周度报告——风电行业 国内风电企业加速出海， 开启海上风电全球布局新篇章 技卡日期: 2024 年 8 月 4 日 ⋆ 风心价信可原 本网风 屯 丧 备 赦 失 下跌 3.8%， 始 沪 深 300 指 敦 3.1 个 百 分 点，她给创业板指数 2.5 个百分点。 ★ 发机登方向，1-6 月份全国新增发屯发机客户 15276 万千瓦，阿 比增加 1878 万千瓦；共中，新增风屯菜机客量 2584 万千瓦， 同比增加 285 万千瓦。 从发屯至上看，6 月份全国规核以上工业风力发屯至 669 亿千 瓦时，阿比增长 12.7%。从用屯至上看，6 月份全社会用屯至 8205 亿千瓦时，阿比增长 5.8%。 原材料方面，本周铸递生钱/ 底钢/ 中 原板现货价格分别为 3292/2330/3530 元/晚，环比上周 支化-0.51%/0%/-2.75%； 屯解 饲现 ¢ 价格 73295 无 / 晚 ， 环 比 上 周 下 跌 1.23%； 环 氧 特 黯 12900 无/晚，环比上周不支； 铁铁砌现货价格 150 无/千克， 环比上网 不变。 ⋆ 近日，明阳智能与线国资产管理公司 Luxcara 签订了首选供应 奇 ...

Investment Rating - The report suggests a positive outlook for the Chinese electric vehicle (EV) industry, indicating a shift from policy-driven growth to market-driven growth, with a projected penetration rate of over 50% for new energy vehicles in 2024 [3]. Core Insights - The report highlights that in July, the retail sales of new energy vehicles reached 860,000 units, with a year-on-year growth of 29%, despite a month-on-month decline of 3% [2]. - BYD achieved a record sales figure of 341,000 units in July, marking a 30.5% year-on-year increase [2]. - The report emphasizes the importance of product strength, successful international expansion, and stable supply chains for companies in the industry [3]. Summary by Sections Market Dynamics - In July, the sales figures for various companies included 51,000 units for Li Auto, 22,000 units for Leap Motor, and 20,498 units for NIO, indicating strong performance among new energy vehicle manufacturers [2]. - The report notes the global expansion of new energy vehicle companies, with Leap Motor shipping its first batch of vehicles to Europe and Zeekr launching in Thailand [2]. Policy Developments - The Ministry of Transport and the Ministry of Finance released guidelines to support the replacement of old public transport vehicles with new energy buses, offering an average subsidy of 60,000 yuan per vehicle [2]. Competitive Landscape - The report indicates that the market share of domestic brands is expected to continue expanding, with leading companies benefiting from first-mover advantages [3]. - The ongoing price competition in the domestic market and rising protectionism abroad are highlighted as significant factors influencing the competitive landscape [3].

周度报告 -- 商品期货 商品估值及风格轮动周报 : 衰退交易重回视野 报告日期: 2024 年 8 月 4 日 ★商品市场概述 2024 年 8 月 2 日当周,涨幅靠前的品种集中于低估值品种,跌 幅靠前品种集中于黑色及能源板块。 ★产业利润表现 黑色金属板块，成材瑞相对估值偏低，短期成材矛盾不大导致 铁水降幅预期受限。有色金属板块，铜现货进口利润扩大。 化工板块，终端需求转弱趋势未变，化工品估值中性偏高。 ★风格轮动及品种间相对估值表现 周内,周期/成长风格轮动至多配成长;工业品/农产品风格轮 动至空配南华农产品;黄金属/工业品风格轮动至多配南华贵金 届; 金/油比价轮动至多配金。 周内委利对表现相对最强的三个头寸分别为： 棕榈油-豆油主力 合约价差、PP-3*MA 主力合约价差、螺焦主力合约比价； 周内 委利对表现相对最弱的三个头寸分别为：莱油-棕榈油主力合约 价差、螺纹热卷主力合约价差、菜油-豆油主力合约价差。 海外方面，7月非农数据意外爆冷，市场焦点从美联储９月是否 降息,转为此次降息周期的空间和时间。衰退交易重回视野, 海外市场风险资产大跌,人民币汇率回升。国内方面,潜在需 求支撑政策或来源于 3 ...

周度报告—金融工程 金工大类资产配置周报 [Table_Rank] 报告日期： 2024 年 08 月 04 日 [Table_Summary] ★市场回顾 宽基指数方面，本周涨跌幅排名前五的宽基指数及其涨跌幅分 别为中证 2000(3.6%)，中证 1000(2.3%)，小盘价值(1.3%)，中证 500(1.1%)，中证 REITs(收盘)(0.8%)；本周涨跌幅排名后五的宽 基指数及其涨跌幅分别为日经 225(-4.7%)，纳斯达克综指 (-3.4%)，道琼斯工业平均(-2.1%)，标普 500(-2.1%)，大盘成长 (-2.0%)；本月涨跌幅排名前五的宽基指数及其涨跌幅分别为中 证 REITs(收盘)(0.4%)，大盘价值(-0.6%)，中证 2000(-1.0%)，胡 志明股市指数(-1.2%)，上证 50(-1.3%)；本月涨跌幅排名后五的 宽基指数及其涨跌幅分别为日经 225(-8.2%)，纳斯达克综指 (-4.7%)，标普 500(-3.2%)，道琼斯工业平均(-2.7%)，大盘成长 (-2.7%)。 行业指数方面，本周涨跌幅排名前五的行业指数及其涨跌幅分 别为综合(6.2%)，社会服务(5 ...

金工策略周报 东证衍生品研究院金融工程组 2024年8月4日 王冬黎 金融工程首席分析师（国债期货） 从业资格号： F3032817 投资咨询号： Z0014348 Email: dongli.wang@orientfutures.com 联系人 徐凡 金融工程分析师(基本面量化&FoF) 从业资格号： F03107676 Email: fan.xu@orientfutures.com 李晓辉 金融工程首席分析师（商品CTA） 从业资格号： F03120233 投资咨询号： Z0019676 Email: Xiaohui.li01@orientfutures.com 联系人 范沁璇 金融工程分析师(资产配置) 从业资格号： F03111965 Email: qinxuan.fan@orientfutures.com 常海晴 金融工程分析师(股指期货) 从业资格号：F03087441 投资咨询号：Z0019497 Email: haiqing.chang@orientfutures.com 股指期货基差与展期收益跟踪 2 主要内容 ★股指市场与基差点评： 上周市场企稳，小盘修复较多。上证50、沪深300、中证5 ...

周度报告——风电行业 风电板块震荡上行， 看好国产出海趋势 技卡日期: 2024 牛 7 A 28 A ⋆ 风も竹信司顾 本周风 屯设备板块上涨 11.8%，地高沪深 300 指数 15.5 个百分 点，地流创业板指数 15.6 个百分点。 ★ 发机宝方向，1-6 月份全国新增发电发机客户 15276 万千瓦，同 比增加 1878 万千瓦； 并中，新增风屯装机客至 2584 万千瓦， 同比增加 285 万千瓦。 从发屯至上看，6 月份全国规核以上工业风力发屯至 669 亿千 瓦时，阿比增长 12.7%。从用屯至上看，6 月份全社会用屯至 8205 亿千瓦时，阿比增长 5.8%。 原材针方向，本周铸违生铁/ 质钢/ 中 原板现贷价格分别为 3309/2330/3630 无/晚，环比上周 支化-1.40%/-4.12%/-2.42%； 屯解铜现货价格 74210 元/亮，环比上周下跌 3.22%；环氧椅黯 12900 元/晚，环比上周不支； 长钱啊现货价格 150 元/千克， 环比上网 不变。 ★ 国内风屯行业逆未显着增长，6 月份新增煤机规模达 6.08 奇 瓦，环比朝毒，反映出本场毫杀的强劲复杂。风也将将圣阿 ...

周度报告——风电行业 陆风开招标规模扩大, 海风出口前景明朗 报告日期: 2024 牛 月 21 日 ★ 风电行情回原 本周风屯设备板块下跌 1.3%,跑输沪深 300 指数 3.2 个百分 点,跑輪创业板指数 3.8 个百分点。 ★ 裝机登方面,1-5 月份全国新增发电裝机容量 11564 万千瓦,同 比增加 1052 万千瓦;其中,新增风电装机客量 1976 万千瓦, 同比增加 340 万千瓦。 从发电影上看,6 月份全国规模以上工业风力发电影 669 亿千 瓦时,同比增长 12.7%。从用电量上看,6 月份全社会用电量 8205 亿千瓦时,同比增长 5.8%。 原材料方面,本周铸造生铁/ 质钢/中 厚板现货价格分别为 3356/2430/3720 元/ч;,环比上周 变化-0.30%/-0.82%/-0.8%; 电 解铜现贷价格 76680 元/ч,环比上周下跌 2.70%; 环氧材脂 12900 元/ 晚,环比上周不变; 轶轶硼现货价格 150 元/ 千克, 环比上周 下跌 6.25%。 ★ 本周陆上风 电招标标标规模不断扩大,为全年新增装机登援 供有力保障,行业录气度有望持续。甘肃、宁夏、陕西等省推 ...

各位投资者朋友大家晚上好欢迎大家在周日的晚上8点半收听我们东正之路谈今年第26期节目今天我们将会从宏观钢材铁矿商品策略方面给大家分享一下最新的我们的观点那么我是宏观分析师王沛诚接下来由我来给大家先抛砖引玉解析一下三中全会的重点的一些内容 那么我们可以看到三中全会在本周正式的召开并且相关的一些文件完全的披露出来已经完满的落地那么从之前的大概是7月18号左右会议公报到随后的周五7月19号的新发布会再到我们今天下午公布的最终总的 有三百多项内容的决定大家可以看到这是一份非常磅礴的文件事关未来五年的总体的规划我们可以看到三中全会其实都是在中央全会中占据一个非常重要的地位往年的三中全会设计的内容都是非常关键的就面对一些中长期的改革 那么本次三中全会总体的思路我们认为还是延续了二十大以来的这样一个总体的政策的总的思路也就是说围绕了中国式现代化这样一个非常长远的图景去进行各种各样的改革并且是进一步的改革 那么这个会议其实也是要求了具体的时间点也就是说到2029年我们需要完成本次相当磅礴的一份文件提到的具体的这样一些任务那么2029年是第一个时间点那么之后的第二个时间点就是2035年我们要基本上是建成基本实现社会主义的现代化 ...

谢谢顾老师接下来我再接着顾老师这边汇报一下我们对于铁矿经济的一个观点其实出发点是类似的就是我们看到最近的话随着整个黑色包括周边的这个工业品本体来看的话出现了一些比较明显的这样一些回落 所以市场上关于这个可能就看空框架这样的声音的话也是在逐渐的这个增多也是有一些客户过来交流有一个比较重要的这个出发点就是我们看到其实最近的整个最近两周以来吧整个供应品的这个回调应该来说是比较的一致的更多的来自于一个整体市场情势的这样一个回落当然这个回落的这个出发点可能 可能原因比较多包括一些通缩也好包括整个海外的一些大选的这些变化也好就整体来看的话一个非常重要的出发点来基于整体市场情绪的这样一个走路但是对于黑色来讲的话就处于一个偏跟随的这样的态势可能是需要看到一些比较重要的关键的海外的风险资产出现一些这个技术上的变化之后的话 才会触发一个比较明显这样一个跟随另外一点宏观上来看的话布老师刚刚也讲就是整个政治局会议的这个公告之后的话目前来看短期出现非常明显的尤其是偏基建类非常明显的这个短期的利多政策目前来看的话可能性是有所降低的就是偏宏观情绪的一些变化然后基本面角度来看的话包括刚才提到的这个 从长期的角度来看, 大家这个常规这个弱势也 ...

Key Points - **Industry/Company Involved**: Steel industry, Chengcai Company - **Core Viewpoints and Arguments**: - Steel prices experienced a sudden decline in the middle of the week, primarily triggered by the switch from old to new national standards for Luo Wen steel [1]. - **Other Important Content**: - None mentioned in the provided excerpt.