上 市 公 司 交通运输 2024年03月28日 招商轮船 (601872) 公 司 研 究 —— 分红比例提至 40%，关注船价上涨资产重估长逻辑 / 公 司 点 报告原因：有业绩公布需要点评 评 买入 投资要点： （维持） ⚫ 事件：招商轮船发布2023年年报。归母净利润48.37亿元，同比下降4.9%，扣非净利润 46.40亿元，同比下降3.5%。其中，2023年Q4归母净利润10.79亿元，同比下滑11.6%。 证 市场数据： 2024年03月27日 ⚫ 分红提升导致Q4有效税率增加，业绩略低于我们业绩前瞻中的50.86亿的预期，主要原 券 收盘价（元） 7.74 因为（1） Q4滚装船资产减值0.53亿。（2）分红比例提升至40%，2022年为30.35%。 研 一年内最高/最低（元） 7.98/5.59 人民币分红需要将境外美元利润结汇，境内外税差导致有效税率提升。4 季度所得税率提 究 市净率 1.7 升至19%（前三季度为5.8%）。 报 息率（分红/股价） - 告 流通A股市值（百万元） 63033 ⚫ 油轮板块：公司全年油轮毛利38.37亿，净利润30.83亿，同比增长249.2%，实际T ...

证券代码：601872 证券简称：招商轮船 公告编号：2024[012] 招商局能源运输股份有限公司 第七届监事会第六次会议决议公告 本公司监事会及监事保证本公告内容不存在虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连 带责任。 招商局能源运输股份有限公司（下称"公司"）第七届监事会第六 次会议通知于 2024 年 3 月 21 日以电子邮件或传真的方式送达各位监 事，会议于 2024 年 3 月 26 日在深圳办公场所会议室以现场结视频会 议的方式召开。 本次会议由监事会主席孙湘一先生主持，出席人员包括监事会主 席孙湘一先生、职工监事庄婕女士，监事蒋红梅女士因工作原因无法 出席本次会议，已事前审阅了会议议案，形成明确的委托意见，书面 委托职工监事庄婕女士代为出席本次会议，按照其委托意见投票表 决。 本次会议召开的时间、地点、方式符合《公司法》等法律、行政 法规和部门规章以及《招商局能源运输股份有限公司章程》的有关规 定，合法、有效。 表决情况：同意 3 票，反对 0 票，弃权 0 票。 2、关于《公司 2023 年度财务决算报告》的议案 同意《关于公司 2023 年度财务决 ...

招商局能源运输股份有限公司 董事会战略发展委员会工作制度 2023 年 08 月 28 日经公司第七届董事会第二次会议审议通过 2024 年 3 月 26 日经公司第七届董事会第七次会议修订 | 第一章 | 总则 1 | | --- | --- | | 第二章 | 人员组成 1 | | 第三章 | 职责与权限 2 | | 第四章 | 会议的召开和通知 3 | | 第五章 | 议事与表决程序 4 | | 第六章 | 附则 6 | 招商局能源运输股份有限公司 董事会战略发展委员会工作制度 第一章 总 则 第一条 为适应战略发展需要，增强招商局能源运输股份有限公司(以下简称 "公司")核心竞争力，确定公司发展目标与方针，规范公司重大项目决策活动， 加强决策的科学性，提高决策效益和决策质量，完善公司治理结构，根据《中华 人民共和国公司法》、《上市公司治理准则》等相关法律、法规及《招商局能源 运输股份有限公司章程》(以下简称"《公司章程》")的相关规定，公司董事会 特设立战略发展委员会，并制定本工作制度 第二条 董事会战略发展委员会是董事会设立的专门工作机构，主要负责公 司战略建议、重大项目决策以及根据有关法律、法规和 ...

证券代码：601872 证券简称：招商轮船 公告编号：2024[017] 招商局能源运输股份有限公司 对下属全资及控股子公司新增担保额度的公告 本公司董事会及董事保证本公告内容不存在虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连 带责任。 重要内容提示： 1 被担保人名称：招商轮船滚装控股有限公司（下称"滚装控 股"）、招商轮船油轮控股有限公司（下称"油轮控股"）、 招商轮船控股（香港）有限公司、招商局能源运输投资有限 公司；均系招商局能源运输股份有限公司（下称"公司"或 "本公司"）下属全资子公司、控股子公司； 经董事会批准，预计公司及下属全资子公司为资产负债率70% 以上的全资、控股子公司提供新增的担保授权不超过 52.5 亿 美元； 此项担保额度并非实际担保金额，实际担保金额需以公司实 际发生担保责任为准； 公司对外担保逾期的累计数量为零； 本事项尚需提交股东大会审议； 截至本公告发布之日（不包含本次担保预计），本公司及控股 子公司累计对外担保余额为 404,123.51 万美元，占本公司最 近一期经审计净资产比例为 85.17%，请投资者关注担保风险。 一、 担保情况 ...

招商局能源运输股份有限公司 2023 年度独立董事述职报告 2023 年度，作为招商局能源运输股份有限公司（以下简称： "招商轮船"或"公司"）独立董事，本人按照《中华人民共和国 公司法》、《中华人民共和国证券法》、《上市公司独立董事管理办 法》、《上海证券交易所股票上市规则》等有关法律、行政法规、 部门规章、规范性文件以及《公司章程》的要求，依法履职、勤 勉尽责，按时出席董事会及其各专门委员会会议，充分研究讨论 议案，独立自主决策，持续关注公司战略实施与经营管理情况， 认真开展调研，独立客观审慎发表意见，为招商轮船的发展战略、 风险控制、审计监督以及关联交易管理等工作提出意见和建议， 切实维护公司全体股东特别是中小股东的合法权益。现将 2023 年 度的工作报告如下： 2023 年，第七届董事会召开会议 5 次，亲自出席 4 次，委 托表决 1 次；出席股东大会 1 次。 三、履职重点关注事项情况 一、基本情况 2023 年，在第七届董事会履职期间，重点关注了关联交易 情况和定期报告情况，并开展讨论，发表意见。参加独立董事专 门会议 3 次，审议议案 4 个，并就关联交易事宜进行了详细讨论。 本人系北京大学 ...

一、募集资金基本情况 （一） 募集资金金额及到位时间 经中国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监会"）《关于核准招商局能 源运输股份有限公司非公开发行股票的批复》（证监许可[2019]2002 号）核准， 公司向包含公司控股股东招商局轮船有限公司在内的不超过 10 名特定对象非公 开发行人民币普通股（A 股）673,507,457 股，每股面值 1 元，每股发行价格 5.36 元，募集资金总额为 3,609,999,969.52 元，扣除发行费用 17,502,589.27 元后，募 集资金净额为 3,592,497,380.25 元。 2019 年 12 月 27 日,信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）出具了 XYZH/2019SZA40821 号《验资报告》，验证募集资金已全部到位。 中信证券股份有限公司、招商证券股份有限公司 关于招商局能源运输股份有限公司 2023年度募集资金存放与使用情况的专项核查报告 中信证券股份有限公司、招商证券股份有限公司（以下合称 "联合保荐机构"） 作为招商局能源运输股份有限公司（以下简称"招商轮船"或"公司"）2019 年度非 公开发行股票（以下简称"该次股票发行"） ...

证券代码：601872 证券简称：招商轮船 公告编号：2024[016] 招商局能源运输股份有限公司 关于 2023 年度日常关联交易情况的报告及 2024 年日常关联交易预计情况的公告 本公司董事会及董事保证本公告内容不存在虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连 带责任。 重要内容提示： 一、2023 年日常关联交易执行情况 招商局能源运输股份有限公司（以下简称"公司"）2022 年度股 东大会审议批准了 2023 年度预计日常关联交易额度。2023 年度公司 日常关联交易实际完成 78.91 亿元，未超过授权额度，具体情况如下: | | | | 2023年预计交 | | 实际占 | 本次预计金额 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 序 | 项目 | 关联公司 | 易总金额（人 | 2023年实际交易 | 同类业 | 与上年实际发 | | 号 | | | 民币） | 总金额（人民币） | 务的比 | 生金额差异较 | | | | | | | 例% | 大的原因 | | 1 | 船舶建造和修理 | 招商局工业 ...

招商局能源运输股份有限公司 内部控制审计报告 页码 the state of the subject of the subject of the subject of the subject of the subject of the subject of the subject of the subject of the subject of the station of the stati : 2023 年度 内部控制审计报告 索 引 1-2 t and the subject of . . 8 号宫华大厦 A 座 9 9/F Block A Fil 二、注册会计师的责任 我们的责任是在实施审计工作的基础上,对财务报告内部控制的有效性发表审计意 见,并对注意到的非财务报告内部控制的重大缺陷进行披露。 三、内部控制的固有局限性 内部控制具有固有局限性,存在不能防止和发现错报的可能性。此外,由于情况的变 化可能导致内部控制变得不恰当,或对控制政策和程序遵循的程度降低,根据内部控制审 计结果推测未来内部控制的有效性具有一定风险。 内部控制审计报告 XYZH/2024SZAA4B0029 共2页之第1页 招商局能 ...

按照企业内部控制规范体系的规定，建立健全和有效实施内部控制，评价其有效性，并如实披露内 部控制评价报告是公司董事会的责任。监事会对董事会建立和实施内部控制进行监督。经理层负责组织 领导企业内部控制的日常运行。公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告内容不存 在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对报告内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带法 律责任。 公司代码：601872 公司简称：601872 招商局能源运输股份有限公司 2023 年度内部控制评价报告 招商局能源运输股份有限公司全体股东： 根据《企业内部控制基本规范》及其配套指引的规定和其他内部控制监管要求（以下简称企业内部 控制规范体系），结合本公司（以下简称公司）内部控制制度和评价办法，在内部控制日常监督和专项 监督的基础上，我们对公司2023年12月31日（内部控制评价报告基准日）的内部控制有效性进行了评价。 一. 重要声明 公司内部控制的目标是合理保证经营管理合法合规、资产安全、财务报告及相关信息真实完整，提 高经营效率和效果，促进实现发展战略。由于内部控制存在的固有局限性，故仅能为实现上述目标提供 合理保证。此外，由于情况的 ...

2023 年度，作为招商局能源运输股份有限公司（以下简称： "招商轮船"或"公司"）独立董事，本人按照《中华人民共和国 公司法》、《中华人民共和国证券法》、《上市公司独立董事管理办 法》、《上海证券交易所股票上市规则》等有关法律、行政法规、 部门规章、规范性文件以及《公司章程》的要求，依法履职、勤 勉尽责，按时出席董事会及其各专门委员会会议，充分研究讨论 议案，独立自主决策，持续关注公司战略实施与经营管理情况， 认真开展调研，独立客观审慎发表意见，为招商轮船的发展战略、 风险控制、审计监督以及关联交易管理等工作提出意见和建议， 切实维护公司全体股东特别是中小股东的合法权益。现将 2023 年 度的工作报告如下： 一、基本情况 招商局能源运输股份有限公司 2023 年度独立董事述职报告 四、董事会专门委员会履职情况 本人毕业于香港理工学院（现名为香港理工大学），获得会计 学高级文凭，2016-2017 年获香港理工大学颁授荣誉院士。盛女士 于 1990 年-2016 年任德勤﹒关黄陈方会计师行/德勤中国合伙人。 现任香港存款保障委员会成员，同时担任港股上市公司华润医药 1 集团有限公司、中国船舶（香港）航运租赁 ...