证券代码：300002 证券简称：神州泰岳 公告编号：2024-021 北京神州泰岳软件股份有限公司 第八届董事会第二十二次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记 载、误导性陈述或重大遗漏。 北京神州泰岳软件股份有限公司（以下简称"公司"）第八届董事会第二十二 次会议于 2024 年 5 月 10 日在公司会议室以现场结合通讯方式召开，会议通知于 2024 年 5 月 9 日以通讯方式发出。应参加董事 7 人，实际参加董事 7 人，部分 高级管理人员列席了本次会议，本次会议的召开符合法律、行政法规、部门规章 和公司章程的有关规定。会议由公司董事长冒大卫先生主持，与会董事认真审议， 形成如下决议： 一、审议通过《关于撤销调整子公司鼎富智能员工股权激励方案的议案》 经综合考量，董事会决定鼎富智能股权激励事项继续按原方案执行，不进行 调整。议案审议前已经公司全体独立董事过半数同意，关联董事冒大卫先生、胡 加明先生回避表决。 表决结果：同意5票，反对0票，弃权0票。 具体内容详见证监会指定的创业板信息披露网站公告。 特此公告。 北京神州泰岳软件股份有限公司 董事会 2024 ...

北京神州泰岳软件股份有限公司（以下简称"公司"）于2024年5月10日召开 了公司第八届董事会第二十二次会议及第八届监事会第十四次会议，分别审议通 过了《关于撤销调整子公司鼎富智能员工股权激励方案的议案》《关于同意董事 会撤销调整子公司鼎富智能员工股权激励方案的议案》等议案。具体情况如下： 一、原子公司调整员工股权激励方案的内容概述 鼎富智能拟对股权激励方案的部分内容进行调整，主要涉及授予时间、考核 期、业绩考核等方面，具体如下： 证券代码：300002 证券简称：神州泰岳 公告编号：2024-023 北京神州泰岳软件股份有限公司 关于撤销调整子公司员工股权激励方案的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记 载、误导性陈述或重大遗漏。 1 | 事项 | 调整前 | | | | | | | | | | | 调整后 | | | | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 考核期 | 考核期为 2022 年 ...

证券代码：300002 证券简称：神州泰岳 公告编号：2024-024 北京神州泰岳软件股份有限公司 关于 2023 年年度股东大会取消部分提案暨股东大会补充通知的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记 载、误导性陈述或重大遗漏。 根据《公司法》和《公司章程》的有关规定，经北京神州泰岳软件股份有限 公司（以下简称"公司"）第八届董事会第二十次会议审议通过，决定于2024年5 月24日（星期五）召开2023年年度股东大会，本次股东大会将采用现场投票与网 络投票相结合的方式召开。 2024年5月10日，公司第八届董事会第二十二次会议审议通过了《关于取消 2023年年度股东大会部分提案的议案》等议案，决定取消2023年年度股东大会《关 于子公司鼎富智能调整员工股权激励方案的议案》，不再提交公司2023年年度股 东大会审议，本次取消提案符合《上市公司股东大会规则》和《公司章程》有关 规定。 除上述取消提案内容外，公司2023年年度股东大会的召开时间、召开地点、 召开方式、股权登记日均保持不变，现将召开公司2023年年度股东大会的具体事 项补充通知如下： 一、召开会议的基本情况 1、 ...

2024 年 05 月 08 日 公司研究 评级：买入 (维持 ) 研究所： [Table_Title] 一季报开门红，游戏流水及利润率持续攀升 证券分析师： 姚蕾 S0350521080006 yaol02@ghzq.com.cn 证券分析师： 谭瑞峤 S0350521120004 ——神州泰岳（ ）公司动态研究 300002 tanrq@ghzq.com.cn 最近一年走势 事件 : （1）2024 年4月19 日，公司公告2023 年报，2023 年实现营业收入 59.6亿元，YOY+24.1%，归母净利润8.9亿元，YOY+63.8%，扣 非净利润8.3 亿元，YOY+85.8%。对应2023Q4 营收19.1 亿元， YOY+21.7%，归母净利润3.2亿元，YOY+104.6%，扣非净利润2.9 亿元，YOY+160.5%。公司公告利润分配预案：以19.57亿股为基 数，向全体股东每10股派发现金红利0.6元，分红总额1.17亿元。 （2）2024年4月25日，公司公告2024Q1业绩，实现营收14.9亿元， 相对沪深300表现 2024/05/07 yoy+22.8%，归母净利润3亿元，yoy+ ...

2024 年 05 月 05 日 公司研究 评级：买入 (维持 ) 研究所： [Table_Title] 一季报开门红，游戏流水及利润率持续攀升 证券分析师： 姚蕾 S0350521080006 yaol02@ghzq.com.cn 证券分析师： 谭瑞峤 S0350521120004 ——神州泰岳（ ）动态研究 300002 tanrq@ghzq.com.cn 最近一年走势 事件 : （1）2024 年4月19 日，公司公告2023 年报，2023 年实现营业收入 59.6亿元，YOY+24.1%，归母净利润8.9亿元，YOY+63.8%，扣 非净利润8.3 亿元，YOY+85.8%。对应2023Q4 营收19.1 亿元， YOY+21.7%，归母净利润3.2亿元，YOY+104.6%，扣非净利润2.9 亿元，YOY+160.5%。公司公告利润分配预案：以19.57亿股为基 数，向全体股东每10股派发现金红利0.6元，分红总额1.17亿元。 （2）2024年4月25日，公司公告2024Q1业绩，实现营收14.9亿元， 相对沪深300表现 2024/04/30 yoy+22.8%，归母净利润3亿元，yoy+65 ...

Investment Rating - Buy (maintained) [2] Core Views - The company reported strong Q1 2024 results with game revenue and profit margins continuing to rise [2] - 2023 revenue reached 5 96 billion yuan YOY+24 1% with net profit attributable to shareholders of 890 million yuan YOY+63 8% [3] - Q1 2024 revenue was 1 49 billion yuan YOY+22 8% with net profit attributable to shareholders of 300 million yuan YOY+65 6% [3] - Game revenue in 2023 was 4 5 billion yuan YOY+26 5% accounting for 75 4% of total revenue [5] - AI/ICT operations management revenue was 1 23 billion yuan YOY+20 1% accounting for 20 6% of total revenue [5] - Overseas and Greater China regions contributed 4 35 billion yuan YOY+31 3% accounting for 72 9% of total revenue [5] - Gross margin in 2023 was 62 7% YOY+2 3pct with game business gross margin at 71 1% YOY+3 6pct [5] - Net profit margin attributable to shareholders in 2023 was 14 9% YOY+3 6pct [8] - Core game products such as "Sunrise City" and "War and Order" showed strong performance with "Sunrise City" achieving 3 3 billion yuan in revenue YOY+30% [10] - The company's AI subsidiary Dingfu Intelligent achieved revenue of 140 million yuan YOY+114 5% [5] Financial Performance - 2023 revenue: 5 96 billion yuan YOY+24 1% [3] - 2023 net profit attributable to shareholders: 890 million yuan YOY+63 8% [3] - Q1 2024 revenue: 1 49 billion yuan YOY+22 8% [3] - Q1 2024 net profit attributable to shareholders: 300 million yuan YOY+65 6% [3] - 2023 game revenue: 4 5 billion yuan YOY+26 5% [5] - 2023 AI/ICT operations management revenue: 1 23 billion yuan YOY+20 1% [5] - 2023 gross margin: 62 7% YOY+2 3pct [5] - 2023 net profit margin attributable to shareholders: 14 9% YOY+3 6pct [8] Business Segments - Game business: 4 5 billion yuan YOY+26 5% accounting for 75 4% of total revenue [5] - AI/ICT operations management: 1 23 billion yuan YOY+20 1% accounting for 20 6% of total revenue [5] - Overseas and Greater China regions: 4 35 billion yuan YOY+31 3% accounting for 72 9% of total revenue [5] Key Products - "Sunrise City": 3 3 billion yuan in revenue YOY+30% with active users YOY+21% and ARPU YOY+8% [10] - "War and Order": 1 15 billion yuan in revenue YOY+5% with active users YOY+2% and ARPU YOY+3% [10] - "Endless Sky": 180 million yuan in revenue YOY-22% due to reduced marketing efforts [10] Future Outlook - The company is expected to achieve net profit attributable to shareholders of 1 125 billion yuan in 2024 1 311 billion yuan in 2025 and 1 464 billion yuan in 2026 [10] - Core products such as "Sunrise City" are expected to continue performing well with new products potentially launching in 2025 [10]

证券代码：300002 证券简称：神州泰岳 公告编号：2024-020 北京神州泰岳软件股份有限公司 关于全资子公司有关诉讼事项进展的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1.案件所处的诉讼（仲裁）阶段：一审判决已下达 2.上市公司所处的当事人地位：原告 3.涉案的金额：北京神州泰岳软件股份有限公司（以下简称"公司"）全资子 公司北京神州泰岳系统集成有限公司就与大唐半导体设计有限公司（以下简称 "大唐半导体"）、大唐微电子技术有限公司（以下简称"大唐微电子"）、北京实利 通和科技发展有限公司（以下简称"实利通和"）之间的合同纠纷，向北京市海淀 区人民法院提起诉讼申请，要求大唐半导体、大唐微电子、实利通和支付合同款 项及相应违约金，合计涉案金额约 70,343.75 万元，案件数量合计 50 个。近日， 公司收到 50 个涉诉案件之中 5 个案件的民事判决书，一审判决金额合计约 3,736.22 万元（不包括案件受理费、财产保全费、公告费等）及利息。 4.对上市公司损益产生的影响：本次判决为一审判决，是否为终审判决存在 不确定性。公司 ...

公司报告 | 年报点评报告 神州泰岳（300002） 证券研究报告 2024年04月 30日 投资评级 游戏高质量增长延续——2023 年报暨 2024 年一季报点评 行业 传媒/游戏Ⅱ 6个月评级 买入（维持评级） 当前价格 9.69元 长线游戏维持高质量增长，期待新产品落地开启新一轮成长周期 目标价格 元 4Q23公司收入同比+22%，环比+37%；归母净利润同比+105%，环比+104%；扣非 归母净利润同比+160%，环比+89%。游戏业务在3Q23增加营销后如期释放利润。 基本数据 2023年是公司收获的一年，全年收入同比+24%至59.6亿元，归母净利润同比+64% A股总股本(百万股) 1,961.09 至8.9亿元，其中游戏业务主体壳木公司 2023年收入同比增长 27%，净利润同比 流通A股股本(百万股) 1,819.19 增长44%至11亿元。2023年《旭日之城》流水同比增长30%至33亿元，得益于高 A股总市值(百万元) 19,002.98 频度的内容更新，付费用户和付费 ARPU 值双升；《战火与秩序》全年流水增长同 流通A股市值(百万元) 17,627.99 比增长5%至11.5亿 ...

核心产品流水持续上扬，一季度业绩超预期 神州泰岳（300002.SZ）/传 证券研究报告/公司点评 2024年04月28日 媒 [Table_Industry] [评Ta级ble：_T买itle入] （维持） [公Ta司ble盈_F利in预anc测e1及] 估值 市场价格：9.73 指标 2022A 2023A 2024E 2025E 2026E 营业收入（百万元） 4,806 5,962 6,904 8,049 8,942 分析师：康雅雯 增长率yoy% 11% 24% 16% 17% 11% 执业证书编号：S0740515080001 净利润（百万元） 542 887 1,057 1,232 1,537 Email：kangyw@zts.com.cn 增长率yoy% 41% 64% 19% 17% 25% 每股收益（元） 0.28 0.45 0.54 0.63 0.78 分析师：朱骎楠 每股现金流量 0.53 0.55 0.44 0.62 0.72 执业证书编号：S0740523080003 净资产收益率 11% 15% 16% 16% 17% Email：zhuqn01@zts.com.cn P/E 3 ...

Investment Rating - The report maintains a "Buy" rating for the company, with a target price of 15.1 CNY per share, compared to the current price of 9.73 CNY [4]. Core Insights - The company reported Q1 2024 earnings that exceeded expectations, with revenues of 1.488 billion CNY, representing a year-over-year increase of 22.8% but a quarter-over-quarter decrease of 22.1%. The gross margin was 63.65%, and the net profit attributable to shareholders was 295 million CNY, up 65.6% year-over-year but down 9.1% quarter-over-quarter [2]. - The gaming business showed steady growth, with titles like "City of the Rising Sun" and "War Fire and Order" performing well in overseas markets. The report anticipates further profit release in the gaming sector for the year [2][3]. - The computer business is expected to see growth driven by AI and cloud services, with a clear reduction in losses. Revenue projections for 2024-2026 are 6.84 billion CNY, 7.841 billion CNY, and 8.962 billion CNY, respectively, with net profits expected to be 1.167 billion CNY, 1.278 billion CNY, and 1.411 billion CNY [2][3]. Summary by Sections Financial Performance - Q1 2024 revenue was 1.488 billion CNY, with a gross margin of 63.65% and a net profit margin of 19.82%. Sales expenses were 288 million CNY, with a sales expense ratio of 19.38%, while management expenses were 257 million CNY, reflecting a management expense ratio of 17.25% [2]. - The company expects to achieve revenues of 6.84 billion CNY in 2024, with a growth rate of 14.7%, and net profits of 1.167 billion CNY, reflecting a growth rate of 31.5% [3][9]. Business Segments - The gaming segment is projected to continue its upward trajectory, supported by the performance of existing titles and the potential of upcoming releases. The computer segment is anticipated to benefit from advancements in AI and cloud services, contributing to a reduction in losses [2][3]. Valuation - The report employs a comparative valuation approach, assigning an 18x PE ratio for the gaming business and a 3x PS ratio for the computer business, leading to a target price of 15.1 CNY per share [2][3].