证券代码：600398 证券简称：海澜之家 编号：2024—050 表决结果：同意 9 票，反对 0 票，弃权 0 票。 特此公告。 海澜之家集团股份有限公司董事会 二〇二四年十月十六日 海澜之家集团股份有限公司 第九届第九次董事会（现场结合通讯）决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 海澜之家集团股份有限公司（以下简称"公司"）董事会第九届第九次会议 于2024年10月15日在公司会议室以现场结合通讯方式召开，会议通知已于2024 年 10 月 15 日通过口头等方式通知各位董事。会议应到董事 9 人，亲自出席董事 9 人，公司高级管理人员和监事列席了会议。会议由公司董事长周立宸先生主持， 董事长在会议上对本次会议的通知时间等事项向与会董事做出了说明。本次会议 的召开符合《公司法》及《公司章程》的有关规定。 会议以记名投票表决方式审议通过了《关于选举秦敏杰先生为第九届董事会 薪酬与考核委员会委员的议案》。 ...

国浩律师（上海）事务所 法律意见书 国浩律师（上海）事务所 国浩律师（上海）事务所（以下简称"本所"）接受海澜之家集团股份有限公 司（以下简称"公司"）委托，指派本所律师出席公司 2024 年第一次临时股东大 会（以下简称"本次股东大会"）。本所律师根据《中华人民共和国证券法》（以下 简称"《证券法》"）、《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《上 市公司股东大会规则》（以下简称"《股东大会规则》"）等法律、法规、部门规 章和规范性文件以及《海澜之家集团股份有限公司章程》（以下简称"《公司章 程》"）的规定，就公司本次股东大会的召集与召开程序、出席会议人员资格、召 集人资格、会议表决程序和表决结果的合法性等有关法律问题出具法律意见书。 对本法律意见书的出具，本所律师特作如下声明： 1、本所及经办律师依据《证券法》《律师事务所从事证券法律业务管理办法》 和《律师事务所证券法律业务执业规则（试行）》等规定及本法律意见书出具日 以前已经发生或者存在的事实，严格履行了法定职责，遵循了勤勉尽责和诚实信 用原则，进行了充分的核查验证，保证本法律意见书所认定的事实真实、准确、 完整，所发表的结论性意见合法、准 ...

海澜之家集团股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会 会 议 资 料 2024 年 10 月 海澜之家集团股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会材料目录 一、股东大会参会须知 二、股东大会表决办法的说明 三、大会议程 四、关于补选秦敏杰先生为第九届董事会董事的议案 五、关于部分募集资金投资项目调整投资规模并结项暨节余募集资金永久补 充流动资金的议案 六、关于修订《公司对外投资管理办法》的议案 海澜之家集团股份有限公司 五、股东发言时，应先报告所持股份数和姓名。在进行表决时，股东不进行 大会发言。 六、大会以记名投票方式进行表决。 七、为保证股东大会的严肃性和正常秩序，切实维护与会股东（或代理人） 的合法权益，除出席会议的股东（或代理人）、公司董事、监事、董事会秘书、 高级管理人员、公司聘任律师及董事会邀请的人员外，公司有权依法拒绝其他人 员进入会场。 八、为保证会场秩序，场内请勿吸烟、大声喧哗，对干扰会议正常秩序、寻 衅滋事和侵犯其他股东合法权益的行为，工作人员有权予以制止，并及时报告有 关部门查处。 海澜之家集团股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会参会须知 为维护投资者的合法权益，确保股东 ...

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company, with a target price of 8.52 CNY per share, compared to the current price of 7.58 CNY [4][9]. Core Views - The strategic partnership with JD.com has been established, with the first JD Outlet store opening at Hailan Feima Water City, aiming to explore new growth avenues. The store has seen an average daily foot traffic of over 30,000 during the National Day holiday [2]. - The second quarter performance was below expectations, with revenue and net profit for Q2 2024 declining by 5.88% and 14.42% respectively. The cautious outlook for Q3 is noted, although improvements are anticipated in Q4 due to favorable policy changes and the impact of the JD Outlet [2][3]. - Earnings per share (EPS) forecasts for 2024, 2025, and 2026 are projected at 0.57 CNY, 0.64 CNY, and 0.76 CNY respectively, with a reasonable valuation based on a 15x PE ratio for 2024 [2][9]. Financial Summary - Revenue for 2024 is expected to be 22.114 billion CNY, with a growth rate of 2.73%. The net profit is projected at 2.727 billion CNY, reflecting a decline of 7.61% [3][9]. - The company’s revenue breakdown includes direct sales, franchise operations, online sales, and group purchasing, with varying growth rates and profit margins across these segments [7][8][9]. - The EBITDA for 2024 is estimated at 5.067 billion CNY, with a slight decrease from the previous year [3][9]. Revenue Projections - Direct sales are projected to generate revenues of 4.806 billion CNY in 2024, with a growth rate of 6.02% [7]. - Franchise revenue is expected to decline to 9.367 billion CNY in 2024, a decrease of 12.31% [8]. - Online sales are forecasted to grow significantly, reaching 4.887 billion CNY in 2024, with a growth rate of 50% [8][9]. Profitability Metrics - The gross margin for direct sales is expected to remain stable at 62.61%, while the online business is projected to have a gross margin of 48.65% [7][8]. - The net profit margin is anticipated to be around 12.5% for 2024, with a return on equity (ROE) of 14.4% [3][9].

大家好 我是广发政策院纺织服装研究员米哈杰非常感谢大家对于广发纺织服装的支持同时也非常感谢大家参加今天的海南时间深度报告的一个解读那这篇报告呢我们是在今年年初写的这个我们做了一些更新同时呢也会增加一些新的内容但是都是呢基于以外发的这个报告那我们从上周一开始呢这个纺织服装和新光每天会有一场深度报告解读啊这个持续至月底 那海南之家的这个申报解读呢也是收官的最后一篇啊之前的话呢我们已经解读了百荣东方的深度啊清宫的家居板块中报总结和展望违心股份的深度啊清宫的出口板块中的呃中报总结和展望啊台湾青彩的深度啊清宫的呃这个造纸包装的这个中报总结和展望那这个海外运动鞋服行业采报增速啊清宫的必选消费中报总结和展望 加法行业的深度这个清宫的太阳值月的深度开润股份的深度清宫的公牛集团的深度羊绒行业的深度清宫的友谊股份的深度富盘优衣库多南亚出海成功经验的深度这个清宫的共创草坪的深度安踏体育的深度这个清宫的永兴股份的深度都是有一定关注度的行业和公司如果说大家透过了直播的话欢迎收看回放那么下面的就是我们正式进入 海南之家深度报告的一个汇报那我们呢会分成这个七个部分啊这个介绍啊首先会介绍一下海南之家整体的情况啊其次的话呢公司大宗高性价比啊这 ...

证券代码：600398 证券简称：海澜之家 编号：2024—047 海澜之家集团股份有限公司 关于部分募投项目调整投资规模、结项 并将节余募集资金永久补充流动资金的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次事项已经公司董事会、监事会审议通过，尚需提交公司股东大会审议。 公司于2024年9月27日召开第九届董事会第八次会议、第九届监事会第六次 会议，审议通过了《关于部分募集资金投资项目调整投资规模并结项暨节余募集 资金永久补充流动资金的议案》。为满足公司业务发展需要，提高募集资金使用 效率，根据公司实际经营状况和未来发展规划，公司拟调整"洛阳服装生产基地 建设项目"投资规模并结项，并将节余募集资金9,758.91万元（含截至2024年9 月26日募集资金账户累计利息收入净额，具体金额以实际补充流动资金时募集资 海澜之家集团股份有限公司（以下简称"公司"）拟调整"洛阳服装生产基 地建设项目"的投资规模并结项，调整后总投资规模为人民币 8,576.08 万元 （其中拟以募集资金投入金额为人民币 7,8 ...

海澜之家集团股份有限公司 证券代码：600398 证券简称：海澜之家 编号：2024—046 第九届第八次董事会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 海澜之家集团股份有限公司（以下简称"公司"）董事会第九届第八次会议 于 2024 年 9 月 27 日在公司会议室召开，会议通知已于 2024 年 9 月 20 日通过电 话等方式通知各位董事。会议应到董事 8 人，亲自出席董事 8 人，公司高级管理 人员和监事列席了会议。会议由公司董事长周立宸先生主持，本次会议的召开符 合《公司法》及《公司章程》的有关规定。 会议以记名投票表决方式逐项审议通过了以下议案： 一、审议通过了《关于部分募集资金投资项目调整投资规模并结项暨节余 募集资金永久补充流动资金的议案》 表决结果：同意 8 票，反对 0 票，弃权 0 票。 该议案尚需提交公司 2024 年第一次临时股东大会审议。 《海澜之家集团股份有限公司关于部分募投项目调整投资规模、结项并将节 余 募 集 资 金 永 久 补 充 流 动 资 金 的 公 告 》 详 见 上 ...

核查意见 华泰联合证券有限责任公司 关于海澜之家集团股份有限公司部分募投项目调整投资规 模、结项并将节余募集资金永久补充流动资金的核查意见 华泰联合证券有限责任公司（以下简称"华泰联合证券"或"保荐机构"） 作为海澜之家集团股份有限公司（以下简称"海澜之家"、"公司"或"发行人"） 2018 年公开发行可转换公司债券的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管 理办法》《上海证券交易所股票上市规则》《可转换公司债券管理办法》《上海证 券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——规范运作》《上海证券交易所上市公 司自律监管指引第 12 号——可转换公司债券》等法律法规的规定，对海澜之家 部分募投项目调整投资规模、结项并将节余募集资金永久补充流动资金有关事项 进行了核查，核查情况如下： 一、募集资金的基本情况 经中国证券监督管理委员会《关于核准海澜之家股份有限公司公开发行可转 换公司债券的批复》（证监许可[2018]836 号）核准，公司于 2018 年 7 月 13 日公 开发行人民币 30.00 亿元可转换公司债券，扣除发行费用人民币 31,933,018.87 元 （不含税），募集资金净额为人民币 2,968,0 ...

海澜之家集团股份有限公司 对外投资管理办法 （2024年9月修订） 第一章 总 则 第一条 为规范海澜之家集团股份有限公司（以下简称"公司"）对外投资 行为，防范对外投资风险，提高对外投资效益，维护公司和股东合法权益，根据 《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上海证券交易所股票上 市规则》（以下简称"《上市规则》"）等法律、法规、规范性文件以及《海澜 之家集团股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的相关规定，结合 公司实际情况，制定本办法。 第二条 本办法所称对外投资，是指公司为获取未来收益而将一定数量的货 币资金、股权以及经评估后的实物或无形资产作价出资，对外进行的各种形式的 投资活动。本办法所称对外投资不包括委托理财，公司委托理财业务根据《海澜 之家集团股份有限公司委托理财管理制度》的相关规定执行。 第三条 本办法适用于公司及其所属全资子公司、控股子公司（以下简称"子 公司"）。 第四条 公司对外投资行为必须符合国家相关法律法规及产业政策，符合公 司发展战略，有利于增强公司竞争能力，有利于合理配置企业资源，促进公司可 持续发展。 第二章 对外投资的组织管理机构 第五条 公司股东大会、 ...

重要内容提示： 证券代码：600398 证券简称：海澜之家 编号：2024—048 海澜之家集团股份有限公司 关于召开 2024 年第一次临时股东大会的通知 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、 召开会议的基本情况 (一)股东大会类型和届次 召开的日期时间：2024 年 10 月 15 日 14 点 30 分 至 2024 年 10 月 15 日 采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台的投票时间为股 东大会召开当日的交易时间段，即 9:15-9:25,9:30-11:30，13:00-15:00；通过互联 网投票平台的投票时间为股东大会召开当日的 9:15-15:00。 股东大会召开日期：2024年10月15日 本次股东大会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票 系统 2024 年第一次临时股东大会 (二)股东大会召集人：董事会 (三)投票方式：本次股东大会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结合的 方式 (四)现场会议召开的日期、时间和地点 (六)融资融券、转融通、约定购回业务账户 ...