| 证券代码：301078 | 证券简称：孩子王 | 公告编号：2024-059 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123208 | 债券简称：孩王转债 | | 债券代码：123208 债券简称：孩王转债 孩子王儿童用品股份有限公司 2023 年年度股东大会决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误 导性陈述或者重大遗漏。 特别提示： 1、本次股东大会未出现否决议案的情形； （一）会议召开时间 1、现场会议召开时间为：2024 年 5 月 17 日（星期五）下午 14:30。 2、网络投票时间：2024 年 5 月 17 日。 其中通过深圳证券交易所交易系统进行网络投票的具体时间为：2024 年 5 月 17 日 9:15-9:25，9:30-11:30 和 13:00-15:00； 通过深圳证券交易所互联网投票系统投票的具体时间为：2024 年 5 月 17 日 9:15 至 15:00 期间的任意时间。 （二）召开地点：江苏省南京市江宁区运粮河东路 701 号孩子王 D 栋 3 楼 会议室。 （三）召开方式：本次会议采取现场表决与网络投票相 ...

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company, with a target price of 6.32 yuan per share [6][20] Core Views - The company achieved revenue of 8.753 billion yuan in 2023, a year-on-year increase of 2.73%, and net profit attributable to the parent company of 105 million yuan, a year-on-year decrease of 13.92% [6] - In Q1 2024, the company achieved revenue of 2.194 billion yuan, a year-on-year increase of 4.64%, and net profit attributable to the parent company of 12 million yuan, a year-on-year increase of 53.55% [6] - The company's profitability is gradually improving, with gross profit margin and net profit margin in Q1 2024 increasing by 3.08pp and 0.41pp year-on-year, respectively [6][9] - The company completed the acquisition of Leyou International, increasing the total number of stores to over 1,000, covering 21 provinces and more than 200 cities [6][10] - The company's omnichannel operations have been upgraded, with the transformation of three children's life centers resulting in an average increase in single-store transaction volume of over 20% and an average increase in customer visits of nearly 30% [6][11] - The company's proprietary brand transaction volume achieved a year-on-year growth of 74.37% in 2023, showing strong growth momentum [6][11] Financial Projections - The company's revenue is projected to be 10.003 billion yuan, 11.004 billion yuan, and 11.603 billion yuan for 2024, 2025, and 2026, respectively [5][6] - Net profit attributable to the parent company is projected to be 285 million yuan, 325 million yuan, and 366 million yuan for 2024, 2025, and 2026, respectively [5][6] - EPS is projected to be 0.26 yuan, 0.29 yuan, and 0.33 yuan for 2024, 2025, and 2026, respectively [5][6] - The PE ratio is projected to be 24.6x, 21.6x, and 19.1x for 2024, 2025, and 2026, respectively [5][6] Operational Highlights - The company's differentiated supply chain (including proprietary brands) achieved sales revenue of 819 million yuan in 2023, accounting for 10.82% of maternal and child product sales revenue [6][11] - The company launched KidsGPT, an intelligent parenting consultant, which has been widely used in multiple scenarios such as the Kidswant APP, mini-programs, and communities, receiving positive feedback from users [6][11] - The company upgraded its same-city digital home delivery service, successfully launching a series of time-sensitive products such as 30-minute delivery within 3km, 1-hour delivery within 5km, city-wide delivery, and SF Express half-day delivery [6][11]

二、可转换公司债券的变动情况 | 证券代码：301078 | 证券简称：孩子王 | 公告编号：2024-058 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123208 | 债券简称：孩王转债 | | 孩子王儿童用品股份有限公司 一、可转换公司债券基本情况及配售情况 经中国证券监督管理委员会《关于同意孩子王儿童用品股份有限公司向不特 定对象发行可转换公司债券注册的批复》（证监许可[2023]1098 号）同意，孩子 王儿童用品股份有限公司（以下简称"公司"）于 2023 年 7 月 24 日向不特定对象 发行可转换公司债券（以下简称"可转债"）1,039.00 万张，发行价格为每张面值 100 元人民币，发行总额人民币 103,900.00 万元。经深圳证券交易所同意，公司 本次可转债于 2023 年 8 月 10 日起在深交所挂牌交易，债券简称为"孩王转债"、 债券代码为"123208"。 公司控股股东江苏博思达企业信息咨询有限公司（以下简称"江苏博思 达"）及其一致行动人南京千秒诺创业投资合伙企业（有限合伙）（以下简称 "南京千秒诺"）通过配售认购"孩王转债"共计 3,787,493 张，占 ...

华泰联合证券有限责任公司 关于孩子王儿童用品股份有限公司 2023 年年度跟踪报告 | 保荐人名称：华泰联合证券有限责任公司 | 被保荐公司简称：孩子王 | | --- | --- | | 保荐代表人姓名：鹿美遥 IPO | 联系电话：025-8338 7689 | | IPO 保荐代表人姓名：李琦 | 联系电话：025-8338 7691 | | 再融资保荐代表人姓名：李琦 | 联系电话：025-8338 7691 | | 再融资保荐代表人姓名：赵岩 | 联系电话：025-8338 7920 | 一、保荐工作概述 | 项目 | 工作内容 | | --- | --- | | 1.公司信息披露审阅情况 | | | （1）是否及时审阅公司信息披露文件 | 是 | | （2）未及时审阅公司信息披露文件的次数 | 次 0 | | 2.督导公司建立健全并有效执行规章制度的情况 | | | （1）是否督导公司建立健全规章制度（包括 | | | 但不限于防止关联方占用公司资源的制度、 | 是 | | 募集资金管理制度、内控制度、内部审计制 | | | 度、关联交易制度） | | | （2）公司是否有效执行相关规章制度 | ...

| 证券代码：301078 证券简称：孩子王 | 公告编号：2024-057 | | --- | --- | | 债券代码：123208 债券简称：孩王转债 | | 孩子王儿童用品股份有限公司 关于提前归还部分用于暂时补充流动资金的 闲置募集资金的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误 导性陈述或者重大遗漏。 孩子王儿童用品股份有限公司（以下简称"公司"）于 2023 年 8 月 10 日召 开第三届董事会第十一次会议和第三届监事会第九次会议，审议通过《关于使用 部分暂时闲置的募集资金暂时补充流动资金的议案》，同意使用不超过人民币 5.84 亿元闲置募集资金暂时补充流动资金，使用期限不超过董事会审议通过之日 起 12 个月，到期将及时足额归还至相关募集资金专户。具体内容详见公司于 2023 年 8 月 10 日披露的《关于使用部分暂时闲置的募集资金暂时补充流动资金的公 告》（公告编号：2023-064）。 公司实际使用闲置募集资金 5.8336 亿元暂时补充流动资金，在使用闲置募 集资金暂时补充流动资金期间，公司严格遵守《上市公司监管指引第 2 号—上市 公司募集资金 ...

证 券 研 究 报 告 | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | |---------------------------------|-----------------------------------------------------------------------|--------------------------------------------------|----------------------------------------------------|---------------------------------------------------------------------------------------------|----------------------|------------------------|-------------------------------------------------|----------------------------- ...

关于回购公司股份的进展公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误 导性陈述或者重大遗漏。 孩子王儿童用品股份有限公司（以下简称"公司"）于 2023 年 11 月 16 日 召开的第三届董事会第十七次会议和第三届监事会第十四次会议审议通过了《关 于回购公司股份方案的议案》，公司拟以自有资金回购公司部分股份，用于员工 持股计划或者股权激励，回购价格不超过 13.15 元/股（含），回购总金额不低于 人民币 3,000.00 万元（含本数）且不超过人民币 5,000.00 万元（含本数）。回购 实施期限自董事会审议通过回购方案之日起 12 个月内。公司已于 2023 年 11 月 22 日在巨潮资讯网披露了《回购报告书》（公告编号：2023-112）。 根据《上市公司股份回购规则（2023 年修订）》《深圳证券交易所上市公司 自律监管指引第 9 号——回购股份（2023 年修订）》等相关规定，公司应当在回 购期间每个月的前三个交易日内披露截至上月末的回购进展情况。现将公司回购 股份的进展情况公告如下： 一、回购公司股份进展情况 截至 2024 年 4 月 30 日，公司通过股 ...

孩子王（301078.SZ） 全渠道运营升级，业绩基本符合预期 事件：4 月 24 日，公司发布 2023 年报及 2024 一季报。1）2023 年全年： 实现营业收入 87.53 亿元/同比+2.73%，归母净利润 1.05 亿元/同比 -13.92%，扣非归母净利润 0.63 亿元/同比-18.06%，剔除可转债利息支出 及股份支付费用的影响后，实现归母净利润 2.11 亿元/同比+55.70%；2） 单四季度：实现营业收入 24.05 亿元/同比+12.62%，归母净利润-0.12 亿元 （上年同期为-0.30 亿元），扣非归母净利润-0.23 亿元（上年同期为-0.37 亿元）；3）2024Q1：实现营业收入 21.94 亿元/同比+4.64%，归母净利润 0.12 亿元/同比+53.55%，扣非归母净利润 0.03 亿元（上年同期为-0.04 亿 元）。 "孩子王+乐友"双品牌运营，布局互补。报告期末公司门店共计 1025 家， 分品牌来看，1）孩子王：业态升级改造，店均收入有所承压。①展店方面， 报告期内，2023 年孩子王新增/关店分别 23/23 家，至期末门店数量 508 家， 其中华东/ ...

| 证券代码：301078 | 证券简称：孩子王 | 公告编号：2024-054 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123208 | 债券简称：孩王转债 | | 关于第三届董事会第二十四次会议决议的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏。 孩子王儿童用品股份有限公司 一、董事会会议召开情况 孩子王儿童用品股份有限公司（以下简称"公司"）第三届董事会第二十四 次会议于 2024 年 5 月 6 日通过通讯方式召开并做出董事会决议，会议通知于 2024 年 4 月 30 日以电子邮件形式送达全体董事。本次董事会会议应出席董事 7 名，实际出席董事 7 名。会议由董事长汪建国先生召集并主持，公司监事列席 了会议。本次会议的召集、召开和表决程序符合《中华人民共和国公司法》《中 华人民共和国证券法》等相关法律法规以及《孩子王儿童用品股份有限公司章 程》等制度的有关规定，会议合法有效。 二、董事会会议审议情况 （一）审议通过《关于新增募集资金专户并授权签订募集资金四方监管协 议的议案》 同意公司可转债募投项目"智能化物流中心建设项目" ...

| 证券代码：301078 | 证券简称：孩子王 | 公告编号：2024-055 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123208 | 债券简称：孩王转债 | | 孩子王儿童用品股份有限公司 关于新增募集资金专户并授权签订募集资金四方监管协议 的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误 导性陈述或者重大遗漏。 孩子王儿童用品股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 5 月 6 日召开 第三届董事会第二十四次会议，审议通过了《关于新增募集资金专户并授权签订 募集资金四方监管协议的议案》，同意公司可转债募投项目"智能化物流中心建 设项目"的实施主体之一——公司全资孙公司四川童联供应链有限公司（以下简 称"四川童联"）新增设立募集资金专项账户，并授权公司法定代表人或其指定的 授权代理人办理与开户银行、保荐机构签订募集资金四方监管协议等具体事宜。 现将具体情况公告如下： 一、募集资金的情况概述 公司经中国证券监督管理委员会《关于同意孩子王儿童用品股份有限公司向 不特定对象发行可转换公司债券注册的批复》（证监许可[2023]1098 号）同意， 并经 ...