery in demand and TCL's overseas channel expansion [107] - The company's export business is highly competitive, with a 19.7% market share in 2023, and it has established long-term relationships with over 250 global brands and retailers [76] Operational Efficiency and Profitability - The company's refrigerator business has maintained high profitability, with a net profit margin of 12.9% in 2022, ranking first among white goods companies [72] - Operational efficiency is supported by a strong manufacturing base, with 9 production facilities and 13 automated production lines, capable of producing 15 million units annually [75] - The company's cost control and streamlined product portfolio (130 SKUs) contribute to its competitive advantage in both domestic and export markets [75][76] Risks and Catalysts - Key catalysts include the expected recovery of 49% equity in the refrigerator subsidiary, which could double the company's net profit [97] - Risks include potential trade disputes, fluctuations in raw material prices, and the possibility of failing to complete the minority equity buyback by the 2025 deadline [53]

证券代码：002668 证券简称：奥马电器 公告编号：2024-003 广东奥马电器股份有限公司 关于公司与高榕资本的股权转让纠纷 暨重大诉讼事项的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 截止本公告披露日，上述案件均未开庭。 特别提示： 1、诉讼阶段：已立案受理。 2、涉案金额： 案件一：公司请求判令高榕资本返还公司已支付的案涉股权转让款项与股权 交易时案涉股权经审计账面价值之差额及差额款项利息共合计 140,447,133.20 元； 案件二：高榕资本请求判令公司支付剩余股权转让款及利息 55,048,515.06 元。 3、截止本公告披露日，上述案件均未开庭，未产生具有法律效力的判决， 故公司尚无法判断其对公司本期利润或期后利润产生的影响。 广东奥马电器股份有限公司（以下简称"公司"）因股权转让纠纷向深圳市 中级人民法院（以下简称"深圳中院"）起诉高榕资本（深圳）投资中心（有限 合伙）（以下简称"高榕资本"）。2024 年 2 月 21 日，公司收到深圳中院发来 的《受理案件通知书》（案号：（2024）粤 03 民初 2570 号），该案件已 ...

证券代码：002668 证券简称：奥马电器 公告编号：2024-001 广东奥马电器股份有限公司 一、本次司法拍卖情况 广东奥马电器股份有限公司于 2023 年 11 月 7 日在巨潮资讯网披露了《关于 持股 5%以上股东所持公司股份被司法拍卖的提示性公告》（公告编号：2023-061）， 公司持股 5%以上股东株信睿康持有的公司 1,500 万股股票被福田法院于 2023 年 12 月 7 日 10 时至 2023 年 12 月 20 日 10 时在淘宝网司法拍卖网络平台（网址： https://sf.taobao.com）上公开拍卖。 二、本次拍卖的竞买结果 经查询淘宝网司法拍卖网络平台公示的《网络竞价成功确认书》，本次株信 睿康 1,500 万股被拍卖股票中，除 150 万股流拍外，其余 1,350 万股已完成拍卖， 关于持股 5%以上股东所持股份司法拍卖完成过户登记 暨变动超 1%的公告 本公司及董事会全体成员保证公告的内容真实、准确和完整，没有虚假记 载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示 1、2023 年 12 月 7 日至 2023 年 12 月 20 日，广东奥马电器股份有限公司 （以下简称"公 ...

二、本次交易进展情况 2023年12月20日，公司根据《广东奥马电器股份有限公司与TCL实业控股 股份有限公司关于TCL家用电器（合肥）有限公司之股权转让协议》的约定足 额支付了第一期股权转让价款19,800万元整，合肥家电纳入公司合并报表范围。 详见公司在巨潮资讯网披露的《关于收购TCL家用电器（合肥）有限公司100% 股权的进展公告》（公告编号：2023-067）。 证券代码：002668 证券简称：奥马电器 公告编号：2023-068 广东奥马电器股份有限公司 关于收购TCL家用电器（合肥）有限公司100%股权进展 暨完成工商变更登记的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、交易概述 广东奥马电器股份有限公司（以下简称"公司"）于2023年10月28日召开 了第五届董事会第二十四次会议、于2023年12月18日召开了2023年第二次临时 股东大会，审议通过了《关于收购TCL家用电器（合肥）有限公司100%股权暨 关联交易的议案》，同意公司通过现金方式收购TCL家用电器（合肥）有限公 司（以下简称"合肥家电"）100%股权。详见公司在巨潮资 ...

关于收购TCL家用电器（合肥）有限公司100%股权的 证券代码：002668 证券简称：奥马电器 公告编号：2023-067 广东奥马电器股份有限公司 进展公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、交易概述 广东奥马电器股份有限公司（以下简称"公司"）于2023年10月28日召开 了第五届董事会第二十四次会议、于2023年12月18日召开了2023年第二次临时 股东大会，审议通过了《关于收购TCL家用电器（合肥）有限公司100%股权暨 关联交易的议案》，同意公司通过现金方式收购TCL家用电器（合肥）有限公 司（以下简称"合肥家电"）100%股权。具体情况详见公司在巨潮资讯网 （www.cninfo.com.cn）披露的《关于收购TCL家用电器（合肥）有限公司100% 股权暨关联交易的公告》（公告编号：2023-053）及《2023年第二次临时股东 大会决议公告》（公告编号：2023-066）。本次交易无需取得其他有关部门批 准。 二、交易进展情况 2023年12月20日，公司根据《广东奥马电器股份有限公司与TCL实业控股 股份有限公司关于TCL家 ...

证券代码：002668 证券简称：奥马电器 公告编号：2023-066 一、 会议召开和出席情况 广东奥马电器股份有限公司 1、 召开时间：2023 年 12 月 18 日（星期一）15:00 2023 年第二次临时股东大会决议公告 2、 召开地点：广东省中山市南头镇南头大道中 59 号 2 楼（公司会议室） 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示 1、 本次股东大会不存在否决议案的情形。 3、 召开方式：现场结合网络 4、 召集人：董事会 5、 主持人：董事长胡殿謙先生 6、 广东奥马电器股份有限公司（以下简称"公司"、"上市公司"）本次会议 的召集、召开符合《中华人民共和国公司法》、《上市公司股东大会规则》、《深圳 证券交易所股票上市规则》等有关法律、行政法规、部门规章、规范性文件和《广 东奥马电器股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的有关规定。 二、 会议出席情况 1、股东出席的总体情况 通过现场和网络投票的股东 178 人，代表股份 679,869,450 股，占上市公司 总股份的 66.1177%。 其中：通过现场投票的股 ...

北京 BEIJING·上海 SHANGHAI·深圳 SHENZHEN·香港 HONG KONG·广州 GUANGZHOU·西安 XI'AN 致：广东奥马电器股份有限公司 北京市嘉源律师事务所 北京市嘉源律师事务所 关于广东奥马电器股份有限公司 2023 年第二次临时股东大会的 法律意见书 西城区复兴门内大街 158 号远洋大厦 4 楼 中国·北京 关于广东奥马电器股份有限公司 2023 年第二次临时股东大会的 法律意见书 嘉源(2023)-04-925 北京市嘉源律师事务所（以下简称"本所"）接受广东奥马电器股份有限公 司（以下简称"公司"）的委托，根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公 司法》"）、《上市公司股东大会规则》（以下简称"《股东大会规则》"）等 现行有效的法律、行政法规、部门规章、规范性文件（以下简称"法律法规"） 以及《广东奥马电器股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的有关 规定，指派本所律师对公司2023年第二次临时股东大会（以下简称"本次股东大 会"）进行见证，并依法出具本法律意见书。 为出具本法律意见书，本所指派律师现场见证了本次股东大会，查阅了公司 提供的与本次股东大会 ...

广东奥马电器股份有限公司 第五届董事会第二十五次会议审议的 内控制度汇编 二〇二三年十二月 | 股东大会议事规则 | | --- | | 董事会议事规则 . | | 监事会议事规则(第五届监事会第十六次会议审议通过) | | 累积投票实施细则 | | | | | 2、新增的制度 | | --- | 广东奥马电器股份有限公司 股东大会议事规则 第一章 总 则 第一条 为规范广东奥马电器股份有限公司（以下简称"公司"）行为，保证 股东大会依法行使职权，根据《中华人民共和国公司法》(以下简称"《公司法》")、 《中华人民共和国证券法》(以下简称"《证券法》")、《上市公司股东大会规则》 等相关法律、法规、规范性文件和《广东奥马电器股份有限公司章程》（以下简 称"《公司章程》"）的规定，制定《广东奥马电器股份有限公司股东大会议事规 则》（以下简称"本规则"）。 第二条 公司股东大会的召集、召开、表决程序以及股东大会的提案、决议 均应当遵守本规则。 第三条 本规则自生效之日起，即成为规范公司股东大会的组织与行为，规 范公司股东权利与义务的具有法律约束力的文件。 第二章 股东大会的召集和召开程序 第四条 股东大会分为年度 ...