| --- | --- | --- | |-------------------------|--------|----------------| | 公司基本资讯 | | | | 产业别 | | 化工 | | A 股价 (2024/12/23) | | 26.81 | | 深证成指 (2024/12/23) | | 10537.40 | | 股价 12 个月高 / 低 | | 31.44/15.36 | | 总发行股数 ( 百万 ) | | 938.28 | | A 股数 ( 百万 ) | | 728.17 | | A 市值 ( 亿元 ) | | 195.22 | | 主要股东 | | 朱双全 | | | | (14.84%) | | 每股净值 ( 元 ) | | 4.63 | | 股价 / 账面净值 | | 5.80 | | | 一个月 | 三个月 一年 | | 股价涨跌 (%) | | -1.1 33.3 19.2 | | | | | 近期评等 | --- | --- | |------------------|------------| | | | | 机构投资者占流通 | A 股比例 | | 基金 ...

证 券 2024 年 12 月 11 日 研 究 报 告 基本数据 2024-12-10 当前股价（元） 27.54 总市值（亿元） 258 总股本（百万股） 938 流通股本（百万股） 728 52 周价格范围（元） 16.36-30.65 日均成交额（百万元） 278.99 公 司 研 究 临时键合胶及高端晶圆光刻胶均实现订单突破 —鼎龙股份（300054.SZ）公司事件点评报告 增持(维持) 事件 分析师：毛正 S1050521120001 maozheng@cfsc.com.cn 分析师：吕卓阳 S1050523060001 lvzy@cfsc.com.cn 鼎龙股份分别于 2024 年 11 月 20 日和 2024 年 12 月 9 日公 告：临时键合胶产品首次获得国内某主流晶圆厂客户的采购 订单；某款浸没式 ArF 晶圆光刻胶及某款 KrF 晶圆光刻胶 产品于近期首次收到共两家国内主流晶圆厂客户的订单。 投资要点 ▌ 高端晶圆光刻胶订单落地，巩固半导体材料平台 企业地位 截至目前，公司已布局 20 余款高端晶圆光刻胶，均为客户主 动委托开发的型号，其中多款在国内尚未突破。公司已有 2 款产品通过 ...

12月9日，鼎龙股份（SZ300054，股价27.54元，市值258.40亿元）发布公告表示，其控股子公司鼎龙 （潜江）新材料有限公司（以下简称潜江鼎龙）生产的某款浸没式ArF晶圆光刻胶及某款KrF晶圆光刻 胶产品前后顺利通过客户验证，并于近期分别收到共两家国内主流晶圆厂客户的订单，合计采购金额超 百万元人民币。 《每日经济新闻》记者注意到，这是鼎龙股份的高端晶圆光刻胶首次获得客户订单。包括上述已获订单 的两款产品，鼎龙股份总共已布局20余款高端晶圆光刻胶。鼎龙股份目前还在推进向不特定对象发行可 转债的计划，募投项目即包括年产300吨KrF/ArF光刻胶产业化项目。 又有一项重大市场突破 鼎龙股份在公告中表示，基于公司在有机合成（单体、PAG、Quencher等光刻胶小分子成分开发平 台）、高分子合成（光刻胶树脂开发平台）、OLED面板光刻胶和半导体先进封装光刻胶领域的开发积 累、工程装备设计等方面形成的技术优势，以及公司通过半导体CMP制程工艺材料与主流晶圆制造厂 建立的紧密合作关系，公司针对KrF、ArF光刻胶的技术要求设计单体结构、树脂结构、配方等，提高 纯化、过滤、混配等工艺等级，开发出KrF、ArF ...

投资评级 买入(维持) 股价(2024-11-25) 27.11 元 交易数据 总市值（百万元） 25,436.84 流通市值（百万元） 19,740.81 总股本（百万股） 938.28 流通股本（百万股） 728.17 12 个月价格区间 29.93/17.04 资料来源：聚源 升幅% 1M 3M 12M 相对收益 0.32 25.69 3.73 绝对收益 -1.74 41.35 12.49 鼎龙股份（300054.SZ） 公司快报 临时键合胶首次获得客户订单，深化战略转型 投资要点 鼎龙股份于 2024 年 11 月 19 日发布关于公司临时键合胶首获客户订单的自愿性信息 披露公告。 临时键合胶首次获得客户订单，年产超百吨产能规模持续满足客户订单需求。公司 先进封装材料-临时键合胶产品于近期首次收到国内某主流晶圆厂客户的采购订单 （订单涉及金额数百万元），此前该产品型号以海外进口为主。这是继今年 6 月公 司半导体封装 PI 产品获得批量订单之后，第二款半导体先进封装材料在客户端实 现销售。本次订单的签署，进一步彰显下游客户对公司产品创新、体系管理、产业 一年股价表现 化及客户服务能力等各方面的认可，将 ...

e公司讯，近年来，潜江立足本地盐卤油气资源优势，依托化工产业基础延伸发展光电子信息产业，先 后获批国家火炬微电子材料特色产业基地、省创新型产业集群、省战略性新兴产业集群。 其中，鼎龙股份完成集成电路CMP抛光垫生产和半导体光刻胶自主研发，年产300吨光刻胶项目量产线 将于2025年一季度投产；北旭电子面板用光刻胶产能达6000吨，投资新建光刻胶核心原材料生产线，将 彻底解决集成电路光刻胶核心原材料被国外"卡脖子"的被动局面。 ...

300054.SZ 电子 | 证券研究报告 — 调整盈利预测 2024 年 11 月 19 日 鼎龙股份 业绩快速增长，半导体业务占比持续提升 公司发布 2024 年三季报，2024 年前三季度公司实现营收 24.26 亿元，同比增长 29.54%；实现 归母净利润 3.76亿元，同比增长 113.51%。其中三季度实现营收 9.07亿元，同比增长 27.17%， 环比增长 11.85%；实现归母净利润 1.58亿元，同比增长 97.15%，环比增长 16.30%。看好公司 半导体业务布局优势以及新产品研发、导入进展，维持增持评级。 支撑评级的要点 ◼ 公司业绩快速增长，盈利能力良好。2024 年前三季度公司营收及归母净利润均实现较大幅 度提升，主要原因为半导体业务已成为驱动公司主营业务收入及利润双增长的重要动力， 以及公司持续进行降本控费专项工作。2024 年前三季度公司毛利率为 46.51%（同比+10.68 pct），净利率为 19.46%（同比+7.76 pct），期间费用率为 26.45%（同比-0.52 pct），其中 财务费用率 0.73%（同比+1.05 pct），主要系 24 年前三季度银行 ...

[Table_Main] 公司研究|信息技术|半导体与半导体生产设备 证券研究报告 鼎龙股份(300054)公司点评报告 2024 年 11 月 1 日 [Table_Title] 半导体材料收入占比提升，盈利能力增强 ——鼎龙股份（300054）2024 年三季报点评 事件： [Table_Summary] 10 月 24 日晚间，鼎龙股份发布 2024 年三季度报告。2024 年前三季度，公 司实现营业收入 24.26 亿元，同比+29.54%；归母净利润 3.76 亿元，同比 +113.51%。其中，2024Q3，公司实现营业收入 9.07 亿元，环比+11.85%， 同比+27.17%；归母净利润 1.58 亿元，环比+16.30%，同比+97.15% 点评： 光电半导体材料稳步放量，盈利能力大幅改善 收入端，光电半导体材料及芯片产品稳步放量。1）CMP 耗材：CMP 抛光垫 Q3 实现销售收入 2.25 亿元，环比增长 38%，同比增长 90%，再创历史单 季度收入新高，其中 9 月单月抛光垫销量破 3 万片，破单月抛光垫销量的历 史新高。硬垫方面，公司在外资本土晶圆厂客户取得突破；软垫方面，潜江 ...

量—鼎龙股份（300054.SZ）公司动态点评》2024-05-21 证券研究报告 | 公司动态点评 2024 年 10 月 29 日 鼎龙股份（300054.SZ） 半导体景气回升叠加公司降本控费，24Q3 业绩表现亮眼 | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | |--------------------------------------------|-------|-------|-------|-------|-------|-------------------------------------------|-----------| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 财务指标 | 2022A | 2023A | 2024E | 2025E | 2026E | 买入（维持评级） | | | 营业收入（百万元） | 2,721 | 2,667 | 3,241 | 3,732 | 4,363 | 股票信息 | | | 增长率 yoy （ % ） | 15.5 | -2.0 | 21.5 | 15.2 | ...

[Table_MainInfo] 公司研究/信息设备/半导体产品与半导体设备 证券研究报告 鼎龙股份（300054）公司季报点评 2024 年 10 月 27 日 [Table_InvestInfo] 投资评级 优于大市 维持 | --- | --- | |-----------------------------------------------------------|----------------| | 股票数据 | | | 10 [ Table_StockInfo 月 25 日收盘价（元） ] | 27.83 | | 52 周股价波动（元） | 15.36-31.44 | | 总股本 / 流通 A 股（百万股） | 938/728 | | 总市值 / 流通市值（百万元） | 26112/20265 | | 相关研究 | | | [Table_ReportInfo] 《 23Q4 单季度收入 7.95 亿元创 | 3 年来新高， | | 新产品导入客户、验证进展顺利》 | 2024.04.13 | 市场表现 [Table_QuoteInfo] 鼎龙股份 海通综指 13.12% 2.12% -8.88 ...

2024 年 10 月 25 日 公司研究 CMP 等半导体材料快速放量，公司业绩高速增长 事件：公司发布 2024 年三季报。2024 年前三季度，公司实现营收 24.26 亿元， 同比增长 29.5%；实现归母净利润 3.76 亿元，同比增长 113.5%；实现扣非后 归母净利润 3.43 亿元，同比增长 165.3%。2024Q3，公司单季度实现营收 9.07 亿元，同比增长 27.2%，环比增长 11.9%；实现归母净利润 1.58 亿元，同比增 长 97.2%，环比增长 16.3%。 点评： 半导体材料营收大幅增长，带动公司业绩高增。2024 年前三季度，公司半导体 材料业务及集成电路芯片设计和应用业务合计实现营收约 10.89 亿元，同比增长 88%。其中，CMP 抛光垫实现营收约 5.24 亿元，同比增长 95%；CMP 抛光液、 清洗液产品合计实现营收约 1.38 亿元，同比增长 186%；半导体显示材料业务 （YPI、PSPI、TFE-INK）合计实现营收约 2.82 亿元，同比增长 162%。此外， 公司半导体先进封装材料及晶圆光刻胶业务也在快速推进中。同时，基于公司产 能利用率的提高，以 ...