新奥天然气股份有限公司董事会 关于本次交易摊薄即期回报情况及填补措施的说明 注：表格内备考数据基于截至 2024 年 12 月 31 日新奥能源已发行的股份及购股权情况，假 设购股权截至计划登记日均未行权且购股权要约全部获有效接纳，并假设所有现金对价均采 用借款支付。 1 项目 2024 年度/2024 年 12 月 31 日 交易完成前 交易完成后 总资产 13,248,750 13,248,750 总负债 7,194,389 8,886,603 归属于母公司所有者权益 2,346,726 3,512,032 营业收入 13,583,649 13,583,649 利润总额 1,263,596 1,216,672 净利润 994,380 947,456 归属于母公司所有者的净利润 449,318 813,648 归属于上市公司股东的核心利润 514,306 933,975 基本每股收益（元/股） 1.46 1.56 资产负债率 54.30% 67.08% 单位：万元 本次交易后，上市公司归属于母公司所有者的净利润、归属于上市公司股东 的核心利润较本次交易前有所增加，基本每股收益较本次交易前有所增厚，不存 在因 ...

新奥天然气股份有限公司拟对新奥能源控股有限公司 私有化涉及的该公司收购定价的合理性 估值分析报告 中铭估报字[2025]第 10001 号 (共一册 第一册) 中铭国际资产评估 北京 自限责什公司 Zhong Ming （Bei jing）Assets Appraisal International Co.,Ltd 二〇二五年四月二十字 , 注册 新奥天然气股份有限公司拟对新奥能源控股有限公司私有化涉及的该公司置换定价的合理 性 · 估值分析报告 本册目录 | 声明 | | --- | | 估值分析报告摘要 ……………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………… 3 | | 估值分析报告正文 | | 一、委托人、被估值分析单位和估值分析委托合同约定的其他估值分析报告使用 | | 人概况… | | 二、估值分析目的 . | | 三、交易方案简介 ……………………………………………………………………………………………… 11 | | 四、估值分析基准日 ...

股票代码：600803 股票简称：新奥股份 上市地点：上海证券交易所 新奥天然气股份有限公司 重大资产购买暨关联交易报告书（草案）（摘要） | 于计划登记日除新能（香港）能源投资有限公司 外新奥能源控股有限公司的所有股东及有效接纳 | | | --- | --- | | 潜在交易对方 购股权要约的购股权持有人 | 住所或通讯地址 - | 独立财务顾问 签署日期：二〇二五年四月 本次交易相关事项的生效和完成尚待上市公司股东大会、标的公司股东大会及其他 有权监管机构的审批、备案或授权。重组报告书及其摘要所述事项并不代表中国证监会、 上交所等有权监管机构对于本次重大资产重组相关事项的实质性判断、确认或批准。 本次交易完成后，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责；因本次交易引致 的投资风险，由投资者自行负责。投资者在评价公司本次重大资产重组事项时，除本报 告书摘要内容以及与本报告书摘要同时披露的相关文件外，还应认真考虑本报告书摘要 披露的各项风险因素。投资者若对本报告书摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪 人、律师、专业会计师或其他专业顾问。 1 新奥天然气股份有限公司 重大资产购买暨关联交易报告书（草案）（摘 ...

新奥天然气股份有限公司董事会 第十一条规定的说明 关于本次交易符合《上市公司重大资产重组管理办法》 新奥天然气股份有限公司（以下简称"公司"）拟通过全资子公司私有化新 奥能源控股有限公司（以下简称"新奥能源"，股票代码：02688.HK），并以介 绍上市方式在香港联合交易所有限公司主板上市（以下简称"本次交易"）。 经审慎分析，公司董事会认为本次交易符合《上市公司重大资产重组管理办 法》第十一条的各项规定，具体如下： 1．本次交易符合国家相关产业政策和有关环境保护、土地管理、反垄断、 外商投资、对外投资等法律和行政法规的规定。 2．本次交易不会导致公司不符合 A 股股票上市条件。 3．本次交易中，公司综合考虑公司和新奥能源的二级市场价格、历史业务 和财务表现、相关可比公司的估值水平、本次交易后公司的业务发展潜力及本次 交易给双方股东带来的潜在利益等多方面因素，确定交易价格，公司已经聘请估 值机构出具估值分析报告，从独立估值机构的角度分析本次交易价格的公允性和 合理性。因此，本次交易所涉及的资产定价公允，不存在损害公司和股东合法权 益的情形。 4．本次交易所涉及的标的资产权属清晰，资产过户或者转移给公司不存在 ...

证券代码：600803 证券简称：新奥股份 公告编号：临 2025-047 新奥天然气股份有限公司 关于召开2024年年度股东大会的通知 一、召开会议的基本情况 (一)股东大会类型和届次 2024年年度股东大会 (二)股东大会召集人：董事会 (三)投票方式：本次股东大会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结 合的方式 (四)现场会议召开的日期、时间和地点 召开的日期时间：2025 年 5 月 28 日 10 点 00 分 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 至2025 年 5 月 28 日 采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台的投票时间为股 东大会召开当日的交易时间段，即 9:15-9:25,9:30-11:30，13:00-15:00；通过互联 网投票平台的投票时间为股东大会召开当日的 9:15-15:00。 (六)融资融券、转融通、约定购回业务账户和沪股通投资者的投票程序 股东大会召开日期：2025年5月28日 本次股东大会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票 系 ...

证券代码：600803 证券简称：新奥股份 公告编号：临 2025-043 新奥天然气股份有限公司 第十届监事会第二十次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 新奥天然气股份有限公司（以下简称"公司""新奥股份"）第十届监事会 第二十次会议通知于 2025 年 4 月 15 日以邮件形式发出，会议按照预定时间于 2025 年 4 月 25 日以通讯表决的方式召开。全体监事出席本次会议。本次会议的 召开和表决程序符合《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）和 《新奥天然气股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的有关规定， 合法有效。经与会监事表决同意，审议并通过了如下议案： 一、审议通过了《新奥股份 2025 年第一季度报告》 公司监事会对《新奥股份 2025 年第一季度报告》进行了认真仔细的审核， 发表书面审核意见如下： 1.《新奥股份 2025 年第一季度报告》的编制和审议程序符合法律法规、《公 司章程》和公司内部管理制度的各项规定； 2.《新奥股份 2025 年第一季度报告》的内容和 ...

证券代码：600803 证券简称：新奥股份 公告编号：临 2025-042 新奥天然气股份有限公司 第十届董事会第二十七次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 新奥天然气股份有限公司（以下简称"公司""新奥股份"）第十届董事会 第二十七次会议通知于 2025 年 4 月 15 日以邮件形式发出，会议按照预定时间于 2025 年 4 月 25 日以通讯表决的方式召开。公司全体董事出席本次会议。本次会 议的召开和表决程序符合《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"） 和《新奥天然气股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的有关规定， 合法有效。经与会董事表决同意，审议并通过了如下议案： 一、审议通过了《新奥股份 2025 年第一季度报告》 该议案在提交董事会审议前已经公司第十届董事会2025年第二次审计委员 会审议通过。具体内容详见同日披露于上海证券交易所网站的《新奥股份2025 年第一季度报告》。 表决结果：同意 11 票，反对 0 票，弃权 0 票。 二、审议通过了《关于公司本次重大资产重 ...

关于披露重组报告书暨一般风险提示公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重 大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 新奥天然气股份有限公司（以下简称"公司"）拟通过全资子公司私有化新奥能源 控股有限公司（股票代码：02688.HK），并以介绍上市方式在香港联合交易所有限公司 主板上市（以下简称"本次交易"）。本次交易达到《上市公司重大资产重组管理办法》 规定的重大资产重组标准，构成重大资产重组。 公司于 2025 年 4 月 25 日召开第十届董事会第二十七次会议，审议通过了《关于< 新奥天然气股份有限公司重大资产购买暨关联交易报告书（草案）>及其摘要的议案》 及其他相关议案，具体内容详见公司同日于上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披 露的公告。 本次交易尚需公司股东大会审议批准，并取得相关审批、备案程序后方可正式实施。 本次交易能否实施存在不确定性，有关信息均以公司指定的信息披露媒体《中国证券报》 及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）刊登的公告为准。 证券代码：600803 证券简称：新奥股份 公告编号：临 2025-04 ...

Financial Performance - The company's operating revenue for Q1 2025 was CNY 3,372,923, a decrease of 1.40% compared to CNY 3,420,918 in the same period last year[5]. - Net profit attributable to shareholders was CNY 97,643, down 9.64% from CNY 108,058 year-on-year[5]. - The basic earnings per share decreased to CNY 0.32, down 8.57% from CNY 0.35 in the same period last year[5]. - The weighted average return on net assets was 4.05%, a decrease of 0.42 percentage points compared to 4.47% in the previous year[5]. - The company reported a core profit of CNY 108,340, slightly up by 0.09% from CNY 108,238 year-on-year[5]. - The company's net profit for Q1 2025 was CNY 181,965 million, a decrease of 12.2% compared to CNY 207,320 million in Q1 2024[23]. - Operating profit for Q1 2025 was CNY 237,987 million, down 13.3% from CNY 274,725 million in the same period last year[23]. - Total revenue from operating activities in Q1 2025 was CNY 4,089,082 million, slightly up from CNY 4,080,272 million in Q1 2024[27]. - The company reported a total comprehensive income of CNY 203,679 million for Q1 2025, an increase from CNY 197,457 million in Q1 2024[24]. - Basic and diluted earnings per share for Q1 2025 were both CNY 0.32, down from CNY 0.35 in Q1 2024[24]. Cash Flow and Assets - The net cash flow from operating activities increased significantly to CNY 57,650 from a negative CNY 3,534 in the previous year[5][8]. - The company's cash and cash equivalents increased to CNY 1,541,569 as of March 31, 2025, from CNY 1,343,522 at the end of 2024[17]. - The company reported a decrease in accounts receivable to CNY 610,345 as of March 31, 2025, from CNY 636,629 at the end of 2024[18]. - The company's total assets at the end of the reporting period reached CNY 13,579,054, reflecting a 2.49% increase from CNY 13,248,750 at the end of the previous year[6]. - The company's total liabilities as of March 31, 2025, were CNY 7,321,699, compared to CNY 7,194,389 at the end of 2024[19]. - The cash and cash equivalents at the end of Q1 2025 were CNY 1,546,449 million, compared to CNY 1,692,756 million at the end of Q1 2024[29]. - The company's total liabilities decreased from CNY 1,017,548 million in Q4 2024 to CNY 561,886 million in Q1 2025[29]. - The company's total assets increased from CNY 1,418,684 million at the end of 2024 to CNY 1,574,952 million by the end of Q1 2025[30]. - Total assets increased to CNY 2,753,247 million in Q1 2025, up from CNY 2,590,105 million in Q1 2024, representing a growth of approximately 6.3%[32]. - The company’s equity totaled CNY 1,281,338 million in Q1 2025, slightly up from CNY 1,279,637 million in Q1 2024, indicating a marginal increase of 0.1%[32]. Shareholder Information - Shareholders' equity attributable to the parent company increased by 5.27% to CNY 2,470,452 from CNY 2,346,726[6]. - The number of ordinary shareholders at the end of the reporting period was 24,197[11]. - The company’s equity attributable to shareholders increased to CNY 2,470,452 as of March 31, 2025, from CNY 2,346,726 at the end of 2024[20]. Investment and Financing Activities - Investment activities resulted in a net cash outflow of CNY -438,475 million in Q1 2025, an improvement from CNY -520,554 million in Q1 2024[28]. - Financing activities generated a net cash inflow of CNY 100,560 million in Q1 2025, contrasting with a net outflow of CNY -27,754 million in Q1 2024[37]. - The company has launched a restricted stock incentive plan for 2025, granting 19,525,000 shares at a price of CNY 9.79 per share to 72 eligible participants[16]. Strategic Developments - The company plans to privatize Xin'ao Energy Holdings Limited and list it on the Hong Kong Stock Exchange, aiming to enhance market competitiveness[13]. - The company has received confirmation from the State Administration for Market Regulation that the transaction involving Xin'ao Energy does not constitute a concentration of operators, thus no antitrust review is required[14]. Research and Development - Research and development expenses for Q1 2025 were CNY 552 million, down from CNY 810 million in Q1 2024, reflecting a decrease of 31.9%[34].

中国国际金融股份有限公司 关于新奥天然气股份有限公司重大资产购买摊薄即期回报 情况及其填补措施的核查意见 新奥天然气股份有限公司（以下简称"上市公司"或"新奥股份"）拟以新 能（香港）能源投资有限公司作为要约人，在先决条件达成后，向计划股东和购 股权持有人提出私有化新奥能源控股有限公司的方案，该方案将根据开曼群岛公 司法第 86 条以协议安排的方式实行；协议安排生效后，新奥能源控股有限公司 将成为新能（香港）能源投资有限公司全资子公司并从联交所退市，新奥股份所 发行的 H 股将通过介绍上市方式在香港联合交易所有限公司主板上市并挂牌交 易，计划股东将成为新奥股份 H 股股东（以下简称"本次交易"）。中国国际金融 股份有限公司（以下简称"中金公司"、"独立财务顾问"）作为本次交易的独立 财务顾问，就本次交易对上市公司即期回报摊薄的影响进行了认真、审慎、客观 的核查，具体如下： 如无特别说明，本核查意见中的词语和简称与《新奥天然气股份有限公司重 大资产购买暨关联交易报告书（草案）》中各项词语和简称的含义相同。 一、本次交易摊薄即期回报情况分析 根据上市公司2024年度经审计的财务报表、上市公司2024年年度报告及《 ...