证券研究报告：有色金属 | 公司点评报告 资料来源：聚源，中邮证券研究所 公司基本情况 | 最新收盘价（元） | 9.55 | | --- | --- | | 总股本/流通股本（亿股）10.73 | / 7.52 | | 总市值/流通市值（亿元）102 | / 72 | | 52 周内最高/最低价 | 11.75 / 6.79 | | 资产负债率(%) | 50.8% | | 市盈率 | 14.47 | | 第一大股东 | 湖南水口山有色金属集 | | 团有限公司 | | 研究所 分析师:李帅华 SAC 登记编号:S1340522060001 Email:lishuaihua@cnpsec.com 研究助理:杨丰源 SAC 登记编号:S1340124050015 Email:yangfengyuan@cnpsec.com 株冶集团(600961) 24 年报点评：矿山端量价齐升，创历史最好业绩 l 24 全年归母净利润 7.87 亿元，同比+28.7% 公司发布 2024 年年报：2024 年公司在矿产端实现增利增收，铜 铅锌精矿、黄金等产品产量均创新高，创造了历史最好业绩：实现营 业收入 197.59 亿元 ...

4月10日晚间，株洲冶炼集团股份有限公司(以下简称"株冶集团（600961）")发布2024年年度报告。 2024年，该公司实现营业总收入约197.59亿元，同比增长1.82%；实现归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润约7.3亿元，同比增长29.71%；实现经营活动产生的现金流量净额为11.07亿元，同比 增长60.32%，显示出较高经营质量。 株冶集团董秘陈湘军向《证券日报》记者表示："公司锚定高质量发展首要任务，聚焦主责主业，坚 持'转方式、调结构、锻长板、强弱项'的经营策略，取得了积极成效。" 年报数据显示，2024年，株冶集团完成锌和锌合金产量约64万吨，完成硫酸产量约64万吨，完成铅和铅 合金约10万吨，仍位居国内铅锌生产的第一阵营。同时，株冶集团完成黄金产量3710.30公斤，同比增 长8.05%，完成黄金销售4074.96公斤，同比增长36.42%。 《证券日报》记者了解，2024年，国内冶炼企业开工积极性较低，市场加工费持续低迷，但是株冶集团 不仅在冶炼端完成年度既定利润指标，而且在矿产端实现增利增收，除了黄金产量创新高之外，铜铅锌 精矿产品产量也创出新高，全年利润总额、净利润均实现 ...

证券代码：600961 证券简称：株冶集团 公告编号：2025-007 株洲冶炼集团股份有限公司 第八届监事会第十次会议（2024 年度监事会）决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 （二）公司于 2025 年 3 月 28 日通过电子邮件和传真等方式发出监事会会议 通知和会议材料。 （三）召开监事会会议的时间：2025 年 4 月 9 日。 召开监事会会议的地点：湖南省株洲市天元区衡山东路 12 号株洲冶炼集团 股份有限公司会议室。 召开监事会会议的方式：现场结合视频。 （四）本次监事会会议应当出席监事 7 人，实际出席会议的监事 7 人。 （五）本次监事会会议的主持人：夏中卫先生。 二、监事会会议审议情况 （一）关于 2024 年度监事会工作报告的议案 7 票同意，0 票反对，0 票弃权，通过了该议案。 本议案需提交股东大会审议。 一、监事会会议召开情况 （一）本次监事会会议的召开符合有关法律、行政法规、部门规章、规范性 文件和公司章程的规定。 （四）关于 2024 年度财务决算报告的议案 7 票同意，0 ...

证券代码：600961 证券简称：株冶集团 公告编号：2025-006 株洲冶炼集团股份有限公司 第八届董事会第十次会议（2024 年度董事会）决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、董事会会议召开情况 （一）本次董事会会议的召开符合有关法律、行政法规、部门规章、规范性 文件和公司章程的规定。 （二）公司于 2025 年 3 月 28 日通过电子邮件和传真等方式发出董事会会议 通知和会议材料。 （三）召开董事会会议的时间：2025 年 4 月 9 日。 召开董事会会议的地点：湖南省株洲市天元区衡山东路 12 号株洲冶炼集团 股份有限公司会议室。 召开董事会会议的方式：现场结合视频。 （四）本次董事会会议应当出席董事 9 人，实际出席会议的董事 9 人。 （五）本次董事会会议的主持人：刘朗明先生。 列席人员：公司监事、公司高级管理人员 二、董事会会议审议情况 （一）关于 2024 年度总经理工作报告的议案 9 票同意，0 票反对，0 票弃权，通过了该议案。 （二）关于 2024 年度董事会工作报告的议案 9 ...

证券代码：600961 证券简称：株冶集团 公告编号：2025-009 株洲冶炼集团股份有限公司 2024 年度拟不进行利润分配的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 株洲冶炼集团股份有限公司（以下简称"公司"）2024 年度的利润分配 预案为：不进行利润分配。 本次利润分配预案已经公司第八届董事会第十次（2024 年度董事会）会 议、第八届监事会第十次（2024 年度监事会）会议审议通过，尚需提交公司 2024 年年度股东大会审议。 公司不触及《上海证券交易所股票上市规则（2024 年 4 月修订）》第 9.8.1 条第一款（八）项规定的可能被实施其他风险警示情形。 一、利润分配预案内容 经致同会计师事务所（特殊普通合伙）审计，公司 2024 年度实现归属上市 公司股东的净利润 786,535,418.67 元，其他权益工具（永续债）利息支出减少未 分配利润 80,691,666.67 元，加年初未分配利润结余-2,121,684,429.06 元，本年 度可分配利润为-1,415,840,6 ...

证券代码：600961 证券简称：株冶集团 公告编号:2025-008 株洲冶炼集团股份有限公司 关于提请股东大会授权董事会以 简易程序向特定对象发行股票的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 株洲冶炼集团股份有限公司（简称"公司"或"本公司"）于 2025 年 4 月 9 日召开第八届董事会第十次会议，审议通过了《关于提请股东大会授权董事会以 简易程序向特定对象发行股票的议案》。根据《上市公司证券发行注册管理办法》 《上海证券交易所上市公司证券发行上市审核规则》《上海证券交易所上市公司 证券发行与承销业务实施细则》等相关规定，公司董事会提请年度股东大会授权 董事会以简易程序向特定对象发行股票募集资金总额不超过人民币 3 亿元且不 超过最近一年末净资产的 20%的相关事宜（以下简称"本次发行"），授权期限自 2024 年度股东大会审议通过之日起至 2025 年度股东大会召开之日止。本议案尚 需提交公司股东大会审议通过。现将具体内容公告如下： 一、本次授权事宜具体内容 （一）发行股票的种类、面值和数量 本次发行证 ...

株洲冶炼集团股份有限公司2024 年年度报告 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、 完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司全体董事出席董事会会议。 三、 致同会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、公司负责人刘朗明、主管会计工作负责人陈湘军及会计机构负责人（会计主管人员）刘文林 声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 公司代码：600961 公司简称：株冶集团 株洲冶炼集团股份有限公司 2024 年年度报告 1 / 270 株洲冶炼集团股份有限公司2024 年年度报告 重要提示 五、 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经致同会计师事务所（特殊普通合伙）审计，本公司2024年度实现归属上市公司股东的净利 润786,535,418.67元，其他权益工具（永续债）利息支出减少未分配利润 80,691,666.67元，加 年初未分配利润结余-2,121,684,429.06元，本年度可分配利润为-1,415,840,677.06元。 母公司实现净利润61,4 ...

中信建投证券股份有限公司 关于株洲冶炼集团股份有限公司 2024 年度涉及财务公司关联交易之存款、贷款等 金融业务的核查意见 中信建投证券股份有限公司（以下简称"中信建投"或"独立财务顾问"） 作为株洲冶炼集团股份有限公司（以下简称"株冶集团"或"上市公司"、"公 司"）发行股份及支付现金购买湖南水口山有色金属集团有限公司持有的水口山 有色金属有限责任公司 100.00%股权、湖南湘投金冶私募股权投资基金企业（有 限合伙）持有的湖南株冶有色金属有限公司 20.8333%股权并募集配套资金暨关 联交易的独立财务顾问，根据《上海证券交易所股票上市规则》《上海证券交易 所上市公司自律监管指引第 5 号——交易与关联交易》和《关于规范上市公司与 企业集团财务公司业务往来的通知》等有关规定，对株冶集团 2024 年度涉及五 矿集团财务有限责任公司（以下简称"财务公司"）关联交易的存款、贷款等金 融业务进行了审慎核查，核查情况及核查意见发表如下： 一、财务公司基本情况 财务公司编制完成了《内部控制管理制度》，建立了完善的授权管理制度， 各部门间、各岗位间职责分工明确，各层级报告关系清晰，通过部门及岗位职责 的合理设定，形 ...

株洲冶炼集团股份有限公司 二〇二四年度 内部控制审计报告 致同会计师事务所（特殊普通合伙） 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台（http://acc.mof.exv.cn）"进行查 " nt Thornton 华门|日| 内部控制审计报告 致同审字（2025）第 110A007262 号 株洲冶炼集团股份有限公司全体股东: 我们认为,株冶集团于 2024年 12月 31日按照《企业内部控制基本规范》 和相关规定在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。 按照《企业内部控制审计指引》及中国注册会计师执业准则的相关要求, 我们审计了株洲冶炼集团股份有限公司（以下简称 株冶集团）2024年 12月 31日的财务报告内部控制的有效性。 一、企业对内部控制的责任 按照《企业内部控制基本规范》、《企业内部控制应用指引》、《企业 内部控制评价指引》的规定,建立健全和有效实施内部控制,并评价其有效 性是株冶集团董事会的责任。 二、注册会计师的责任 我们的责任是在实施审计工作的基础上,对财务报告内部控制的有效性 发表审计意见，并对注意到的非财务报告内部控制的重大缺陷进行披露。 三、内部控制的固有局限性 ...

株洲冶炼集团股份有限公司 2024 年度独立董事述职报告 谢思敏 株洲冶炼集团股份有限公司董事会： 本人在株洲冶炼集团股份有限公司担任独立董事多年，一直 严格遵循《中华人民共和国公司法》《上市公司治理准则》《上市 公司独立董事规则》等法律法规以及《公司章程》等规定行事。 秉持独立、谨慎、专业的态度发表独立意见，依法行使职权；诚 信、勤勉、尽责地履行职责，始终致力于维护公司全体股东的合 法权益。现对本人 2024 年度的履职情况汇报如下： 一、独立董事的基本情况 （一）工作履历、专业背景及兼职情况 本人谢思敏，男，博士学历，金融证券律师，现任北京市信 利律师事务所主任、合伙人，曾任方正证券承销保荐有限责任公 司独立董事、正源控股股份有限公司独立董事。现任雄安新动力 科技股份有限公司独立董事、北京空港科技园区股份有限公司独 立董事。主要从事金融证券、公司法律事务及其他非诉讼法律业 务。为众多企业的股票发行上市、并购重组提供法律服务，擅长 为企业在证券市场规范运作、重组、收购兼并、股权转让等资本 运营方面，提供持续性的法律服务。在公司、证券、金融、知识 产权法律保护等专业领域，具备扎实的理论知识、丰富的实操经 验和 ...